1、1 公司代 码：600462 公 司简称：*ST 九有 深 圳 九 有 股 份 有限 公 司 2019 年年度报告摘要 2 一 重 要提 示 1 本 年度 报告 摘要 来自 年度报 告全 文，为全 面了 解本公 司的 经营 成果、财 务状况 及未 来发 展 规划，投资者应当到上 海证 券交易所网站等中国 证监 会指定媒体上仔细阅 读年 度报告全文。2 本公司董事会、监事会及 董事、监事、高级管理人 员保证年度报告内容 的真 实、准确、完整，不存在虚假记载、误 导性 陈述或重大 遗漏，并 承担 个别和连带的法律责 任。3 未出席董事情况 未出席 董事 职务 未出席 董事 姓名 未出席 董事 的原
2、 因说 明 被委托 人姓 名 独立董 事 杨佐伟 工作原 因 张宇飞 4 中兴财光华会计师事 务所（特殊普通合伙）为 本公 司出具了带强调事项 段、其他事项段或与持续经营相关的重大 不确 定性段的无保留意见 的审 计报告，本公司董事 会、监事会对相关事项已有详细说明，请 投资 者注意阅读。详见本 年度 报告 第十 一节“财务报 告之 审计 报告”5 经董事会审议的报告 期利 润分配预案或公积金 转增 股本预案 公司 2019 年 度实 现归 属 于母公 司股 东的 净利 润为 3,359.53 万元,2019 年 末未分 配利 润为-122,506.55 万 元。所以 公司本 期利 润不 分配
3、，不 提取法 定公 积金，不 分红 利，不 送股。二 公 司基 本情况 1 公司简介 公司股 票简 况 股票种 类 股票上 市交 易所 股票简 称 股票代 码 变更前 股票 简称 A 股 上海证 券交 易所*ST 九有 600462 ST 九有 联系人 和联 系方 式 董事会 秘书 证券事 务代 表 姓名 李明 孙艳萍 办公地 址 深圳市 南山 区粤 海街 道讯 美科技 广场2号楼402 室 深圳市 南山 区粤 海街 道讯美科技 广场2号楼402 室 电话 0755-26417750 0755-26417750 电子信 箱 2 报告期公司主要业务 简介 公司拥有 全资 子公司 九有 供应链，其
4、业 务主要 为经 营手机相 关的 原材料 采购 及销售业 务；控股子公司 博立 信，公 司持 有博立 信 70%的股权，其 主营业务 为手 机摄像 模组 制造、销 售以 及电子行业相关 的原 材料采 购及 销售业务，处 于手机 制造 业上游供 应链，客户 为手 机厂商，商业 销售模式是定制 销售；公司 全资 孙公司汉 诺睿 雅其业 务主 要是面向 各个 行业提 供专 业市场活 动及 传播，以专业 的策 划及 执行 能力 为客 户 提供 咨询 顾问 服务。3 3 公司主要会计数据和 财务 指标 3.1 近 3 年的主要会计数据和 财务指标 单位：元 币种：人 民币 2019年 2018年 本年比
5、上年 增减(%)2017年 调整后 调整前 总资产 150,590,338.17 288,983,768.45 252,145,002.60-47.89 4,547,588,171.75 营业收 入 312,795,077.10 2,473,032,989.68 2,258,997,114.16-87.35 1,570,380,998.72 归属于 上市 公 司 股东 的 净 利润-33,595,342.62-271,427,787.91-272,258,574.80-87.62 8,554,359.09 归 属 于 上市 公 司 股东 的 扣 除非 经 常 性损 益 的 净利润-32,127
6、,383.69-221,392,250.52-228,066,744.00-85.49 8,976,387.29 归 属 于 上市 公 司 股东 的 净 资产-25,002,292.65 20,093,049.97 20,766,711.76-224.43 298,752,941.46 经 营 活 动产 生 的 现金 流 量 净额 2,893,796.36 49,684,362.43 4,751,758.20-94.18 130,765,599.32 基 本 每 股收益（元股）-0.06-0.51-0.51-88.24 0.0160 稀 释 每 股收益（元股）-0.06-0.51-0.51-8
7、8.24 0.0160 加 权 平 均净 资 产 收益率（%）807.20-159.97-167.42 增加967.17个百分点 2.90 3.2 报告期分季度的主要 会计 数据 单位：元 币种：人 民币 第一季 度（1-3 月份）第二季 度（4-6 月份）第三季 度（7-9 月份）第四季 度（10-12 月份）营业收 入 90,673,040.94 69,038,197.32 61,757,733.12 91,326,105.72 归 属 于 上 市 公 司 股 东 的净利润-5,411,828.16-6,220,130.76-4,604,218.02-17,359,165.68 归 属 于
