1、公司代 码：601969 公 司简 称：海南 矿业 海 南 矿 业 股 份 有限 公 司 2015 年 年 度 报 告摘 要 一 重 要提 示 1.1 为全面 了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上海证券 交易所网站等中 国证 监会 指定 网站 上仔细 阅读 年度 报告 全文。1.2 本公司 董事 会、监事 会及 董事、监事、高 级管 理人 员保证 年度 报告 内容 的真 实、准 确、完整，不存在 虚假 记载、误 导性 陈述或 重大 遗漏，并 承担 个别和 连带 的法 律责 任。1.3 公司全 体董 事出 席董 事会 会议。1.4 安永华 明会 计师 事务 所（特殊普 通
2、合 伙）为本 公司 出具了 标准 无保 留意 见的 审计报 告。1.5 公司简 介 公司股 票简 况 股票种 类 股票上 市交 易所 股票简 称 股票代 码 变更前 股票 简称 A 股 上海证 券交 易所 海南矿 业 601969 联系人 和联 系方 式 董事会 秘书 姓名 周建良 电话 0898-26607630 传真 0898-26607075 电子信 箱 1.6 经公司董 事会 审议 的 报 告期利 润分 配预 案如 下：截止 2015 年 12 月 31 日，本公 司累 计 未分配利 润余 额 11,958.17 万元，本次 年终 分配拟以 2015 年 12 月 31 日总 股 本
3、186,667 万股 为基数，每 10 股 派发 现金 股 利 0.3 元（含 税），计 5,600.01 万元（含 税）。本 议案 尚需提 交公 司 2015年度股 东大 会审 议。二 报 告期 主要业 务或 产品简 介（一）主要业务 公司目前主营 业务为 铁矿石采、选 和销售，主 要产品为 铁矿 石产品，具 体包括块 矿、粉矿和铁精粉。报 告期 内，公司 块矿、粉矿 和铁 精粉 销售 收入占 营业 收入 的比 例超 过 85%。铁矿石产品 的主 要用 途系提 供给 钢铁 企业 冶炼 成生铁 和钢 材。公 司铁 矿 石产品 呈高 硅、低 铝、低磷等 特点，是 合理 搭配 高炉炉 料结 构的
4、首选 酸性 配料。（二）经营模式 经过多年发展，公司 已经具备 采矿、运输、破 碎、筛分、选 矿、尾 矿回 收等铁矿 石综 合生产能力。报 告期 内，公 司铁 矿石开 采方 式为 露天 开采，原矿产 能约 为 560 万吨/年。矿山 开采 的原 矿运输至富 矿选 矿厂或 贫矿 选矿厂，经不 同的工 艺加 工最终形 成块 矿、粉 矿、铁精粉等 产品 对外销售。成品 矿石 可经专 用铁 路运至八 所港 码头或 经公 路运至洋 浦码 头，再 装船 通过海上 运输 发货，交通运输 条件 便利。公司 铁矿石产 品销 售采取 自主 销售和代 理销 售相结 合的 方式，最 终销 往武钢股份、天津 铁厂 和韶
5、 钢松 山等钢 铁企 业。根据公司生产 能力和 露天采场 的储 量状况，石 碌铁矿最 大的 露天采 场 北一露 天采 场预计将于 2016 年闭 坑，公司 露天开 采的 原矿 量将 逐步 减少。为确 保公 司铁 矿石 生产平 稳过 渡及 铁 矿产业可持 续发 展，公 司正 在积极筹 划昌 江石碌 铁矿 资源深部 开采 工程项 目。该项目建 成达 产后，公司地 下开 采规 模合 计将 达到 480 万吨/年。未 来公 司铁矿 石开 采方 式将 从露 天开采 逐步 转变 为 地下开采 为主。报告期内，公司 正在 进一步 整合 内外 部优 质资 源，创 新商 业模 式，从单 纯的铁 矿石 采选 企业
6、，向提供矿 石采 选、港 区配 矿、金融 服务、物流 运输、互联网 交易 等多样 化服 务的综合 服 务 型企业转变。通过 将矿 石采 选和 销售全 产业 链进 行整 合，逐步将 公司 打造 成为 集 产 品流、物流、信 息流、资金流 为一 体的、基 于互 联网的 新型 资源 类大 宗商 品供应 链服 务商，并 通过 产融结 合 和 线上、线下 业 务的 融合，实 现公 司商业 模式 的创 新。三 会 计数 据和财 务指 标摘要 单位：元 币种：人 民币 2015 年 2014 年 本年比 上年 增减(%)2013 年 总资产 5,779,806,480.36 6,112,480,240.20
