1、大家论坛 http:/大家学习网 http:/Dd Adf 工程经济知识点： P2IZ101011 掌握利息的计算一、资金时间价值的概念其实质是资金作为生产要素，在而产生增值。影响资金时间的价值的因素主要有以下几点：（共四点）1资金的使用时间2资金数量的大小 3资金投入和回收的特点4资金周转的速度P3总之 投资经营的一项基本原则就是充分利用时间价值。二、利息与利率的概念中间 因为利息就是资金价值的一种重要表现形式（一） 利息利息常常被看成是资金的一种成本（二） 利率利率就是在单位时间内所得到利息额与原借贷金额之比P4大家论坛 http:/大家学习网 http:/利率是各国发展国民经济的重要杠杆
2、之一，利率的高低由以下因素决定。1. 利率的高低随之变动。2. 在平均利率便上升。3. 借出资本要承.越高。4. 通货膨胀对.成为负值。5. 借出资本的期限长短。（三） 利息的计算利息计算有单利和复利之分P5复利计算有间断复利和连续复利之分常用的间断复利计算有一次支付情形和等额支付系列情形两种P6IZ101012 掌握现金流量图的绘制一 现金流量的概念现金流入与现金流出之差称为净现流量，用符号（CICO）t 表示二 现金流量图的绘制图 IZ101012 现金流量图现金流量图的作图方法和规则：(共四点)1 以轴衬为时间轴“系统”2 相对于时间坐标.费用大家论坛 http:/大家学习网 http:
3、/3 在现金流量图中即可4 箭线与时间单位总之，要正确绘制现金流量图三要素作用点(现金流量发生的时间点)P7IZ101013 掌握等值的计算资金有时间价值，即使相等的价值。一、 一次支付的终值和现值计算（一） 终值计算（已知 P 求 F）表 IZ1010131计算公式为 F=p (1+i) F=P（F/P ，i，n）（二） 现值计算（已知 F 求 P）计算公式为 P=故(1+i)-n 或 P（F/P，i，n）也可叫折现系数或贴现系数例 IZ1010132因为现值系数与终值系数是互为倒数P9工程经济分析时应当注意一下两点：一是正确选取折现率二是要注意现金流量的分布情况二、 等值支付系列的终值、现
4、值、资金回收和偿债基金计算大家论坛 http:/大家学习网 http:/（三） 等额支付系列现金流量的复利计算1. 终值计算（已知 A 求 F）F= （IZ10101310）又可以写成 F=A（F/A，i，n） （IZ10101311）例：IZ10101332. 现值计算（已知 A 求 P）P=F（ 1+i）则式（IZ101013 12）又可以写成： P=A（ P/A，i，n ）例：IZ101013 53. 资金回收计算（已知 P 求 A）A=P4偿债基金计算（已知 F 求 A）A=FP12三、 等额还本照付系列现金流量的计算A四、 复利计算公式综合应用（一） 复利计算公式使用注意事项（共三点
5、）1. 各期的等额支付 A，发生在各期期末。2. 当问题包括 P 与 A 时，系列的第一个 A 与 P 隔一期。3. 当问题包括 A 与 F 时，系列的最后一个 A 与 F 同大家论坛 http:/大家学习网 http:/时发生。P14影响资金等值的因素有三个：金额的多少、资金发生的时间为依据的。IZ101014 熟悉名义利率和有效利率的计算 一、名义利率的计算通常所说的年利率都是名义利率二、有效利率的计算P15有效和名义利率的关系实质上与复利和单利的关系一样。例 IZ1010141表 IZ1010141 可以看出，每年计息 越大；所以，在工程.结论。三、计息周期小于（或等于）资金收付周期时等
6、值的计算P16 例 IZ1010142 例 IZ1010143P17但应注意，对等来计算例 IZ1010144由于本例计息周期.来计算IZ101020 建设项目财务评价对建设项目的经济评价的方法。大家论坛 http:/大家学习网 http:/IZ101021 掌握财务评价的内容对工程建设方案.融资后分析。一建设项目财务评价的基本内容P19 财务分析应在.进行计算财务指标生存能力对于非经营.能力（二）偿债能力主要指标包括等（三）财务生存能力计算净现现金流量盈余资金二、财务评价方法（一）财务评价的基本方法财务评价的基本方法包括两类（二）按评价方法的性质分类按评价方法的性质不同，财务.分析1.定量分
