1、第十章 国际税务筹划专题,第一节 跨国公司的税务筹划,本章结构,第二节 中国外商企业税务筹划,第三节 电子商务的税务筹划,第一节 跨国公司的税务筹划,提要,本节主要讲述,一、跨国公司与税务筹划,跨国公司定义：,（1）包括设在两个或两个以上国家的实体，不管这些实体的法律形式和领域如何；,（3）各实体通过股权或其他方式形成的联系，使其中的一个或几个实体有可能对别的实体施加重大影响，特别是同其他实体分享知识资源和分担责任。,（2）在一个决策体系中进行经营，能通过一个或几个决策中心采取一致对策和共同战略；,一、跨国公司与税务筹划,跨国公司税务筹划是跨国公司财务管理的一部分，跨国公司税务筹划必须服从于财
2、务管理的总体目标。,跨国公司税务筹划的目标是：通过税收负担的最小化，来实现企业全球所得的最大化。,“税收负担的最小化”和“股东财富最大化”这两个目标在大多数情况下是一致的，但在有些特殊的情况下，两者也会出现矛盾，跨国公司的税务筹划就会做出“增加税收负担但也增加股东财富的”税务筹划选择，这种做法被称为“逆向税务筹划”。,一、跨国公司与税务筹划,一、跨国公司与税务筹划,跨国公司税务筹划的主要方法：,根据有关国家的税法、税收协定避免国际双重交税；,利用有关国家为吸引外资而采取的优惠政策，实现最多的纳税减免；,利用国际避税地减少税收，特别是通过在国际避税地设立基地公司和导管公司，减少税收负担；,利用转
3、移价格将利润转移到低税国或低税地区。,二、跨国公司的组织结构与税务筹划,跨国公司的组织结构,二、跨国公司的组织结构与税务筹划,控股公司的主要用途：,（1）通过持有多数股份来控制下属公司；,（2）发挥投资基金的作用；,（3）以发行流动债券所获得的资金，为本集团的公司提供资金来源；,（4）收取以股息、贷款利息、特许权使用费等构成的消极所得。,为税务筹划而利用控股公司的机会，主要产生于上述后三种用途中。,二、跨国公司的组织结构与税务筹划,跨国集团兰克施乐公司的组织结构中有三个层次：,第一层次是母公司美国的施乐公司和英国的兰克公司；,第二层次是由第一层次公司控制的四家控股公司，分别建立在百慕大、英国和
4、荷兰，负责特定地区的销售、生产、与合资企业的业务；,第三层次是由这四家控股公司控制的各个从事生产、研究和服务业务的子公司。,三、跨国公司的转移价格,转移价格又称转让定价，是指公司集团内部以及有其他关联关系的各单位之间，对相互交易所专门制定的一种内部结算价格。这种价格通常不同于其在对外部经济往来中所适用的一般市场价格。,（一）关联企业与转移价格,转移价格通过以下内部交易体现： （1） 货物购销；（2） 贷款往来； （3） 提供劳务；（4） 无形资产的使用与转让； （5） 固定资产购置与租赁。,（一）关联企业与转移价格,转移价格不同于一般市场价格的原因，在于交易双方的关联企业的特殊关系，使其置身于
5、同一利益共同体内，排斥了相互之间的竞争，从而其内部结算价格可以低于或高于会计成本，在某些情况下，甚至与实际成本没有直接联系。,转移价格可以起到转移利润、减轻税收负担的目的，是税务筹划的一种重要方法，既可以用在国内税务筹划，也可以用在国际税务筹划。,（一）关联企业与转移价格,转移价格在国际税务筹划，特别是跨国公司税务筹划中，发挥着更加重要的作用：,1. 各国之间的税收制度差异比国内行业、部门之间的差异大，而且这种差异在各个方面都可以显示出来,2. 跨国公司的母、子公司之间、各个子公司之间或总机构与国外常设机构之间，一方面具有相对独立的形式，另一方面彼此之间具有广泛的业务、财务联系，使跨国公司关联
6、企业有较大的余地实现转移价格。,（一）关联企业与转移价格,（二）转移价格的动机,1. 税务动机,（1）减轻跨国公司总体所得税负担,（2）减轻预提税,（3） 减轻关税的影响,（4）增加外国税收抵免额,（二）转移价格的动机,2. 非税务动机,（1）支持关联企业打入和控制市场。,（2）调节利润，改变子公司在当地的形象。,（3）规避外汇管制和转移资金。,（4）避免外汇风险和政治风险。,（5）加速成本回收和利润汇回。,（6）在合资企业中获得过分利益。,（三）转移价格的限制因素,1. 转移价格的内部限制因素,（1）内部交易复杂性的限制。,（2）各成员公司自身利益的限制。,（3）公司雇员积极性的限制。,（4
