1、Credit,1,第三章 信用,基本内容第一节 信用的产生和发展 第二节 信用形式及其工具第三节 信用与经济,教学目的和学习要求了解信用的产生和发展理解信用的形式和常见信用工具的原理掌握信用与现代经济的关系,Credit,2,第一节 信用的产生和发展,一、信用的含义与特征信用(credit):建立在信任基础上以还本付息为条件的借贷活动.,Credit,3,信用的四要素：信用关系主体信用载体信用的标的信用条件,Credit,4,信用的特征信用是偿还和付息为条件的借贷行为。信用关系是债权债务关系。信用是价值运动的特殊形式。暂时性，偿还性，收益性，风险性与商品买卖的区别,Credit,5,二、信用的
2、产生和发展 1.信用的产生（1）私有财产的出现应是借贷关系存在的前提条件。 为了满足在不同所有者之间以不改变所有权为条件的财富调剂的需要。最早是以实物借贷为主，随着以货币为媒介的商品流通的发展，信用形式日益多样化，其更多的表现为货币借贷。 （2）信用的客观经济基础是商品货币关系。 在商品交换过程中，各经济主体多处于收支不平衡状态，形成了信用存在的客观经济基础。,Credit,6,实物借贷与货币借贷 实物借贷：以实物为对象进行借贷的活动。 存在背景:商品货币关系不普及，自然经济占主导地位的社会。 局限性:借贷对象的供求需要巧合;偿还时有数量与质量的要求并易产生矛盾。 货币借贷：以货币为对象进行的
3、借贷活动。货币借贷是现代经济生活中的主要借贷形式。货币借贷克服了实物借贷的局限性，使借贷更为便利和灵活。,Credit,7,3.信用的发展,（1）信用的道德化阶段 言必信，行必果 君子一言，驷马难追 高利贷信用,Credit,8,旧中国最有名的高利贷,“驴打滚” 盛行于华北一带。贷款以一个月为期，利息起息为4分或5分，到期还不了，利息加倍，利上加利，越滚越多，利息翻番速度之快如同驴子打滚翻身一般。,“印子钱” 曾流行于全国各地。在抗日战争前的上海，借印子钱10元，放债人先扣下1元，实借出9元，分60天还清，连本带利每天还两角钱，到期要还12元。,Credit,9,高利贷为资本主义生产方式的形成
4、和发展提供了条件。高利贷者可能成为资本家。大量农民、手工业者因遭受高利盘剥破产，成为无产阶级。高利贷信用也是资本主义发展的障碍。高利贷者不愿意看到大机器生产的发展。,Credit,10,（2）信用的商业化阶段,信用记录被当做商品进入市场，并可以买卖信用具有一定的约束力信用评级公司出现,Credit,11,评估机构的诟病,Credit,12,（3）信用的证券化阶段,-由原来一个或两个担保人来承担的风险，由大众来承担，也就是通过发行信用凭证的方式来分散风险。保险经营,Credit,13,4.信用与货币,信用与货币关系经历了三个发展阶段:最初彼此独立发展的阶段.彼此联系,相互促进阶段:货币借贷扩展了
5、信用的范围和规模;信用的发展促进了货币形式和货币流通的发展.相互融合阶段:现代经济中几乎没有不含货币因素的信用,也几乎没有不含信用因素的货币,二者融为一体时 金融.,Credit,14,5.市场经济与信用,（1）市场经济是信用经济（2）信用制度和信用体系的建立与完善 我国信用制度的建立,Credit,15,无限信用卡 Visa白金信用卡 招商银行标准信用卡 招商银行美国运通卡 酒店航空系列 卡通&粉丝系列 时尚女性系列 餐饮娱乐系列 爱车一族系列 百货购物系列 城市金卡系列 文化&高校系列 商务卡系列 YOUNG卡新增青年版,招行信用卡产品系列大全,Credit,16,（3）信用与泡沫经济,泡
6、沫经济-指信用过度膨胀引致的股票和房地产等长期资产价格迅速膨胀，是信用经济增长速度超过实体经济增长速度所形成的整个经济虚假繁荣的现象,Credit,17,第二节 现代信用形式,基本内容一、商业信用 二、银行信用 三、国家信用 四、消费信用,Credit,18,一，商业信用,1、概念：商业信用是指工商企业之间买卖商品时，以商品形式提供的信用。典型的形式是赊销,分期付款，预付货款，委托代销。商业信用的工具是商业票据。 赊销:商品买卖双方采用的一种延期付款的销售方式.,Credit,19,2、商业信用的特点（1）商业信用的借贷行为与商品交易相联系，商品买卖行为与货币借贷相结合。（2）商业信用是企业之
