1、 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 1 页 共 58 页 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 2017年 6月 30日 基金管理人：中欧基金管理有限公司 基金托管人：中国建设银行股份有限公司 送出日期： 2017年 8月 29日 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 2 页 共 58 页 1 重要提示及目录 1.1 重要提示 基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本半年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。
2、基金托管人中国建设银行股份有限公司根据本基金合同规定，于 2017年 8月 28日复核了本报告中的财务指标、净值表 现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。 基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。 基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。 本报告中财务资料未经审计。 本报告期自 2017年 1月 1日起至 2017年 6月 30日止。 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 3 页 共 58 页 1.2
3、 目录 1 重要提示及目录 . 2 1.1 重要提示 2 1.2 目录 3 2 基金简介 . 5 2.1 基金基本情况 5 2.2 基金产品说明 5 2.3 基金管理人和基金托管人 5 2.4 信息披露方式 6 2.5 其他相关资料 6 3 主要财务指标和基金净值表现 . 6 3.1 主要会计数据和财务指标 6 3.2 基金净值表现 7 4 管理人报告 . 8 4.1 基金管理人及基金经理情况 8 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 9 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 9 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 9 4.5 管理人对宏观经济、证
4、券市场及行业走势的简要展望 10 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 11 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 11 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 11 5 托管人报告 . 11 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 11 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明 12 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 12 6 半年度财务会计报告（未经审计） . 12 6.1 资产负债表 12 6.2 利润表 14 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 15 6
5、.4 报表附注 17 7 投资组合报告 . 35 7.1 期末基金资产组合情况 35 7.2 报告期末按行业分类的股票投资组合 36 7.3 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有股票投资明细 37 7.4 报告期内股票投资组合的重大变动 38 7.5 期末按债券品种分类的债券投资组合 49 7.6 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名债券投资明细 49 7.7 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细 49 7.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名贵金属投资明细 49 7.9 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前五名权
6、证投资明细 49 7.10 报告期末本基金投资的股指期货交易情况说明 49 7.11 报告期末本基金投资的国债期货交易情况说明 49 7.12 投资组合报告附注 50 8 基金份额持有人信息 . 51 8.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构 51 8.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况 51 8.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间情况 51 9 开放式基金份额变动 . 52 10 重大事件揭示 . 52 10.1 基金份额持有人大会决议 52 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 4 页 共 58 页 10.2 基金管理人、基金托管人的