7、）公司业绩考核的限制。,（三）转移价格的限制因素,2. 转移价格的外部限制因素,（1）国际双重交税的威胁。,（2）部门间收入冲突的威胁。,（3）注册会计师审计的威胁。,（4）各国的反国际避税法规的限制。,（四）各国政府对转移价格的调整方法,一旦确认转移价格偏离正常交易价格，各国政府都要对其进行调整，其中最主要的方法有以下几种：,（1） 可比非受控价格法。,（2）转售价格法。,（3） 成本加价法。,发达国家对转移价格的调整方法已远远不限于以上三种方法，如美国现在有18种转移价格的调整方法，但以上三种方法仍然是各个国家普遍实行的基本方法。,（五）预约定价制,预约定价制（ Advance Prici
8、ng Agreement，简称APA ）,实际上是纳税人事先将其和境外关联企业之间的内部交易与财务收支往来所涉及的转移价格制定方法向税务机关报告，经审定认可，作为计征所得税的会计核算依据，并免除事后税务机关对转移价格进行调整的协议。,（1）保护跨国公司的合法经营，有利于企业的经营决策，避免了国家税收对企业的过度干预；,（2）有利于消除与相关国家税务当局的争议；,（3）使跨国公司从事后调整所要求的繁琐的审计工作中解脱出来，提高效率，降低纳税成本。,预约定价制将事后调整改为事先确认，从跨国公司经营的角度出发，有以下几个优点：,（五）预约定价制,第二节 中国外商投资企业的税务筹划,提要,本节主要讲述
9、,一、税务筹划的常用方法,在中国，与外商投资企业有关的税收环境有以下特点：,（1）税收负担轻，税收优惠多。,（2）部分地方政府有自己的税收优惠政策。,（3）税收制度存在一些漏洞与空白，各项政策不配套。,（4）初步形成了国际税收协定网络。,（5）税收征管水平有待提高。,一、税务筹划的常用方法,有利的方面 ：,（1）中国各级政府提供的税收优惠政策可以大幅度降低税收负担；,（2）外商投资企业的母公司大多数来自于经济发达的国家或地区，税务筹划经验丰富，中国目前税制的漏洞、空白和目前税收征管水平，为其国际税务筹划提供了较大的空间；,（3）中国政府签订的国际税收协定保证了外商投资企业避免国际双重交税。,一
10、、税务筹划的常用方法,不利的方面 ：,（1）部分地方性税收优惠政策不被国际税收协定承认，不能降低实际税收负担；,（2）中国税收法规、政策不健全和税费不分现象限制了国际税务筹划的效果。,（一）转移价格,转移价格进行税务筹划可以归纳为：在高税国关联企业实行“高价进，低价出”政策，在低税国实行“低价进，高价出”政策。,中国外商投资企业利用转移价格进行国际税务筹划主要包括以下五个方面：,1. 货物购销。,2. 贷款往来。,3. 劳务提供。,4. 无形资产的使用与转让。,5. 固定资产购置、租赁与投资。,（二）隐藏技术转让价款,包括中国在内的许多国家税法规定，转让技术收取的特许权使用费应缴纳预提税。中国
11、很多外商投资企业与国外关联企业相互进行设备转让或投资时，既有转让或投资的设备，又有专有技术。由于专有技术价格缺乏可比性，企业利用从中抬高设备价款，压低技术转让价，将技术转让价款附着于设备价款之中，规避预提税。,（三）资本弱化,资本弱化 (Thin Capitalization)是指跨国纳税人为了减少应纳税额 ,采用债权方式替代股权方式进行的投资或者融资。,股东通过股份投资方式取得的股息，是公司税后利润的分配，是不能从公司的应税所得中事先扣除的，而以贷款投资形式所收取的利息，可作为税前费用，从公司应税所得中扣除，显然采用追加贷款方式的税基比完全利用股份投资要窄得多；,另外，分配的股息往往经历两次
12、重叠征税，即作为税后利润的股息在汇出时还要课征预提所得税，而利息则只在汇出时征收一次预提税。,二、中国的税收优惠与跨国公司的税收负担,跨国公司在进行具体的税务筹划时，就会发现中国的税收优惠不一定能降低跨国公司的全球总体税收负担。如果跨国公司采用一些税务筹划技术（如延期纳税），就可以充分享受中国的税收优惠。,中国外商投资企业的国外投资人往往是跨国公司，中国的税收优惠是否能降低这些跨国公司的全球总体税收负担，则要取决于跨国公司母国的避免国际双重征税的方法和其母国与中国签订的税收协定的情况。,（一）避免国际双重征税对中国税收优惠效果的影响,中国对外商投资企业实行的税收优惠政策，使跨国公司在中国的面临
