1、新金融工具会计准则对地方法人银行的影响基于山东省地方法人银行的调查分析 中国人民银行会计准则研究小组 摘 要： 为了解新金融工具会计准则对地方性法人银行的影响, 本文通过实地座谈和调查问卷相结合的方式, 重点围绕金融资产的分类、预期信用损失减值模型以及新准则执行的困难和成本等方面, 组织开展了专项调研分析。通过调研发现, 由于山东省城市商业银行、农村商业银行、村镇银行规模较小, 业务种类相对少, 新金融工具会计准则对其影响有限。而恒丰银行受预期信用损失减值模型影响较大, 若执行新准则计提的减值准备将大幅上升, 显著影响其净利润。关键词： 金融工具; 会计准则; 预期信用损失减值模型; 2017
2、 年 3 月, 我国发布了修订后的第 22、23、24 号企业会计准则, 并自 2018年 1 月 1 日起在金融机构陆续实施。新金融工具会计准则发布以后, 众多专家和媒体对新准则进行了解读, 并就新准则对银行的影响进行了分析, 但大多关注于新金融工具会计准则对系统重要性银行的影响, 对城市商业银行及其他中小地方法人银行的关注较少。因此, 本文采用实地座谈和调查问卷的方式, 就新金融工具会计准则对中小地方法人银行的预期影响进行调研分析, 以期对新准则的影响有更全面的了解和认识。新金融工具会计准则最重要的变化包括: (1) 基于“业务模式”和“合同现金流量特征”对金融资产进行分类; (2) 金融
3、资产的减值会计处理由“已发生损失法”变为“预期损失法”; (3) 提升了套期会计的适用性等。鉴于本文主要针对山东省辖区 (不含青岛, 下同) 地方法人银行进行问卷调查, 地方法人银行涉及套期会计的业务相对较少, 因此在进行问卷设计时, 主要针对新金融工具会计准则对金融资产分类的影响、预期信用损失减值模型对减值准备计提的影响以及实施新金融工具准则的困难或成本进行了调研。调查问卷的发放对象主要为济南分行辖区的法人银行, 共回收问卷 231 份, 包括全国股份制银行 1 家 (恒丰银行) , 城商行 13 家, 农商行 101 家, 村镇银行116 家。表 1 列示了样本银行的资产规模分布情况。表
4、1 样本银行资产规模分布情况 下载原表 需要说明的是, 本文调查对象均属于执行企业会计准则的非上市企业, 按照相关要求, 将在 2021 年 1 月 1 日后执行新准则。目前距离调查对象正式执行新准则还有一段时间, 随着对新准则理解的加深, 以及后期对其他银行经验的借鉴和学习, 业务人员在进行金融资产分类以及计提减值准备时可能会有不同操作, 与本文的调查结果可能会存在差异。一、金融资产重分类的影响在新金融工具会计准则下, 金融资产种类相对丰富的恒丰银行受其影响相对较大, 且新准则引发的核算体系以及估值管理系统的变化也给恒丰银行带来较大挑战。山东省辖内的城商行、农商行和村镇银行等往往持有较高比例
5、的贷款, 较低比例的其他金融资产;且通常将“发放贷款及垫款”归类为“以摊余成本计量的金融资产”, 其余金融资产根据新准则规定进行分类。因此, 总体来看, 山东省辖内法人银行受新准则金融资产重分类的影响相对较小。(一) 恒丰银行截至 2016 年末, 恒丰银行总资产达 1.2 万亿元。其中, 交易性金融资产占总资产的比重为 0.52%, 可供出售金融资产占比 7.35%, 持有至到期金融资产占比5.72%, 应收款项类投资占比 31.64%, 发放贷款及垫款占比 34.26%。与 42 家上市银行相比, 恒丰银行应收款项类投资占比相对较高, 42 家上市银行应收款项类投资占比的中位数为 11.8