7、-5.44 4,812,993,935.70 营业收 入 1,050,584,568.37 1,768,011,154.80-40.58 2,921,017,731.51 归 属 于 上 市 公 司 股东的净 利润 10,191,442.10 424,050,028.68-97.60 1,003,917,579.50 归 属 于 上 市 公 司 股东 的 扣 除 非 经 常 性损益的 净利 润-74,445,770.85 318,254,709.18-123.39 1,008,022,755.32 归 属 于 上 市 公 司 股东的净 资产 4,318,128,443.35 4,599,245
8、,875.72-6.11 3,366,366,051.54 经 营 活 动 产 生 的 现金流量 净额-110,995,456.21 482,113,863.39-123.02 941,515,355.04 期末总 股本 1,866,670,000.00 1,866,670,000.00 1,680,000,000.00 基 本 每 股 收 益（元股）0.01 0.25-96.00 0.60 稀 释 每 股 收 益（元股）0.01 0.25-96.00 0.60 加 权 平 均 净 资 产 收益率（%）0.23 13.05 减少12.82个百分点 33.76 四 2015 年分 季 度 的主要
9、财 务指 标 单位：元 币种：人 民币 第一季 度（1-3 月份）第二季 度（4-6 月份）第三季 度（7-9 月份）第四季 度（10-12 月 份）营业收 入 333,935,765.50 195,131,516.83 172,344,503.49 349,172,782.55 归属于上市公司股东的净利 润 52,630,548.16-46,841,131.85-32,707,194.64 37,109,220.43 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益后的净 利润 51,181,183.50-46,910,981.62-56,707,600.61-22,008,372.12 经营活动产生的
10、现金流量净 额-178,857,760.75 335,759,675.60-159,486,765.74-108,410,605.32 五 股 本及 股东情 况 5.1 普通股 股东 和表 决权 恢复 的优先 股股 东数 量及 前 10 名股东持 股情 况表 单位:股 截止报 告期 末普 通股 股东 总数（户）31,572 年度报 告披 露日 前上 一月 末的普 通股 股东 总数（户）30,627 截止报 告期 末表 决权 恢复 的优先 股股 东总 数（户）0 年度报 告披 露日 前 上 一月 末表决 权恢 复的 优先 股股 东总数（户）0 前 10 名股 东持 股情 况 股东名 称（全称）报
11、告期 内增减 期末持 股数量 比例(%)持有有 限售条件的 股份质押或 冻结情况 股东 性质 数量 股份 状态 数量 上海复 星产 业投 资有 限公 司 0 672,000,000 36 672,000,000 无 境内非 国有 法人 海南海 钢集 团有 限公 司 0 653,333,000 35 0 无 国有法 人 上海复 星高 科技（集 团）有限公司 0 336,000,000 18 653,333,000 无 境内非 国有 法人 中国证 券金 融股 份有 限公 司 39,498,326 39,498,326 2 0 未知 境内非 国有 法人 全国社 会保 障基 金理 事会 转持二户 0
12、18,667,000 1 0 无 国有法 人 中央汇 金资 产管 理有 限责 任公司 9,681,000 9,681,000 0.52 0 未知 境内非 国有 法人 钟大根 8,714,877 8,714,877 0.47 0 未知 境内自 然人 陈国祥 5,435,973 5,435,973 0.29 0 未知 境内自 然人 冯伟健 2,687,000 2,687,000 0.14 0 未知 境内自 然人 冯烈耀 1,828,300 1,828,300 0.10 0 未知 境内自 然人 上述股 东关 联关 系或 一致 行动的 说明 上 海 复星 产 业投 资有 限 公司 与 上海 复 星高
