1、摘 要一、仓储行业发展环境2009 年，我国国内生产总值达到.9 亿元，比上年增长 8.7%。分行 业统计，第一产业增加值 35477 亿元，增长 4.2%；第二产业增加值.9，增长 9.5%；第三产业增加值亿元，增长 8.9%。虽然与 2001 年至 2008 年相比，我国 GDP 增长率有所降低，但国民经济总体回升向好，成功实现年初制定的“保八”目标，较快扭转了经济增速明显下滑的局面。中国实体经济增长潜力依然存在。2009 年 1-12 月，宏 观经济预警指数不断上升。受国际金融危机影响， 该指数曾在2008 年 10 月出现大幅降低，但从 2009 年 2 月起，该指数开始不断攀升，自
2、2009 年 5 月起，预警指数一直处于“绿灯区”。表明金融危机对我国经济的冲击力度已经放缓，我国经济开始进入复苏阶段。仓储业发展的社会环境利弊兼有。人们对仓储业的认识还存在一定得误区，普遍把仓储看作是“ 低端的、没有文化内涵、没有技术含量、没有理念”的简单作业，同 时没有彻底理解现代仓储业的内涵。但是，消费观念的转变以及 电子商务的发展， 为现代仓储业的发展提供了一个良好的社会环境。二、仓储业发展情况2009 年仓储业绝大多数企业基本层面良好，但利润增速放缓。根据中国物资储运协会对全国 61 个大型仓储企业的调查，57 家企业盈利，4 家亏损， 亏损面为 6.6，亏损额略有降低。2009 年
3、实现主 营业务收入 185 亿元，比上年下降 11%，实现利润 3.41 亿元，比上年增长 9.6%；完成货物吞吐量 8458 万吨，比上年增长 0.4%，基本持平；期末社会库存 457 万吨，比上年增加 30.2%；货运增长速度 9.25 次/年。基本与上年持平。仓储业中创新增值服务业占据主导地位，约占整个仓储业的 57%，尤其是质押监管融资业务更是突飞猛进；新型物流中心以及物流园区的建设增势不减，较 2008 年新增200 家；第三方物流发展迅速。但是整个仓储行业依然存在诸如仓储资源不足、信息化水平低、竞 争层次低等问题。205000100001500020000交 通 运 输 仓 储 业
4、 （ 亿 元 ）交 通 运 输 仓 储 业 （ 亿 元 ） 6870.25 7492.95 7913.19 9304.3910835.6712032.4 13649 16590 170582001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009数据来源：国家统计局2001-2009 年交通运输仓储业生产总值的增长情况2009 年仓储业总体供给增加，供给结构变化明显，增值业务比例占据主导地位；国外物流巨头在我国仓储市场中所占比例也成不断增加趋势。同时仓储业需求量也在不断增长。由于国家利好政策以及 仓储业本身的创新能力等因素，仓储业在 2010-2012 年供给量和
5、需求量均将呈现上升趋势。供给和需求之间的缺口有可能减小。同时由于土地、资金等资源约束以及国家的物流振兴计划等的作用，仓储市场价格将逐渐回升到一个较高的水平，波动幅度趋于减小。2009 年，仓储业的固定资产投资以及实际利用的外商直接投资额均有较大幅度的增长。但考 虑到经济危机滞后性的影响，预计 2010 年我国仓储业固定资产投资额将继续保持总量的较高速度增长，但是增长率不会太高，基本与 2009 年持平。三、仓储业竞争状况分析2009 年，仓储业整体竞争激烈：仓储企业普遍规模较小、利润较低；市场集中度低；市场的进入壁垒低。但是受 资产专用性以及国家限制性政策等因素影响，市场退出壁垒较高。竞争手段
6、由单纯的价格竞争开始向多元化竞争转变，诸如服务质量、品牌以及人才等的竞争。民营仓储企业以及外资物流企业的大举进入、标准系统的引入等将进一步加剧仓储行业整体的竞争局势。基于市场结构经验的对比判断以及发展阶段的对比判断，2009 年我国仓储业处于行业生命周期的成长。我国仓储业的成长空间依旧很大。四、行业区域发展情况及预测2009 年，仓储业的发展在我国呈现出区域不均衡的特性。仓储业大部分分布在东部地区，尤其是长三角地区和珠三角地区分布最为集中；最少的地区是东北部地区，占有率总体不到 10%；中部地区和西部地区的发展相对较为类似。仓储业的地区非均衡发展与国民经济的非均衡发展密切相关。东部地区仓储业的
