1、PPP 资料收集目录第一章 PPP 简介 .4一、模式分类 .4二、必要条件 .4三、发展方式 .5四、主要优点 .5五、主要缺点 .5六、主要运作模式 .5（一）、建造、运营、移交（BOT） 5（二）、建设、经营、转让（PFI） 7（三）、建造、拥有、运营、移交（BOOT） 8（四）、建造、移交（BT） .8（五）、建设、移交、运营（BTO） 9（六）、重构、运营、移交（ROT） 10（七）、设计、建造、融资及经营（DB-FO） 10（八）、建造、拥有、运营（BOO） 10（九）、移交、经营、移交（TOT） 11（十）、设计、建造、运营（DBO） 11第二章 PPP 项目成功案例 .12案例
2、 1：禄劝至大松树二级公路 12案例 2：南京纬三路过江通道 12案例 3：北京地铁 4 号线 13案例 4：临河黄河大桥 13案例 5：襄荆高速公路 14案例 6：榆神高速公路 14案例 7：首都机场高速公路 15案例 8：涪陵李渡长江大桥 15案例 9：内蒙古 109 国道清大一级公路 .16案例 10：漳州滨江快速公路厦漳同城大道角美段 .16第三章 PPP 项目主要风险因子分析 .18一、法律变更风险 .18二、审批延误风险 .18三、政治决策失误/冗长风险 .19四、政治反对风险 .22五、政府信用风险 .26六、不可抗力风险 .28七、融资风险 .28八、市场收益不足风险 .29九
3、、项目唯一性风险 .31十、配套设备服务提供风险 .37十一、市场需求变化风险 .39十二、收费变更风险 .41十三、腐败分析 .42第一章 PPP 简介PPP 模式即 PublicPrivatePartnership 的字母缩写，是指政府与私人组织之间，为了合作建设城市基础设施项目，或是为了提供某种公共物品和服务，以特许权协议为基础，彼此之间形成一种伙伴式的合作关系，并通过签署合同来明确双方的权利和义务，以确保合作的顺利完成，最终使合作各方达到比预期单独行动更为有利的结果。一、模式分类从广义的层面讲，公私合作（PPP）应用范围很广，从简单的，短期（有或没有投资需求）管理合同到长期合同，包括资
4、金、规划、建设、营运、维修和资产剥离。PPP 安排对需要高技能工人和大笔资金支出的大项目来说是有益的。它们对要求国家在法律上拥有服务大众的基础设施的国家来说很有用。公私合作关系资金模式是由在项目的不同阶段，对拥有和维持资产负责的合作伙伴所决定。广义 PPP 可以分为外包、特许经营和私有化三大类，其中：（1）外包类PPP 项目一般是由政府投资，私人部门承包整个项目中的一项或几项职能，例如只负责工程建设，或者受政府之托代为管理维护设施或提供部分公共服务，并通过政府付费实现收益。在外包类 PPP 项目中，私人部门承担的风险相对较小。（2）特许经营类项目需要私人参与部分或全部投资，并通过一定的合作机制
5、与公共部门分担项目风险、共享项目收益。根据项目的实际收益情况，公共部门可能会向特许经营公司收取一定的特许经营费或给予一定的补偿，这就需要公共部门协调好私人部门的利润和项目的公益性两者之间的平衡关系，因而特许经营类项目能否成功在很大程度上取决于政府相关部门的管理水平。通过建立有效的监管机制，特许经营类项目能充分发挥双方各自的优势，节约整个项目的建设和经营成本，同时还能提高公共服务的质量。项目的资产最终归公共部门保留，因此一般存在使用权和所有权的移交过程，即合同结束后要求私人部门将项目的使用权或所有权移交给公共部门。（3）私有化类PPP 项目则需要私人部门负责项目的全部投资，在政府的监管下，通过向
6、用户收费收回投资实现利润。由于私有化类 PPP 项目的所有权永久归私人拥有，并且不具备有限追索的特性，因此私人部门在这类 PPP 项目中承担的风险最大。二、必要条件（1）政府支持政府部门的有力支持。在 PPP 模式中公共民营合作双方的角色和责任会随项目的不同而有所差异，但政府的总体角色和责任-为大众提供最优质的公共设施和服务-却是始终不变的。PPP 模式是提供公共设施或服务的一种比较有效的方式，但并不是对政府有效治理和决策的替代。在任何情况下，政府均应从保护和促进公共利益的立场出发，负责项目的总体策划，组织招标，理顺各参与机构之间的权限和关系，降低项目总体风险等。（2）健全法律健全的法律法规制
