1、工商银行 国内贸易融资产品及政策介绍,苏州分行信贷管理部 2009.6,目录,二、国内贸易融资现行的主要产品介绍三、国内贸易融资政策介绍,一、国内贸易融资产品特点,（一）国内贸易融资产品的适用范围,说明： 贸易融资产品适用于所有办理融资的客户与业务，包括普通的双边贸易关系和贸易模式。同时，也适用于产业链的客户融资。供应链客户因获得核心客户的商业信用支持，在适用贸易融资具体产品时，可适当降低业务的准入标准（如信用等级、担保、要求、授信核定）。贸易融资产品处于快速研发阶段。原来纳入流动资金产品体系之中，逐渐形成了特有的产品管理模式和产品体系 。,（二）贸易融资产品的基本特点,（三）基于企业内部生产
2、经营环节的产品需求,采购,到货,付款,生产,销售,收款,采购端,销售端,信用证结算 国内信用证汇款结算订单融资未来货权项下商品融资,信用证结算买方融资 非证结算订单融资商品融资,信用证结算卖方融资 汇款结算国内发票融资国内保理发票池融资池保理,汇款结算订单融资商品融资,信用证结算打包贷款汇款结算商品融资,偿还 银行 融资,企业的生产经营活动是一个持续的活动过程，包括采购、运输、存储、加工制造、配售、销售与收款等一系列环节，贸易融资产品就是紧扣这些环节中的实际需求提供融资。,（四）基于产业链的贸易融资产品组合设计,上游：供应商,终 端 客 户,核 心 企 业,下游：经销商,物流,资金流,物流,资
3、金流,物流,资金流,（五）我行国内贸易融资产品设计的基本框架,国内贸易融资,信用证结算,非信用证结算,买方融资,打包贷款,卖方融资,保理融资,商品融资,国内发票融资,订单融资,池保理,普通保理,应收租赁 款保理,发票池融资,普通融资,现货融资,未来货权项下 商品融资,注：发票池融资、池保理、和未来货权融资尚未正式推出租赁款保理是针对金融租赁公司和外商投资融资租赁公司经营产生的租赁款开展保理业务。,（六）基于交易链的贸易融资产品组合设计,贸易融资产品与其他产品组合提高竞争力：* 国内贸易融资产品和国际贸易融资产品紧密结合，形成完整的交易链，交易链的每一个环节都可能产生融资需求。* 贸易融资与理财
4、、结算等产品紧密结合，提高供应链金融服务的 附加值；*贸易融资与物流监管企业、租赁公司、保险公司等第三方开展业务合作拓展业务领域。,目录,一、国内贸易融资产品特点,二、国内贸易融资现行的主要产品介绍,三、国内贸易融资政策介绍,二、国内贸易融资现行主要产品,国内信用证（表外） 国内信用证项下打包贷款 国内信用证项下卖方融资 国内信用证项下买方融资 国内保理 国内发票融资 商品融资 国内订单融资,概念,功能,办理条件,信用证类型、期限和权限,开证行依照申请人（购货方）的申请开出的，凭符合信用证条款的单据向受益人（销货方）支付的付款承诺。,给予买方银行信用，促成贸易往来 减少买方资金占用，优化财务报
5、表 依托单据控制物权，降低卖方风险 信用证与交易合同相互独立，银行处理信用证不受交易合同约束,贸易背景真实、合法 不可撤销、不可转让、跟单信用证 客户信用等级在BBB-级（含）以上（低风险担保和核定授信额度的核心企业供应商不受限制） 占用客户授信额度,即期和延期、议付和非议付 有效期最长6个月，延期信用证的付款期限最长不超过个月。 小企业三类行（含）以上可以办理,融资主体： 贸易往来 中的买方,2. 1 国内信用证,1 签订购销合同,2 申请开证,8 来单通知,9 付款赎单,3 开立信用证,7 寄单索偿,10 付款,4 来证通知,6 交单并委托收款,11 付款,开证申请人（购货方）,受益人 （
6、销货方）,受益人开户行,开证行,5 发货,国内信用证（即期）业务流程,1 签订购销合同,2 申请开证,9 来单通知,10 到期付款,3 开立信用证,7 寄单提示付款,11 付款,4 来证通知,6 交单并委托收款,12 付款,开证申请人（购货方）,受益人 （销货方）,受益人开户行,开证行,5 发货,国内信用证（延期付款）业务流程,8 到期付款确认书,2.1 国内信用证,期限规定： 有效期：为受益人向银行提交单据的最迟期限，从开证日起最长不得超过6个月 交单期：信用证所注明的货物装运后必须交单的特定日期（不能晚于信用证有效期）；未规定该期限的，装运日后15天为交单期（不含装运日） 付款期限：延期付