7、专门基金托管部门的重大人事变动 52 10.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼 52 10.4 基金投资策略的改变 52 10.5 为基金进行审计的会计师事务所情况 52 10.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况 53 10.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况 53 10.8 其他重大事件 55 11 备查文件目录 . 57 11.1 备查文件目录 57 11.2 存放地点 57 11.3 查阅方式 57 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 5 页 共 58 页 2 基金简介 2.1 基金基本情况 基金名称 中欧明睿新常态混合型证券投
8、资基金 基金简称 中欧明睿新常态混合 基金主代码 001811 基金运作方式 契约型、开放式 基金合同生效日 2016年 3月 3日 基金管理人 中欧基金管理有限公司 基金托管人 中国建设银行股份有限公司 报告期末基金份额总额 264,261,519.61份 基金合同存续期 不定期 2.2 基金产品说明 投资目标 在有效控制投资组合风险的前提下，通过积极主动的资产配置，力争获得超越业绩比较基准的收益。 投资策略 本基金运用自上而下和自下而上相结合的方法进行大类资产配置，强调通过自上而下的宏观分析与自下而上的市场趋势分析有机结合进行前瞻性的决策。综合考虑本 基金的投资目标、市场发展趋势、风险控制
9、要求等因素，制定本基金资产的大类资产配置比例。 业绩比较基准 沪深 300指数收益率 80%+中债综合指数收益率20% 风险收益特征 本基金为混合型基金，其预期收益及预期风险水平高于债券型基金和货币市场基金，但低于股票型基金，属于较高预期收益和预期风险水平的投资品种。 2.3 基金管理人和基金托管人 项目 基金管理人 基金托管人 名称 中欧基金管理有限公司 中国建设银行股份有限公司 信息披露负责姓名 黎 忆海 田青 联系电话 021-68609600 010-67595096 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 6 页 共 58 页 人 电子邮箱 客户服务电话 02
10、1-68609700、 400-700-9700 010-67595096 传真 021-33830351 010-66275853 注册地址 中国（上海）自由贸易试验区 陆家嘴环路 333号五层 北京市西城区金融大街 25号 办公地址 中国（上海）自由贸易试验区 陆家嘴环路 333号五层 北京市西城区闹市口大街 1号院 1号楼 邮政编码 200120 100033 法定代表人 窦玉明 王洪章 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称 中国证券报、上海证券报、证券时报 登载基金半年度报告正文的管理人互联网网址 基金半年度报告备置地点 基金管理人、基金托管人的办公场所 2.5 其他相
11、关资料 项目 名称 办公地址 注册登记机构 中欧基金管理有限公司 中国（上海）自 由贸易试验区陆家嘴环路 333号五层 3 主要财务指标和基金净值表现 3.1 主要会计数据和财务指标 金额单位：人民币元 3.1.1 期间数据和指标 报告期（ 2017年 1月 1日至 2017年 6月 30日） 本期已实现收益 15,850,513.52 本期利润 29,777,541.12 加权平均基金份额本期利润 0.1795 本期加权平均净值利润率 17.63% 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 7 页 共 58 页 本期基金份额净值增长率 19.02% 3.1.2 期末数据和指
12、标 报告期末 (2017年 6月 30日 ) 期末可供分配利润 7,300,478.11 期末可供分配基金份额利润 0.0276 期末基金资产净值 289,269,165.07 期末基金份额净值 1.095 3.1.3 累计期末指标 报告期末 (2017年 6月 30日 ) 基金份额累计净值增长率 9.50% 注： 1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。 2、 期末可供分配利润采用期末资产负债表中未分配利润与未分配利润中已实现部分的孰低数 (为期末余额，不是当期发生数 )。 3、所
13、述基金业绩指标不包括基金份额持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。 4、本基金合同于 2016年 3月 3日生效 ，合同生效当期的相关数据和指标按实际存续期计算，下同。 3.2 基金净值表现 3.2.1 基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较 阶段 份额净值增长率 份额净值增长率标准差 业绩比较基 准收益率 业绩比较基准收益率标准差 - - 过去一个月 6.21% 0.86% 4.16% 0.54% 2.05% 0.32% 过去三个月 8.09% 0.88% 4.68% 0.50% 3.41% 0.38% 过去六个月 19.02% 0.78% 8.
14、10% 0.46% 10.92% 0.32% 过去一年 11.17% 0.86% 12.10% 0.54% -0.93% 0.32% 自基金 合同生效 日至今 9.50% 1.12% 15.13% 0.63% -5.63% 0.49% 注 ：本基金业绩比较基准为：沪深 300指数收益率 *80%+中债综合指数收益率 *20%，比较基准每个交易日进行一次再平衡，每个交易日在加入损益后根据设定的权重比例进行大类资产之间的再平衡，使大类资产比例保持恒定。 3.2.2 自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 8