7、度。PPP 项目的运作需要在法律层面上，对政府部门与企业部门在项目中需要承担的责任、义务和风险进行明确界定，保护双方利益。在 PPP 模式下，项目设计、融资、运营、管理和维护等各个阶段都可以采纳公共民营合作，通过完善的法律法规对参与双方进行有效约束，是最大限度发挥优势和弥补不足的有力保证。（3）专业人才专业化机构和人才的支持。PPP 模式的运作广泛采用项目特许经营权的方式，进行结构融资，这需要比较复杂的法律、金融和财务等方面的知识。一方面要求政策制定参与方制定规范化、标准化的 PPP 交易流程，对项目的运作提供技术指导和相关政策支持；另一方面需要专业化的中介机构提供具体专业化的服务。三、发展方
8、式PPP 模式的典型结构为：政府部门或地方政府通过政府采购形式与中标单位组成的特殊目的公司签定特许合同(特殊目的公司一般由中标的建筑公司、服务经营公司或对项目进行投资的第三方组成的股份有限公司)由特殊目的公司负责筹资、建设及经营。政府通常与提供贷款的金融机构达成一个直接协议，这个协议不是对项目进行担保的协议，而是一个向借贷机构承诺将按与特殊目的公司签定的合同支付有关费用的协定，这个协议使特殊目的公司能比较顺利地获得金融机构的贷款。采用这种融资形式的实质是：政府通过给予私营公司长期的特许经营权和收益权来换取基础设施加快建设及有效运营。四、主要优点PPP 模式最核心的优点是提高公司流动资金的利用率
9、。五、主要缺点PPP 模式最核心的一个问题是出钱方没有产品和服务的定价权。六、主要运作模式广义范畴内的运作模式主要包括以下几种：（一） 、建造、运营、移交（BOT）BOT 是英文（BuildOperateTransfer）的缩写，即建设经营转让。BOT 方式是基础设施投资、建设和经营的一种方式，以政府和私人机构之间达成协议为前提，由政府向私人机构颁布特许，允许其在一定时期内筹集资金建设某一基础设施并管理和经营该设施及其相应的产品与服务。案例 1：广西来宾电厂广西来宾电厂位于广西壮族自治区的来宾县。装机规模为 72 万千瓦，安装两台 36 千瓦的进口燃煤机组。该项目总投资为 6.16 亿美元，其
10、中总投资的 25%即1.54 亿美元为股东投资，两个发起人按照 60:40 的比例向项目公司出资，具体出资比例为法国电力国际占 60%，通用电气阿尔斯通公司占 40%，出资额作为项目公司的注册资本；其余的 75%通过有限追索的项目融资方式筹措。我国各级政府、金融机构和非金融机构不为该项目融资提供任何形式的担保。项目融资贷款由法国东方汇理银行、英国汇丰投资银行及英国巴克莱银行组成的银团联合承销，贷款中 3.12 亿美元由法国出口信贷机构一一法国对外贸易保险公司提供出口信贷保险。项目特许期为 18 年，其中建设期为 2 年 9 个月，运营期 15年 3 个月。特许期满项目公司将电厂无偿移交给广西壮
11、族自治区政府。在建设期和运营期内，项目公司将向广西壮族自治区政府分别提交履约保证金 3000 万美元，同时项目公司还将承担特许期满电厂移交给政府后 12 个月的质量保证义务。广西电力公司每年负责向项目公司购买 35 亿千瓦时(5000 小时)的最低输出电量(超发电量只付燃料电费)，并送入广西电网。同时，由广西建设燃料有限责任公司，负责向项目公司供应发电所需燃煤，燃煤主要来自贵州省盘江矿区。案例 2：马来西亚南北高速公路马来西亚南北高速公路全长 800km 南临新加坡、北靠泰国，其中部分路段为收费道路。由 United Engineer 公司组建了一个新公司一一普拉斯作为项目发起公司，负责该高速
12、路的筹资、设计、建造与经营。预计项目总成本 18 亿美元，特许经营期 30 年。项目资金构成中，900 万美元为项目发起公司的股本；18000 万美元为该公司的股份资金；其余 90%均来自银行贷款。该高速公路项目获得了很高的政府担保；政府提供的援助性贷款为 23500万美元，约为项目从开始筹资到建造完工总成本的 13%。该笔贷款在 25 年内还清，并在前 15 年内可延期偿付，其固定年利率为 8%；政府给予了普拉斯公司最低营业收入担保，即如果公司在经营的前 17 年内因交通量下降而出现现金流动困境的话，政府将另外提供资金；马来西亚政府还授予普拉斯公司经营现有的一条高速公路，长 309km 公司