13、科技（集团）有限 公 司属 于一致 行 动人，除此 以外，上海 复 星产 业 投资 有限 公司与 其 他股 东 之间 不存在关联 关系。表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 及 持 股 数 量 的 说明 5.2 公司与 控股 股东 之间 的产 权及控 制关 系的 方框 图 公司与 实际 控制 人之 间的 产权及 控制 关系 的方 框图 六 管 理层 讨论与 分析.管理层讨论与分析 回顾 2015 年，受全 球经 济复苏 乏力、大 宗商 品熊 市及去 产能 政策 等不 利影 响，国 内钢 铁 行业大面积 亏损，近二 十年 来全国粗 钢产 量首次 出现 下降，铁 矿石 市场刚 需不 足，价格
14、 持续 下行，屡创新 低。普氏 铁矿 石指 数（62%.Fe）由 1 月 份 平均 约 67.60 美元/干吨 下 跌至 12 月 份平 均约40.23 美元/干 吨，下跌 幅 度达 40.49%。公 司内 部 生产也 面临 露天 采场 资源 贫化，石碌 铁矿 资源深部开 采和 枫 树 下采 场接 替出矿 能力 相对 不足 以及 生产管 理成 本相 对偏 高等 问题。面对困难 和挑 战，在 董事 会的领导 下，公司经 营班 子团结带 领广 大员工，紧 紧围绕董 事会 确定的各项 经营 发展目 标，在资本运 作、生产组 织、营销工作、安 全工作、内 部管理、价值 创造、项目建设、对 外投资 和团
15、 队建设等 方面 作了大 量积 极的努力，为 公司的 转型 升级发展 奠定 良好基础。（一）资本运作 报告期内，为 进一步 拓宽 公司融资 渠道，降低 资金 成本，优 化公 司债务 结构，公司积 极筹 划资本运 作，启动 公司 债和 非公开 发行 工作。2015 年 3 月 8 日公 司第 二届董 事会 第二 十次 会议 审议通 过 关于 公司 公开 发行公 司债 券 方案的议 案 等议 案。2015 年 9 月公 司获 得中 国证 监 会下发 的公 司债 券发 行批 文，核 准公 司向 合格投资者 公开 发行 面值 总额 不超 过 9 亿元 的公 司债 券，首期 发行 自核 准发 行之 日起
16、 12 个 月内 完成，其余各 期债 券发 行自 核准 发行之 日 起 24 个月 内完 成。2015 年 5 月 21 日 公司 第 二届董 事会 第二 十二 次会 议审议 通过 关于 公司 向 特定对 象非 公开发行 A 股股票 方案 的议 案 等议 案，发行 股票 数量 不超过 88,050,314 股，募集资 金总 额为 不超过 14 亿元；2015 年 10 月 26 日公 司第 二届 董事 会 第二十 八次 会议 审议 通过 关 于调 整公 司非 公开发行 股票 发行 价格 的议 案 等 议案；2015 年 12 月 4 日公 司收 到中 国证 监 会下发 的关 于非 公开发行股
17、票申 请材 料获 得行 政许可 申请 受理 通知 书；2015 年 12 月 底公 司收到 中 国证监 会关 于非 公开发行 股票 反馈 意见。2016 年 3 月 18 日，公 司非 公 开发 行 A 股股 票申 请获 得 中国证 监会 发行 审核委员 会审 核通 过。（二）生产组织 报告期内，北 一采场 已进 入露天生 产末 期，采 场空 间狭窄，铁矿 石出矿 量下 降明显，综合 品质也有所 下降。对此，公 司在生产 组织 上，一 是加 快北一采 场空 间调整，拓 展矿脉区 域空 间，有效地组织 富矿 生产；二是 加快枫树 下采 场的生 产推 进，尽早 产出 低硫高 铁富 矿，以缓 解北
18、一采场配矿压力；三 是加强 周边 小矿体和 人捡 矿的回 收工 作；四是 加强 采场穿 孔工 作，有针 对性 地安排钻机作业 走向，对穿 孔进 度全程跟 踪，结合峰 谷用 电，监控 设备 运转情 况，提高钻机 可开 动率，较好地 解决 穿孔 滞后 问题。（三）营销工作 面对市场 困境，报告 期内 公司及时 调整 营销策 略，应对市场 变化。一是 加强 与韶钢、武钢、元立等信 誉好、综合 实力 雄厚的大 型国 企、骨 干直 销用户合 作，保持用 量。二是扩大 岛外 现货销售网点，新 增龙 口港、大 连港、潍坊 港和 南通 港 4 个港口 仓储 销售 业务，为 确保公 司正 常生 产、促进销售 创
19、造 更加有 利的 条件。三 是不 断提升 服务 质量，积 极促 销低品 块矿，满足用 户不 同原料结构的需 求。四是加 大资 金回笼的 力度，规避 资金 风险，严 格履 行销售 业务 的审批程 序，从源头到最终成交均加以控制，取得了一定效果，全年资 金回笼率 96.98%。五是 加强营销渠道建设，发 展 更多 的销 售平 台，除传 统 的销 售渠 道外，与 上海 钢 联合 作，建立 矿银 交易 平 台，开辟 O2O线上销 售业 务，建 立良 好 信用的 网络 销售 平台。同 时，与工 商银 行昌 江分 行 合作，在 该行 的 融 E购 平台 推广 销售 公司 矿石 产品。（四）安全管理 201