7、款信用证的付款期限最长不得超过6个月,2.1 国内信用证,保证金和担保： 对符合信用贷款条件的客户，可免保证金、免担保办理开证业务； 对不符合信用贷款条件的客户，按信用等级收取相应比例的保证金，差额部分提供担保手续费: 0.05%0.15%(不低于100元),2.1 国内信用证,主要风险点： 交易背景的真实性 商品价格变化导致购货方违约 开证申请人不能付款赎单，银行垫付资金 单证风险控制措施： 详细调查核实交易真实性 严格控制价格波动大的热炒商品 严格审查开证申请人资信及履约记录 收取一定比例保证金和担保 严格审单标准，确保单单一致、单证一致,2.1 国内信用证,会计核算： 纳入“614099
8、开出信用证应收款”科目核算 合同文本： 主合同：国内信用证开证合同、议付合同、各类国内信用证凭证（信贷管理手册2007版） 从合同：各类担保合同（工银办发2007597号） 附属协议：（工银发200652号） 开证申请书、开证申请人承诺书 议付/委托收款申请书 开证方式： 会计结算部门以开证申请书为依据填开信用证 开证方式分为：电开、信开,概念,功能,办理条件,融资金额、期限、利率和权限,我行应卖方申请，以其收到的信用证项下的预期销货款作为还款来源，为解决卖方在货物发运前，因支付采购款、组织生产、货物运输等资金需要而向其发放的短期贷款。,给予卖方资金融通，促成履约 依托开证行有条件的付款承诺，
9、还款风险较小 资金用途明确，适合封闭管理,贸易背景真实、合法 收到不可撤销不可转让、跟单信用证 客户信用等级在BBB+级（含）以上 （核心企业供应商不受本条限制） 占用客户授信 开证行为我行分支机构或 签署合作协议的境内他行,不超过信用证金额的70% 即期信用证打包贷款最长6个半月，延期信用证打包贷款最长不超过1年 在同期限档次贷款利率基础上确定 小企业三类行（含）以上可以办理 不符合要求的须落实担保,融资主体： 贸易往来 中的卖方,2. 2 国内信用证项下的打包贷款,1 签订购销合同,5 申请打包贷款,6 发放打包贷款,8 交单并委托收款,9 寄单索偿,12 付款,11 付款赎单,2 申请开
10、证,10 来单通知,借款人 （销货方、受益人）,开证申请人（购货方）,受益人开户行,7 生产备货装运,13 扣划融资本息,开证行,打包贷款业务流程,3 开立信用证,4 来证通知,2.2 国内信用证项下的打包贷款,主要风险点： 贸易背景是否真实 销货方挪用打包贷款项下资金； 销货方不能按期组织生产并在信用证有效期内交单； 销售回款未及时归还贷款控制措施： 对贷款资金支付进行监督； 跟踪企业履行与打包贷款义务相关的采购、生产、备货、发运过程，确保其按期履约交货并及时向我行交单； 信用证项下销售回款或办理的卖方融资必须用于归还打包贷款。,2. 2 国内信用证项下的打包贷款,会计核算： 纳入“1231
11、01国内打包贷款”科目核算合同文本： 主合同：国内信用证项下打包贷款合同（工银发200822号） 从合同：各类担保合同（工银办发2007597号）,2. 2 国内信用证项下的打包贷款,贷后管理要点： 监控借款人将贷款用于指定用途，防止挪用贷款。 跟踪监控企业采购、生产、备货、发运过程，确保其按期履约交货、交付货物后及时向我行交单。 借款人交单后，及时办理委托收款手续（或应客户要求为其办理该信用证项下卖方融资业务，但融资款项须首先直接偿还我行打包贷款及利息）。 贷款行收到信用证项下款项后，应首先偿还我行打包贷款及利息，余款入借款人账户。,2.3 国内信用证项下卖方融资,概念,功能,办理条件,办理
12、方式、期限、利率和权限,卖方发货后，我行基于其收到的延期付款信用证项下的应收账款为其提供的短期融资。,帮助卖方提前回笼资金，加快资金周转 解决卖方因赊销造成的临时性资金短缺 可办理买断型和非买断型,借款人履约记录良好，购销关系稳定 延期付款跟单信用证，条款明确合理 信用证项下应收款无瑕疵，未设定其他优先权利 开证行为我行分支机构或中、建、交三大银行,办理方式 期限 利率 权限,融资主体： 贸易往来 中的卖方,办理方式 议 付：指我行在单证一致、单单一致的条件下，扣除议付利息和手续费后有追索权地向受益人给付对价的行为。 非议付：指在信用证及其项下单据存在不符点或不能确认单证一致的情况下，在收到开