13、不须购买该路段，其部分通行费收入用于新建公路；在外汇方面，马来西亚政府提供的担保是；如果汇率的降低幅度超过 15%，政府将补足其缺额；最后，政府还提供了利率担保；如果贷款利率上升幅度超过 20%，政府将补足其还贷差额。马来西亚政府与普拉斯公司签订了固定总价格合同，然后由普拉斯公司与各个分包人分别签订固定总价合同。在收费方面，高速公路的通行费率由政府和普拉斯公司共同确定。日后费率若有提高将与马来西亚的物价指数相联系。高速公路的筹资采取了传统的资本结构，包括负债与权益资本。项目发起人从香港、新加坡和伦敦筹集到 9 亿美元。该项目还从政府那里获得了一笔2.35 万美元的援助性贷款。为了缓解其现金紧缺
14、，项目发起人向其分包人提出，只以现金支付合同总价的 87%，另外 13%的部分作为分包人的入股资金，而且这些股份资金只能在工程建设完工后，约 7 年后才能进行转让。这一措施将权益资金的风险有效地转移给了项目分包人。案例 3：成都自来水六厂成都自来水六厂 BOT 项目是全国首个经原国家计委批准的城市供水基础设施 BOT 试点项目。1999 年 8 月 11 日，成都市政府与成都通用水务-丸红供水有限公司（项目公司）正式签署了特许权协议 ，特许期 18 年， “成都通用水务-丸红供水有限公司”作为项目业主在特许期内全面负责该项目的融资、设计、建设和运营，特许期结束后，水厂将无偿移交给成都市政府，经
15、营所得作为建设投资的收益。该项目正式投产后，供水量占到全市用水总量的 1/3 左右。项目总投资额为 1.065 亿美元（约合 8.8 亿元人民币） ，项目建设规模含 80 万吨/日的取水工程、40 万立方米/日净水厂工程等。在项目总投资中，资本金的 30%约 3200 万美元由项目公司的股东方直接投入，其中法国通用水务集团占 60%，日本丸红株式会社占 40%；其余 70%的投资则由项目公司通过对外贷款方式解决。（二） 、建设、经营、转让（PFI）PFI 是英文（PrivateFinanceInitiative）的缩写，PFI 方式是对 BOT项目融资的优化，指政府部门根据社会对基础设施的需求
16、，提出需要建设的项目，通过招投标，由获得特许权的私营部门进行公共基础设施项目的建设与运营，并在特许期（通常为 30 年左右）结束时将所经营的项目完好地、无债务地归还政府，而私营部门则从政府部门或接受服务方收取费用以回收成本的项目融资方式。案例：1 贵阳金石产业园贵阳金石产业园地处贵阳花溪区石板镇、小河区金竹街道办事处辖区内，规划总占地面积 5 平方公里，由石材生产加工区、石材机械辅材制造区、石材仓储物流区、服务中心等构成。2015 年，贵阳金石产业园建成后年总产值可达150 亿元。其中，由石材加工厂房和石材原材料展示交易区组成的园区一期项目，预计于本月 12 日动工建设，明年上半年建成投产。一
17、期计划建设面积 6.6万平方米，年销售石材原材料 20 万立方，销售额 5 亿元。贵阳金石产业园前期采取公司市场化运作，由贵阳市石材加工龙头企业黔源矿业与合朋经济开发有限公司组建贵州金石英钟联创工业地产投资发展有限公司作为该园一期项目投资主体，贵阳金石产业园固定资产投入资金约 5.6 亿。一期项目建成后采取”工业超市”(即：股东自带石材加工设备进厂生产，可自产自销，也可几家联合销售)形式生产加工。加工种类包括：花岗石、大理石、石雕、砂岩、文化石、人造石等。贵阳金石产业园是贵阳市循环经济推广园区，它的建成将填补贵州省没有专业石材产业园的空白。案例：2 格林威治镇伊丽莎白女王医院建设项目SRW 公
18、司是专业的建筑机电安装公司，全资隶属于世界著名的建筑公司瑞典 SkanskaAB 英国分公司，公司年营业收入为 2 亿英镑，其中来自于设施管理服务的收入占四分之一。SRW 和其他公司联合组成项目联合体，于 1994 年受邀参加位于伦敦东南方向的格林威治镇伊丽莎白女王医院建设项目，该项目为当时第一个 PFI 项目。1995 年项目联合体成功中标，英国政府特许运作时间为 30 年。2000 年 10 月该项目正式完工。SRW 的工作分为两部分：先作为机电安装承包商负责女王医院的机电设施计划以及地板、墙体计划的采购、安装；医院正式运营后，SRW 将为其提供 30年的设施维护与运行服务（项目联合体的另
19、一成员公司则负责医院的清洁、餐饮、保安、运送、接待方面的服务。 ）案例 3：公立医院的停车场威尔士大学医院的原有停车场很狭窄,职员、患者、探访人员均深感不便。为了改变这种状况,国民保险事业托拉斯决定建设容纳 1100 台车辆的多层停车场和通往主干道路的线路。根据 VFW 的观点来判断是由公共部门进行建设、运营还是委托给私营部门,从 5 家企业中选择 1 家签定合约,于 1997 年实施。停车场的建设费为 650 万英磅,国民保险事业托拉斯将停车场的建设委托给私营企业,运营 20 年后停车场引渡给国民保险事业托拉斯。前 3 年设订停车费用的上限,第4 年以后私营企业可根据市场行情和通货膨胀率自主