20、5 年，公司 发生 多起 安 全事故。其 中，1 起 外单 位生产 车 辆 造成 公司 员工 伤亡的 道路交通 事故，死 亡 1 人；1 起 生 产安 全事 故，死亡 1 人，重 伤 1 人；3 起轻伤 事故，轻 伤 3人。安全 形势 严峻，教训 较为深刻。虽 然存在 不足，但公司 在安 全管理 方面 仍做了积 极努 力，认真落实安 全生 产责任 制，加强安全 生产 隐患排 查及 整改，强 化员 工安全 培训，全力推 进安 全生产标准化 及公 司 EHS 管理 体 系建设。报告期 内，公司 主要 环保 指标完 成情 况良 好。工业 污水外 排达 标 率 100%；生产尾 气处 理 外排达标 率
21、 100%；工业 水 重复循 环利 用率 84.03%，同比提 高 0.58 个 百分 点；生产作 业场 所岗 位粉尘合 格 率 98.83%，同比 提高 4.53 个 百分 点。（五）设备能源管理 报告期内，公 司强化 现场 管理，重 点跟 踪采场 主要 生产设备 和选 矿设备 运行 动态，做 好生 产设备运行 维护，努力 确保 设备运行 处于 可控状 态。全年铲机、矿 用汽车 分别 完成台年 效率 85.83万吨 和 69.44 万 吨公 里，电机车、钻 机分 别完 成台 年效 率 235.32 万吨 公里 和 7328 米。选 矿设 备全年运 行较 为正 常，满足 生产的 需要。同时，公
22、 司抓 好配件 质量 闭环管理 工作。针对 主要 设备使用 量较 大、价 值较 高或重要 部位 的配件进 行性 价比 分析，全 年计划 并完 成 173 项工 矿、选矿 类设 备 和 7 类电 气 配 件的 性价 比分 析。此外，在 节能 降耗方 面做 了积极的 工作。一是 强化 错峰用电，取 得一定 效果，但仍有 潜力 可挖；二 是按 照国 家要 求，改造淘 汰落 后电 机 389 台、变压 器 6 台，现正 办理 相应的 政府 补贴；三是加强水 资源 的综合 利用，充分综 合利 用地采 和红 旗尾矿库 水资 源，加 强用 水计量管 理，完成全公司用 水计 量改 造工 作。（六）重点项目建设
23、 1、昌 江石 碌铁 矿资 源深 部 开采工 程一 期（简称 北一 地采）报告期内，公 司围绕 关键 系统的施 工，合理组 织项 目建设，保质 量、抓 进度。全年共 完成 开拓工 程 7242.6 米，采准 工 程 7404.2 米。完成 东风 井、井 下 炸 药库 的施 工及 安 装、西风 井风 机和井下避 险 六大 系 统及 信 集闭 系 统的 安装 调试；完 成地面 高压 配电 室、东回 风井风 机房、地 表电缆桥架 等土 建工 程施 工。公司精 心组 织地 采试 生产，协 调处 理试 生产 中存 在 的问题；继续 开展 地下 开 采爆破 参数 优化、贫富分 采等 课题 研究，为 降低地
24、 采生 产成 本、提高 公司经 济效 益提 供技 术支 持，取 得较 好的 效果。在抓好项 目建 设和采 矿试 生产的同 时，稳步推 进北 一深部开 采工 程安全 设施 验收相关 工作，力争在 2016 年一 季度 通过 验 收。2015 年，北一 地采 项目 完 成投 资 1.73 亿元，累 计完 成投 资 14.79 亿 元。2、深 部 矿 石选 矿技 术改 造 工程 2015 年 9 月项 目进 入单 机 调试，10 月 初设 备实 现自 动化联 锁并 进行 联动 试车，10 月 27 日投料进 行重 负荷 试车。通 过两个 月的 试生 产和 工艺 整改，当原 矿平 均品 位 45%左右
25、 时，块 矿平 均品位可 达 到 54%以 上，尾 矿平均 品位 降 至 20%以 下，精矿 产率 达 到 50%左 右，技术 指标 基本 达到设计 要求。截至 2015 年 12 月底，深部矿 石选 矿技 术改 造工 程建设 基本 完成，完 成项 目总投 资约 1.24亿元，为总 投资 概算 的 83.22%。3、技 术中 心 通过多 次研 究论 证，公 司 铁钴铜 工程 技术 研究 中心 最终确 定落 户澄 迈老 城生 态软件 园区。12月已通 过董 事会 及股 东大 会审批，目 前正 抓紧 开展 楼盘购 置和 相关 准备 工作。（七）对外投资 2015 年，公司根据 抓住 好的大项目 的