13、证行（保兑行，下同）的到期付款确认书后，对国内信用证项下应收账款进行的融资（可放弃追索权）。,办理期限 根据付款期限合理确定，最长不超过6个月。不得办理展期和再融资。,利率预付利息 后收利息议 付 贷款利率/贴现利率 非议付 贷款利率/贴现利率 贷款利率 手续费：按单据金额的0.1%在融资发放时一次性收取,权限：小企业四类行（含）以上可办理此项业务,1 签订购销合同,6 交单并申请议付,7 审单议付,10 到期付款,8 寄单索偿,11 付款,2 申请开证,9来单通知,受益人,开证行,受益人开户行,融资申请人 （销货方、受益人）,开证申请人 （购货方）,5 发货,12 扣划融资款项后入账,卖方融
14、资（议付）业务流程,3 开立信用证,4 来证通知,1 签订购销合同,9 发放融资,7 寄单提示付款,8 到期付款确认书,12 付款,融资申请人 （销货方、受益人）,开证申请人 （购货方）,受益人开户行,开证行,2 申请开证,5 发货,6 交单并申请卖方融资,10来单通知,11 到期付款,13 扣划融资本息后入账,卖方融资（非议付）业务流程,3 开立信用证,4 来证通知,2. 3 国内信用证项下的卖方融资,风险要点： 交易背景的真实性 借款人所提交的国内信用证是否符合有关规定（延期付款信用证、指定议付），是否 “单证一致、单单一致” 是否提交信用证项下全套单据原件及复印件 对于办理卖方融资（非议
15、付）的，是否收到开证行的付款确认书，且付款确认书上没有标注附加付款条件，确保开证行承担无条件付款责任 该信用证项下应收账款是否存在质押、转让或异议登记等不利情形,2. 3 国内信用证项下的卖方融资,会计核算： 纳入“123102卖方融资”科目核算合同文本： 主合同：国内信用证项下卖方融资（议付/非议付）业务合同（工银发200822号） 从合同：各类担保合同（工银办发2007597号）附属协议： 国内信用证项下卖方融资（议付/非议付）款项让渡函（工银发200822号）,2. 3 国内信用证项下的卖方融资,贷后管理要点： 实地查看和系统监控相结合，监控借款人经营活动和交易进展情况 融资款项首先归还
16、我行打包贷款本息 收到信用证项下款项，首先偿还我行卖方融资，余款入借款人账户 已融资的单据未能如期、足额收回款项，及时向开证行查询；开证行无理拒付或拖延付款的，及时向总行反映,2.4 国内信用证项下买方融资,概念,功能,办理条件,融资期限、利率和权限,是指我行应开证申请人要求，与其达成国内信用证项下单据及货物所有权归我行所有的协议后，我行以信托收据的方式向其释放单据并先行对外付款的行为。,给予买方银行信用，先期采购货物 银行融通资金代买方付款赎单 银行依托信托收据明确物权,客户信用等级在BBB+-级（含）以上（低风险担保和核定授信额度的核心企业供应商不受限制） 信用证项下货物为客户主要原材料或
17、主营商品 客户产品质量较好，履约记录好 占用借款人授信额度,融资期限不超过3个月，可展期一次 利率在同期限档次人民币利率基础上合理确定 小企业三类行（含）以上可以办理 维持开证时落实的担保,融资主体： 贸易往来 中的买方,1 签订购销合同,2 申请开证,9 发放融资并放单,7 寄单托收,9 付款,4 来证通知,6 交单并委托收款,10 付款,借款人 （购货方、开证申请人）,受益人 （销货方）,受益人开户行,开证行,5 发货,8申请买方融资,11 到期归还融资,买方融资业务流程,3 开立信用证,2.4 国内信用证项下买方融资,主要风险点： 购货方不能按期实现销售； 挪用销货回笼款； 购货方财务状