20、确定停车费用。私营企业通过收取停车费用回收建设及运营成本。（三） 、建造、拥有、运营、移交（BOOT）BOOT 是英文(BuildOwnOperateTransfer)的缩写，即建设拥有经营转让。BOOT 方式是承包方融资建设某项基础设施项目，项目建成后，在规定期限内拥有所有权并进行经营，期满后将项目移交给发包方。案例 1：南开大学深圳金融工程学院项目南开大学深圳金融工程学院项目就属于这类融资模式的典范。在特许权期内项目参与方的共同经营，由深圳市政府、南开大学和项目公司共同组成理事会，由理事会聘任的行政班子对学院进行经营管理；金融工程学院学费比较昂贵，按照平均 20000 元/(年人)计算，3
21、000 名学生每年的学费就是 6000 万元。以三七分成计，项目公司每年的收入也有 4200 万元，这样在 30a 的合作期之内，投资方将获得数倍于总投资的收益，学院的收入也就足够满足自身的支出。合作 30a 之后，学院全部产权归南开大学所有。（四） 、建造、移交（BT）BT 是英文（Build-Transfer）的缩写，即建设移交。BT 方式是政府利用非政府资金来进行基础非经营性设施建设项目的一种融资模式。BT 模式是 BOT模式的一种变换形式，指一个项目的运作通过项目公司总承包，融资、建设验收合格后移交给业主，业主向投资方支付项目总投资加上合理回报的过程。案例 1：山西阳-候高速山西中昌集
22、团有限公司采用模式，投融资、建设、移交山西阳侯高速公路。山西中昌集团有限公司报山西省交通厅批准，依法注册成立 BOT 项目公司山西阳侯高速公路有限公司，作为山西阳侯高速公路项目的业主。山西阳侯高速公路有限公司成立后，投入资金进行勘测设计、征地拆迁等建设前期准备工作，同时经山西省政府批准，通过 BT 方式对本项目进行国内竞争性公开招标，选择山西阳侯高速公路一期工程关门至侯马段的合格的投融资、建设主体。通过竞争性投标，中国港湾建设（集团）总公司中标，以 15.55 亿元人民币获得阳侯高速公路一期工程关门至侯马段的 BT 投融资、建设主体，建设工期2 年案例 2：北京地铁 10 号线北京地铁 10
23、号线投资有限责任公司，通过公开招标的方式选择中标人，通过评标确定“中国铁路工程总公司、中铁电气化局集团有限公司、中铁三局集团有限公司联合体”为中标单位，由联合体负责组建奥运支线项目公司即北京中铁工程投资管理有限公司（以下简称“项目公司” ） ；项目公司根据确定的建设范围筹措相应的建设资金，并按确定的建设计划和技术标准建设奥运支线 BT工程；工程竣工、验收合格后，招标人以股权收购的形式支付合同价款；北京市基础设施投资有限公司对北京地铁 10 号线投资有限责任公司的股权收购行为提供担保。北京地铁奥运支线利用 BT 模式进行项目融资建设的。该工程土建主体于 2006-09 完工，提前 33d 兑现了
24、对北京市基础设施投资公司的合同工期承诺，为 2008-02 与地铁 10 号线实现联调打下了坚实基础。2005-06-08 开工以来，该工程克服了地下水位高、地质条件复杂、周边施工干扰大等困难，土建主体工程如期建成。通过了北京市“结构长城杯”初评全线，合格率 100%，优良率达到 85%以上，工程质量受到北京市 2008 工程建设指挥部办公室和市建委联合通报表扬。案例 3：六盘水市机场高速公路工程建设葛洲坝集团第二工程有限公司于 4 月 8 日与六盘水市交通投资开发有限责任公司签订了六盘水市机场高速公路工程建设移交（BT）项目建设、移交回购合同 项目概算投资建设费用暂估价 17.77 亿元。据
25、介绍，六盘水市机场高速公路项目位于六盘水市，起于六盘水市红山大道，止于月照机场预留机动车进出口，全长 10.865 公里，建设工期为 24 个月，以 BT 方式建设。项目采用分期货币回购方式。六盘水市交通投资开发有限责任公司每半年向葛洲坝集团第二工程有限公司支付一次本项目工程建设期的投资回报款。自本项目工程交工验收移交使用之日起 36 个月内，六盘水市交通投资开发有限责任公司向葛洲坝集团第二工程有限公司分四期支付回购价款。案例 4：南昌绕城高速公路 BT 项目隧道股份 4 月 1 日晚间公告称，公司下属子公司上海基础设施建设发展有限公司与公司全资子公司上海城建市政工程（集团）有限公司组成联合体