26、投资思路，坚持价值投资，着重在全 球化、二级市场等投资 主题 方面做 工作，在行业 周期 中寻找 投资 机会。通 过各 种渠道 获取 各类矿业 项目 投资信息 115 项，项目 涵盖 美洲、澳洲、非 洲、东南 亚及 国内各 地，品种 涉及 黑色、有色、化 工、建材、能源等领 域，实地独 立或 联合考察 加拿 大、巴 西等 国家及河 北、辽宁等 地区 的矿业项 目，对昌江棋子湾 旅游 度假 区污 水处 理等 PPP 项目 进行 考察 调 研分析。根据公司 发展 的需要，做 好镇 江港 配矿 基地筹 建报 批工作，设立 香港鑫 茂投 资有限公 司等 投融资平 台。加强 投资 团队 建设，多方 接洽
27、，计 划引 入投资 团队，不 断提 升国 际化投 资能 力。（八）人力资源 报告期 内，公司 一是 制定 并实施 公 司 2015-2020 年人力 资源 战略 规划，围 绕精简 高效 的组织目 标，稳步 推进 组织 机构瘦 身工 作；二是 制定 海矿 上海 中心 机构 设置 及人员 编制 方案，借助复星 总部 平台 和优 势资 源，完 成上 海中 心执 行总 裁、保 理公 司总 经理 等 17 个岗位 人员 的配 备工作；三是 加强 管理 技术 人才培 养，促进 管理 和技 术水平 提高；四 是根 据首 席专家、主 任工 程师、主管技师 选聘 办法，完成 相关选聘 工作；五是 加强 干部队伍
28、 和后 备人才 梯队 建设，继 续选 派有培养潜质 的后 备人 才到 复星 集团或 旗下 一些 企业 挂职，学习借 鉴复 星集 团和 外部 企业先 进管 理理 念、经验和 方法，继 续举 办卓 越训练 营，加快 后备 人才 培养。.报告期内主要经营情况 报告期 内，公司 成品 铁矿 石产量 301 万 吨，同比 下 降 23.80%；铁 矿石 销量 332 万吨，同 比上升 0.35%；2015 年实 现 营业收 入 10.51 亿元，同 比降 低 40.58%；归 属于 上 市公司 股东 的净 利润 1019.10 万元，同 比降 低 97.60%。(一)主营业务分析 利润表及现金流量表 相
29、关 科目变 动分析表 单位:元 币种:人民 币 科目 本期数 上年同 期数 变动比 例（%）营业收 入 1,050,584,568.37 1,768,011,154.80-40.58 营业成 本 670,585,049.40 899,215,289.05-25.43 销售费 用 10,003,933.38 19,875,492.18-49.67 管理费 用 285,000,804.79 283,110,023.37 0.67 财务费 用 25,582,843.63 48,171,047.97-46.89 经营活 动产 生的 现金 流量 净额-110,995,456.21 482,113,863
30、.39-123.02 投资活 动产 生的 现金 流量 净额-593,652,743.46-433,704,378.48-36.88 筹资活 动产 生的 现金 流量 净额-61,135,672.08 949,411,360.59-106.44 研发支 出 1.收入和 成本 分析(1).主营业 务 分 行业、分 产品、分地 区情 况 单位:元 币种:人民 币 主营业 务分 行业 情况 分行业 营业收 入 营业成 本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率 比上 年增 减（%）黑色金 属采 选业 876,989,970.69 604,391,555.04 31.08-44
31、.94-19.28 减少 21.91 个百 分点 贸易-100.00-100.00 不适用 其他 173,594,597.68 66,193,494.36 61.87 84.50-5.14 增加 36.03 个百 分点 合计 1,050,584,568.37 670,585,049.40 主营业 务分 产品 情况 分产品 营业收 入 营业成 本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率 比上 年增 减（%）铁矿石 872,953,150.69 600,741,638.12 31.18-43.29-14.23 减少 23.32 个百 分点 贫矿 4,036,820.00