18、况发生变化，到期不能偿还贷款。控制措施： 审查申请人资信； 根据销售周期合理确定融资期限； 跟踪监控购货方的生产、销售进度，控制销售回笼账户； 融资款相须用于该笔信用证项下的对外付款。,2. 4 国内信用证项下的买方融资,会计核算： 纳入“123103买方融资”科目核算合同文本： 主合同：国内信用证项下买方融资协议（工银发200822号） 从合同：各类担保合同（工银办发2007597号）附属协议： 信托收据（工银发200822号）,2. 4 国内信用证项下的买方融资,贷后管理要点： 跟踪了解信用证项下货物是否及时到位，货物的仓储保管、流转变动等情况。 关注借款人生产经营是否正常，能否如期实现销
19、售。 监控借款人的销售回款情况。对销售收入提前到账的，要按照合同约定提前收回融资。 若发生商品滞销、销售收入不能正常回笼等情况，要及时采取有效措施控制风险或提前收回贷款。,信用证项下融资产品对比,信用证结算,买方融资,打包贷款,卖方融资,2.5 国内保理,概念,功能,办理条件,融资期限、利率和权限,指境内销货方（债权人）将其因向境内购货方（债务人）销售商品、提供服务或其他原因所产生的应收账款转让给我行，由我行为销货方提供应收账款融资及商业资信调查、应收账款管理的综合性金融服务。,帮助卖方提前回笼资金，加速周转 改善卖方现金流，优化财务报表 帮助卖方扩大赊销规模，加快市场拓展,应收账款条件 客户
20、准入条件 授信占用方式 业务类型：有/无追索权，公开/隐蔽，单/双保理,融资期限：不得晚于应收账款到期日后3个月，不得办理展期和再融资 融资成本 小企业四类行可办理此项业务。,融资主体： 贸易往来 中的卖方,应收账款条件 准入范围：向企业、学校、医院等事业法人销售商品和提供服务以及地市级以上政府和军级以上军队采购形成的应收账款。 准入条件：应收账款权属清楚，未设定其他优先权利；还款期限一般在1年以内，最长不超过2年，购货方AA级及以上且分期付款的可延至3年 禁止范围：到期应收账款；个人或家庭消费形成的应收账款；特许经营、专利、商标、知识产权等交易形成的应收账款；未来应收账款。,授信占用 有追索
21、权单保理：扣减销货方授信额度 有追索权双保理：扣减销货方授信额度 无追索权单保理：扣减购货方授信额度 无追索权双保理：比照风险系数为0的低风险业务办理，购货方开户行须扣减购货方授信额度,利率预付利息 后收利息无追索权 贷款利率/贴现利率 有追索权 贷款利率/贴现利率 贷款利率 手续费：有追索权按发票金额的0.1%-1%收取无追索权按发票金额的0.2%-2%收取 保理费：双保理业务中，销货方开户行向购货方开户行按保理金额的0.1%支付,1 销售商品,购货方,销货方 （保理申请人）,销货方开户行（保理行）,2 申请办理保理,5 书面通知（公开保理）,7 到期付款,4 发放融资,8 扣收融资本息,国
22、内单保理业务流程,3 调查双方资信及交易情况,6 提示付款,4 资信调查,3 保理约请书,销货方,购货方,购货方开户行,销货方开户行 （ 保理行）,5 保理额度确认书,1 销售商品,7 书面通知（公开保理）,3 资信调查,2 申请办理 保理,10 到期付款,11 扣收融资本息,销货方 （保理申请人）,国内双保理业务流程,6发放融资,8 保理授权书,9 提示付款,2. 5 国内保理,主要风险点： 交易背景真实性 应收账款已被转让或设定质押 应收账款不能按期回收 回款资金被挪用控制措施： 审查购货方资信、交易双方合作历史、付款记录、应收账款质量 查询应收账款是否存在转让、质押或异议登记等情形 开立
23、保理专户，密切监控销货方账户资金变动,2. 5 国内保理,会计核算： 按有无追索权分别纳入“123104买断型国内保理”和“123105回购型国内保理”科目核算合同文本： 主合同：国内保理业务合同、应收账款转让清单、应收账款转让明细表（工银发200822号）附属协议（工银发200822号） 应收账款债权转让通知书 政府采购应收账款保理业务确认书,2.5 国内保理,贷后管理要点： 开立应收账款专户，监管保理业务对应的应收账款 发票原件交运行管理部门代保管，加盖销货方公章的发票复印件及应收账款明细表等相关资料归档 与会计人员密切协作，监控收款帐户的款项汇入情况，及时与销货方核对到账资金 应收账款到
