1、中兴智能交通系统（北京）有限公司尽 职 调 查 报 告二 0 一 0 年一月编撰单位：无锡新区创新创业投资集团有限公司- 2 -目 录1 释义 .- 5 -2 行业基本情况 .- 5 -2.1 智能交通市场总体发展趋势 .- 5 -2.2 物联网产业的兴起 .- 7 -2.2.1 物联网的概念 .- 7 -2.2.2 物联网的发展 .- 7 -2.2.3 中国物联网现状 .- 8 -2.3 智能交通与物联网的关系 .- 8 -2.4 ITS 产业发展的政策支持研究 .- 9 -2.5 智能交通细分领域发展趋势 .- 11 -2.5.1 智能公路系统的发展趋势 .- 11 -2.5.2 车载终端
2、市场的发展趋势 .- 13 -2.5.3 道路交通智能化发展的趋势 .- 13 -3 公司基本情况 .- 14 -3.1 企业简介 .- 14 -3.2 企业运营 .- 14 -3.2.1 运营体系 .- 14 -3.2.2 股东和股权结构 .- 15 -3.2.3 股权变更情况说明 .- 16 -3.2.4 核心团队 .- 17 -3.2.5 员工队伍 .- 18 -3.3 公司发展成就 .- 19 -3.3.1 公司的资质及荣誉 .- 19 -3.3.2 参与的国家级重点项目 .- 19 -3.3.3 参与制定行业标准 .- 20 -4 公司经营情况 .- 20 -4.1 主营业务介绍 .
3、- 20 -4.2 经营业绩 .- 20 -4.2.1 简要财务会计报表 .- 20 - 3 -4.2.2 近 3 年公司主要经济指标 .- 22 -4.2.3 代表性项目案例简介 .- 23 -4.2.4 公司客户资源及主要项目 .- 24 -5 技术与研发 .- 26 -5.1 研究团队简介 .- 26 -5.2 技术、产品发展路线图 .- 26 -5.2.1 技术路线图 .- 26 -5.2.2 产品路线图 .- 28 -5.3 核心技术和产品系列介绍 .- 30 -5.3.1 基于 802.11g/n 的车地无线通信技术 .- 30 -5.3.2 基于 RFID 的车辆定位技术 .-
4、31 -5.3.3 智能公交调度平台软件+智能车载主机 GPS 技术 .- 32 -5.3.4 视频检测识别技术 .- 33 -5.3.5 其他技术 .- 34 -6 市场及竞争分析 .- 34 -6.1 综合竞争能力分析 .- 34 -6.1.1 综合性竞争对手 .- 34 -6.1.2 综合性竞争能力分析 .- 37 -6.2 细分市场近 3 年供需、竞争分析和行业壁垒 .- 37 -6.2.1 无线通信产品市场 .- 37 -6.2.2 RFID 产品市场 .- 40 -6.2.3 智能公交产品市场 .- 43 -6.2.4 视频识别检测产品市场 .- 45 -7 项目规划及所产生的社会
5、收益 .- 49 -7.1 项目规划 .- 49 -7.1.1 项目 3 年总体规划及目标 .- 49 -7.1.2 项目分期规划 .- 50 -7.1.3 项目技术规划及各年目标 .- 51 -7.1.4 项目产品规划及各年目标： .- 53 -7.1.5 公司团队建设规划 .- 55 -7.1.6 知识产权成果规划 .- 55 - 4 -7.2 社会效益预估 .- 55 -7.2.1 产业链带动分析 .- 55 -7.2.2 社会效益预估 .- 57 -8 投资方案及投资收益预测分析 .- 58 -8.1 投资目的和原则 .- 58 -8.2 具体投资方案 .- 59 -8.2.1 投资金
6、额及对价 .- 59 -8.2.2 投资退出渠道 .- 59 -8.2.3 募集资金投向： .- 59 -8.2.4 未来 3 年利润预测 .- 64 -8.2.5 项目投资收益分析 .- 64 -8.2.6 公司上市回报估算 .- 64 -8.2.7 同类上市公司的市场表现 .- 65 -9 项目可行性分析 .- 66 -9.1 投资价值 .- 66 -9.1.1 产业、市场需求方面： .- 66 -9.1.2 公司实力方面： .- 67 -9.1.3 研发技术方面： .- 67 -9.1.4 社会效益方面： .- 68 -9.2 风险因素 .- 68 -9.2.1 经营资金、业绩方面： .