32、 3,649,916.92 9.58-92.45-92.45 增加 0.00 个 百分 点 镍矿-100.00-100.00 不适用 其他 173,594,597.68 66,193,494.36 61.87 84.50-5.14 增加 36.03 个百 分点 合计 1,050,584,568.37 670,585,049.40 主营业 务分 地区 情况 分地区 营业收 入 营业成 本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率 比上 年增 减（%）中国 1,050,584,568.37 670,585,049.40 36.17-40.58-25.43 减少 12.97
33、 个百 分点 主营业 务分 行业、分 产品、分地 区情 况的 说明 鉴于市 场环 境，2015 年 未 进行贸 易业 务。报告期 内公 司的 全部 营业 收入均 来自 中国 境内。(2).产销量 情况 分析 表 单位：万吨 主要产 品 生产量 销售量 库存量 生产量 比上年增减（%）销售量 比上年增减（%）库存量 比上年增减（%）铁矿石 300.93 331.96 66.39-23.80 0.35-31.85 报告期内 铁矿 石产量 的减 少主要因 铁矿 石价格 持续 低位，公 司减 少了铁 精粉 的生产；库存 量的减少 系公 司加 大营 销力 度，加 大铁 矿石 的促 销。(3).成本分 析
34、表 单位：元 分行业 情况 分行业 成本构 成项目 本期金 额 本期占总成本比例(%)上年同 期金 额 上年同 期占总成 本比例(%)本期金 额较上年同 期变动比例(%)情况 说明 黑色金 属采 选业 营业成 本 604,391,555.04 90.13 748,722,346.75 83.26-19.28 贸易 营业成 本 80,713,594.73 8.98-100.00 其他 营业成 本 66,193,494.36 9.87 69,779,347.57 7.76-5.14 分产品 情况 分产品 成本构 成项目 本期金 额 本期占总成本上年同 期金 额 上年同 期占总成 本本期金 额较上年
35、同 期变情况 说明 比例(%)比例(%)动比例(%)铁矿石 营业成 本 600,741,638.12 89.58 700,381,542.86 77.89-14.23 贫矿 营业成 本 3,649,916.92 0.54 48,340,803.89 5.38-92.45 镍矿 营业成 本 80,713,594.73 8.98-100.00 其他 营业成 本 66,193,494.36 9.87 69,779,347.57 7.76-5.14 成本分 析其 他情 况说 明 分行业中 贸易 及分产 品镍 矿本年度 该业 务没有 发生；分产品 贫矿 成本对 比上 年大幅下 降系 本年 度贫 矿使 用
36、数 量大 幅减 少所致。2.费用 本期数 上年同 期数 变动比 率(%)销售费 用 10,003,933.38 19,875,492.18-49.67 管理费 用 285,000,804.79 283,110,023.37 0.67 财务费 用 25,582,843.63 48,171,047.97-46.89 报告销售 费用 比上年 减少，主要原 因是 物流仓 储费 减少；财 务费 用比上 年减 少，主要 原因 是利息收 入增 加 及 利息 支出 减少。3.现金流 项目名 称 2015 年 2014 年 同比增 减(%)经营 活 动现 金流 入小 计 1,228,332,257.63 2,3
37、57,047,212.34-47.89 经营活 动现 金流 出小 计 1,339,327,713.84 1,874,933,348.95-28.57 经营活 动产 生的 现金 流量 净额-110,995,456.21 482,113,863.39-123.02 投资活 动现 金流 入小 计 257,833,831.53 3,443,891.61 7,386.70 投资活 动现 金流 出小 计 851,486,574.99 437,148,270.09 94.78 投资活 动产 生的 现金 流量 净额-593,652,743.46-433,704,378.48 36.88 筹资活 动现 金流 入