26、，于2014 年 3 月上旬参与了南昌市绕城高速公路南外环（塔城至生米段）工程 BT项目 A3 标公开招标。近日，公司联合体收到南昌城市建设投资发展有限公司的中标通知书 ，该联合体中标，项目中标价为 13.677 亿元。南昌市绕城高速公路南外环（塔城至生米段）工程 BT 项目 A3 标，长度约12.3 公里，计划工期 36 个月。经初步测算，该项目内部收益率预计约为8.6%。公司联合体将按照规定程序与业主方签订相关合同。案例 5：蚌埠市南出口公路(省道 207 蚌西路)改造工程蚌埠市南出口公路(省道 207 蚌西路)改造工程起于蚌西路与燕山路交点,止于京台高速公路蚌埠出入口,是蚌埠市城市南部的
27、重要出入口和城市的“南大门”,同时也是我市连接京台高速公路和仁和集机场的重要通道。改造路段全长9.6km,按城市快速路标准建设,在原道路横断面全宽 110m 基础上进行合理规划,改造成双向八车道+四车道辅道,配套实施给排水、路灯等市政基础设施。总投资 2.35 亿元,工期 9 个月。2011 年 1 月底前完成主体工程,11 月 16 日完成交工。项目采用 BT 模式建设,由安徽水利股份开发有限公司中标承建。（五） 、建设、移交、运营（BTO）BTO 是英文（Build-Transfer-Operate）的缩写，即建设-移交-运营。BTO方式是指民营机构为水务设施融资并负责其建设，完工后即将设
28、施所有权（注意实体资产仍由民营机构占有）移交给政府方；随后政府方再授予该民营机构经营该设施的长期合同，使其通过向用户收费，收回投资并获得合理回报。案例 1：竹园污水处理厂2002 年 6 月 5 日,民间资本占到 85%的上海友联联合体与上海市水务局下属的水务资产经营发展公司签约,将以 BTO 形式,获得总投资额为 8.7 亿元人民币的上海市最大污水处理项目竹园污水处理厂 20 年特许经营权,投资建设、运营这家日处理能力达到 170 万吨的大型污水处理厂,标志着民营资本正式进人我国水务市场。（六） 、重构、运营、移交（ROT）ROT 是英文（Reconstruction-Operate-Tra
29、nsfer）的缩写，即重构运营移交。ROT 方式是民营机构负责既有设施的运营管理以及扩建/改建项目的资金筹措、建设及其运营管理，期满将全部设施无偿移交给政府部门。案例 1：莲潭国际会馆莲潭国际会馆位于高雄市左营区，原为高雄市政府人力发展局附属莲潭国际文教会馆，主要作为公务人员教育培训之用。整个会馆设备陈旧、环境破旧、人员老旧、管理落后，成为高雄市政府的一大负担。莲潭国际会馆 ROT 模式 2004 年，高雄市政府以 ROT 模式对莲潭国际文教会馆进行公开招标。台湾首府大学于 2004 年正式取得该会馆 30 年以上的经营权，签订了 ROT 合同，并斥资 2 亿元进行内部装潢和外部景观改造。莲潭
30、国际会馆不仅与福华酒店管理公司建立合作关系，而且打造成为亚洲最大，最优秀的教学会馆。自 2009 年开张营业以来，莲潭国际会馆得到了脱胎换骨的改变，经营绩效获得各界肯定，荣获了台湾第八届金擘奖，也成为两岸名人交流与参访的首选。（七） 、设计、建造、融资及经营（DB-FO）DB-FO 是英文（Design-Build-Finance-Operate）的缩写，即设计建造融资经营。DB-FO 方式是私营部门的合作伙伴设计，融资和构造一个新的基础设施组成部分，以长期租赁的形式，运行和维护它。当租约到期时，私营部门的合作伙伴将基础设施部件转交给公共部门的合作伙伴。案例 1：北威尔士道路(A55)的建设威
31、尔士省基于 DB-FO 方针,将项目的设计、建设、资金筹措、运营委托给私营企业。私营企业进行道路的建设,并对建成后的道路进行长期的管理。在合约期间(30 年),根据预计的通行车辆数(影子通行费用)向政府收取费用,回收投入的资金。合约期满后,将道路引渡给道路厅。案例 2：天津危险废物综合处理中心天津危险废物综合处理中心位于天津市津南区，年处理能力为 3.7 万吨，由威立雅环境服务联合 3 家合作伙伴按照国际标准投资、设计建设并运营，是国内首座集焚烧、化学处理、安全填埋、资源化为一体的现代化危险废物处理处置基地，2004 年 2 月正式投产。天津危险废物综合处理中心处置设施和技术在国内同行业处于领