13、的税率往往低于其居住国税率。,实践中，由于跨国公司受两个以上税收管辖权的制约，只有少数跨国公司能从中国税收优惠中得到税收利益。,跨国公司在中国设立外商投资企业，其来源于中国的所得不仅要在中国纳税，而且要向其居住国纳税。跨国公司居住国采用的避免国际双重征税的方法，影响了中国税收优惠在跨国公司总体税收负担中的影响。,（一）避免国际双重征税对中国税收优惠效果的影响,三种避免国际双重征税方法对中国税收优惠的影响,（二）国际税收饶让对中国税收优惠效果的影响,在中国已与72个国家和地区签订的税收协定中，绝大多数都规定了对方国家对中国提供的减免税优惠所减少的征税承担饶让抵免的义务。,中国部分地方政府制定的地
14、方性的税收优惠政策，如果超出了外商税法及其实施细则的规定，就得不到国际税收协定的承认，得不到对方国家的饶让抵免的义务。,中国有些地区的外商投资企业虽然享有众多的税收优惠，但也承担大量税收之外的政府收费负担，这些政府收费得不到国际税收协定的承认，在跨国公司居住国不能抵免，增加了跨国公司的总体负担。,（三）国际税务筹划技术与中国税收优惠效果,1. 采用延期纳税技术，推迟将利润汇回母国，可以在跨国公司居住国采用抵免法和没有承担税收饶让的情况下，使跨国公司享受中国的税收优惠。,2. 在国际避税地或低税国建立控股公司，由该控股公司作为中国外商投资企业的母公司，使跨国公司享受中国的税收优惠。,三、逆向税务
15、筹划,将利润转移到低税国家或地区，即“水往低处流”，从而降低税收负担，这种利润向低税国家或地区流动，也就是“顺向税务筹划”。,而中国外商投资企业往往出现“逆向税务筹划”，即经常通过转移价格的方法，将利润从低税的中国转移到一些高税国家或地区。,“逆向税务筹划”既有税务动机，也有非税务动机。税务动机就是在跨国公司居住国采用抵免法和没有承担税收饶让的情况下，跨国公司在中国设立外商投资企业并不能享受税收优惠。,三、逆向税务筹划,“逆向税务筹划” 的非税务动机,（一）减少投资风险，追求整体战略利益,（二）追求资金灵活流动,（三）在合资企业中谋取过分利益,四、中国的反国际避税措施,外商投资企业在中国进行国
16、际税务筹划，必须遵守中国法律，特别要注意不能违反中国的反避税法规。与发达国家相比，中国还没有形成完善的反避税税制，但在一些税收法规中制订了反国际避税的措施。这些措施主要反应在限制外商投资企业利用转移价格和资本弱化减少税收负担方面。,（一）在有形财产购销业务转移价格方面,1. 按独立企业之间进行相同或类似业务活动的价格进行调整 。即将企业与其关联企业之间的业务往来价格，与其与非关联企业之间的业务往来价格进行分析、比较，从而确定公平成交价格。,（1）购销过程的可比性,（2）购销环节的可比性,（3）购销货物的可比性,（4）购销环境的可比性,（一）在有形财产购销业务转移价格方面,2. 按再销售给无关联
17、关系的第三者价格所应取得的利润水平进行调整。即对关联企业的买方将从关联企业的卖方购进的商品(产品)再销售给无关联关系的第三者时所取得的销售收入，减去关联企业中买方从非关联企业购进类似商品(产品)再销售给无关联关系的第三者时所发生的合理费用和按正常利润水平计算的利润后的余额，为关联企业中卖方的正常销售价格。,3. 按成本加合理费用和利润进行调整(又称成本加成法)。即将关联企业中卖方的商品(产品)成本加上正常的利润作为公平成交价格。,（一）在有形财产购销业务转移价格方面,4. 其他合理方法。在上述三种调整方法均不能适用时，可采用其他合理的替代方法进行调整，如可比利润法、利润分割法、净利润法等。经企
18、业申请，主管税务机关批准，也可采用预约定价方法。,在企业不能提供准确的价格、费用等凭证资料的情况下，还可以采取核定利润率方法进行调整。采用其他合理方法，关键是要注意其合理性及方法的使用条件。,（二）在融资利息方面,对关联企业之间融通资金所支付或者收取的利息，超过或者低于没有关联关系所能同意的数额，或者其利率超过或者低于同类业务的正常利率的，当地税务机关可以参照正常利率进行调整。,调整时要注意企业与关联企业的借贷业务及与非关联企业之间的借贷业务，在融资的金额、币种、期限、担保、融资人的资信、还款方式、计息方法等方面的可比性。,（三）在劳务费用方面,对关联企业之间提供劳务，不按独立企业之间业务往来