7、发展一直以来在我国整个仓储行业中占有绝对的主导地位。无论从就业人数、生产总值还是运行效率来讲都位于四个地区之首，在未来较长一段时间，其主导地位依旧不会改变。国民经济区域非均衡发展由来已久。近些年来，国家开始把缩小地区经济差异提上工作日程，并提出了诸如“西部大开发”、 “振兴东北老工 业基地” 、“促进中部地区崛起” 等国家大政方针，再加上国际金融危机的影响，使东部受冲 击较其他地区严重，从固定 资产投资和货物周转量等方面都可以看出，其比重在逐渐下降，而西部比重则有逐渐上升的趋势，东 西部差距有所改观 。但 这种非均衡的经济格局仍将持续较长一段时间， 东部仍将占据主导地位，因此仓储 物流业的非均
8、衡区域发展也将随之持续较长一段时间。五、子行业发展情况分析及预测粮食仓储涉及到粮食安全保障的问题，在仓储业甚至国民经济中都占有十分重要的战略地位。2009 年，粮食仓储业发展良好，粮 仓建设发 展迅速。我国粮库的布局、仓库规模、仓型和 仓储工艺设计、新材料应用、建筑施工以及仓储技术等都得到了极大发展与提高，但是依然存在诸如仓储 基础设施不足、技 术创 新能力低以及仓储管理体系低效率等问题。 2010 年绿色仓储 理念凸显。质押监管融资业务是近年来金融与物流业的服务创新，曾被中国物流与采购联合会评为“十大创 新物流业务模式 ”之首，能够有效地解决中小企业担保难、抵押难等贷款问题，提高 银行资源分
9、配效率。质押监管融资作为一种 创新业务在我国具有广阔的市场发展前景。2009 年，仓储业增值服务仍占据主导地位，增 长服务收入占仓储业业务总收入的比例达 57%。其中，中国物 资储 运总公司实现物流业务 收入.20 万元，比去年增 长 14.90%。其中仓储业务收入 24442.16 万元，同比增长 28.75%；质押监管业务实现收入 10104.67万元，同比减少 1.71%，总质 押量 2443 万吨。2009 年，仓储地产业呈快速发展态势，建 库出租已经成为仓储行业一种明显的经营模式。新型物流中心、物流园区建设增势不减。不 仅 国际物流地产商的几大巨头正在加4快在中国建设物流基地网络的速
10、度，一些内资及民营企业也确定了发展目标与计划，并呈现出良好地发展态势。仓储地产具有十分广阔的发展前景，但是同样面临着诸如设备陈旧、等级水平低、土地资源约束以及国外物流地产巨头大举进入加剧竞争等威胁。六、重点企业分析中储股份：全国性大型综合物流企业，控股公司为中国物资储运总公司。2009 年，中储股份实现营业收入 140.04 亿元，同比下降 12.91%；实现营业利润 1.99 亿元，同比下降了约 1%；利润总额为 2.67 亿元，同比上升了 15.58%；归属于母公司所有者的净利润为1.83 亿元，同比增长 9.58%。基本每股收益从 2008 年的 0.21 上升到了 2009 年的 0.
11、25 元，升幅约为 19.05%；净资产收益为 5.84，同比上升 1.7%。2009 年中储股份总体发展良好，净资产收益率有所提高。随着国民经济整体回升向好，公司利润总额有所上升， 继续保持盈利状态，公司的基本每股收益以及每股净资产等也有所上升。尽管公司 2009 年偿债能力较 2008 年大幅上升， 经营能力和发展能力却出现下滑趋势。中储股份在市场占有率、自身硬件设备以及控股母公司等方面具有很强的竞争优势，尽管受到了金融危机的冲击导致公司经营业绩下降，但是作为我国仓储物流业的龙头企业，其强 大的市场竞争力既然存在，发展潜力很大。中国外运：公司集海、陆、空货运、仓储码头服务、快递、船务代理及
12、货运代理业务为一体， 为广大客户提供综 合物流服务。 2009 年，公司营业额约为 276.350 亿元人民币，较去年 350.761 亿元人民币下降了 21.21%。其中， 货运代理服务的营业额为 225.44 亿元，同比减少 23.2%，占 总营业额的 81.58%，同比上涨 7.53%。作为 H 股， 2009 年中国外运受到国 际金融危机滞后性的冲击相对更大，其获利能力和经营能力均出现大幅下滑，资产负债表进一步恶化，发展能力指标相对 2008 年有轻微好转。中国外运的服务网络覆盖中国、遍及全球主要经济区域。同时，中国外运注重一体化营销体系和标准化业务操作平台的建设，建立起分工协作的一体
13、化经营模式，打造了以海陆空货运体系为支撑、以 战略资产为依托的一体化综合物流服务平台。因此中国外运的整体竞争能力依然很大。七、行业风险分析总体来看，仓储行业主要面临三种风险：一是环境风险。主要包括宏观经济运行风险、国 际市场风险以及金融风险三大类。随着金融危机冲击力的逐渐减弱，国民经济启稳回升，预计 2010 年仓储业环境风险较2008 年会有所好转。二是行业风险。这是仓储业面临的主要风险，主要包括行业竞争风险、价格波 动风险、政策 风险、财务风险以及自然风险等五种风险。 2009 年，行业竞争风险、财务风险等会有所增大，而价格波动风险 以及政策风险会相应的减小，但依然必须密切关注；自然风险虽