32、先水平，解决了天津市企业产生的危险废物的安全处理处置问题，被国家发改委和环境保护部认定为全国示范基地，获得多项荣誉。（八） 、建造、拥有、运营（BOO）BOO 是英文(BuildOwnOperate)的缩写，即建设拥有经营。BBO 方式是承包方根据发包方赋予的特许权，融资建设并经营某项基础设施，但并不将此基础设施移交给发包方，承包商允许向设施使用者收取一定的费用作为回报费用的方式。案例 1：国基大学城生活园区项目国基大学城生活园区项目是一个完全后勤社会化的大学生活园区，从立项、论证、审批、征地、设计、招标到资金筹措、建造和营运管理都是自负盈亏的，学校仅负责安排学生的入住，园区管理处独立收费，独
33、立管理。为中州大学、郑州师专和郑州艺术学校的学生提供食宿、商业、娱乐等全套生活服务。在扩招的背景下，学生在大学城里吃、住、购物。生活园区的特点；一是人多市场较大；二是在高校内部消费市场具有封闭性；三是这些项目盈利能力强。案例 2：新加海水淡化厂2003 年 1 月，新加坡公用事业局（PUB）与 SingSprint（项目公司）签订了建造、拥有、运营（BOO）海水淡化厂的协议，该公司是由凯发有限公司（70）和昂帝欧水务（30）组成的联合体。特许经营期限是 20 年，淡水产量每天 13.638万立方米以上。这是新加坡在水务行业的第一个 PPP 项目。该项目满足了新加坡 10的用水需求。大士海水淡化
34、厂是世界上最高效的海水反渗透（SWRO）工厂，耗能只有 4.2kWhr/。预期第一年的水价为 49 美分每立方米-这是世界上同等规模项目的最低价。（九） 、移交、经营、移交（TOT）TOT 是英文(Transfer-Operate-Transfer)的缩写，即移交经营移交。TOT 方式是国际上较为流行的一种项目融资方式，通常是指政府部门或国有企业将建设好的项目的一定期限的产权或经营权，有偿转让给投资人，由其进行运营管理；投资人在约定的期限内通过经营收回全部投资并得到合理的回报，双方合约期满之后，投资人再将该项目交还政府部门或原企业的一种融资方式。案例 1：合肥王小郢污水处理厂2004 年 7
35、月 7 日，安徽合肥王小郢污水处理厂资产权益转让项目正式签约。世界第七大水务集团德国柏林水务国际有限公司和东华工程科技股份有限公司联合体，以 4.8 亿元赢得王小郢污水处理厂 23 年经营权。王小郢污水处理厂是安徽省最大的污水处理厂，由合肥市利用澳大利亚政府贷款、亚行贷款和国债资金建设，采用了带除磷脱氮的活性污泥法工艺，日处理能力 30 万吨，为约 100 万居民提供污水处理服务。运行一年后，由监管部门监测的出水水质数据表明，所有指标均远远优于合同规定的出水水质标准。（十） 、设计、建造、运营（DBO） DBO 是英文（Design-Build-Operate）的缩写，即设计建造运营。DBO方
36、式是指承包商设计并建设一个公共设施或基础设施，并且负责运营该设施，满足在工程使用期间公共部门的运作要求。承包商负责设施的维修保养以及更换在合同期内已经超过其使用期的资产，在该合同期满后，资产所有权移交回公共部门。案例 1：汉沽营城污水处理厂2008 年 1 月 30 日，中国内地首家实行 DBO 模式招标的项目天津市滨海新区汉沽营城污水处理厂项目开工建设。项目由创业环保公司中标。项目建设内容包括建设日处理 10 万吨污水处理厂 1 座，日生产 5 万吨中水厂 1 座以及厂外配套管网 52 公里和泵站 7 座，工程总投资 3.61 亿元，资金来源于世行贷款。第二章 PPP 项目成功案例案例 1：
37、禄劝至大松树二级公路项目工程概况1.工程名称昆明市禄劝至大松树二级公路禄劝至半角段、九石阿公路延长线-九乡至宜良二级公路工程投资建设一移交(BT)项目。2.工程地点昆明市禄劝至大松树二级公路禄劝至半角段工程位于昆明市禄劝县境内;九石阿公路延长线-九乡至宜良二级公路工程位于品明 1 节宜良县境内。禄劝彝族苗族自治县地形复杂,地貌千姿百态。地势高低悬殊较人,东北的乌蒙山中峰马_岭,海拔 4247 米,为境内最高点。普渡河与金沙江汇合处的小河口为全县最低点,海拔 746 米,扣对高差为 3501 米。宜兑县地势北高南低,中部平台,山地、谷地与坝子间分布为地貌总特点,山地占 88%。3.工程内容昆明市