15、页 共 58 页 率变动的比较 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 份额 累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图 （ 2016年 3月 3日 -2017年 6月 30日） 中欧明睿新常态混合 业绩比较基准2 0 1 6 - 0 3 - 0 3 2 0 1 6 - 0 5 - 1 0 2 0 1 6 - 0 7 - 1 5 2 0 1 6 - 0 9 - 2 2 2 0 1 6 - 1 2 - 0 2 2 0 1 7 - 0 2 - 1 4 2 0 1 7 - 0 4 - 2 1 2 0 1 7 - 0 6 - 3 015%10%5%0%- 5 %- 1 0 %注：本基金基金合同生效日为
16、 2016年 3月 3日，按基金合同的规定，本基金自基金合同生效起六个月为建仓期，建仓期结束时本基金的各项资产配置比例已达到基金合同的规定 4 管理人报告 4.1 基金管理人及基金经理情况 4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验 中欧基金管理有限公司经中国证监会（证监基字 2006102号文）批准，于 2006年 7月 19日正式成立。股东为意大利意联银行股份合作公司、国都证券股份有限公司、北京百骏投资有限公司、上海睦亿投资管理合伙企业（有限合伙）、万盛基业投资有限责任公司，注册资本为 1.88亿元人民币，旗下设有北京分公司、中欧盛世资产管理（上海）有限公司、钱滚滚财富投资管理（上海）有限公
17、司。截至 2017年 6月 30日，本基金管理人共管理 57只开放式基金。 4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介 姓名 职务 任本基金的基金经理 (助理 )期限 证券从业年限 说明 任职日期 离任日期 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 9 页 共 58 页 周应波 基金经 理 2016年 12月1日 7年 历任平安证券有限责任公司研究员，华夏基金管理有限公司研究员。 2014年10月 20日 加入中欧基金管理有限公司，历任中欧基金管理有限公司研究员、投资经理助理、投资经理。 注： 1、任职日期和离任日期一般情况下指公司作出决定之日；若该基金经理自基
18、金合同生效日起即任职，则任职日期为基金合同生效日。 2、证券从业的含义遵从行业协会证券业从业人员资格管理办法的相关规定。 4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明 本报告期内，本基金管理人严格遵循了证券投资基金法及其各项实施细则、本基金基金合同和其他相关法律法规的规定，本着诚实信用、勤勉尽责、取信于市场、取信于社会的原则管理和运用基金资产，为基金份额持有人谋求最大利益。本报告期内，基金投资管理符合有关法规和基金合同的规定，无违法违规、未履行基金合同承诺或损害基金份额持有人利益的行为。 4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明 4.3.1 公平交易制度的执行情况 报告期内，本基
19、金 管理人严格按照证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见及公司内部相关制度等规定，从研究分析、投资决策、交易执行、事后监控等环节严格把关，通过系统和人工等方式在各个环节严格控制交易公平执行。在公平交易稽核审计过程中，针对投资组合间同向交易价差出现异常的情况，我们分别从交易动机、交易时间间隔、交易时间顺序、指令下达明细等方面进行了进一步深入分析，并与基金经理进行了沟通确认，从最终结果看，造成同向价差的原因主要在于各基金所遇申赎时点不同、股价波动等不可控因素，基金经理已在其可控范围内尽力确保交易公平，未发现不 同投资组合之间存在非公平交易的情况。 4.3.2 异常交易行为的专项说明 报告期内，本
20、基金管理人管理的所有投资组合不存在参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的 5%的情况，且不存在其他可能导致非公平交易和利益输送的异常交易行为。 4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明 4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 10 页 共 58 页 回顾上半年 A股市场，市场整体震荡向上但风格严重分化，上证 50、沪深 300等大盘蓝筹股指数大幅跑 赢，其他大部分中小市值股票下跌较多。综合来说，上半年表现较好的行业，一是主要集中在偏消费的家电、汽车、食品饮料、家具、休闲旅游等领域，
21、这些行业的特点是行业数据较好，受益于地产销售好的推动、居民消费升级，同时国内自主品牌产品竞争力不断增强，市场份额持续提升。二是集中在周期性行业，如上游资源性的煤炭有色、石油石化，中游制造业的钢铁、化工、机械等，这些行业整体波动较大，但由于整体的景气度是向上的，上半年也相对表现较好。上半年相对表现较差的行业，主要是传媒、计算机、军工、通信等小盘成长股集中的行业，以及农林牧渔、商 贸、休闲旅游等概念性股票集中的行业。 宏观经济方面，一季度经济继续了 2016年四季度的补库存趋势，经济快速向上，二季度国内宏观经济各项指标有所回落和震荡，但幅度在市场预期范围内，中国经济显示出较强的韧性。流动性方面如我