38、小 计 663,800,000.00 2,242,829,795.50-70.40 筹资活 动现 金流 出小 计 724,935,672.08 1,293,418,434.91-43.95 筹资活 动产 生的 现金 流量 净额-61,135,672.08 949,411,360.59-106.44 经营活动 现金 流入同 比减 少系铁矿 石价 格下跌 致收 入减少所 致。经营活 动现 金流出同 比减 少系 购买 商品 支出 减少 和支 付税费 减少 所致。投 资活 动 现金流 入同 比增 加系 投资 理财产 品收 回所 致。投资活 动现 金流 入增 加系 投资理 财产 品和 股票 增加 所致。
39、筹资 活动 现金 流入 减少是 由于 上年 IPO募集资 金，而 本年 没有。筹 资活动 现金 流出 减少 是由 于上年 分配 现金 股利 多于 本年分 配现 金股 利。(二)非主营业务导致利润 重大 变化的说明 适用 不适 用(三)资产、负债情况分析 资产及负债 状况 单位：元 项目名 称 本期期 末数 本期期 末数占总 资产的比 例（%）上期期 末数 上期期 末数占总 资产的比 例（%）本期期 末金额较 上期期末 变动比例（%）情况说 明 货币资 金 808,183,570.25 13.98 1,574,339,750.35 25.76-48.67 主 要 系 投 资股 票 及 理 财产品
40、、分 配现金 股 利 及 在建 工 程 支 出所致。应收票 据 251,624,884.97 4.35 248,798,106.24 4.07 1.14 应收账 款 562,350,016.05 9.73 567,729,608.40 9.29-0.95 预付款 项 10,224,456.44 0.18 22,736,979.11 0.37-55.03 采 购 预 付 款货 到 入 库 所致。应收股 利 964,517.99 0.02 股 票 分 红 收入 其他应 收款 51,603,859.83 0.89 69,341,760.13 1.13-25.58 存货 366,306,249.43
41、6.34 642,837,076.36 10.52-43.02 成 品 矿 库 存减 少 及 堆 存贫 矿 重 分 类至 其 他 非 流动资产 所致。一 年 内 到 期 的 非 流 动资产 31,274,463.00 0.54 本 年 分 期 收款销售 商品。其他流 动资 产 289,421,523.97 5.01 272,796,836.00 4.46 6.09 流动资产合计 2,371,953,541.93 41.04 3,398,580,116.59 55.60-30.21 可供出 售金 融资 产 286,625,654.76 4.96 2,953,031.80 0.05 9,606.1
42、5 投 资 股 票 增加所致。长期应 收款 29,856,289.27 0.52 本 年 分 期 收款销售 商品。长期股 权投 资 3,946,791.62 0.07 固定资 产 923,647,497.23 15.98 807,035,623.99 13.20 14.45 在建工 程 1,042,056,384.15 18.03 1,044,684,841.08 17.09-0.25 无形资 产 671,532,596.69 11.62 694,379,526.18 11.36-3.29 递延所 得税 资产 58,719,910.99 1.02 49,663,888.80 0.81 18.2
43、3 其他非 流动 资产 391,467,813.72 6.77 115,183,211.76 1.88 239.87 原 计 入 存 货的 堆 存 贫 矿重 分 类 至 其他 非 流 动 资产所致。非流动资产合计 3,407,852,938.43 58.96 2,713,900,123.61 44.40 25.57 资产总计 5,779,806,480.36 100.00 6,112,480,240.20 100.00-5.44 短期借 款 663,800,000.00 11.48 397,000,000.00 6.49 67.20 新 增 银 行 借款 应付票 据 103,958,000.0
44、0 1.70-100.00 票 据 到 期 偿付。应付账 款 198,632,490.76 3.44 35,707,171.83 0.58 456.28 上 年 末 一 年内 到 期 的 非流 动 负 债 到期 重 分 类 至应 付 账 款 所致。预收款 项 8,368,378.01 0.14 22,100,455.39 0.36-62.13 预 收 款 实 现销 售 转 为 收入所致。应付职 工薪 酬 18,536,842.29 0.32 73,661,198.25 1.21-74.83 系 支 付 薪 酬所致。应交税 费 70,783,659.16 1.22 47,082,189.38 0