38、禄劝至大松树二级公路禄劝至半角段工程起于禄劝县董家营处接昆禄公路 K67+960,经过据山、茂山、团街、中屏、撒营盘、皎平渡六个乡镇,止于皎西乡半角接乌东德水电站进场专用用公路起点,路线全长 96.53 公里,公路等级二级。4.BT 回购方昆明市交通运输局。5.BT 投资建设方中国铁建股份有限公司6.建设模式BT 总承包模式,由中国铁建股份有限公司负责投融资和施工。7.项目总投资工程投资额由回购方使用的资金、BT 方工程费、合同约定可以计入回购基数的其他费用、建设期利息、回购期利息等组成。该项目总投资暂定为 26.438亿。案例 2：南京纬三路过江通道项目工程概况1.工程名称南京纬三路过江通道
39、2.工程地点北起浦口区浦珠路顶山转盘西侧，向东南跨越规划丰子河路、江北滨江大道3.工程内容南京纬三路过江通道，以隧道方式穿越长江主航道，向东与江南滨江大道交叉后，止于江东路与定淮门大街连接，为城市快速通道工程，线路长度约7.6km，设计车速 80km/h，双向八车道，采用盾构隧道过江方式，双向双层 8车道的 X 型隧道，线路长度约 7.6km，双管双层 8 车道隧道，外管直径 14.5m,其中盾构隧道段长 7685 米。4.BT 投资方中交投资公司、南京市公路建设处与南京浦口区国有资产经营有限公司共同投资成立项目公司。5.建设模式BT 模式，中国交通建设股份有限公司全权负责大桥建设，建成后由南
40、京市政府指定机构以 BT 方式进行回购。6.项目总投资南京纬三路过江通道。总投资 52.5 亿元。案例 3：北京地铁 4 号线项目工程概况1.工程名称北京地铁 4 号线2.工程地点地铁 4 号线的线路自马草河北岸起偏向东，之后线路向西转向北，经由北京南站后，偏西北方向行进，逐步转向北，进入菜市口大街至陶然亭站，向北沿菜市口大街、宣武门外大街、宣武门内大街、西单北大街、西四南大街、西四北大街、新街口南大街至新街口；转向西，沿西直门内大街、西直门外大街至首都体育馆后转向北，沿中关村大街至清华西门，向西经圆明园、颐和园、北宫门后向北至龙背村。3.工程内容北京地铁 4 号线是北京地铁的一条线路，全长
41、28.165 千米，设 24 座车站、1 个车辆段和 1 个停车场。4.投资方北京市政府投资 70%，约 108 亿；由香港铁路有限公司（MTRCorporationLtd.） 、北京市基础设施投资有限公司（BIIC） 、北京首都创业集团有限公司（BCG）三家公司合资的北京京港地铁有限公司投资 30%，约 46亿。5.建设模式PPP 模式，北京市政府，主要负责轨道土建建设；北京京港地铁有限公司负责车辆、信号、通信等主要设施和机电工程的建设。北京京港地铁有限公司负责经营期限 30 年，期满后再无偿移交给政府。6.项目总投资北京地铁 4 号线，总投资,153 亿元人民币。案例 4：临河黄河大桥项目
42、工程概况1.工程名称临河黄河大桥2.工程地点内蒙古自治区巴彦淖尔市临河区与鄂尔多斯市杭锦旗交界处的黄河河段上。3.工程内容临河黄河大桥，总长 6.3 公里，桥梁全宽 12 米，净宽 11 米，主桥采用 11跨 100 米预应力钢筋混凝土连续箱梁，边孔配跨采用 60 米预应力钢筋混凝土连续箱梁。采用一级公路标准定线，二级公路标准建设。4.BOT 投资方内蒙古东源宇龙王集团公司5 建设模式BOT 模式，内蒙古东源宇龙王集团公司全权负责大桥建设，其经营期限 30年(包括建设期)，期满后再无偿移交给政府。6 项目总投资临河黄河大桥，工程总投资 5.6 亿元。案例 5：襄荆高速公路项目工程概况1.工程名
43、称襄荆高速公路2.工程地点襄荆高速公路北起襄阳市贾家州，经襄阳、荆门、荆州三市八县（市、区） ，南止于荆州市龙会桥。3.工程内容襄(阳)荆(州)高速公路是太(原)-澳(门)高速公路的一部分。北起襄阳市襄城区贾洲村、与汉十、襄荆高速公路连接线相连，经荆门市，南至荆州市江陵区龙会桥，与沪蓉高速公路相交，纵贯襄阳、荆门、荆州三市全长 18544公里。在襄阳市境内的襄荆高速公路北起襄城区贾洲村，南至宜城市孔湾镇台子岗村，长 57.148 公里。2001 年 1 月正式开工，2004 年 6 月 26 日建成投入运营，是湖北省第一条多家企业共同投资组建项目法人建设的高速公路项目，也是迄今为止由国家批复立
44、项已建成通车的第一个大型高速公路国内 BOT 项目。4.BOT 投资方葛洲坝股份有限公司、湖北省公路建设总公司、荆州市投资公司、湖北省投资公司和襄阳市交通建设资产管理公司 5 家股东组成的襄荆高速公路有限责任公司。5 建设模式BOT 模式，襄荆高速公路有限责任公司全权负责襄荆高速公路的建设、运营，其经营期限 30 年(包括建设期)，期满后再无偿移交给政府。6 项目总投资襄荆高速公路，工程总投资 44.87 亿元。案例 6：榆神高速公路项目工程概况1.工程名称榆神高速公路2.工程地点榆林至神木高速公路起于榆林市榆阳区小纪汗乡境内，与已建成通车的包茂高速陕蒙段相接，止于神木县陈家沟岔。3.工程内容