22、们此前所预期，一季度相对宽松，二季度随着金融监管的加强，货币市场收紧，这成为二季度市场调整的重要原因之一。 上半年，我们的布局思路分为两个阶段，一季度我们在周期方向配置较多，二季度我们适当兼顾了消费电子与半导体、保险、家电、食品饮料等方向。总体上，一季度初我们在周期方向的配置取得了一定超额收益 ，在上半年此后的时间内，组合依靠均衡配置基本跟住了市场指数，取得了少量超额收益。 4.4.2 报告期内基金的业绩表现 本报告期内，基金份额净值增长率为 19.02%，同期业绩比较基准增长率为 8.10%。 4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望 展望三季度与整个下半年，我们的总体思路是“
23、关注周期、精选成长、防范风险”。一是在宏观经济企稳的局面下，继续重点关注中游周期持续超预期的子行业，二是积极加强研究，精选估值调整到位、未来几年成长确定性高 的成长行业与个股，三是继续关注金融监管加强、国内外流动性收紧带来的共振效应，防范风险。 如我们此前预期，二季度的宏观经济保持了相当的韧性，预计三季度这个趋势还会继续，四季度是否会回落有待观察。中国是一辆大车，经济有足够的深度与广度，从底部开始复苏会持续几年时间。由于国际油价二季度的调整，外部输入性通胀的压力并不大，预计国内经济今年整体的通胀压力较小。 金融加强监管预计还将持续，对资本市场的运转规律、行为模式将产生深远影响。同时，世界经济此
24、轮复苏的力度也较强，主要经济体的货币政策收缩难以避免，产生的共振效应需 要重点观察，以防范未来可能的系统性风险。 从宏观、长期的角度看我们依然保持非常乐观的态度，世界和中国的改革都在继续，科技依然在快速发展，这些都会推动经济发展。我们关注到，印度的改革在继续深化，中中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 11 页 共 58 页 国的共享单车在帮助降低汽车的油耗总量，恐袭频发背后欧洲经济在顽强的持续复苏，全球的经济持续发展，必然会给权益市场带来长期的投资机会。 具体投资方向上，我们重点关注几类结构性机会，一是上游资源性行业中，需求端持续增长，供给端持续受限的行业龙头；二是中游
25、制造行业中，市场份额持续扩张、取得国内国际领先的龙头企业；三是估值合 理，未来 2年业绩增长确定性较高的新兴成长行业，如半导体、消费电子、新能源汽车、传媒等。 4.6 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明 报告期内，本基金管理人严格按照本公司制订的估值委员会议事规则以及相关法律法规的规定，有效地控制基金估值流程。公司估值委员会主席为公司分管运营副总经理，成员包括总经理、督察长、投资总监，基金运营部总监，监察稽核部总监以及基金核算、金融工程、行业研究等方面的骨干。估值委员会负责基金估值相关工作的评估、决策、执行和监督， 确保基金估值的公允、合理，防止估值被歪曲进而对基金持有人产生不利影响。基
26、金经理如认为估值有被歪曲或有失公允的情况，可向估值委员会报告并提出相关意见和建议。 本基金管理人按照最新的估值准则、证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金投资品种进行估值。具体估值流程为：基金日常估值由基金管理人进行，基金托管人按基金合同规定的估值方法、时间、程序进行复核，基金份额净值由基金管理人完成估值后，将估值结果以 XBRL形式报给基金托管人，基金托管人复核无误后签章返回给基金管理人，由基金管理人依据本基金合同和有关法律法规 的规定予以公布。报告期内相关基金估值政策的变更由托管银行进行复核确认。 上述参与估值流程人员均具有估值业务所需的专业胜任能力及相关工作经历。上述参与估值流程
27、各方之间不存在重大利益冲突。 4.7 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明 本基金本报告期未进行利润分配，符合相关法规及基金合同的规定。 4.8 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明 本报告期内，本基金不存在连续二十个工作日 基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万的情形。 5 托管人报告 5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明 本报告期，中国建设银行股份有限公司在本基金的托管过程中，严格遵守了证券中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 12 页 共 58 页 投资基金法、基金合同、托管协议和其他有关规定，不存在损害基金份额持有人
28、利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。 5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信 、净值计算、利润分配等情况的说明 本报告期，本托管人按照国家有关规定、基金合同、托管协议和其他有关规定，对本基金的基金资产净值计算、基金费用开支等方面进行了认真的复核，对本基金的投资运作方面进行了监督，未发现基金管理人有损害基金份额持有人利益的行为。 报告期内，本基金未实施利润分配。 5.3 托管人对本半年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见 本托管人复核审查了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告 、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或