19、收取和支付劳务费用的，当地税务机关可以参照类似劳务活动的正常收费标准进行调整。,调整时要注意企业与关联企业之间提供的劳务与非关联企业之间提供的劳务，在业务性质、技术要求、专业水准、承担责任、付款条件和方式、直接和间接成本等方面的可比性。,（四）在财产收益和所得方面,对关联企业之间转让财产、提供财产使用权等业务往来，不按独立企业之间业务往来作价或者收取、支付费用的，当地税务机关可以参照没有关联关系所能同意的数额进行调整。,（五）在转让无形财产方面,对关联企业之间转让无形财产的作价或收取的使用费参照没有关联关系所能同意的数额进行调整。,所能同意的数额进行调整。调整时要注意考虑企业与其关联企业之间转
20、让无形财产及与其非关联企业之间转让无形财产，在开发投资、转让条件、独占程度、受有关国家法律保护的程度及时间、给受让者带来的收益、受让者的投资和费用、可替代性等方面的可比性。另外，外商投资企业不得列支向其关联企业支付的管理费。,第三节 电子商务的税务筹划,提要,本节主要讲述,一、电子商务的类型,1. B to B 即企业对企业，涉及电子市场、商务平台构架两方面。,2. B to C 即企业对消费者 ,基本上等同于电子化的零售。,3. C to G 即消费者对政府。,4. G to B 即税收电子化。,5. B to G 即政府采购电子化 。,二、电子商务对传统税收的冲击,（一）税收管辖权问题,（
21、二）常设机构及其利润判定问题,（三）征税对象的性质和数量问题,（四）税务管理问题,三、电子商务的国际税务筹划,（一）利用电子商务的隐匿性进行税务筹划,1. 避免成为居民公司。,2. 避免成为常设机构。,3. 规避税收地域管辖权。,三、电子商务的国际税务筹划,（二）利用电子商务的流动性进行税务筹划,1. 组建国际避税地虚拟公司。,2. 网址上的“电话回复中心” 。,3. 跨国公司的转移价格。,4. 国际投资。,一、避免成为营业税纳税人,第一，其提供应税劳务、转让无形资产或者销售不动产的行为，必须发生在中华人民共和国境内。第二，其提供的应税劳务、转让的无形资产或者销售不动产的行为，必须属于营业税征
22、税范围。第三，必须是有偿或视同有偿提供应税劳务、转让无形资产或者销售不动产的所有权。,营业税纳税人必须同时具备下列条件：,我国营业税的税收管辖区域为我国境内，即只有发生在中人民共和国境内的应税行为。纳税人完全可以通过各种灵活办法，将其行为转移到境外，从而避免成为营业税纳税人。,一、避免成为营业税纳税人,境内纳税人在境内提供劳务，其行为属于营业税的管辖权范围；,境外单位和个人提供应税劳务在境内使用的，其行为属于营业税的管辖权范围；,境内纳税人提供劳务在境外使用的，其行为不属于营业税的管辖权范围。,二、利用安置随军家属政策进行税务筹划,从2000年1月1日起，对安置随军家属而新开办的企业，随军家属
23、占企业总人数60%以上的；或从事个体经营的随军家属，自税务登记之日起，3年内免征营业税。,具体条件为：享受税收优惠政策的企业，随军家属必须占企业总人数的60%（含）以上，并有军（含）以上政治和后勤机关出具的证明，随军家属必须由师以上政治机关出具的可以表明其身份的证明。,三、利用签订合同进行税务筹划,按照我国现行营业税法规的规定，如果建筑工程的总承包人将工程分包或转包给他人，应以工程的全部承包额减去付给分包人或转包人的价款后的余额为营业额，缴纳营业税。工程承包公司承包建筑安装工程业务，再与建设单位签订建筑安装工程承包合同进行施工建设的，无论其是否参与施工，都应为3%；遵照以上规定，按“建筑业”税
24、目征收营业税，税率如果工程承包公司不与建设单位签订建筑安装工程合同，只是负责工程的组织协调业务，则此项业务应按“服务业”税目征收营业税，税率为5%。这就为工程承包公司进行税务筹划提供了空间。建筑工程承包公司可以综合考虑自身情况，合理选择适当的承包形式。,三、利用签订合同进行税务筹划,【例2】2002年6月，新大工程承包公司承揽一座办公大楼的建筑工程。工程总造价2700万元，施工单位为华昇建筑公司，承包金额为2250万元。,如果工程承包公司与建筑公司签订了分包合同，则新大工程承包公司按建筑业3%的税率计算营业税，应纳税额为：（2700-2250）3%13.5（万元）,如果双方未签订分包合同，新大
25、承包公司只负责组织协调业务，收取中介服务费，适用“服务业”税目5%则应纳税额为：（2700-2250）5%22.5（万元）,工程承包公司采取签订分包合同的方式，少交营业税额为9万元。,四、不动产投资入股的税务筹划,对以不动产投资和入股行为是否征收营业税，应根据不同情况区别对待:,不动产所有者以不动产投资入股，参加投资方利润分配，共担投资风险。对于这种情况，营业税暂行条例中规定，凡以不动产投资入股，参与接受投资方利润分配，共同承担投资风险的行为，不征营业税。,不动产所有者以不动产投资入股，收取固定收入，不承担投资风险，是一定时期转让不动产使用权行为性质上属于租金收入，应按服务业税目中租赁项目征收