6、1%;其他金融资产的占比都相对较低。在新金融工具会计准则下, 恒丰银行很多在旧准则下以摊余成本计量的金融资产将被重新分类为以公允价值计量的金融资产, 如票据贴现、福费廷、保本和非保本浮动收益理财产品等。以 2016 年末资产数据为基础, 恒丰银行预计以摊余成本计量的金融资产占总资产的比重为 64.28% (其中, 发放贷款及垫款占比33.24%) , 以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产占比 8.37%, 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产占比 6.85%。同时, 新准则的分类将使得恒丰银行会计科目及核算体系发生较大变动, 预计需要新增或修改的核算科目达 100 个左右。
7、同时旧准则下按摊余成本计量、新准则下按公允价值计量的金融资产账面余额占到恒丰银行总资产的 20%左右;加之现有估值产品主要是标准化金融工具投资, 未来不少非标准化的产品也会纳入估计范围, 这些都对恒丰银行估值模型和估值管理系统 (包括估值管理工作的团队、职责以及管理流程等) 的建立和完善提出挑战。(二) 城市商业银行表 2 2016 年末 13 家城市商业银行金融资产占比*的描述性统计 下载原表 图 1 2016 年末 13 家城市商业银行金融资产余额占总资产比例 下载原图图 1 描述了山东省辖内 13 家城商行 2016 年末各项金融资产的余额占总资产比例的具体情况, 从图中可以看出发放贷款
8、及垫款是各城商行最主要的金融资产。(上页) 表 2 统计了 13 家山东省城商行各金融资产占总资产的比例, 与上市的城商行相比, 发放贷款及垫款的占比相对较高, 其他金融资产占比相对较低。本文调查问卷中要求城商行以 2016 年末的数据为基础, 估计金融资产重分类后各项金融资产所占比例。图 2 描绘了 13 家城商行预计各金融资产占总资产的比重。从图中可以看出重分类后, 各城商行持有的以摊余成本计量的金融资产占比较高。图 2 金融资产重分类后 13 家城市商业银行各项金融资产占比情况 下载原图表 3 则统计了根据新准则重分类后, 13 家城商行各金融资产的余额占总资产的比重。从表中可以看出,
9、由于城商行业务相对单一, “以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产”和“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产”占比相对较低。表 3 重分类后 13 家城市商业银行各金融资产余额占总资产比例的描述性统计 下载原表 总之, 由于山东省辖内 13 家城商行贷款及垫款占总资产的比重较高, 使得新准则中金融资产的重分类对其影响比例较小;在某种程度也说明进行金融资产分类时, 员工的判断较少, 工作量较低。但是, 城市商业银行想要获得长远发展, 需要大力开展投资交易、资产管理等中间业务, 加强与货币市场、债券市场外汇市场、贵金属市场等的交易。新业务的开展必然会对金融资产的分类带来更多的挑战
10、, 这也需要城商行具有前瞻性的考虑, 统筹管理各种风险。(三) 农村商业银行表 4 描述统计了本文调研的 101 家农商行金融资产重分类前后金融资产占总资产的比重。从表中可以看出, 农商行大部分的金融资产将会重分类为“以摊余成本计量的金融资产”, “以公允价值计量且其变动计入其他综合收益金融资产”和“以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产”的占比相对较低。由于农商行业务比较单一, 新准则金融资产重分类对农商行的影响也较小, 与城商行类似;但鉴于农商行除贷款外的其他金融资产占比较城商行低, 金融资产重分类对农商行的影响比对城商行的影响要小。表 4 2016 年末农村商业银行金融资产占比*的