29、者重大遗漏。 6 半年度财务会计报告（未经审计） 6.1 资产负债表 会计主体：中欧明睿新常态混合型证券投资基金 报告截止日： 2017年 6月 30日 单位：人民币元 资 产 附注号 本期末 2017年 6月 30日 上年度末 2016年 12月 31日 资 产： 银行存款 6.4.7.1 22,753,760.56 8,490,699.89 结算备付金 2,889,678.87 743,867.14 存出保证金 185,501.29 80,917.45 交易性金融资产 6.4.7.2 253,842,895.20 122,417,486.74 其中：股票投资 253,842,895.20
30、122,417,486.74 基金投资 债券投资 资产支持证券投资 贵金属投资 衍生金融资产 6.4.7.3 买入 返售金融资产 6.4.7.4 11,600,000.00 13,100,000.00 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 13 页 共 58 页 应收证券清算款 应收利息 6.4.7.5 3,394.15 2,487.50 应收股利 应收申购款 5,015,514.43 103,726.05 递延所得税资产 其他资产 6.4.7.6 资产总计 296,290,744.50 144,939,184.77 负债和所有者权益 附注号 本期末 2017年 6月 3
31、0日 上年度末 2016年 12月 31日 负 债： 短期借款 交易性金融负债 衍生金融负债 6.4.7.3 卖出回购金融资产款 应付证券清算款 4,397,263.18 1,091,536.08 应付赎回款 688,018.55 183,990.33 应付管理人报酬 267,743.23 185,709.70 应付托管费 44,623.85 30,951.62 应付销售服务费 应付交易费用 6.4.7.7 1,363,593.77 532,884.89 应交税费 应付利 息 应付利润 递延所得税负债 其他负债 6.4.7.8 260,336.85 335,686.18 负债合计 7,021,
32、579.43 2,360,758.80 所有者权益： 实收基金 6.4.7.9 264,261,519.61 155,003,029.46 未分配利润 6.4.7.10 25,007,645.46 -12,424,603.49 所有者权益合计 289,269,165.07 142,578,425.97 负债和所有者权益总计 296,290,744.50 144,939,184.77 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 14 页 共 58 页 注： 1.报告截止日 2017年 6月 30日，基金份额净值 1.095元，基金份额总额 264,261,519.61份。 2.本
33、财务报表实际编制期间为 2017半年度和 2016年 3月 3日 （基金合同生效日） 至 2016年 6月 30日止期间。 6.2 利润表 会计主体：中欧明睿新常态混合型证券投资基金 本报告期： 2017年 1月 1日至 2017年 6月 30日 单位：人民币元 项 目 附注号 本期 2017年 1月 1日至 2017年 6月 30日 上年度可比期间 2016年 3月 3日 （基金合同生效日） 至 2016年 6月 30日 一、收入 34,908,090.89 -3,136,544.12 1.利息收入 324,096.82 205,466.72 其中：存款利息收入 6.4.7.11 66,92
34、6.14 205,466.72 债券利息收入 资产支持证券利息收入 买入返售金融资产收入 257,170.68 其他利息收入 2.投资收益 （损失以“ -”填列） 20,553,778.02 -3,171,568.98 其中：股票投资收益 6.4.7.12 18,977,034.62 -3,421,321.09 基金投资收益 债券投资收益 6.4.7.13 资产支持证券投资收益 贵金属投资收益 衍生工具收益 6.4.7.14 股利收益 6.4.7.15 1,576,743.40 249,752.11 3.公允价值 变动收益（损失以 6.4.7.16 13,927,027.60 -899,883
35、.27 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 15 页 共 58 页 “ -”号填列） 4.汇兑收益（损失以“”号填列） 5.其他收入（损失以“ -”号填列 6.4.7.17 103,188.45 729,441.41 减：二、费用 5,130,549.77 1,608,901.42 1管理人报酬 1,242,916.21 960,356.59 2托管费 207,152.65 160,059.44 3销售服务费 4交易费用 6.4.7.18 3,546,916.36 353,765.24 5利息支出 其中：卖出回购金融资产支出 6其他费用 6.4.7.19 133,564
36、.55 134,720.15 三、利润总额（亏损总额以“ -”号填列） 29,777,541.12 -4,745,445.54 减：所得税费用 四、净利润（净亏损以“ -”号填列） 29,777,541.12 -4,745,445.54 6.3 所有者权益（基金净值）变动表 会 计主体：中欧明睿新常态混合型证券投资基金 本报告期： 2017年 1月 1日至 2017年 6月 30日 单位：人民币元 项 目 本期 2017年 1月 1日至 2017年 6月 30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 (基金净值 ) 155,003,029.46 -12,424,603.49