26、营业税。,五、转让无形资产的税务筹划,（一）合理运用免税政策,（二）利用纳税时间进行税务筹划,1、要分开核算应税项目和免税项目的营业额 2、要明确办理免税所需资料和办理程序,纳税人在对转让无形资产进行税务筹划时，可以从纳税义务发生时间上考虑，在税法允许的范围之内，尽量推迟纳税义务的发生时间，从而获得资金的时间价值，降低企业税收成本。,第二节 营业税计税依据的税务筹划,提要,本节主要讲述,一、营业税计税依据的确定,营业税计税依据,交通运输业,建筑业,金融保险业,文化体育业,邮电通信业,娱乐业,服务业,转让无形资产、销售不动产,交通运输业,交通运输业的营业额，一般是指从事交通运输的纳税人所取得的全
27、部运营收入。运输企业自中华人民共和国境内载运旅客或货物出境，在境外其载运的旅客或货物改由其他运输企业承运的，以全程运费减去付给转运企业的运费后的余额为营业额。,联营运输业务（即联运），以收到的收入扣除支付给以后的承运者的运费、装卸费、换装费等费用后的余额作为计税依据。,建筑业,1.纳税人从事建筑、修缮、装饰工程作业，无论与对方如何结算，其营业额均应包括工程所用原材料及其他物资和动力的价款在内。纳税人从事安装工程作业，凡设备价值作为安装产值的，其营业额应包括设备的价款在内。,2.建筑业的总承包人将工程分包或者转包给他人的，以工程的全部承包额减去付给分包人或者转包人的价款后的余额为营业额。,3.纳
28、税人自建自售建筑物，其自建行为视同提供应税劳务，征收建筑业营业税。,4.包工包料、包工不包料工程，以料、工、费全额征收营业税。,5.投标、招标工程，以中标价格为营业额，中标以后调整的，以调整后的实际收入额为营业额。,建筑业计税依据应注意下列问题：,金融保险业,金融业一般贷款、典当、金融经纪业等中介业务，以取得的利息收入全额或手续费收入全额作为计税依据；转贷外汇业务，以贷款利息收入减去支付境外的借款利息支出后的余额为计税依据；买卖外汇、有价证券、期货等金融商品，以卖出价减去买入价后的差额为计税依据。,融资租赁属于特殊形式的贷款业务，以向承租者收取的全部价款和价外费用减去出租方承担的出租货物的实际
29、成本后的余额为计税依据。,保险业的营业额原则上也按收入全额确定。但对于以储金方式开展的保险业务，其营业额为储金按中国人民银行公布的一年期存款利息确认。保险业实行分保的，初保业务以全部保费收入减去付给分保人的保费后的余额为营业额。,邮电通信业,邮政业务的营业额，是指提供传递函件或包件、邮汇、报刊发行、邮务物品销售、邮政储蓄、其他邮政业务的收入。,电信业务的营业额，是指提供电报、电话、电传、电话机安装、电信物品销售、其他电信业务的收入。,文化体育业,一、短期投资的确认,很容易变现,持有时间较短,不以控制被投资单位为目的,（二）短期投资的特点,（三）短期投资确认的条件, 能够在公开市场交易并且有明确
30、市价。（各种上市的股票、债券、基金）, 作为剩余资金的存放形式并保持其流动性和获利性。（这一条件取决于管理当局的意图）,二、短期投资成本的计量,取 得 时,持有期间,期 末 时,初始 投资成本,新 投资成本,账面 价值,包括,买 价,相关费用,利 息,未到付息期的利息,已到付息期但尚未领取,现金股利,单独在,应收利息,应收股利,计入初始投资成本,计入初始投资成本,计入初始 投资成本,初始投资成本的计量,实际支付的全部价款,以现金购入的,（已宣告但尚未领取的）,取得时,持有 期间,现金股利或利润,利 息,作为初始 投资成本收回,形成新投资成本,取得时已记人应收项目的现金股利或利息除外,新投资成本
31、的计量,冲减短期投资的账面余额,持有期间,成本与市价孰低法,设置“短期投资跌价准备”账户核算,根据自身情况分别采用,账面价值,方法,按投资总体计提,按投资类别计提,按单项投资计提,运用,期末计量,取得时的初始投资成本 或新投资成本,市价 成本时,市价 成本时,首次比较时：,以 后 比 较 时,若市价小于 成本的差额,“短期投资跌价准备”账户以记至零为限,按市价小于成本的差额, 确认跌价损失, 不作账务处理, 确认跌价损失计提跌价准备,“短期投资跌价准备”账户贷方余额, 按差额计提,若市价小于 成本的差额,“短期投资跌价准备”账户贷方余额, 按差额冲减,若市价恢复至成本或以上,在原计提的 数额内