11、描述性统计 下载原表 (四) 村镇银行由于村镇银行主要服务于“三农”以及小微企业, 业务也主要以贷款为主。基于村镇银行的所处区域、经营特点及其定位等因素, 其当前业务非常简单, 主要是存贷款业务。据调查问卷显示, 116 家村镇银行均无交易性金融资产和持有至到期金融资产, 只有 3 家持有可供出售金融资产, 5 家持有应收款项类投资。村镇银行的贷款及垫款占总资产的比例平均数为 51.72% (中位数为 56.62%) ;最高为青州中银富登村镇银行, 贷款占总资产的比例高达 86.86%。在新金融工具会计准则施行后, 村镇银行的贷款及垫款等绝大部分都会归类到以摊余成本计量的金融资产类别中。就当前
12、数据而言, 新准则对村镇银行金融资产的分类影响相当有限。二、预期信用损失减值模型的影响预期信用损失减值模型的实施, 将在不同程度上增加各项金融资产计提的减值准备, 且对贷款减值准备的计提影响较大。根据 2016 年的数据测算, 恒丰银行发放贷款及垫款的减值准备将增加 8%;7 家城商行的发放贷款及垫款的减值准备将增加 0.02%-15%;由于农商行和村镇银行风险相对集中, 部分农商行和村镇银行利用预期信用损失减值模型估计的减值准备出现大幅增加的情况。同时, 计提减值准备的增加也导致净利润不同程度的减少。(一) 恒丰银行2016 年末, 恒丰银行可供出售金融资产、持有至到期金融资产、应收款项类投
13、资、发放贷款及垫款计提减值准备的比例分别为 0%、0%、1.13%、3.02%。若按照新金融工具会计准则的预期信用损失减值模型, 恒丰银行需要按照风险阶段划分金融资产, 计算和计提减值准备;并需合理确定新准则下减值损失阶段的划分规则及与现有监管口径五级分类的映射关系。以 2016 年末金融资产数据为基础, 恒丰银行按照预期信用损失减值模型计提的准备金将超过原准备金, 其中, 可供出售金融资产、持有至到期金融资产、应收款项类投资、发放贷款及垫款预计计提的减值准备将比 2016 年末实际减值准备分别增加 2%、2%、8%、8%。同时, 表外资产的准备较原来将显著提高。预期信用损失减值模型实施后,
14、拨备提取大幅增加, 税后利润减少。以 2016 年数据为基础, 恒丰银行预计使用预期信用损失减值模型将减少净利润 8%-10%。这也导致利润补充核心一级资本的金额将减少。同时, 估值产生的浮盈浮亏对净资产的影响存在不确定性, 客观上对恒丰银行的资本管理水平提出了更高的要求。另外, 新准则下产品核算模式的转换, 可能导致损益波动, 引发对现有业务战略和业绩考核的影响, 需要在预算管理方面前瞻性地考虑核算模式转换对经营业绩可能造成的影响。(二) 城市商业银行山东省辖内城商行除贷款之外的其他金融资产持有比例相对较低, 因此预期信用损失减值模型对山东省城商行的影响主要集中在贷款的减值准备计提方面。例如
15、, 齐鲁银行采用预期信用损失减值模型, 在不考虑参数调整时, 采用新准则计提的贷款减值需要比旧准则下多提取 8.3%;多提取部分主要为对公存款第一阶段, 该阶段用违约概率 (PD) 、违约损失率 (LGD) 计算较原来的迁徙模型计算拨备率有明显增加。而部分城商行由于规模相对较小, 尚未建立完善的贷款风险评估模型, 执行新准则的预期信用损失减值模型存在一定困难。目前山东省城商行在计量模型和系统方面尚未做好新准则应用的准备, 为应用新准则, 城商行除完善计量模型外, 还需建设新的相关系统。从表 5 中可以看出, 11 家城商行预计采用新准则后, 各项金融资产计提的减值准备较 2016 年度实际计提
16、的减值准备有不同程度的增加。其中, 东营银行和齐鲁银行发放贷款及垫款计提的减值准备增加较多。表 5“预期信用损失减值模型”对城市商业银行的影响 下载原表 根据调查问卷, 因计提减值准备增加, 导致净利润减少的情况为:3 家城商行净利润减少 10%以上;1 家城商行净利润减少 8-10%;1 家城商行净利润减少 3-5%;2家城商行净利润减少 1-3%;6 家城商行净利润变化在正负 1%之间。(三) 农村商业银行表 6“预期信用损失减值模型”对农村商业银行的影响 下载原表 表 6 列示了山东省辖内 101 家农商行 2016 年度减值准备的计提情况。从表中可以看出绝大部分的农商行仅对发放贷款和垫