14、然概率较小，但是一旦 发生将造成重大的财产损失，因此也必须引起企业的广泛重视。三是内部风险。主要包括投资控制风险、 经营管理风险以及技术风险等三种。技 术风险相对稳定；投资控制风险与经营管理风险是企业效率提高的重要因素。2009 年在金融危机的大背景下，企业尤其 应该注重内部风险的控制与管理。八、信贷建议2009 年，仓储业总体发展良好，利润增速放缓，绝大多数企 业的基本层面良好。但是我国仓储业依然面临很多的问题，如：仓储资源普遍不足、仓储业整体信息化水平较低、仓库 等基础设施老化现 象严重、土地成本普遍上涨、行 业竞争激烈程度加剧以及国际经济危机依然严重等多种威胁。2010 年，仓储行业的整
15、体授信原则是：关注企业发展规模，获利能力、 经营能力和发展能力，一般而言，国有大中型仓储企业抵御风险能力 较强， 应较多关注其资金信贷需求，对仅 从事传统业务的中小型仓储企业以及多数民营企业应持十分谨慎的信贷态度，但是可以相对增加对多元化发展良好且前景广阔的大型民营企业的信贷规模。应对发展前景良好且具有较强市场竞争力的第三方物流企业给予信贷支持，可以相应的提高诸如像仓储增值业务以及仓储地产等具有较好市场潜力的项目的信贷规模。6目 录第一章 仓储行业基本情况 1第一节 仓储行业的定义及分类 .1第二节 2009 年仓储行业在国民经济中的地位 1第三节 仓储业的特征 .3一、承上启下，中转蓄势 3
16、二、静中有动，动静结合 3三、业务多样，流程复杂 3第四节 仓储业中的企业形态 .3一、配送中心（流通中心）型仓储 物流 .3二、存储中心型仓储物流 .3三、物流中心型仓储物流 .3四 、租赁型仓储物流 .4第二章 2009 年仓储行业发展环境分析 .5第一节 2009 年仓储业宏观经济环境分析 5一、宏观经济整体运行 .5二、金融及货币政策 .7第二节 2009 年仓储业社会环境分析 9一、对仓储业认识存在误区 .9二、消费观念的转变 .9第三章 2009 年仓储行业发展情况分析 .11第一节 2009 年仓储行业基本情况 11一、仓储业总体发展良好，利润增速放缓 11二、新型物流中心、物流
17、园区建设逆势增长 11三、仓储业的创新增值服务收入比例不断上升 .11四、仓储资源不足 .11五、仓储业的信息化水平低 .11六、第三方物流发展迅速 .12第二节 2009 年仓储行业供给分析及预测 12一、供给总量分析 .12二、供给结构分析 .14三、2010 1012 年供给预测 16第三节 2009 年仓储行业需求分析及预测 20一、2009 年仓储业需求分析 20二、2010-2012 年需求预测 .23第四节 2009 年仓储业供需平衡及价格分析 27一、2008 年仓储业供需平衡分析 27二、2010-2012 年仓储业供需平衡预测 .27三、仓储业价格分析预测 .29第五节 2
18、009 年仓储行业投融资情况分析 30一、固定资产投资分析 .30二、国外直接投资分析 .31第六节 2009 年仓储行业运行中存在的问题 33一、企业规模小、经济效益低、负债多、创利能力差 .33二、企业服务能力弱、服务功能单一、竞争层次低 34三、企业信息化水平较低 .34四、仓储型物流企业物流专业 人才较为缺乏 .34第七节 我国危险品仓储业进入调整发展期 .35一、危险品仓储业现状的总体分析 .35二、物流企业发展机遇 .37三、危险品仓储业发展措施 .38第四章 2009 年仓储行业竞争状况分析 .40第一节 2009 年仓储行业市场结构分析与预测 40一、市场集中度分析 .40二、
19、进入和退出壁垒分析 .41三、行业竞争分析 .42第二节 2009 年仓储业生命周期分析 45一、基于市场结构经验对比判断 .45二、基于发展阶段对比判断 .48第五章 仓储行业区域发展分析 50第一节 行业区域分布总体分析及预测 .50一、地区分布不平衡，东多西少 50二、仓储业的地区非均衡发展与国民 经济的非均衡发展密切相关 .54三、仓储业区域发展差异将逐步 缩小， 东部仍站主导地位 548第二节 东部地区仓储业发展分析及预测 .55一、东部地区在仓储行业中的 规模及地位变化 .55二、东部地区仓储业经济运行状况分析 .57三、各省区对比分析 .59第三节 中部地区仓储业发展分析及预测