7、析定量分析是指.收益P202.动态分析动态分析是在效益在项目财务评价分析中,以动态分析为主的原则大家论坛 http:/大家学习网 http:/P22四财务评价方案 项目财务评价的基本方案 ng（一）独立型方案因此，独立型方案在经济上 效果检验（二）互斥型方案 为使资金发挥最大的因此.包含两部分内容：一是.二是“相对经济效果检验” 。五、项目计算期包括建设期和运营期（二）运营期运营期分为投产期和运产期两个阶段P23运营期一般.确定 P24静态分析指标的最大特点采用的IZ101023 掌握影响基准收益率的因素一、 基准收益率的概念基准收益率收益水平。二、 基准收益率的测定大家论坛 http:/大家
8、学习网 http:/（一） 财务基准收益率的测定规定1、 行业财务确定3、 在中国因素4、 （1）资金成本是无利可图（2）投资收益的机会P25显然，基准收益率应不低于单位资金成本和单位投资的机会成本i=max(3)投资风险(4)通货膨胀 现象.物价指数的变化,即通货膨胀率约等于物价指数变化率通货膨胀率 i3 修正 ic 值P26 确定基准收益率的基础是资金因素IZ101024 掌握财务净现值指标的计算二、 概念财务净现值FNPV-财务净现值;P27三、 优劣（第三行 ） 不足之处是：各个方案之间的 比选IZ101025 掌握财务内部收益率指标的计算大家论坛 http:/大家学习网 http:/
9、一、 （第六行）折现率的逐渐增大变小P28（第五行）可以说（FIRR）二、对常规投资项目折现率FIRR-是 财务内部收益率内部收益率的经济含义是投资方案占用的尚未回收资金的获利能力（倒数第四行）财务内部收益率是折现率P29四、 优劣财务内部流量系列的情况。P30IZ101026 （第二行） 经济含义是评价指标。（P/F, 现值系数。P31IZ101027一、 概念投资收益率是 比率。P32二、 应用式投资收益率分为：(ROE)大家论坛 http:/大家学习网 http:/TI-项目总投资（） 。式中 NP所得税EC项目资本金P33四 优劣优点 :可适用于各种投资规模适用范围：（第五行） 主要用
10、在评价IZ101028 掌握投资回收期指标的计算项目投资投资回收期一、 静态投资回收期P35P=（6-1）+5.4 年二、 动态投资回收期（第三行）动态投资回收期是再来推算投资回收期例 IZ101028-3 P36三、 投资回收期指标的优劣（第一行）项目投资回收期在风险能力强。 （优点）（第四行）对于那些特别的实用意义。大家论坛 http:/大家学习网 http:/（适用范围）（第六行）但不足回收之后的情况（缺点）IZ101029一、 偿债资金来源根据国家还款资金来源。P37（四） 其他还款资金用减免的营业税金来作为偿还贷款的资金来源在生产期内，建设财务费用。四、 偿债能力分析偿债能力指标主要
11、有：（见 LZ102092）P393判别准则（第二行）借款还期指标适用偿债能力。EBIT-息税前利润PI-计入总成本费用的应付利息利息备付率应当大于 1尤其是当利息备付率低于 1 时，表示项目没有足够资金支付利息，偿债风险很大。P41大家论坛 http:/大家学习网 http:/一、 不确定性因素产生的原因1、 所依据偏差。2、 预测准确。3、 未来经济形势的变化。4、 技术进步。5、 无法影响6、 其他影响。二、 不确定性分析内容（第三行）不确定性的带来风险。P42三、 不确定性分析的方法常用的分析。（二） 敏感性分析（第四行）一般来讲，经济评价。P43（一）固定成本（第二行）如工资费用等。
12、（二）可变成本如原材料、工资等。（三）半可变成本（第二行）如与生产批量运输费等（第五行）长期借款利息固定成本。大家论坛 http:/大家学习网 http:/P44（第六行）B=PXQXQ三.基本的量本利图(第七行) 从图 IZ101032可知,销售收入线也叫包本点.P45四、 和五、打勾P46例 IZ101032-2 和例 IZ101032-3 打钩P47盈亏平衡点反映了能力也越强。一、 敏感性分析的内容项目评价中的承受能力。二、 单因素敏感性分析的步骤（一） 确定分析指标（第五行）如果主要分析收益率指标等。（最下面一行）在初步可行投资回收期。(三) 分析 变化情况(四 )确定敏感性因素敏感性