32、冲减,三、短期投资损益的确认与计量,只 能 在 短期投资处置时,短期投资损益确认,处置收入处置费用,短期投资损益计量,投资损益处置净收入短期投资账面价值,短期投资处置成本的计量,部分处置的,短期投资的账面余额,全部处置的,该项投资的总平均成本确定,短期投资跌价准备的结转,按单项计提的,按类别或总体计提的,结转时间,结转金额,处置投资的同时,也可在期末调整,全部处置的,部分处置的,处置时不结转，期末一并调整。,按出售比例计算确定,为 “短期投资跌价准备”账户余额,投资收益,短期投资跌价准备,冲减已 计提的跌 价准备时,处置时,持有期间获 得现金股利 或利息时,银行存款,短期投资,四、短期投资的会
33、计处理,（一）股票投资,【例5-1】公司于2002年12月25日以银行存款从证券市场购入公司的普通股票10 000股，每股支付的价款17元。其中：1 元为公司在2002年11月15日已宣告尚未支付的现金股利，购入中另以银行存款支付税费500元，作为短期投资。,借：短期投资股票投资（M公司）160 500应收股利 10 000贷：银行存款 170 500,2002年12月25日购买股票时,股票初始投资成本,（17 1）10 000500160 500（元）,应收股利 1 10 000 10 000（元）,【例5-2】 2002年12月15日收到现金股利10 000元存入银行。,借：银行存款 10
34、 000 贷：应收股利 10 000,【例5-3】2002年12月31日M公司每股股票市价为15.60元。,160 50015.6010 0004 500（元）,借：投资收益计提的短期投资跌价准备 4 500贷：短期投资跌价准备（M公司） 4 500,计提的短期投资跌价准备,【例5-4】2003年6月30日M公司股票市价为每股15.90元。,借：短期投资跌价准备（公司）3 000贷：投资收益计提的短期投资跌价准备 3 000,（ 160 50015.9010 000）4 500 1 5004 500 3 000（元）,计提的短期投资跌价准备,【例5-5】2003年11月15日M公司以现金分派每
35、股现金股利0.50元，假设款存入银行。,借：银行存款 5 000贷：短期投资股票投资（M公司）5 000,应冲减短期投资成本0.5010 0005 000（元）,【例5-6】2003年12月31日M公司股票每股市价为15.30元。,（160 5005 000）15.3010 000（4 5003000） （ 155 500 153 000 ）1 500 2 5001 500 1 000（元）,计提的短期投资跌价准备,借：投资收益计提的短期投资跌价准备 1 000贷：短期投资跌价准备（M公司） 1 000,【例5-7】2004年1月5日将M公司股票以每股16.20元的价格出售6 000股，出售中
36、支付税费200元。,借：银行存款 （16.206 000200 ）97 000短期投资跌价准备（2 50060%） 1 500贷：短期投资股票投资（M公司）（155 50060%） 93 300投资收益出售短期股票 5 200,【例5-8】A企业2001年8月5日以银行存款102 100元购入甲公司同年1月1日发行的三年期，年利率为3.6%，面值为100 000元，每半年付息一次的债券,付息日为每年1月1日和7月1日。购买中另支付手续费400元。 A企业对该债券作为短期投资处理。,（二）短期债券投资,借：短期投资债券投资（甲公司）100 700应收利息 1 800贷：银行存款 102 500,
37、（1）2001年8月5日购买债券时，记：,短期投资初始投资成本100 000（13.6%1/12）400100 700（元）,实际支付价款中包含的已到付息期尚未领取的利息100 0003.6%6/121 800(元),借：银行存款 1 800贷：应收利息 1 800,（2）待以后领取债券利息时，记：,借：银行存款 1 800贷：应收利息 1 800,（3）2001年12月31日预计利息时，记：,借：应收利息 1 800贷：短期投资债券投资（甲公司）1 800,（4）2002年1月1日收到利息时，记：,（5）2002年2月6日以101 000元的价格出售时，记：,借：银行存款 101 000贷：