8、 上 市 公 司 股 东 的-5,273,496.88-6,415,371.63-4,163,806.07-16,274,709.11 4 扣 除 非 经 常 性 损 益 后 的净利润 经 营 活 动 产 生 的 现 金 流量净额 3,692,965.93 821,625.90-3,132,710.75 30,745,502.61 季度数 据与 已披 露定 期报 告数据 差异 说明 适用 不适 用 4 股本及股东情况 4.1 普通股股东和表决权 恢复 的优先股股东数量及 前 10 名股东持股情况表 单位:股 截止报 告期 末普 通股 股东 总数（户）27,006 年度报 告披 露日 前上 一月
9、 末 的普 通股 股东 总数（户）25,013 前 10 名股 东持 股情 况 股东名 称（全称）报告期 内增减 期末持 股数量 比例(%)持有有限售条件的股份数量 质押或 冻结 情况 股东 性质 股份 状态 数量 天津盛 鑫元 通有 限公 司 101,736,904 19.06 冻结 101,736,904 境内非国有法人 共青城 乾和 投资 管理 有限公司 乾 和投 资卓 越1 号专 户私 募基 金 7,837,504 1.47 未知 境内非国有法人 赵睿-700,000 6,008,100 1.13 未知 未知 李玉丹 3,451,100 5,938,500 1.11 未知 未知 中国东
10、 方资 产管 理股 份有限公 司 4,704,000 0.88 未知 国家 陕西奉 航橡 胶密 封件 有限责任 公司 4,440,000 4,440,000 0.83 未知 未知 王斌 3,895,440 0.73 未知 未知 王水利 1,982,737 3,621,137 0.68 未知 未知 王秀琴 2,192,648 3,584,600 0.67 未知 未知 白云-95,143 3,415,702 0.64 未知 未知 上 述 股 东 关 联 关 系 或 一 致 行 动 的 说明 公司未 知各 股东 之间 是否 存在关 联关 系以 及是 否属 于上 市公司股 东持 股变 动信 息披 露管
11、理 办法 规 定的 一致 行动人。表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 及 持 股 数量的说 明 5 4.2 公司与控股股东之间 的 产 权及控制关系的方框 图 适用 不适 用 4.3 公司与实际控制人之 间的 产权及控制关系的方 框图 适用 不适 用 4.4 报告期末公司优先股 股东 总数及前 10 名股东情况 适用 不适 用 5 公司债券情况 适用 不适 用 三 经 营情 况讨论 与分 析 1、报 告期 内主 要经 营 情况 1.1 公 司报 告期 内经 营情况 讨论 与分 析 报告期内，控 股子公 司博 立信受手 机行 业继续 下滑、而手机 摄像 头模组 产能 处于饱和 状态，同行
12、业采 取低 价竞争 策略 抢夺为数 不多 的订单，造 成市场上 订单 基本无 利润；加之博 立信 目前现金流紧张，生 产经营 资金 短缺；没 有承 接新的 订单，只有少 量的 尾单生 产，生产持续 萎缩，导致博立信报 告期 内主营 业务 持续亏损。为 了遏制 和减 少博立信 亏损 的局面，降 低损失，减少 风险，公司根 据博 立信 实际 经营 情况和 手机 行业 现状，于2019 年7 月 停止 了博 立信 主要生 产线 的产 品生产，只 保留 了摄 像头 模组 售后，并于 2019 年12 月 对博立 信的 固定 资产 及存 货进行 了处 置。6 2018 年 12 月，公司 全资子 公司
13、九有 供应 链购 买了北 京春 晓致 信管 理咨 询有限 公司 持有 的 汉诺睿雅57%股 权，2019 年1 月 11 日相 关的 工商 变更 登记已 办理 完成。公 司于2019 年1 月 开始 合并 报表。报 告期 内，公 司成 立 了三家 控股 孙公 司分 别是 有量广 告、腾 博网 络及 路 臻科技,此 项交 易能 提升公司 整体 发展 水平 和增 强盈利 能力。1.2 报告期 内主 要经 营情 况 公司 2019 年度 实现 营业 收 入 31,279.51 万元，利 润 总额-3,899.61 万 元，归 属于上 市公 司股东的净 利润-3,359.53 万 元。1.2.1 主营