17、款计提减值准备, 这也与农商行的业务模式相对简单有关。根据调查问卷, 若执行“预期信用损失减值模型”, 有 53 家农商行各项金融资产计提的减值准备有不同程度的增加。鉴于农商行投资对象相对集中, 对于单个规模较小的农商行而言, 承担风险能力较弱, 某一贷款客户发生信用风险对其影响就非常大。所以反馈的问卷中会有减值准备计提增加幅度较大的情况。若排除这种因素, 可供出售金融资产减值准备的增加最大为 10%, 应收款项类投资减值准备的增加最大为 5%, 发放贷款及垫款减值准备的增加最大为 16.55%。根据调查问卷, 因计提减值准备增加, 导致净利润减少的情况为:14 家农商行 (占比 13.86%
18、) 净利润减少 10%以上;2 家农商行 (占比 1.92%) 净利润减少 8%-10%;7 家农商行 (占比 6.93%) 净利润减少 5%-8%;6 家农商行 (占比 5.94%) 净利润减少 3%-5%;13 家农商行 (占比 12.87%) 净利润减少 1%-3%以上;59 家农商行 (占比 58.42%) 净利润变化在正负 1%之间。(四) 村镇银行村镇银行成立时间往往较短, 没有充足的历史数据合理估计经营风险;加之与大中型银行相比, 员工素质较低, 也没有足够能力利用模型估计风险。因此反馈的调查问卷中, 很多村镇银行没有估计预期信用损失减值模型的影响, 有 71 家村镇银行估计减值
19、准备计提不会发生变化, 部分村镇银行估计利用预期信用损失减值模型后减值准备会增加 1%-10%。此外, 由于村镇银行所处县域的经济等特性, 客户趋同度高, 风险往往过于集中。部分村镇银行利用预期信用损失减值模型估计的减值准备出现大幅增加, 如栖霞中银富登村镇银行估计减值准备将增加 69.85%, 福山珠江村镇银行估计减值准备将增加 60%。与此相对应, 75 家村镇银行估计利用预期信用损失减值模型计提减值准备对净利润的影响在正负 1%之间, 10 家村镇银行估计净利润将减少 1-3%, 8 家村镇银行估计净利润减少 10%以上。三、实施成本影响分析总体来看, 在系统研发方面, 恒丰银行和规模相
20、对较大的城商行会自己主动进行系统改造, 其他城商行也会积极依托山东省城商行联盟进行系统改造;而大部分农商行和村镇银行会由上级单位 (省联社或发起行) 进行系统改造, 自己直接引用。在人员培训方面, 大部分地方法人银行的员工对新准则的学习和认识有待提高, 培训力度有待加强。城商行执行新准则面临的较大困难是系统改造和培训支出;而农商行和村镇银行则主要面临员工素质提升的需求。(一) 恒丰银行和城市商业银行为有效实施新金融工具会计准则, 恒丰银行和 4 家城市商业银行拟自行对核算系统进行改造;而其他 9 家城市商业银行拟通过外部第三方或山东省城商行联盟进行统一组织改造。目前, 恒丰银行及 3 家城商行
21、已经就新金融工具会计准则进行了培训, 但其他10 家城商行的业务员工仅通过媒体初步了解了新金融工具会计准则的主要内容。城商行对新准则的培训力度也有待加强, 问卷反馈中仅莱商银行预计新准则的培训费用会超过预算的 50%, 其他城商行针对新准则的培训费用均在预算的 50%以内。在执行新金融工具会计准则面临的困难方面, 恒丰银行认为当前员工不能充分理解新准则, 且培训和改造系统的花费较大。由于城商行需要自己主动或借助外部厂商改造系统, 有 10 家城商行认为过渡时间较短, 核算系统等软硬件不能及时到位。而且有 8 家城商行也认为培训和系统改造等花费较大。另外有 4 家城商行认为本单位业务简单, 不涉