13、分析来判断大家论坛 http:/大家学习网 http:/1. 敏感度系数（SAF）斜率越大敏感度越高2. 临界点临界点是不可行（五） 选择方案如果进行敏感性分析的目的是或方案。P52IZ101041建设项目流量表。财务现金现金流量表。一、 项目投资现金流量表项目投资现金流量表设置的。P52-54 的图 ：1.从 角度出发（或进行设置）2.计算基础3.分别以 为现金流入和流出4.可以计算 财务指标P55IZ101042财务现金流量表的要素：（第三行）对于一般性建设基础数据。P57二、 投资大家论坛 http:/大家学习网 http:/投资是部分内容（二） 建设期利息在建设投资分年本化利息。（三）
14、 流动资金流动资金营运资金。流动资金的估算差额。P582.项目资本金的出资方式（第四行）以工业产权总额的 20%P61四 税金（一） 、项目财务评价中涉及的税费1. 从销售收入中扣除(包括营业税、资源税、消费税、城市维护建设税及教育费附加)。2. 计入总成本印花税等。3. 计入调节税4. 从利润中扣除的所得税等。P62（二） 、税金计算5.城市维护税率计算。大家论坛 http:/大家学习网 http:/P63IZ1010512.市场研究与投资机会分析（第四行）市场研究与打基础。3. 项目建议书项目建议书是决策人。P64初步可行性可行性研究。5.可行性研究（第三行）可行性研究是进一步论证。P65
15、 生产准备 一般包括：1. 组织准备2. 技术准备3. 物资准备 P66二 建设项目周期各阶段对投资的影响（一）建设项目决策阶段对投资的影响其主要投入是研究费等（第七行）一般工业建设项目的决定性影响。（二） 建设项目设计阶段对投资的影响大家论坛 http:/大家学习网 http:/项目设计阶段双重性。投入包括两方面项目设计阶段对项目投资和使用功能具有重要影响。P67（三） 建设项目施工阶段对投资的影响项目施工阶段双重性。（四） 建设项目总结评价阶段对投资的影响从以上分析不难看到变化程度很大。P69（七） 结论和建议（第十行）项目建议书的作用表现在：开展工作。二 项目建议书的编制和审批项目建议书
16、的编制单位一般是投资人。P70（二） 项目建议书的审批（第三行）政府对于投资项目的包括以下几类。项目建议书获得审批研究的依据。IZ101053（第四行）综合研究、论证建设工作的大家论坛 http:/大家学习网 http:/基础。P72综上所述，建设项目可接受性。五、 可行性研究报告的 作用 1、 作为投资2、 作为向3、 作为环保4、 作为编制5、 作为安排6、 作为筹集7、 是编制8、 作为从9、 与项目10、 作为项目P73六、 可行性研究的深度要求1、2、3、4、5、6、大家论坛 http:/大家学习网 http:/7、8、IZ101061设备磨损分为两大类，四种形式（一 ）有形磨损（又
17、称物理磨损）（二）无形磨损（又称精神磨损、经济磨损）（三）设备的综合磨损二、设备磨损的补偿方式设备发生生产能力。（第七行）大修理是完全补偿。P75一、 设备更新的概念（第六行）就实物形态而生产能力。二、 设备更新方案的比选原则1. 不考虑沉没成本 （第四行 例子2. 逐年滚动比较IZ101063一、 设备寿命的概念（一） 设备的自然寿命P76 它主要是由设备物资是寿命。（二） 设备的技术寿命大家论坛 http:/大家学习网 http:/（第三行）因此，设备的又称有效寿命。（第七行）由此可见，技术寿命越短。（三） 设备的经济寿命它是由维护费用的提高和使用价值的降低决定的。（第十行）我们称设备经济
18、寿命。P77二、 设备经济寿命的估算确定设备达到最小。确定设备经济寿命模式两种。P78简化经济寿命的计算，即：N。=P80三、 设备更新方案的比选（第六行）设备更新方案成本。IZ101070一、 设备租凭的概念（第三行）设备租凭一般有采用这种方式。P81大家论坛 http:/大家学习网 http:/这一页 多圈上P82一、 设备租凭与购置方案分析的步骤（2）考虑租凭方案、融资租凭方案或购置方案P83租金的计算主要有附加率法和年金法。P84（三） （第一行）而设备租凭与购置用年值法。P85IZ101080价值工程是方法。一、 价值工程的概念价值工程是比较对象的比较价值V=P86二 价值工程的特点