14、业 务分 析(1)利 润表 及现 金流 量 表相关 科目 变动 分析 表 单位:元 币种:人民 币 科目 本期数 上年同 期数 变动比 例（%）营业收 入 312,795,077.10 2,473,032,989.68-87.35 营业成 本 264,375,530.61 2,367,248,770.23-88.83 销售费 用 24,959,526.42 33,375,644.40-25.22 管理费 用 57,806,410.77 74,451,850.04-22.36 研发费 用 1,902,467.17 9,747,648.12-80.48 财务费 用-99,645.67-3,446,
15、429.19-97.11 经营活 动产 生的 现金 流量 净额 2,893,796.36 49,684,362.43-94.18 投资活 动产 生的 现金 流量 净额 1,364,658.95-5,740,355.94-123.77 筹资活 动产 生的 现金 流量 净额 56,764.90-111,935,444.92-100.05(2)主 营业 务 分 行业、分 产品、分 地区 情况 单位:元 币种:人民 币 主营业务分行业情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）公关营销服务行业 238,002,879.33 183
16、,373,704.89 22.95 11.20 15.30 减少 10.67 个百分点 摄像头行业 74,226,160.05 80,520,693.66-8.48%-75.78%-74.26%减少 309.35个百分点 互联网信息服务业 566,037.72 481,132.06 15%主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）业务推广服务类 238,002,879.33 183,373,704.89 22.95 11.20 15.30 减少 10.67 个百分点 7 指纹模组 1,297,236.86
17、1,169,839.78 9.82%-88.65%-87.18%减少 51.30 个百分点 摄像头 66,949,360.15 72,855,674.59-8.82%-77.31%-76.01%减少 201.09个百分点 材料 5,979,563.04 6,495,179.29-8.62%互联网广告收入 566,037.72 481,132.06 15%主营业务分地区情况 分地区 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）内蒙古(业务推广服务)144,922,202.01 120,967,127.75 16.53%38.79%45.7
18、4%减少 30.91 个百分点 北京(业务推广服务)66,151,811.13 48,350,778.57 26.91%-12.17%-8.56%减少 9.69 个百分点 浙江(业务推广服务)6,575,471.76 5,165,347.25 21.45%81.14%85.55%减少 8.00 个百分点 广东(业务推广服务)5,214,347.61 3,019,465.26 42.09%-75.11%-68.30%减少 22.81 个百分点 山东(业务推广服务)177,358.49 110,698.66 37.58%-57.75%-12.16%减少 46.29 个百分点 其他(业务推广服务)1
19、4,961,688.33 5,760,287.40 61.50%-84.96%-78.56%减少 122.43个百分点 浙江(摄像头行业）35,228,225.84 39,713,405.92-12.73%-69.26%-68.27%减少 9.23 个百分点 广东(摄像头行业）28,721,591.62 30,559,352.97-6.40%-80.13%-78.83%增加 0.11 个百分点 湖北(摄像头行业）4,165,164.00 4,656,326.27-11.79%西南(摄像头行业）3,208,912.72 3,112,020.26 3.02%江西(摄像头行业）1,563,546.9
20、3 1,527,662.46 2.30%-94.61%-94.71%增加 0.55 个百分点 其他(摄像头行业）1,338,718.94 951,925.78 28.89%-92.69%-93.39%增加 0.00 个百分点 互联网广告 566,037.72 481,132.06 15%1.3 公司 关 于公 司未 来发 展的讨 论与 分析 1.3.1 行业 格局 和趋 势 营销服 务行 业（1）行 业概 况竞 争格 局 国内的 公关 市场 自上 世 纪80 年 代公 关行 业开 始兴 起，伴 随着 中国 经济 的飞 速发 展以及 市场 化程度的稳 步上 升，目 前已 经与世界 接轨。进入 新