20、.60一、中部地区在仓储业中的规 模及地位变化 .60二、中部地区仓储业经济运行情况分析 .64三、各省区对比分析 .67第四节 西部地区仓储业发展情况分析 .68一、西部地区在仓储业中的规 模及地位变化 .68二、西部地区仓储业经济运行情况 .69第五节 东北部地区仓储业发展情况分析 .70一、东北部地区在仓储业中的 规模及地位变化 .70二、东北部地区仓储业经济运行情况分析 .71第六章 仓储业子行业发展情况分析 72第一节 粮食仓储行业发展情况分析 .72一、粮食仓储行业的地位及作用 .72二、粮食仓储业的发展情况 .72三、粮食仓储行业发展中存在的 问题 .74四、粮食仓储业运行的特点
21、 .75五、粮食仓储业发展趋势 .75第二节 质押监管融资业务的发展情况分析 .76一、业务地位及作用 .77二、质押监管融资业务的主要模式 .77三、仓单融资 .78四、质押监管融资业务发展情况 .80五、质押监管融资的局限性 .80六、质押监管融资业务发展趋势 .81第三节 仓储地产发展情况分析 .81一、2009 年仓储地产发展情况 81二、仓储地产发展特点 .82三、物流园区建设的意义 .84四、仓储地产业面临的问题 .84五、仓储地产业发展前景 .85第七章 仓储业重点企业发展情况分析 87第一节 中储股份发展情况分析 .87一、公司简介 .87二、公司股权结构 .87三、公司经营情
22、况分析 .88四、SWOT 分析 .89五、企业竞争力评价 .89第二节 中国外运发展情况 .90一、公司简介 .90二、股权结构 .91三、公司经营情况分析 .91四、SWOT 分析 .93五、企业竞争力评价 .93第三节 招商地产发展情况分析 .93一、公司简介 .93二、企业股权结构 .94三、企业经营情况分析 .94四、SWOT 分析 .96五、企业竞争力评价 .96第八章 仓储行业风险分析 98第一节 环境风险 .98一、宏观经济风险 .98二、国际市场风险 .99三、金融风险 .99第二节 行业风险 .99一、行业竞争风险 .99二、价格风险 .99三、政策风险 .100四、财务风
23、险 .100五、自然风险 .100第三节 内部风险 .100一、投资控制风险 .100二、经营管理风险 .101三、技术风险 .101第九章 信贷建议 102第一节 行业总体授信原则 .10210第二节 子行业授信建议 .102第三节 区域授信建议 .103第四节 企业授信建议 .105附 表表 1 仓储行业分类 1表 2 交通仓储业产值及所占比例 2表 3 2009 年货币政策一览表 .9表 4 各种交通运输方式完成的货运量比例 15表 5 部分在建拟在建项目一览表 18表 6 2001-2009 年社会物流总额及增长率 21表 7 2004-2009 年仓储行业业务需求结构变化 22表 8
24、 2009 年社会物流总额构成及增长情况 .23表 9 改革开放 31 年中我国产业结构变化 23表 10 2009 年 PMI 指数走势 28表 11 2002-2009 年交通运输、仓储和邮政业固定资产投资额 31表 12 2001-2009 交通运输仓储业利用外资情况 32表 13 仓储业生命周期各阶段产业特征 45表 14 2002-2009 年交通运输、仓储和邮政业固定资产投资额 47表 15 交通运输仓储业就业人数地区分布情况 50表 16 交通运输仓储业各地区生产总值分布情况 51表 17 各地区交通运输仓储业全社会固定资产投资分布情况 52表 18 各地区货物周转量分布比例情况
25、 53表 19 仓储业各地区人均货物周转量变化情况 59表 20 2003-2008 年各地区交通运输仓储业平均工资水平情况 59表 21 2008 年东部十省的各种指标对比情况 .60表 22 2003-2008 年中部地区货物周转量变化情况 66表 23 中部地区各省区仓储业运行指标对比情况 68表 24 2003-2008 年西部地区工资总额及平均工资的变化情况 70表 25 2003-2008 年东北部地区仓储业工资总额及平均工资水平变化情况 71表 26 2008 年我国物流园区的地区分布情况 .82表 27 2008 年物流园区开发方式分布情况 .83表 28 中储股份股权结构（十