7、- 68 -9.2.2 关联交易、控制权方面： .- 69 -9.2.3 募集资金方面： .- 70 -9.2.4 公司搬迁及扩张方面 .- 70 -9.2.5 经营发展方面： .- 71 -9.3 初步综合分析 .- 73 -9.3.1 SWOT 分析 .- 73 -9.3.2 总结 .- 74 - 5 -1 释义在本尽职调查报告中，除非文义另有所指，下列词语具有如下含义：我公司 无锡新区创新创业投资集团有限公司中兴智能公司 中兴智能交通系统（北京）有限公司ITS Intelligent Transport System，智能交通ZKON 掌控，公路监控编解码产品GPS Global Pos
8、itioning System，全球定位系统RFID Radio Frequency Identification，射频识别BRT Bus Rapid Transportation， 巴士快速交通PIS Passenger Information System，乘客信息系统CBTC Communication Based Train Control，基于通信的列车控制物联网Internet of Things，物与物之间“感知、互联、智能”的网络Sensor 传感器2 行业基本情况2.1 智能交通市场总体发展趋势随着中国经济快速发展和交通基础设施的大力需求，中国的交通市场需求日益扩大。智能交通
9、行业，是国家大力发展和倡导的朝阳行业，国家的投入逐年增加，根据国家的规划，未来的投入将会更大。在中国乃至全球的智能交通具有巨大潜力的市场。“交通信息化建设”也即智能交通，是指在交通领域不断推广和应用计算机、通信、网络等信息技术和其他相关智能技术来解决交通管理问题。赛迪顾问发布的20082009 年中国城市交通 IT 应用市场研究年度报告显示，2008 年，中国城市交通行业 IT 产品应用市场总体市场规模达到 48.5 亿元，比 2007 年增长 23.7%。其预测， 20092011 年，中国城市交通行业 IT 应用市场将继续快速增长，各种 IT 系统的建设将持续升温，2011 年总体市场规模
10、将达到 93.3 亿元。预计未来三年- 6 -硬件产品的市场规模将随着基础设施的逐步完善所占份额将略有降低，相反软件和 IT服务市场随着基础设施的应用、维护和支撑的增加，将保持较快的增长速度。2008 年，中国智能交通市场的总规模将超过 350 亿，预计未来 5 年仍将以超过 25%的年增长率高速增长。从 2008 年到 2012 年的交通信息化市场情况如下：图表 1.中国交通化信息市场情况图年份 2008 2009 2010 2011 2012市场容量（亿元） 350 394 482 580 700数据来源：锦秋财智咨询(北京)有限公司行业研究报告图表 2.智能交通行业 2003-2009
11、企业数量增长情况表01002003004005006007008009002005 2006 2007 2008从 业 人 员 数量 （ 千 人 ）企 业 数 量（ 个 ）图表 3.智能交通行业销售收入、利润总额增长情况0500,0001,000,0001,500,0002,000,0002,500,0003,000,0003,500,0004,000,0004,500,0005,000,0002005 2006 2007 2008营 业 收 入 （ 千元 ）利 润 总 额 （ 千元 ）- 7 -2.2 物联网产业的兴起2.2.1 物联网的概念物联网（The Internet of thing
12、s）也称传感网,是通过射频识别（RFID） 、红外感应器、全球定位系统、激光扫描器等信息传感设备，按约定的协议，把任何物品与互联网连接起来，进行信息交换和通讯，以实现智能化识别、定位、跟踪、监控和管理的一种网络。物联网的概念是在 1999 年提出的。物联网就是“物物相连的互联网” 。这有两层意思：第一，物联网的核心和基础仍然是互联网，是在互联网基础上的延伸和扩展的网络；第二，其用户端延伸和扩展到了任何物品与物品之间，进行信息交换和通讯。2009 年 1 月 28 日，奥巴马就任美国总统后，与美国工商业领袖举行了一次“圆桌会议” ，作为仅有的两名代表之一，IBM 首席执行官彭明盛首次提出“智慧地
13、球”这一概念，建议新政府投资新一代的智慧型基础设施。物联网的概念也由此享誉全球。2.2.2 物联网的发展物联网的端部是各种各类的传感器。什么是传感器？传感器就是把自然界中的各种物理量、化学量、生物量转化为可测量的电信号的装置与元件,可见传感器的众多和纷杂。传感器的定义决定了它本身的复杂性和众多品种。据统计，国家自然科学基金项目 2007-2009 年设立了百余项无线传感器网络的研发课题。参与无线传感器网络研发单位主要集中在大学、中国三大通讯运营商、中国科学院和中国电科集团所属研究单位。目前，传感网理念正在影响政府及企业高层对又一新兴技术领域及产业的思考。有关部门也正在高度关注、重视物联网的研究