38、短期投资债券投资（M公司）98 900投资收益出售短期股票 2 100,第三节 长期股权投资,提要,本节主要讲述,一、长期股权投资的概念,长期股权投资是指短期投资以外的、持有时间准备超过 1 年的各种股权性质的投资。,二、长期股权投资的类型,（一）控制,有权决定一个企业的财务和经营政策，并能据以从该企业的经营活动中获取利益。,控制包括：,1、投资企业直接拥有被投资单位50%以上的表决权资本。,2、投资企业虽然直接拥有被投资单位50%或以下的表决权资本，但具有实质控制权的。投资企业对被投资单位是否具有实质控制权，可以通过以下一项或若干项情况判定：,（1） 通过与其他投资者达成协议，投资企业拥有被
39、投资单位50%以上表决权资本的控制权。,公司,60%（ 40%25%）,达成协议,（3）有权任免被投资单位董事会等类似权利机构的多数成员。,（4）在董事会或类似权利机构会议上有半数以上投票权。,（2）根据章程或协议，投资企业有权控制被投资单位的财务和经营政策。,（二）共同控制,按合同约定对某项经济活动所共有的控制。这里的共同控制，仅指共同控制实体，不包括共同控制经营、共同控制财产等。,共同控制实体，是指由两个或多个企业共同投资建立的实体，该被投资单位的财务和经营政策必须有投资双方或若干方共同决定。,（三）重大影响,对一个企业的财务和经营政策有参与制定政策的权利，但并不决定这些政策。,当投资企业
40、直接拥有被投资单位20%或以上至50%的表决权资本时，一般认为对被投资单位具有重大影响。,此外，虽然投资企业直接拥有被投资单位20%以下的表决权资本，但符合下列情况之一的，也应确认为对被投资单位具有重大影响：,1、在被投资单位的董事会或类似的 权利机构中派有代表；2、参与被投资单位的政策制定过程；3、向被投资单位派出管理人员；4、依赖投资企业的技术；5、其他足以证明投资企业对被投资 单位具有重大影响的情形。,（四）无控制、无共同控制且无重大影响,上述三种类型以外的情况。,具体表现为：,1、投资企业直接拥有被投资单位20%以下的表决权资本，同时不存在其他实施重大影响的途径。,2、投资企业直接拥有
41、被投资单位20%或以上的表决权资本，但实质上对被投资单位不具有控制、共同控制和重大影响。,三、长期股权投资的计量,取得时,初始投资成本的计量,以现金购入的,买 价 计入初始投资成本相关费用 计入初始投资成本（咨询费、审计费除外）现金股利 已宣告但尚未领取的单独在应收股利核算,按实际支付的全部价款,以非货币性资产取得的,持有期间,新投资成本的计量,在成本法核算情况下，股权持有期内收到被投资单位分派的属于投资前累积盈余的分配额，应冲减初始投资成本，从而形成新的投资成本。,在权益法核算情况下，股权持有期内调整股权投资差额的，长期股权投资的初始投资成本加减调整的股权投资差额后的余额形成新的投资成本。,
42、期 末,账面价值的计量,计量方法,账面价值与可收回金额孰低,“可收回金额”是指企业资产出售净价与从该资产的持有和投资到期处置中形成的预计未来现金流量的现值两者之中的较高者。可收回金额应当根据被投资单位财务状况、市场价值等具体情况确定。,“出售净价”是指资产的出售价格减去所发生的资产处置费用后的余额。,长期投资减值的判断标准, 有市价的长期投资, 市价持续年低于账面价值； 该项投资暂停交易年或年以上； 被投资单位当年发生严重亏损； 被投资单位持续年发生亏损； 被投资单位进行清理整顿、清算或出现 其他不能持续经营的迹象。, 无市价的长期投资, 影响被投资单位经营的政治或法律环境的变化； 被投资单位
43、所供应的商品或提供的劳务因产品过时或消费者偏好改变而使市场的需求发生变化，从而导致被投资单位财务状况发生严重恶化； 被投资单位所在行业的生产技术等发生重大变化，被投资单位已失去竞争能力， 从而导致财务状况发生严重恶化，如进行清理整顿、清算等； 有证据表明该项投资实质上已经不能再给企业带来经济利益的其他情形。,计提长期投资减值准备的两种情况,暂时性减值,计提的减值准备不计入当期损益,永久性减值,计提的减值准备计入当期损益 冲 减 长 期 投 资 账 面 价 值,我国投资准则规定，无论是暂时性减值，还是永久性减值，均计提长期投资减值准备。,计提长期投资减值准备的会计处理原则,按照个别投资项目计算确