7、间发生的最简单的直接信用形式。（3）商业信用与产业资本的动态一致。 （4）商业信用创造了信用工具-商业票据,Credit,20,3、商业信用的局限性（1）规模和数量上的局限性。（2）方向上的局限性。（3）信用能力上的局限性。（4）信用期限的局限性。,Credit,21,如何认识商业信用的特点与作用?,商业信用的作用: 积极的：有利于润滑生产和流通，加速商品价值的实现过程；有利于企业间的资金融通，加速资本周转;有利于银行信用发展和中央银行货币政策操作。 消极的：容易形成债务链和债务危机；影响货币供给的调控和信用总量的控制.,Credit,22,19972007年中国商业汇票发生额（单位：亿元）,
8、Credit,23,二，银行信用,1、概念:指银行等金融机构以存、放款等多种业务形式提供的货币形态的信用。2、特点:（1）银行信用是间接融资信用。（2）银行信用是以货币形态提供的信用。（3）银行信用的主体包括银行、其他金融机构、工商企业以及个人等，它在信用活动中交替地以债权人和债务人的身份出现。,Credit,24,（4）银行信用与产业资本的动态不完全一致。 例如，当经济衰退时，会有大批产业资本不能用于生产而转化为借贷资本，造成借贷资本过剩。（5）在产业周期的各个阶段，对银行信用与商业信用的需求不同。,Credit,25,3、银行信用的优点 （1）银行信用的规模巨大。（2）银行信用的投放方向不
9、受限制。（3）银行信用的期限长短均可。这就克服了商业信用在期限上的局限性。（4）银行信用的能力和作用范围大大提高和扩大。,Credit,26,1985-2007年银行信用规模图 （金融机构各项贷款总额：亿元）,Credit,27,小结,特点: 以银行作为信用中介，是一种间接信用; 是以货币形态提供的信用,无对象的局限； 贷放的是社会资本,无规模局限； 在期限上相对灵活,可长可短.与商业信用的关系: 是在商业信用广泛发展的基础上产生发展起来的; 银行信用的出现使商业信用进一步得到发展; 银行信用与商业信用是并存而非取代关系.,Credit,28,三，国家信用,1、概念 国家信用是以国家直接向公众
10、进行借贷的一种信用形式。 内债-国家以债务人身份向国内企业，团体，个人取得的信用 外债-国家以债务人身份向国外政府，企业，团体，个人取得的信用,Credit,29,2、作用 （1）是筹集大量资金，改善投资环境，创造投资机会的手段。 （2）是弥补财政困难的重要手段。 增税，从银行透支，举债 （3）是调节宏观经济的重要手段。,Credit,30,3.国家信用的形式,在国内-发行政府债券在国外-政府借款，国际金融机构借款，商业银行借款，发行债券及其他借款,Credit,31,4.我国的内债与外债,（1）我国的内债 （2）我国的外债,Credit,32,改革以来中国的国家信用规模概况,Credit,3
11、3,四，消费信用,1、消费信用是工商企业或银行等金融机构，对消费者提供的直接用于生活消费的信用。2、主要类型有：（1）是工商企业以赊销商品（延期付款）、分期付款的方式向消费者提供的信用。（2）是银行或其他金融机构以货币形式向消费者提供的消费信用，也就是消费贷款。,Credit,34,3、作用：（1）正面作用：对个人来说，可提前享受当时购买力达不到的商品和劳务；对整个社会来说，消费信用发挥消费指导生产作用，并在一定程度上刺激生产增长；促进新技术的应用和新产品的推销和产品的更新换代。（2）消极作用：由于消费者提前动用未来收入，会使未来购买力缩小，而且消费者的债务负担会随着消费信用日益发达而愈沉重；对整个社会来说，容易造增加经济的不稳定性，造成通货膨胀。,Credit,35,（五）其他信用形式,国际信用 也称国际信贷，是国际间的借贷关系。 它包括多种形式：1、出口信贷2、银行信贷3、政府信贷4、国际金融机构信贷,Credit,36,租赁信用是以出租固定资产而收取租金的信用形式。租赁公司或其它出租者将其租赁物的使用权出租给承租人，并在租期内收取租金。主要形式有： 1、经营性租赁，现由承租人选好所需机器设备，由租赁公司出资购买，并出租给承租人。 2、融资性租赁,