14、、应用和继集成电路产业及 IT 产业之后，形成新的智慧产业布局。工业和信息化部会同有关部门，在新一代信息技术方面正在开展研究，以形成支持新一代信息技术发展的政策措施。从目前国内产业发展水平而言，物联网的发展仍存在一定瓶颈，RFID 高端芯片等核心领域无法产业化，国内 RFID 以低频为主；此外，传感器产业化水平较低，量产产品种类不全，高端产品为国外厂商垄断。因此，开发和生产适用于传感网应用的各类传感器，国内企业应该未雨绸缪，吸取汽车等工业至今仍然依靠进口零配件的教训，及时为传感网的建立和发展提供具有自主知识产权的国产化传感器等产品。在即将出- 8 -现的传感网技术研发和产业化发展的形势面前，国
15、内与该技术领域关系密切的单位和企业面临新的机遇和挑战。2.2.3 中国物联网现状目前，中国物联网产业链正处于起步阶段，对于中国在物联网领域的技术与其他国家相比究竟处于何种位置，一位不愿透露姓名的电信专家向记者表示，虽然大家的愿景十分美好，但事实上，中国在物联网的技术和标准上已经落后一拍。在 2009 年举办的物联网高峰会议上，一位与会专家指出，物联网发展可分三个阶段，第一个阶段是信息汇聚，第二个阶段是信息处理，未来的物联网将采用多种传感技术聚合处理信息，最后一个阶段是泛在聚合阶段，这也是物联网最终的目标。从目前的发展情况看，中国尚不存在纯粹的物联网企业，有专家预测，中国将在2015 年正式进入
16、物联网产业，物联网作为下一代信息技术，将在中国得到广泛的发展。2.3 智能交通与物联网的关系智能交通（ITS）是一个基于现代电子信息技术面向交通运输的服务系统。它的突出特点是以信息的收集处理发布 交换分析利用为主线，为交通参与者提供多样性的服务。智能交通是一个综合性体系，它包含的子系统大体可分为：车辆控制系统交通监控系统 运营车辆调度管理系统和旅行信息系统。物联网是近年新兴起的技术概念，是全球技术发展的方向。物联网是信息产业发展的第三次浪潮，信息化与工业化融合的重要途径和载体，占领国际国内产业发展高端的历史机遇。物联网的核心内容包括三大部分即：感知、互联和智能。其涉及的技术包括：RFID、Se
17、nsor、IrDA、GPS、视频监控及检测识别等。ITS，是将传感器技术、RFID 技术、无线通信技术、数据处理技术、网络技术、自动控制技术、视频检测识别技术、GPS、信息发布技术等运用于整个交通运输管理体系中，从而建立起实时的、准确的、高效的交通运输综合管理和控制系统。很显然，智能交通行业中无处不在利用物联网技术、网络和设备来实现交通运输的智能化。智能交通行业已被公认为是物联网产业化发展落到实际应用的最能够取得成功的优先行业之一，必将能够创造出巨大的应用空间和市场价值。 二者的关系如下图：- 9 -图表 4 . 智能交通物联网 交交交交交交交移 动 通 信 网 络物 联 网新 兴 朝 阳 产
18、 业M2M+H2M=30*H2H智 能 交 通物 联 网 最 核 心 应 用业 务 行 业华 为 、 中 兴 等通 讯 设 备 供 应商基 础 网 络 设 备ITS行 业 领 先 企 业3I+1T+3S 创 新 理 念互 联 网 3I：Inteligent（ 智 能 ）Image（ 图 像 ）Identify（ 识 别 ）1T： Transport（传 输 ）V2V（ 车 车 ）2I（ 车 地 ）3S： System （ 系 统 ）ervice（ 服 务 ）Sustainability（ 可持 续 ）3I1T3S2.4 ITS 产业发展的政策支持研究智能交通产业是一个技术基础和管理对象都非常复
19、杂的高新技术集成产业，目前国家和各级地方政府都制订了促进高新技术产业发展的相关政策，但就智能交通产业来说，针对性的扶持政策还较少。世界发达国家智能交通发展的经验显示，在智能交通产业发展过程中，政府主要扮演四种角色：(1) 制订发展规； (2) 解决资金问题； (3) 构建相关体制； (4) 给予政策支持。图表 5 . 各国各地区制订的智能交通发展规划- 10 -在智能交通的建设和发展资金方面：美国政府要求将 ITS 的发展与建设纳入各级政府的基本投资计划之中，大部分资金由联邦、州和各级地方政府提供；日本虽然走政府与民间企业相互合作的道路，但是智能交通基础设施的建设和推进也主要有政府投资。在构建智能交通产业发展的相关体制方面：日本政府充分发挥了自身的作用，比如日本目前在 ITS 项目上已经形成了官方、民间、学术机构的协调体制，这对日本 ITS的发展起到了很大的推动作用。在智能交通产业的发展政策方面：美国、日本主要通过法律法规给予支持。如美国国会 1991 年通过了陆上综合运输效率法(ISTEA)，1997 年又将陆上综合运输效率法(ISTEA) 完善为综合运输法