45、.77 50.34 年 末 计 提 的税 费 尚 未 缴纳。其他应 付款 272,991,920.07 4.72 431,308,545.18 7.06-36.71 退还保 证金、无 须 支 付 款项 转 收 益 及偿 还 负 债 所致。一 年 内 到 期 的 非 流 动负债 21,800,740.29 0.38 192,696,141.79 3.15-88.69 上 年 末 一 年内 到 期 的 非流 动 负 债 到期 重 分 类 至应 付 账 款 所致。流动负债合计 1,254,914,030.58 21.71 1,303,513,701.82 21.33-3.73 长期应 付款 125,
46、371,341.54 2.17 132,842,671.91 2.17-5.62 递延收 益 55,545,077.84 0.96 60,050,344.48 0.98-7.50 递延所 得税 负债 25,847,587.05 0.45 16,827,646.27 0.28 53.60 本 年 确 认 的递 延 所 得 税负债增 加 非流动负债合计 206,764,006.43 3.58 209,720,662.66 3.43-1.41 负债合计 1,461,678,037.01 25.29 1,513,234,364.48 24.76-3.41 股本 1,866,670,000.00 32.
47、30 1,866,670,000.00 30.54 资本公 积 1,854,121,939.88 32.08 1,854,121,939.88 30.33 其他综 合收 益-4,622,003.36-0.08 专项储 备 37,123,552.99 0.64 43,809,924.10 0.72-15.26 盈余公 积 445,253,261.77 7.70 444,394,764.50 7.27 0.19 未分配 利润 119,581,692.07 2.07 390,249,247.24 6.38-69.36 本 年 分 配 现金股利 归属于母公司股东权益合计 4,318,128,443.3
48、5 74.71 4,599,245,875.72 75.24-6.11 少数股 东权 益 股东权益合计 4,318,128,443.35 74.71 4,599,245,875.72 75.24-6.11 负债和股东权益总计 5,779,806,480.36 100.00 6,112,480,240.20 100.00-5.44(四)行业经营性信息分析 公司主 营业 务所 属行 业为 铁矿石 行业，铁 矿石 行业 主要上 市公 司经 营情 况如 下：1、国 际主 要铁 矿石 生产 商（1）淡水 河谷（VALE）巴西淡 水河 谷公 司是 全球 最大的 铁矿 石生 产商 和出 口商，拥 有挺 博佩
49、 贝铁 矿、卡潘尼 马铁 矿、卡拉加 斯铁 矿等 矿区，拥 有铁矿 石储 量 195.97 亿吨。2015 年度，淡水 河谷 铁矿 石产量 达到 创纪 录的 3.33 亿吨，比 2014 年的 3.19 亿 吨增长 4.4%。粉矿销 量 2.89 亿 吨，同 比 增长 6.9%，粉 矿平 均销 售 价格 由 2014 年的 75.43 美元/吨 下降 至 44.61美元/吨；球 团销 量 4628 万吨，同 比增 长 6.0%，球 团平均 销售 价格 由 2014 年的 120.48 美元/吨下降 至 77.78 美元/吨。2015 年度，淡水 河谷 实现 营业收 入 260.47 亿 美元，
50、较 2014 年减 少 121.89 亿 美元，同比 下降 31.9%，其 中产 品销 量 提升部 分抵 消 了 铁矿 石粉 矿、球 团、镍及 其他 产品 价格下 滑带 来的 负面影响。（数 据来 源：该公 司 年报）（2）力拓（Rio Tinto Group）力拓矿业 集团 总部设 在英 国，澳洲 总部 在墨尔 本。作为全球 第二 和澳大 利亚 第一的铁 矿石 生产商，该公 司在 澳大 利亚、加拿 大和 巴西 等国 拥有 约 110 亿吨 铁矿 石储 量。2015 年 度，力拓 铁矿 石产 量为 3.28 亿 吨（按股 份 计 2.63 亿吨），同比 增长 10.9%，发货 量为 3.37