22、及新准则的众多条款。(二) 农村商业银行和村镇银行由于农商行和村镇银行往往资金和技术能力有限, 大部分核算系统是由上级单位或发起行统一改造, 自己单位直接引用。如 64 家农商行 (占比 63.37%) 的核算系统由省联社统一改造, 22 家农商行 (占比 21.78%) 和 59 家村镇银行 (占比 50.86%) 的核算系统由发起行改造;还有 15 家村镇银行 (占比 12.93%) 是借用其他单位的核算系统。目前农商行和村镇银行员工对新准则的理解认识不够, 有 84 家农商行和 91 家村镇银行的业务员工仅通过媒体等了解了新准则的主要内容;甚至有 7 家农商行和 9 家村镇银行员工对新准
23、则完全不了解。而且为执行新准则而进行的培训投入也不很充足, 84 家农商行 (占比 83.17%) 和 87 家村镇银行 (占比 75%) 的培训投入在预算年度培训费用 50%以下。由于系统改造和培训等主要由其上级行组织, 有较多农商行 (90 家) 和村镇银行 (94 家) 都认为执行新准则时会面临员工不能充分理解新准则的困难。而且有 19 家农商行和 35 家村镇银行认为当前业务简单, 还用不到新准则。四、结论与建议(一) 结论1、金融资产的三分类对中小地方法人银行存量资产影响有限, 对其未来资产负债管理的影响不容忽视。新金融工具会计准则基于“业务模式”和“合同现金流”对金融资产进行分类,
24、 对当前山东省辖内地方法人银行的存量金融资产整体影响较小。但由于金融资产的重分类及其适用的计量属性, 会对银行业金融机构未来的资产负债管理、资产负债表结果反映产生较大影响, 新的金融资产分类标准对银行业的影响需持续关注。2、“预期信用损失模型”显著影响规模较大且金融资产种类较为丰富的全国股份制银行, 对中小法人银行净利润产生一定冲击。整体上看, 恒丰银行由于金融业务种类相对较多, 规模较大, 预期信用损失减值模型影响显著;山东省辖内的地方法人银行通过预期信用损失减值模型测算计提的减值准备较已发生损失模型基本上均呈现增长态势, 这将在一定程度上减少地方银行的测算年度利润, “预期信用损失模型”将
25、对地方法人银行的稳健经营和健康发展产生一定冲击, 需加强跟踪评估。3、应高度关注中小银行实施新金融工具会计准则面临的困难, 及时加强指导与监管。部分小型银行 (尤其是村镇银行和部分农村商业银行) 的业务人员素质相对不高, 对新金融工具会计准则的主动学习不够, 对新金融工具会计准则的各项要求掌握和理解不到位, 加之小型银行自身的系统开发建设能力相对不足, 防控金融风险的能力相对较弱, 在其执行新准则时, 会产生较大的不稳定因素, 需监管部门加强指导与监管。(二) 建议1、建议加强金融监管部门和会计准则制定部门之间的沟通协作, 进一步降低预期信用损失模型应用的复杂度, 提升监管的有效性。在实际操作
26、中, 相比已发生损失模型, 预期信用损失模型具有前瞻性的特点, 需要银行对未来可能发生的风险进行主观判断, 由于不一定具备可靠的证据验证法人银行准备计提的准确性, 监管难度可能加大。因此, 建议针对该减值模型的应用出台专门的解释或应用指南, 更好的发挥该减值模型在增加银行业逆周期财务缓冲、提升宏观审慎管理中的作用, 进而有效防范系统性金融风险, 维护区域金融稳定。2、建议监管部门督促地方法人银行及早着手, 提前准备, 做好新金融工具会计准则实施的各项准备工作。督促地方法人银行综合考虑自身实力及实施成本等情况, 提早做好新金融工具会计准则实施的准备工作, 包括预留充足时间进行现状分析和方案设计;积极联系上级单位或发起行, 统一进行系统和内部报表科目重建;实力相对较强的城商行要注重减值模型变更带来的建模、系统实施等工作。此外, 由于地方性法人银行一般实施新准则时间较晚, 可以学习其他大型商业银行的经验, 以减少新旧准则衔接过渡中的成本。