26、大股东） 87表 29 2004-2009 年中储股份财务指标 88表 30 中储股份的 SWOT 分析 .89表 31 中国外运 H 股股权结构 .9112表 32 2009 年中国外运业务收入情况 .91表 33 2004-2009 年中国外运财务指标 92表 34 中国外运企业 SWOT 分析 .93表 35 2009 年招商地产股权结构（十大股东） .94表 36 2009 年招商地产主营业务收入及构成 .95表 37 2004-2009 年招商地产财务指标一览表 95表 38 招商地产 SWOT 分析 .96附 图图 1 交通运输仓储业产值及其所占 GDP 比重 2图 2 2001-
27、2009 年国民经济增长及增长率 5图 3 2001-2009 年第三产业发展状况 6图 4 2001-2009 年 GDP 增长率与第三产业增长率比较 6图 5 2009.1-2009.12 宏观经济景气指数走势 7图 6 2009 年货币供给量同期增长情况 .8图 7 网络购物所占比例 10图 8 2001-2009 年交通运输仓储业产值变化 13图 9 国内生产总值与交通运输仓储业增长率比较 13图 10 仓储行业 2004-2009 年业务演变 .15图 11 2001-2009 年社会物流总额及增长率变化情况 21图 12 2003-2009 年我国货物平均周转次数走势 22图 13
28、 改革开放 31 年我国产业结构比例变化情况 24图 14 2009 年社会物流总费用构成比例 .26图 15 2009 年 PMI 指数走势 28图 16 2002-2009 年交通运输、仓储和邮政业固定资产投资额变化情况 31图 17 2001-2009 年交通运输、仓储和邮政业实际利用外资情况 32图 18 2001-2009 年交通运输、仓储和邮政业实际利用外资额占外资总额比例变化情况 33图 19 2009 年仓储活动的地区分布情况 .48图 20 美、日、欧现代物流产业发展阶段 49图 21 2003-2008 年交通运输仓储业各地区就业人员比例变化情况 51图 22 2003-2
29、008 年各地区交通运输仓储业生产总值分布比例变化情况 52图 23 2004-2008 年各地区全社会固定资产投资额比例变化情况 53图 24 2003-2008 年各地区货物周转量所占比重变化情况 54图 25 20032008 年东部地区交通运输仓储业生产总值变化情况 .55图 26 2003-2008 年东部地区交通运输仓储业从业人数变化情况 56图 27 2004-2008 年东部地区交通运输仓储业全社会固定资产投资变化情况 57图 28 2003-2008 年东部地区交通运输仓储业货物周转量变化情况 58图 29 2008 年交通运输仓储业生产总值各地区分布情况 .61图 30 2
30、003-2008 年中部地区交通运输仓储业生产总值及比例的变化情况 62图 31 2008 年交通运输仓储业各地区就业人数分布情况 .6214图 32 2003-2008 年中部地区交通运输仓储业从业人数及比例变化情况 63图 33 2008 年仓储业全社会固定资产投资的地区分布情况 .64图 34 2004-2008 年中部地区仓储业全社会固定资产投资额及比例变化情况 64图 35 2008 年货物周转量的地区分布情况 .65图 36 2003-2008 年中部地区货物周转量及比例的变化情况 66图 37 2003-2008 年西部地区仓储业生产总值及所占比例情况 69图 38 2008 年
31、物流园区投资规模情况 .84图 39 2009 年以来我国宏观经济景气指数和消费者信心指数变化情况 .98第一章 仓储行业基本情况第一节 仓储行业的定义及分类仓储行业指专门从事货物仓储、货物运输中转仓储，以及以仓储为主的物流配送活动。传统仓储仅仅是指仓储 企业按照客户要求从事的库存管理和库存控制等仓储业务。现代仓储业涵义更为广泛，它是指以从事仓储业务为主，提供货物储存 、保管、中 转等传统仓储服务，同时能够并提供流通领域的加工、 组 装、包装、商品配送、信息分析、质押监管融资等增值服务以及仓库基础设施的建设租赁等业务的仓储型物流企业的集群体。按照国民经济分类标准，仓储行业主要包括谷物、棉花等农
