1、财务尽职调查 之工作要点,尽调调查的基本知识,1,财务尽调的注意事项,2,财务尽调的底稿和报告的要求,3,目录,兼并收购全流程,尽职调查的定义,尽职调查的组织,财务尽职调查的组织,财务尽职调查主要内容,1. 尽调调查的基本知识,1.5,4,职能规划和 执行,职能规划和 执行,组织和 员工变革,组织和 员工剥离,360沟通,360沟通,客户、市场和产品整合,客户、市场和产品剥离,协同效应及股东利益整合,减少成本和股东剥离,整合计划管理,剥离计划管理,地址选择和 硬件的整合,地址和硬件的剥离,制定并购战略,寻找并购目标,尽职调查,交易执行,并购整合,剥离,制定并购战略,制定并购目标选择计划,制定尽
2、职调查计划,确定交易结构,提高并购执行能力,并购目标公司初选,拟定尽职调查协议,协同效应分析,确定并购目标公司,执行尽职调查,被收购公司价值评估,并购方法选择,整理结果并提出建议,制定并购整合计划,制作交易文件,并购谈判,交易结束,1.1 兼并收购全流程,尽职调查又称谨慎性调查，是指投资人在与目标企业达成初步合作意向后，经协商一致，投资人对目标企业一切与本次投资有关的事项进行现场调查、资料分析的一系列活动。 尽职调查包括“目标企业”的业务、财务和法律方面的调查。 财务尽职调查即由财务专业人员针对目标企业与投资有关财务状况的审阅、分析、核查等专业调查。,1.2 尽职调查的定义,04,技术顾问,法
3、律顾问,01,02,03,公司的项目小组，包括来自研发、生产、营销、财务、法律、人事、信息技术等各方面的人员,1.3 尽职调查的组织,财务顾问,其他顾问,财务尽职调查总协调人，负责整体规划和协调，查阅财务和税务记录,审阅尽职调查中的各项法律文件，出法律尽职调查报告,审阅尽职调查中的生产、运营等方面数据，提出合理建议,环境、人事、行业特有专业领,1.4 财务尽职调查的组织,审阅和评析“目标企业”财务状况 盈利情况及前景的评析 资产状况以及质量的评析 现金流情况的评析 或有负债 税务情况 关联交易情况,1.5 财务尽职调查主要内容,财务尽调的工作流程,尽调现场常出现的问题,税务风险的关注点,2.
4、财务尽调的注意事项,2.5,财务重大科目的关注点,污水处理企业财务尽职调查关注点,2.5,2.1 财务尽调的工作流程,2.2.尽调现场常出现的问题,与其他部门对接、寻找替代资料、与主导部门沟通,以其他尽调程序替代、自行编制、 及早与牵头人汇报,与牵头人汇报、提前增加尽调人员,2.3 财务重大科目的关注点,近年，集团尽调项目主要包括以下业务：i. 污水处理ii. 供水iii. 咨询iv. 工程上述业务财务风险/关注点各有不同，同一业务不同尽调项目亦存在不同财务风险/关注点，需结合自身行业经验及多思考以增强财务尽调报告的全面性，保障集团投资利益。,2.3 财务重大科目的关注点-流动资产,2.3.1
5、 流动资产主要科目常见关注点,2.3 财务重大科目的关注点-流动资产,2.3.1 流动资产主要科目常见关注点 (续),2.3 财务重大科目的关注点 非流动资产,2.3.2 非流动资产主要科目常见关注点,2.3 财务重大科目的关注点-负债,2.3.3 负债主要科目常见关注点,2.3 财务重大科目的关注点 利润表,2.3.4 利润表主要科目常见关注点,2.3 财务重大科目的关注点 其他,2.3.5 其他常见关注点,2.3 财务重大科目的关注点 其他,2.3.5 其他常见关注点 (续),20,应收账款/ 应付账款,2.4 税务风险的关注点 (1),21,其他应收款/ 其他应付款/财务费用,不论金融机
6、构还是其他单位，只要是发生将资金贷与他人使用的行为，均应视为发生贷款行为，按“金融保险业”税目征收营业税,本公司列支的利息支出中是否存在非生产性贷款用途？,2.4 税务风险的关注点 (2),22,存货,2.4 税务风险的关注点 (3),23,固定资产/无形资产,2.4 税务风险的关注点 (4),24,坏账准备,2.4 税务风险的关注点 (5),25,营业外收入/营业外支出,2.4 税务风险的关注点 (6),26,实收资本和资本公积,2.4 税务风险的关注点 (7),污水处理企业财务尽职调查关注什么：？,2.5 污水处理企业财务尽职调查关注点,财务尽调底稿与报告的区别联系,财务尽调底稿示范,3.
7、 财务尽调的底稿和报告的要求,2.5,财务尽调报告示范,2.5,3.1 财务尽调底稿与报告的区别联系,3.2 财务尽调底稿示范-1,注释1该科目核算公司投标项目保证金，按合同约定一般收取合同价款的5%-10%作为保证金，合同履行完毕即退回。2014年度发生6.15万元（2014年8月11号凭证），应收高铁站商务区管委会有关合同21条新建道路的保证金，已查看合同原件及银行转账记录，无异常。其余金额为以前年度累计发生。2015年1月和2月上述约120万元保证金已全部退回（2015年1月第6号凭证和2015年2月第16号凭证），我们检查了凭证后附的银行进账单，无异常发现。,3.2 财务尽调底稿示范-2,注释2该项保证金全部为2014年度发生。2014年12月第9号凭证，支付无锡市锡山区采购中心12.3万元保证金（商务区镇级以上街道、商务区村庄截污池、商务区公厕管理、商务区中转站管理、商务区垃圾集中清运），查看了银行转账记录及锡山区采购中心收据，无异常发现。,3.2 财务尽调底稿示范-3,项目投标保证金按合同金额5%-10%收取，合同履行完毕即退回。保证金账龄均在1年以内，我们已查看相应合同原件、保证金支付的转账记录、政府相关部门出具的收据，无异常发现。,3.3-财务尽调报告示范,财务底稿模板财务报表模板财务资料清单模板,模板,谢谢大家！,