21、世 纪后，信 息技 术的发 展使 公关市场 进入 了前所8 未有的繁 荣时 期。根 据公 关行业协 会的 调研，近几 年来公关 市场 的营业 规模 以每年增 加 10%以上的速度递 增。随着“一带 一路”国 家战 略的持 续和 深入推进，供 给侧结 构性 改革的持 续 深 化。全民消费升 级伴 随着智 能手 机的普及，网 络速度 的提 升，新媒 体业 务的兴 起，公关市场 已经 进入了又一轮 的高 速增 长期。互联网 以及传 统媒 体数字 化等新 技术的 发展，推动 了自媒 体等新 媒体 形态的 出现，在媒 介 融合不断加 深和 拓展的 形势 下，复合 型的 传播模 式代 替了单一 的传 播路
22、径 和平 台，以网 络公 关为主的数字 营销 服务 正代 表着 未来公 共关 系行 业的 发展 方向。（2）发 展趋 势 行业 竞争 加剧，并 购重组 成为 常态，行 业走 向集中 化；新兴 技术 推动 下的 创新和 转型 将成 为行 业未 来发展 的重 要环 节；行业服 务多 样化，涵盖从 战 略定 位、品 牌传 播、投资 者关 系管理、危 机公关、活动 组织、文案撰 写等 全产 业链 服务；海外传 播需 求日益 旺盛，产业国 际化 前景广 阔。从市场竞 争格 局来看，公 关行业作 为新 兴行业，市场 集中 度较 低。1.3.2 公司发 展战 略 1、汉诺 睿雅 将重 点打 造“一核两 翼”
23、核心 竞争 力优 势，深化 四 大营 销服 务模 式。深 度对 接消费者，为 品牌 建立大 数据 营销的用 户沟 通模型。通 过“智库+大数 据+新 技术”的新 型业务 模式，助推中 国品 牌全 球化 发展，塑造 全球 影响 力，为中 国打造 世界 级优 秀品 牌。紧密关注 时代、时事、时 效的风向，挖掘 政策 导向 下的全新 营销 价值和 营 销 思路。拓 展品牌策划、事 件营 销、数 字营 销、公关 管理 等业务 模式。工作重 心仍 放在新 能源、快消品、互 联网、金融 等 大客 户 板 块，占领 新营销 领域 的先 导优 势。2、有量 广告 借助自 己的 优势资源，基 于腾讯、今 日头条
24、、百度 生态体 系着 重发展互 联网 广告业务、品牌 广告代 理发 行以及小 程序 代理发 行。在做大自 己市 场份额 的同 时，结合 公司 核心优势，同 步增 加更 多互 联网 渠道的 业务 占比。3、腾博 网络 团队成 员依 托多年的 教育 行业从 业经 验，试图 开发 出适合 国人 自己的教 育类 综合服务 平台，为 用户 提供 更好的 线上 服务，打 造专 业的教 育工 具服 务平 台。4、路 臻 科 技重 点开 发关 于保险 理赔 勘查 系统，不 断加大 研发 力度，为 客户 提供专 业服 务。1.3.3 经营计 划 1、公 司董 事会 将按 照中 国 证监会、上 海证 券交 易所
25、等监管 部门 的要 求，根据 企业内 部控 制体系的要求，进 一步完 善和 优化法人 治理 结构和 风险 防范机制，加 强管理、提 高企业管 理效 率，保障公司 持续 健康 的发 展。2、深 化汉 诺睿 雅 营 销服 务 模式，挖掘 政策 导向 下的 全新营 销价 值和 营销 思路，拓展 全新 的业务机会。9 3、腾博 网络 已开 发教 育平 台，该 平台 已完 成初 步产 品规划，处 于产 品开 发阶 段，后 期将 逐步实现与 各自 媒体 平台 的对 接。4、根 据市 场现 状，路臻 科 技 重点 开发 关于 保险 理赔 查勘系 统软 件，主要 用于 保险行 业理 赔查勘接单 使用 并准 备
26、成 立省 级保险 代理 公司，同 步在 全省范 围内 铺设 分支 机构。5、有量 广告 整合 公司 现有 自媒体 账号 资源，去 弱留 强，加 大在 微信 视频 号的 投入力 度，抓住微信视频 号的 红利期；多 方面的包 装和 打造IP 带来 的价值，深度 的运作 优质 内容，挖 掘IP 商业化可能。借 鉴现 有的广 告流 量运营方 式，程序化 运营IP 流量，实现流 量价值 最大 化；创造 更多 的协作条件，充 分的 挖掘 创造 的各种 可能，为 最优 质的 粉丝提 供最 优质 的创 作内 容。6、公 司积 极研 究并 采取 有 效措施 解决 面临 的困 难，提 高公司 盈 利 水平 和可
27、持续 经营发 展能 力。7、公司 将继 续完 善内 控管 理制度，加 强风 险管 控及 预警，同时 规范 各项 经营 业务，加强 内部审计，降 低经 营风险，并 通过落实 责任 方，加 强合 规检查与 考核。进一 步加 强对下属 子公 司的控制和管 理，提高 公司 内控 治理水 平和 管理 人员 的管 理水平，使 公司 保持 持续、稳定、健康 的发 展，维护公 司和 中小 投资 者的 利益。1.3.4 可能面 对的 风险 1、公 共关 系行 业中 人力 资 源是行 业的 核心 资源，高素 质的专 业人 才的 变动 会对 公司造 成风 险。2、在 媒介 融合 不断 加深 和 拓展的 形势 下，复