32、产品仓储和其他仓储。具体见下表。图 1 仓储行业分类行业代码 行业名称 备注58 仓储业5810 谷物、棉花等农产品仓储 粮食及油料仓储；棉花仓库；其他农作物仓库5890 其他仓储 冷库 ；易燃品 储藏库；各类物资仓库、货场；商业流通仓库、货场；以仓储服务为主的物流公司的活 动；以仓储服务为主的配送公司的活动；在火车站、停车场、港口、 飞 机场内独立的专业货场、 仓库（不包括与港口、码头 、机场、货运火车站、停车场一体的货场）；其他未列明的货场、仓库数据来源：国家统计局仓储业基本可划分为两大业态，即仓储服务业和仓储地产业。仓储服务业就是利用自建或租赁的仓库为货主企业提供专业化的仓储服务，核心是
33、提高服务质量和增值服务的水平。仓储地产业主要定位于建设与租赁仓库，并不提供仓储服务，核心业务是建设和租 赁仓库，并提供相 应的技 术服务和设施维护服务等。在 2009 年的中国仓储业大会上，根据物流业发展规划的重点与仓储业的特点，大会首次设立“ 公共仓储与配送中心 ”、“冷链物流与冷 库建设” 、“危化品储运与安全” 三个分论坛，其 经营方式、管理方法、运作 规范与增值服务 倍受关注。第二节 2009 年仓储行业在国民经济中的地位仓储业既是物流业的重要组成部分，也是国民经济中的一个重要产业。现代仓储业作为物流与供应链系统中的重要节点和调控中心，是国民经济中的一个重要产业，在现2代服务业中占有独
34、特地位。随着电子商务和信息化程度的加深，仓储业在国民经济中的地位将进一步提升。2009 年，我国国内生产总值达到.9 亿元，第三 产业产值为亿元，其中交通运 输和仓储行业产值为 17058 亿元，分 别占国内生产总值的 5.1%以及第三产业产值的 11.9%。图 2 交通仓储业产值及所占比例单位：亿元、%年份 GDP 第三产业产值 交通运输、仓储和邮政业占 GDP 比例占第三产业比例2000 99214.55 38713.95 6160.95 6.21 15.91 2001 .17 44361.61 6870.25 6.27 15.49 2002 .69 49898.90 7492.95 6.
35、23 15.02 2003 .76 56004.73 7913.19 5.83 14.13 2004 .34 64561.29 9304.39 5.82 14.41 2005 .88 73432.87 10835.67 5.89 14.76 2006 .99 82971.97 12032.40 5.71 14.50 2007 .00 96328.00 13649.00 5.53 14.17 2008 .00 .00 16590.00 5.52 13.77 2009 .90 17058.00 5.10 11.90数据来源：国家统计局02000400060008000100001200014000
36、16000180002000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 200901234567交 通 运 输 、 仓 储 和 邮 政 业 产 值 （ 亿 元 ） 占 GDP比 例 （ %）数据来源：国家统计局图 1 交通运输仓储业产值及其所占 GDP 比重第三节 仓储业的特征一、承上启下，中转蓄势仓储作为物流中间环节，起于收、终于发，其前端和末端都与运输过程动态衔接， 作为与运输并列的物流大支柱环节，其承上启下居中调整的特色更为突出。二、静中有动，动静结合物资入库后的大部分时间处于静态储存状态，但并不能说仓储物流是一个完全静态的过程。物 资不时经历着翻、
37、 倒垛、 抽查检验， 加工维护等动态环节，因此仓储物流实际上是一个动静结合的过程。三、业务多样，流程复杂进入仓储物流系统后，物资要经过收、 检、储、倒、发等作业流程。其间要经过单据处理、装卸运输、码垛毡垫、保管维护、包装加工等业务程序的流转，管理手段复杂，这也是仓储物流区别于其他物流环节的重要特点。第四节 仓储业中的企业形态一、配送中心（流通中心）型仓储物流配送中心型仓储物流，具有发货，配送和流通加工的功能，其位置 处于物流的下游。储存物品的品种较多、周期短。一般采用“门到门” 的汽车运输，作业范围较小（200300公里），为本地区的最终客 户服务。有 时配送中心还 有流通加工业务，如 钢材的
38、定制加工，食品由大的运输包装改为小的零售包装。其应具有强大的多客户、多品种、多 频次、少批量的拣选和配送功能。如： 闻名全球的沃尔玛配送中心，利用 GPS 在全球范围内组织配送，深圳的华润万佳配送中心，日均处理能力达 20 万箱， 辐射范围广，配送半径为 300公里。二、存储中心型仓储物流存储中心型仓储，以存储为主的仓库，即 对物品进行保存和管理。为有关企业提供稳定的零部件和材料供给，将企业独自承担的安全储备转为社会承担的公共储备，减少企业经营的风险，促进企业 逐步形成零库存的生产物资管理模式。如：星太平创仓储物流有限公司采用管理新模式，客户通过公司公布的网站随时查阅所托运货物的数量、种类、储