44、定长期投资减值准备。预计可收回金额其账面价值不作会计处理。预计可收回金额长期投资账面 价值 差额,记：借：投资收益计提的长期投资减值准备贷：长期投资减值准备,确认长期投资跌价损失 计提长期投资跌价准备,已计提减值准备的长期投资的价值又得以恢复,先在原已计提的减值准备的数额内转回,借：长期投资减值准备贷：投资收益计提的长期投资减值准备,恢复长期投资账面价值的范围应该以已计提的减值准备余额为限,四、长期股权投资的会计处理,（一）成本法,长期股权投资按投资成本计价的方法。, 成本法的概念, 成本法的特点,除追加投资、将应分得的现金股利或利润转为投资或收回投资外，长期股权投资的账面价值一般应当保持不变
45、。, 成本法的适用范围,投资企业对被投资单位无控制、无共同控制、无重大影响。（这种情况通常是指投资企业拥有被投资单位20%以下表决权资本。）,不准备长期持有被投资单位的股份。（这种情况是指，投资企业在投资时意图长期持有，但其后由于管理当局改变意图而不准备长期持有被投资单位的股份。）,被投资单位在严格的限制条件下经营，其向投资企业转移资金的能力受到限制。, 成本法的核算要点,（1）初始投资或追加投资时，按照初始投资成本或追加投资时的初始投资成本加追加投资后的初始投资成本作为长期股权投资的账面价值。,（2）被投资单位宣告分派的利润或现金股利，投资企业应当按享有的部分，确认为当期投资收益。但是股权持
46、有期间确认的投资收益仅限于所获得的被投资单位在接受投资后产生的累积净利润的分配额，超过部分作为初始投资成本的收回，冲减长期股权投资的账面价值，并应在备查簿中详细记录。,（3）确认投资收益时，如果能分清投资前和投资后被投资单位实现的净利润的，应当分别投资前和投资后计算确认属于当期的投资收益和冲减的初始投资成本；如果不能分清投资前和投资后被投资单位实现的净利润的，可按以下公式计算确定：,投资年度投资损益的计量,投资企业投资年度应享有的投资收益,投资当年被投资单位实现的净损益,投资企业持股比例,应冲减的初始投资成本,被投资单位分派的利润或现金股利,投资企业持股比例,投资企业投资年度应享有的投资收益,
47、【例5-9】A企业于2001年3月1日购买 M公司发行的普通股票100 000股；占M公司股份的10%，每股支付价款20元，另支付税费4 000元,准备长期持有。M公司当年实现净利900 000元，按当年实现净利的10%、5%分别提取了法定盈余公积金和法定公益金。M公司宣告按当年实现净利的84%分派现金股利。,借：长期股权投资股票投资（M公司）2 004 000贷：银行存款 2 004 000,（1）初始投资时，记：,初始投资成本20100 0004 000 2 004 000（元）,（2）计算投资年度应享有的投资收益和应冲减的初始投资成本时，记：, 900 000（115%84%） 9 00
48、0（元）,投资年度应享有的投资收益,900 00010%10/1275 000（元）,应冲减初始投资成本的金额, 900 00084%10%75 000 75 60075 000 600（元）,公司当年未分配的利润,（3）收到现金股利时，记：,借：应收股利 75 600贷：投资收益 75 000长期股权投资股票投资（M公司）600,借：银行存款 75 600贷：应收股利 75 600,投资以后年度投资损益的计量,应冲减的初始投资成本,投资后至本年末止被投资单位累积分派的 利润或现金股利,投资后至上年末止被投资单位累积实现的净损益,投资企业持股比例,已冲减的初始投资成本,应确认的投资收益,投资企
49、业当年度获得 的利润或现金股利,应冲减的初始投资成本,（4）在股权持有期间，如果已冲减的初始投资成本，又由投资后被投资单位实现的未分配的净利润弥补，应将原已冲减初始投资成本又得以弥补的部分予以转回，并确认为当期投资收益，但是恢复增加的金额不能大于原冲减金额。恢复金额应在备查簿中详细记录。,【例5-10】A企业2001年1月1日以银行存款27.5万元购入公司普通股股票10万股，持股比例为10%,并准备长期持有。2001年1月1日公司股东权益合计为300万元， 其中股本为250万元，未分配利润50万元。公司于2001年5月2日宣告分派2000年度的现金股利25万元, 2001年5月30日A企业收到现金股利。 2001年公司全年实现净利润100万元， 2002年5月1日公司宣告分派2001年现金股利112.5万元。,