28、合 型的 传播模 式代 替了 单一 的传 播路径 和平 台，以网 络公 关为 主的数 字营 销服务正 代表 着未来 公共 关系行业 的发 展方向。2020 年，服 务 行业 的良性 态势、优质 固有客 户的 稳定发展、公 司竞争 力 的 提升、公司 企 业文化 的凝 聚力提升 都 是 抵御 风险的重要 因 素。3、技术 更新换 代快,容易 被淘汰；科技 企业员 工工 资不好掌 握,没 有现成 的薪 酬经验,容易使人才流 失。4、社 交媒 体对 分享 方式 的 打压，造成 用户 在分 享模 式上的 操作 复杂，影 响用 户分享 成功 率，同时也有 可能 多产品 会导 致广告平 台的 结算出 现问
29、 题；由于 国内 的营商 环境 影响，很 多企 业向海外发展，更 多的 竞争 对手 出现可 能会 影响 项目 的预 期收入。5、因业 务 比 较依赖 头部 互联网企 业的 流量导 入，如果头部 互联 网企业 中断 跟公司的 合作 会对公司 业务 收入 产生 较大 影响。2、导致 暂停 上市 的原 因 适用 不适 用 3、面 临终 止上 市的 情况 和 原因 适用 不适 用 4、公司 对会 计政 策、会计 估计变 更原 因及 影响 的分 析说明 适用 不适 用 5、公司 对重 大会 计差错 更 正原因 及影 响的 分析 说明 适用 不适 用 10 1、会 计差 错更 正的 原因 公司发 现 20
30、18 年 度财 务报 表 存在 会计 差错，根 据 企业会 计准 则第28 号 会计政 策、会计估计变 更和 差错更 正 和中国 证 券监 督管理 委员 会公开 发行 证券的 公司 信息披露 编报 规则 第19 号 财 务信 息的 更正 及相关 披露（2018 年 修 订）等 相关 规定，对 相关 会计差 错事 项进 行更正。2、追 溯重 述法 本 项会计 差错 更正经 公司第七 届董 事会第 二十 四次会议 审议 通过，本期 采用追溯 重述 法对该项会计 差错 进行 更正。3、前 期会 计差 错更 正 事项 对 2018 年 度合 并财 务 报表的 财务 状况 和经 营成 果的影 响 公 司
31、对上 述前 期差错 采用追溯 重述 法进行 更正，相应对2018 年度合 并财 务报表进 行了 追溯调整，追 溯调 整对 合并 财务 报表相 关科 目的 影响 具体 如下：（1）合并 资产 负债 表项 目 项目 2018 年12 月31 日 调整前金额 调整金额 调整后金额 存货 41,386,489.98-2,209,520.69 39,176,969.29 应收票 据及 应收 账款 92,340,358.66 23,635,972.17 115,976,330.83 其他流 动资 产 3,411,329.96-1,756,779.23 1,654,550.73 长期股 权投 资 79,05
32、0,000.00-79,050,000.00 固定资 产 13,786,940.22 2,209,520.69 15,996,460.91 递延所 得税 资产 264,527.38-264,527.38 应付职 工薪 酬 4,184,712.88 632,481.59 4,817,194.47 应交税 费 5,719,565.15-2,372,873.58 3,346,691.57 其他流 动负 债 23,635,972.17 23,635,972.17 长期应 付款 79,050,000.00-79,050,000.00 预计负 债 34,000,000.00 514,113.88 34,5
33、14,113.88 递延所 得税 负债 128,527.19-128,527.19 未分配 利润-1,185,997,055.13-673,661.79-1,186,670,716.92 少数股 东权 益 774,200.63 7,160.48 781,361.11（2）合并 利润 表项目 项目 2018 年 12 月 31 日 调整前金额 调整金额 调整后金额 管理费 用 50,274,250.82 632,481.59 50,906,732.41 营业外 支出 34,205,463.54 514,113.88 34,719,577.42 11 所得税 费用 3,342,695.88-480,094.16 2,862,601.72 6、与 上年 度财 务报 告相 比，对财 务报 表合 并范 围发 生变化 的，公司 应当 作出 具体说 明。适用 不 适用 2019 年度 纳入 合并 范围 的 二级子 公司 共 2 户（三级 子公 司 7 户、四 级子 公司1 户、五 级子 公司4 户、六 级子 公司1 户），详见 本附 注九“在 其他 主体中 的权 益”。本 公司 本年度 合并 范围 比上年度减 少2 户、增 加10 户，详见 本附 注八“合 并范 围的变 更”。董事长：李明 深圳九 有股 份有 限公 司 2020 年4 月27 日