39、存的位置、发往哪个国家和地区、 发货的数量、船只装载等信息，了解货物托运及运输的全过程。三、物流中心型仓储物流物流中心型仓储，具有存储、 发货、配送、流通加工功能的仓库，指在流通阶段对商4品进行简单加工、组装、再包装等作业活动，一般为 大型制造厂的成品库。其位置处于物流的上、中游，是制造厂仓库与配送中心的中间环节。如：青 岛海尔在天津建立的仓库，海尔的产品通过这个物流中心型的仓储送往各地的配送中心。四 、租赁型仓储物流租赁型仓储物流，主要指的是仓储地产企业，他 们本身并不从事仓储服务，而主要从事仓库基础设施建设等业务，并为其他仓储型企业提供仓库租赁服务，以及提供相应的技术服务和设施维护服务等业
40、务。第二章 2009 年仓储行业发展环境分析第一节 2009 年仓储业宏观经济环境分析一、宏观经济整体运行（一）国民经济总体回升向好2009 年，我国国内生产总值达到.9 亿元，比上年增长 8.7%。分行 业统计，第一产业增加值 35477 亿元，增长 4.2%；第二产业增加值.9，增长 9.5%；第三产业增加值亿元，增长 8.9%。第一产业增加值占国内生产总值的比重为 10.6%，比上年下降 0.1 个百分点；第二产业增加值占国内生产总值的比重为 46.8%，下降 0.7 个百分点；第三产业增加值占国内生产总值比重为 42.6%，上升 0.8 个百分点。0500001000001500002
41、00000250000300000350000400000024681012GDP GDP增 长 率GDP 109655 120333 135823 159878 183868 210871 246619 300670 335353GDP增 长 率 8.1 9.5 10.6 10.4 11.2 11.1 11.4 9 8.72001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009数据来源：国家统计局图 2 2001-2009 年国民经济增长及增长率在国际金融危机的背景下，2009 年我国 GDP 增长率与去年相比下降了 0.3 个百分点，由 2008 年的 9%
42、下降至 2009 年的 8.7%。虽然与 2001 年至 2008 年相比，我国 GDP增长率有所降低，但国民经济总体回升向好，成功 实现 年初制定的“ 保八”目标，较快扭转了经济增速明显下滑的局面。中国实体经济增长潜力依然存在。（二）服务业增长高位趋缓，增加值占 GDP 比重上升与国民经济增长相应，2009 年我国第三产业增加值亿元，增长速度为 8.9%，与62008 年相比，降低 0.6 个百分比，但仍维持高速增长水平。服 务业整体发展的高水平为仓储业未来发展构建了坚实的平台。2006 年以来，我国第三产业增长速度一直高于国内生产总值的增长速度。2009 年国内生产总值的增长率为 8.7%
43、，低于第三产业增长率 0.2 个百分点。第三产业在国民经济中的地位日益突出。同时 ，2009 年第三产业增加 值占国内生产总值比重为 42.6%，较2008 年上升 2.5 个百分点。增加值比重的上升同样凸显了第三产业在国民经济中的重要地位。02000040000600008000010000012000014000016000002468101214第 三 产 业 产 值 第 三 产 业 增 长 率第 三 产 业 产 值 44361.649898.956004.764561.373432.9 82972 96328 120487 142918第 三 产 业 增 长 率 10.3 10.4 9
44、.5 10.1 10.5 12.1 12.6 9.5 8.92001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009数据来源：国家统计局图 3 2001-2009 年第三产业发展状况02468101214GDP增 长 率 第 三 产 业 增 长 率GDP增 长 率 8.1 9.5 10.6 10.4 11.2 11.1 11.4 9 8.7第 三 产 业 增 长 率 10.3 10.4 9.5 10.1 10.5 12.1 12.6 9.5 8.92001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009数据来源：国家统计局图 4