37、 142,578,425.97 二、本期经营活动产生的基金净值变动数 (本期利润 ) 29,777,541.12 29,777,541.12 三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以 109,258,490.15 7,654,707.83 116,913,197.98 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 16 页 共 58 页 “ -”号填列） 其中： 1.基金申购款 177,427,866.77 10,130,639.69 187,558,506.46 2.基金赎回款 -68,169,376.62 -2,475,931.86 -70,645,308.48
38、四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“ -”号填列） 五、期末所有者权益（基金净值） 264,261,519.61 25,007,645.46 289,269,165.07 项 目 上年度可比期间 2016年 3月 3日 （基金合同生效日） 至 2016年 6月 30日 实收基金 未分配利润 所有者权益合计 一、期初所有者权益 (基金净值 ) 279,662,853.01 279,662,853.01 二、本期经营活动产生的基金净值变动数 (本期利润 ) -4,745,445.54 -4,745,445.54 三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“ -
39、”号填列） -95,585,544.21 2,073,006.92 -93,512,537.29 其中： 1.基金申购款 18,758,871.62 -609,575.60 18,149,296.02 2.基金赎回款 -114,344,415.83 2,682,582.52 -111,661,833.31 四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“ -”号填列） 五、期末所有者权益（基金净值） 184,077,308.80 -2,672,438.62 181,404,870.18 注：本基金合同于 2016年 3月 3日生效，故 无上年度可比期间数据。 报表附注为财务报表
40、的组成部分。 本报告 6.1至 6.4财务报表由下列负责人签署 : 刘建平 基金管理人负责人 杨毅 主管会计工作负责人 王音然 会计机构负责人 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 17 页 共 58 页 6.4 报表附注 6.4.1 基金基本情况 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 (以下简称 “本基金 “)经中国证券监督管理委员会 (以下简称 “中国证监会 “)证监许可 20151896号关于准予中欧明睿新常态混合型证券投资 基金注册的批复核准，由中欧基金管理有限公司依照中华人民共和国证券投资基金法和中欧明睿新常态混合型证券投资基金基金合同负责公开募集。本基金为契约型开
41、放式基金，存续期限不定。经向中国证监会备案，中欧明睿新常态混合型证券投资基金基金合同于 2016年 3月 3日正式生效，基金合同生效日的基金份额总额为279,662,853.01份基金份额，其中认购资金利息折合 174,390.80基金份额。本基金的基金管理人为中欧基金管理有限公司，基金托管人为中国建设银行股份有限公司 (以下简称 “中国建设银行 “)。 根据中 华人民共和国证券投资基金法和中欧明睿新常态混合型证券投资基金基金合同的有关规定，本基金的投资范围为具有良好流动性的金融工具，包括国内依法发行上市的股票（包括中小板、创业板以及其他经中国证监会批准发行上市的股票）、固定收益类资产（国债、
42、地方政府债、金融债、企业债、公司债、次级债、中小企业私募债、可转换债券、可交换债券、分离交易可转债、央行票据、中期票据、短期融资券（含超短期融资券）、资产支持证券、质押及买断式债券回购、银行存款及现金等）、衍生工具（权证、股指期货、股票期权等）以及经中国证监会批准允许基金 投资的其它金融工具（但需符合中国证监会的相关规定）。本基金投资组合中：股票投资占基金资产的比例为 60%-95%，权证投资占基金资产净值的比例为 0%-3%；每个交易日日终在扣除股指期货合约需缴纳的交易保证金后，应当保持不低于基金资产净值 5%的现金或到期日在一年以内的政府债券。本基金的业绩比较基准为：沪深 300指数收益率
43、 80%+中债综合指数收益率 20%。 本财务报表由本基金的基金管理人中欧基金管理有限公司于 2017年 8月 29日批准报出。 6.4.2 会计报表的编制基础 本基金的财务报表按照财政部于 2006年 2月 15日及以后期间颁布的企业会计准则基本准则、各项具体会计准则及相关规定 (以下合称 “企业会计准则 “)、中国证监会颁布的证券投资基金信息披露 XBRL模板第 3号 、中国证券投资基金业协会 (以下简称 “中国基金业协会 “)颁布的证券投资基金会计核算业务指引、中欧明睿新常态混合型证券投资基金基金合同和在财务报表附注 6.4.4所列示的中国证监会、中国基金业协会发布的有关规定及允许的基金
44、行业实务操作编制。 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 18 页 共 58 页 6.4.3 遵循企业会计准则及其他有关规定的声明 本基金 2017年半年度 财务报表符合企业会计准则的要求，真实、完整地反映了本基金 2017年 6月 30日的财务状况以及 2017年 1月 1日至 2017年 6月 30日半年度的经营成果和基金净值变动情况等有关信息。 6.4.4 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明 本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近 一 期年 度 报告一致。 6.4.5 差错更正的说明 6.4.5.1 会计政策变更的说明 无。 6.4.