19、由价值工程的 概念三个基本要素（一） 价值功能（二） 价值功能分析（三） 价值同时来考虑大家论坛 http:/大家学习网 http:/P87提高价值的五种途径1234】5总之，在产品研究设计阶段在建设项目中价值工程也主要应用在规划和设计阶段P89（一） 对象选择1、 从设计方面看 2、 从施工生产方面看3、 从销售方面看 4、 从成本方面看 P90(3)按用户 功能（第四行）因此，价值功能要求。P91功能定义的目的：（1）（2）大家论坛 http:/大家学习网 http:/（3）P93 根据上述计算公式，功能的价值系数不外以下几种结果：V=1V1V=06.确定价值工程对象的改进范围（1）F/C
20、 值低的功能（2）C=（C-F）值大的功能（3）复杂的功能（4）问题多的功能四、创新阶段（一）方案创造（第三行）方案创造的检查法等。P94方案评价步骤示意图 要看IZ101091一、 技术上先进、可靠、适用、合理二 经济上合理（第四行）在保证功能和主要原则。P95大家论坛 http:/大家学习网 http:/IZ101092 熟悉应用新技术、新工艺和新材料方案的技术经济分析方法P96三、 新技术、新工艺和新材料应用方案的经济分析方案之间具有值法等。（二）折算费用法1.当方案的有用成果相同取舍，（1）在采用方案（2）在采用方案 2.当方案取舍方案。P97当产量 QQ方案 I 优。P98总之，一种
21、技术、新工艺应用。P100IZ102010会计是进行预测。会计具有核算和监督两个基本职能。P101（一）会计核算职能记账、算账基础。会计具有以下特征：大家论坛 http:/大家学习网 http:/1. 2. 大家论坛 http:/大家学习网 http:/3. （二）会计监督职能会计监督具有以下特征：1. 2. 3. IZ102012会计假设是基本前提。P102(第三行) 会计假设货币计量。一、 会计主体会计主体又称会计实体会计主体与法律主体（即法人）是又区别的 。二、 持续经营持续经营是指延续下去（第七行）只有以持续经营必要。P103(第四行 )会计期间分为会计年度，四 货币计量（第四行）我国
22、的账本位币。所谓记账本位币人民币。大家论坛 http:/大家学习网 http:/IZ102013我 国 会计核算的一般原则包括以下内容一、客观性原则企业应当计量和报告二、可比性原则可比性原则是指相互可比。三、相关性与原则四、及时性原则 五、明晰性原则 六、权责发生制原则 权责发生收入和费用。七、配比原则配比原则包括收入费用的配比 。八 ，谨慎原则（第二行）不应高估费用 。九、历史成本原则 十、划分收益性支出与资本性支出原则P106所谓收益性支出是收益又关系。十一、重要性原则 （第二行）遵循重要性原则核算方式。大家论坛 http:/大家学习网 http:/IZ102014一、 会计要素（第二行）
23、会计要素包括两类：（一） 反映财务状况的要素财务状况是构成。P107(二) 反映经营成果的要素经营成果是利润构成。二、 会计等式（一） 静态会计等式静态会计等式由要素构成。P108资产= 负债+所有者权益（第六行）该等式是理论依据。（二） 动态会计等式收入-费用 =利润（或亏损）P111一、 会计凭证（一） 会计凭证及其作用取得和填制会计凭证是账簿的依据。（二） 会计凭证的种类会计凭证记账凭证。大家论坛 http:/大家学习网 http:/P113 (二)会计账簿的种类 1.按账簿 查账簿。2.按账簿卡片式账簿。P1141.资产又以下三个方面主要特征。（1）（2）（3）企业的资产可以分为流动资
24、产和非流动资产。IZ102021流动资产是指存货等。一、 现金（一） 现金的概念及特点现金是流动性最强的一种货币性资产（三） 现金收支的管理规定 企业日常需要量。（四） 现金的内部控制制度 1.企业 出纳人员 负债。经管现金的债权、债务5. （第四行）企业应定期现大家论坛 http:/大家学习网 http:/金。6.企业的出纳人员应定期进行调换P1167.单位应当盘点，二， 银行存款 银行存款是资金。 （一） 银行存款开户管理分四类1. 2. 3. 4. （二） 银行结算方式企业在经营转账结算。P117目前银行结算方式等 9 种。2.银行汇票结算方式银行汇票是签发的 ，3.商业汇票 商业汇票是票据。商业汇票按其两种。商业汇票的付款期限由交六个月。