45、2001-2009 年 GDP 增长率与第三产业增长率比较（三）宏观经济景气指数不断上升国家统计局资料显示，2009 年 1-12 月，宏 观经济预 警指数不断上升。受国 际金融危机影响，该指数曾在 2008 年 10 月出现大幅降低，但从 2009 年 2 月起， 该指数开始不断攀升，自 2009 年 5 月起，预警指数一直处于“绿灯区” 。表明金融危机对我国经济的冲击力度已经放缓，我国经济开始 进入复苏阶段。0204060801001201402009年 1月2009年 2月2009年 3月2009年 4月2009年 5月2009年 6月2009年 7月2009年 8月2009年 9月20
46、09年 10月2009年 11月2009年 12月预 警 指 数数据来源：国家统计局8图 5 2009.1-2009.12 宏观经济景气指数走势二、金融及货币政策（一）货币供应量同比持续增长，存贷款规模扩大2009 年，我国货币供应量同比持续增长。至 2009 年 12 月末， 货币流通量（M0 ）余额为 3.82 万亿元，同比增长 11.77%。狭 义货币供应量（ M1）余额为 22.00 万亿元，同比增长 32.35%。广义货币供应量（M2）余额为 60.62 万亿 元，同比增长 27.68%。较为宽松的货币政策缓解了如仓储业等资金密集型行业资金紧张的局面，对仓储业的发展有一定的积极作用。
47、至 2009 年 12 月末，金融机构各项存款余额为.10 亿元，同比增长 28.21%。各 项贷款为.82 亿元，同比增长 31.74%。其中，商业贷款 19483.31 亿元，约占总贷款额的4.87%，较 2008 年下降 0.97 个百分点；建筑业贷款为 3646.84 亿元，约占贷款总额的0.91%，同比下降 0.3 个百分点；工业贷款额为 38769.25 亿元，约占总贷款额的 9.70%，同比下降 2.21 个百分点。 虽然我国货币供应量和存贷款规模均有所增加，但商业贷款和建筑业贷款额并未随之增加，因而对仓储业影响不大。05101520253035402009年 1月2009年 2
48、月2009年 3月2009年 4月2009年 5月2009年 6月2009年 7月2009年 8月2009年 9月2009年 10月2009年 11月2009年 12月M2同 期 增 长 率 M1同 期 增 长 率 M0同 期 增 长 率数据来源：国家统计局图 6 2009 年货币供给量同期增长情况（二）货币政策2009 年，我国继续实行适度宽松的货币政策。 2009 年 1 月 5 日至 6 日召开的央行工作会议， 进一步规划了 2009 年适度宽松的货币政策下增加货币和信贷投放总量。央行数据显示，2009 年 10 月末， M2 余额为 58.62 万亿元，同比增长 29.42%。M1 余
49、额为 20.75 万亿元，同比增 长 32.03%。值得注意的是，9 月份 M1 以 29.5%的增速，年内首次超过了 M2 的 29.3%的增速。 10 月份，两者之间的差距继续扩大至 2.61 个百分点。2009 年新增贷款创下了历史天量。第一季度人民币贷款增加 4.6 万亿元，接近 2008年全年 4.91 万亿元的新增规模。其中，1 月份 1.62 万亿， 2 月份 1.07 万亿，3 月份 1.89万亿。4 、5 月份，新增信贷分别是 5918 亿、 6645 亿，直到 6 月份又急转而上至 1.53 亿元。第三季度，信贷较上半年出 现明显回落。三季度新增人民币贷款 1.3 万亿元，不及第一季度的 1/3。进入 10 月份，人民币贷款增加仅为 2530 亿元，为年内最少。一向被视作央行实施货币政策的“常规武器” 公开市 场操作，呈现动态微调趋势。一季度时，央行保持短期正回 购操作力度，并于春 节 后及时恢复 3 个月期央行票据按周发行，熨平了季节性因素引 发的银行体系流动性供求波动。随后， 为配合一揽子经济刺激计划，从 4 月份开始，央行在公开市场曾连续 5 个月 净投放资金，其 资金量达到了6465 亿元。7 月份，央行重启 1 年期央票发行，这被市 场解读为“矛头直指信贷增长过快，加大流动性回笼力度，对货币 政策进行微调的信号。第四季度，随着通 胀预期的增