45、5.2 会计估计变更的说明 无。 6.4.5.3 差错更正的说明 无。 6.4.6 税项 根据财政部、国家税 务总局财税 200478号财政部、国家税务总局关于证券投资基金税收政策的通知、财税 20081号关于企业所得税若干优惠政策的通知、财税201285号关于实施上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知、财税 2015101号关于上市公司股息红利差别化个人所得税政策有关问题的通知、财税201636号关于全面推开营业税改征增值税试点的通知、财税 201646号关于进一步明确全面推开营改增试点金融业有关政策的通知、财税 201670号关于金融机构同业往来等增值税政 策的补充通知、及其他
46、相关财税法规和实务操作，主要税项列示如下： (1)于 2016年 5月 1日前，以发行基金方式募集资金不属于营业税征收范围，不征收营业税。对证券投资基金管理人运用基金买卖股票的差价收入免征营业税。自 2016年 5月 1日起，金融业由缴纳营业税改为缴纳增值税。对证券投资基金管理人运用基金买卖股票的转让收入免征增值税，对金融同业往来利息收入亦免征增值税 。 (2)对基金从证券市场中取得的收入，包括买卖股票的差价收入，股票的股息、红利收入及其他收入，暂不征收企业所得税。 (3)对基金从上市公司取得的股 息红利所得，持股期限在 1个月以内 (含 1个月 )的，其中欧明睿新常态混合型证券投资基金 20
47、17年半年度报告 第 19 页 共 58 页 股息红利所得全额计入应纳税所得额；持股期限在 1个月以上至 1年 (含 1年 )的，暂减按50%计入应纳税所得额；持股期限超过 1年的，暂免征收个人所得税。对基金持有的上市公司限售股，解禁后取得的股息、红利收入，按照上述规定计算纳税，持股时间自解禁日起计算；解禁前取得的股息、红利收入继续暂减按 50%计入应纳税所得额。上述所得统一适用 20%的税率计征个人所得税。 (4)基金卖出股票按 0.1%的税率缴纳股票交易印花税，买入股票不征收股票交易印花税。 6.4.7 重要财务报 表项目的说明 6.4.7.1 银行存款 单位：人民币元 项目 本期末 20
48、17年 6月 30日 活期存款 22,753,760.56 定期存款 其中：存款期限 1-3个月 其他存款 合计 22,753,760.56 6.4.7.2 交易性金融资产 单位：人民币元 项目 本期末 2017年 6月 30日 成本 公允价值 公允价值变动 股票 242,398,514.40 253,842,895.20 11,444,380.80 贵金属投资 -金交所黄金合约 债券 交易所市场 银行间市场 合计 资产支持证券 基金 其他 合计 242,398,514.40 253,842,895.20 11,444,380.80 中欧明睿新常态混合型证券投资基金 2017年半年度报告 第 20 页 共 58 页 6.4.7.3 衍生金融资产 /负债 无余额。 6.4.7.4 买入返售金融资产 6.4.7.4.1 各项买入返售金融资产期末余额 单位：人民币元 项目 本期末 2017年 6月 30日
