1、浅析现金流量表在企业财务分析中的应用,指导教师: 答 辩 人: 专业班级:,经济管理学院,研究背景研究意义研究内容研究结论,研究背景,我国财政部1993年颁布的企业会计准则规定企业主要的三张财务报表,为符合国际惯例和国际会计发展的趋势，提高我国会计信息的质量，我国颁布了企业会计准则现金流量表,要求企业在编制年报时以现金流量表取代财务状况变动表。,研究意义,针对现金流量表日益成为企业发展的重要报表,运用现金流量表能够了解企业本期及以前各期现金的流入流出和结余情况,评价企业当前及未来的偿债能力和支付能力,科学预测企业未来的财务状况,从而为其科学决策提供充分的,有效的依据,所以企业要做好现金流量的管
2、理工作。,论文内容,现金流量表在财务分析中的作用 利用企业各类活动产生的现金流量进行财务分析 利用现金流量表各指标对企业财务状况进行分析 通过案例说明现金流量表在财务分析中的应用,现金流量表的运用有利于加强财务控制现金流量表的运用有利于提高投资决策水平现金流量表弥补了传统会计报表的一些不足 现金流量表成为财务管理的核心,利用经营活动产生的现金流量进行财务分析利用投资活动产生的现金流量进行财务分析 利用筹资活动产生的现金流量进行财务分析 综合利用各种活动产生的现金流量进行财务分析 产品初创期 高速发展期 产品成熟期 企业衰退期利用现金流量的构成进行财务分析,现金流量表能披露企业现金的来龙去脉及流
3、入流出结构 现金流量表能披露企业真实的盈利能力与质量 现金流量表能披露企业的偿债能力及支付能力 现金流量表能披露企业的筹资能力 现金流量表能披露企业的发展能力 对现金流量表的综合分析,现金流入结构分析现金流出结构分析流入流出比例分析,净利现金率：现金净流量/净利润 营业利润现金率：经营活动现金净流量/营业利润 创造现金的能力 ：经营活动现金净流量/净资产 盈利现金比率 ：经营现金净流量净利润 再投资比率 ：经营现金净流量 / 资本性支出,现金比率 ：现金/流动负债 负债现金率 ：经营活动现金净流量/负债总额 流动负债现金率 ：经营活动现金净流量/流动负债 到期债务偿付率 ：经营活动现金净流量/
4、期末到期应付的长短期借款本息 强制性现金支付比率 ：现金流入总额 / （经营现金流出量 + 偿还债务本息付现） 支付股利的能力 ：经营活动现金流量净额/流通在外的普通股股数 综合支付能力 ：经营活动现金流量净额/股本,外部融资比率:（经营性应付项目增（减）净额 + 筹资现金流入量）/现金流入量总额,营业收入现金率 ：经营活动现金净流量/营业收入 净现金流量适当比率 ：经营活动现金净流量/(资本支出存货增加额现金股利) 总资产现金率：经营现金净流量/资产总额,案例说明现金流量表在财务分析中的应用以 威海市A公司为例,现金流量结构分析 流入结构分析 流出结构分析 流入流出比例分析 盈利质量分析 盈利现金比率 再投资比率 筹资与支付能力分析 外部融资比率 强制性现金支付比率,研究结论,现金流量表的重要性主要体现在信息使用者可以根据现金流量表提供的信息判断企业的盈利能力、偿债能力、支付能力，从而做出正确的判断。企业可依据现金流量表提供的信息，对财务进行分析和管理，并进行多层次全方位的分析，为经济决策提供支持。并结合自身决策的需要，在正确阅读和理解的基础上有针对性的进行分析，而且考虑社会环境变化及企业会计政策对现金流量表信息的影响，做出有利的决策。,谢谢各位老师！,