45、榆林至神木高速公路是陕西省规划的“两环六辐射三纵七横”中三条南北纵向线之一榆商线的一段，该高速路穿越国家能源化工基地榆神矿区腹地，将神府、榆神、榆横工业园区连接在一起，成为保障榆林经济高速发展的重要交通支撑，也是陕北能源外运的重要通道。全长 120 公里，总投资 56.43 亿元，双向四车道，设计时速为 100 公里/小时，通车里程为 92 公里，是榆林至神木县城的一段。通车后，榆林城区至神木的行车时间由过去的 2 小时缩短为 1 小时。是陕西省高速公路建设由政府投资变为社会投资建设的第一个 BOT 项目。4.BOT 投资方中铁二局成立的陕西省榆林榆神高速公路有限公司5 建设模式BOT 模式，
46、陕西省榆林榆神高速公路有限公司全权负责榆神高速公路的建设、运营，其经营期限 30 年(包括建设期)，期满后再无偿移交给政府。6 项目总投资榆-神高速公路，工程总投资 56.7 亿元。案例 7：首都机场高速公路项目工程概况1.工程名称首都机场高速公路2.工程地点北京西起三元桥，东至首都机场。3.工程内容首都机场高速全长 18.735 公里。路基宽度 34.5 米，双向 6 车道，设计时速 120km/h，路面为改性沥青砼。全路共有 19 座桥梁，其中 3 座跨河桥、8 座通道桥、8 座立交桥，桥梁及匝道面积 15.2 万平方米。道路两侧隔离栅、波形梁护栏、附着式轮廓标、路面标线、文字符号、突起路
47、标等交通设施齐全。沿线两侧各有 50100 米宽的绿化林带，中央隔离带采用桧柏绿篱进行绿化。4.BOT 投资方中国路桥建设总公司和京津塘高速公路北京公司共同出资，成立了首都高速公路有限公司。5 建设模式BOT 模式，首都高速公路有限公司全权负责首都机场高速公路的建设、运营，其经营期限 30 年(包括建设期)，期满后再无偿移交给政府。6 项目总投资首都机场高速公路，工程总投资 11.65 亿元。案例 8：涪陵李渡长江大桥项目工程概况1.工程名称涪陵李渡长江大桥2.工程地点涪陵区长江上游，北岸接线始于李渡片区中心道路骨架的交叉点，与渝涪高速公路相接，南岸采用隧道与南岸滨江路及涪陵迎宾大道相接进入城
48、区道路网，并将与涪陵火车站相接。3.工程内容涪陵李渡长江大桥，全长 822m。按一级城市主干路设计，设计车速50km/h，双向四车道，两侧设 2.0m 人行道，全宽 25.1m。大桥设计基准年限为100 年。桥型结构为双塔双索面混凝土梁斜拉桥，主跨 398m，边跨 170mx2 及84m 引桥。主塔采用 H 形结构，北南主塔分别高 173m、172.5m。桥塔造型高大、突出、线型协调，下部塔墩可自身防撞，坚固耐用；主梁采用 型边主梁结构、线型平缓优美；斜拉索采用扇形布置，拉索由双层 PE 护套加强防腐，美观实用。李渡长江大桥既是交通纽带工程，也是涪陵市区一处靓丽的景观。4.BOT 投资方中交四
49、航局5 建设模式BOT 模式，中交四航局全权负责涪陵李渡长江大桥的建设、运营，其经营期限 30 年(包括建设期)，期满后再无偿移交给政府。6 项目总投资涪陵李渡长江大桥，工程总投资 3.6 亿元。案例 9：内蒙古 109 国道清大一级公路项目工程概况1.工程名称内蒙古 109 国道清大一级公路2.工程地点东起清水河县城关镇，西行跨越黄河止于鄂尔多斯市大饭铺。3.工程内容内蒙古 109 国道清大一级公路，经海子沟、王落咀、小缸房、大沙湾，在小沙湾跨黄河设特大桥进入准格尔旗、经后碾房地、永兴店、王八梁，止于省道 103、国道旧 109 与薛魏公路的交叉点，全长 41.69 公里，按山岭重丘区一级公路（一幅）标准建设，设计行车速度为 60km/h，双向二车道，路基宽度为11 米。全线共设有特大桥 1 座，大桥 3 座，涵洞 55 道，平面交叉 13 处、立体交叉 1 处、收费站 1 处。其中小沙湾黄河特大桥全长 831.25 米，主桥设计上部构造为 88+1602+88 米连续钢构，主墩为变截面薄壁空心墩，最大墩高100m，为黄河上第一高墩桥。4.BOT 投资方中交第二航务工程局有限公司5 建设模式BOT 模式，中交第二航务工程局有限公司全权负责内蒙古 109 国道清大一级