24、期前15天，及时提示购货方到期付款，同时通知销货方 关注购销双方的股东、高管、经营及财务状况,2.6 国内发票融资,概念,功能,办理条件,融资期限、利率和权限,境内销货方（借款人）在不让渡应收账款债权情况下，以其在国内商品交易中所产生的发票为凭证，并以发票所对应的应收账款为第一还款来源，由我行为其提供的短期贷款。,帮助卖方提前回笼资金，加速周转 改善卖方现金流 帮助卖方扩大赊销规模，加快市场拓展,客户准入条件 发票条件 应收账款条件 授信占用借款人授信额度 担保：以发票对应的应收账款做质押，贷款行可要求额外提供担保,融资期限：不得晚于应收账款到期日后1个月，不得办理展期和再融资 融资利率在同期
25、限档次贷款利率基础上合理确定。 小企业四类行可办理此项业务。,融资主体： 贸易往来 中的卖方,客户准入条件 销货方：BBB级（含）以上；具有6个月以上良好稳定的购销关系（AA-级及以上可不受期限限制） 购货方：A+级（含）以上；管理规范，偿债能力较强；无不良信用记录和重大债务纠纷。,发票条件 发票范围：向企业销售商品开具的增值税发票；向学校、医院等事业法人销售商品开具的发票；地市级（含）以上政府和军级（含）以上军队采购形成的发票。 发票条件：发票真实、合法、有效；票面要素与交易合同相一致；发票所列商品为销货方主营产品。,应收账款条件 应收账款条件：权属清楚；未被转让或设定质押等；还款期一般不超
26、过6个月，最长不超过9个月。 应收账款禁止情形：应收账款已到期；因服务或交易特许经营、专利、商标、知识产权等商品形成的应收账款；个人或家庭消费形成的应收账款；未来应收账款。,国内发票融资（购货方在本地）,贷款行,3 发放融资,4 转寄发票,6 扣收融资本息,借款人 （销货方）,购货方,1 销售商品,2 申请发票融资,提示付款路径,5 到期付款入专户,4 资信调查,3 委托调查,销货方,购货方,购货方开户行,借款人 （销货方）,贷款行,5 出具调查报告,1 销售商品,7 转寄发票、提示付款路径,6 发放融资,2 申请发票融资,9 扣收融资本息,国内发票融资（购货方在异地）,8 到期付款入专户,2
27、. 6 国内发票融资,主要风险点： 交易背景真实性 对应货款已回笼情况 应收账款已被转让或设定质押 货款不能及时回笼 购货方未按指定路径支付货款，销售资金被挪用 销货方重复融资 控制措施： 核实交易真实性 审查购销双方资信、履约付款记录 限定应收账款账龄 查询应收账款是否存在转让、质押或异议登记等情形 约定专门的销售回款账户 控制销货发票；保留对销货方的追索权,2. 6 国内发票融资,会计核算： 纳入“123106发票融资”科目核算合同文本： 主合同：国内发票融资业务合同、国内发票融资明细表（工银发200822号） 从合同：质押担保合同（工银发2007597号）附属协议： 应收账款质押登记协议
28、（工银办发2007715号）,2. 6 国内发票融资,贷后管理要点： 开立应收账款专户，监管融资业务对应的应收账款 由我行寄送购货方发票及经我行和销货方签字盖章确认的应收账款汇款路径通知书（三方协议除外） 发票原件交运行管理部门代保管，如销货方确须留存发票原件的，应在发票背后注明“本发票载明的货款已质押给中国工商银行苏州分行XX支行” 加盖销货方公章的发票复印件及应收账款明细表等相关资料归档 与会计人员密切协作，监控收款帐户的款项汇入情况，及时与销货方核对到账资金 应收账款到期前，及时提示销货方通知购货方到期付款 关注购销双方的股东、高管、经营及财务状况，定期分析销货方经营、财务、资信变化情况
29、等,2.7 商品融资,概念,功能,办理条件与审定程序,融资模式、期限和利率,基于我行委托第三方监管人对借款人合法拥有的储备物、存货或交易应收的商品进行监管，以商品价值作为首要还款保障而进行的结构性短期融资业务（不包括期交所标准仓单质押融资） 。,基于商品信用提供融资 突破依赖客户资信办理融资的瓶颈 使用客户范围比较广泛,客户准入条件 商品准入条件 物流公司准入条件 占用借款人综合授信额度 担保：以大宗商品做质押 资格认定程序,融资模式：静态质押和动态质押 融资期限：一般不超过6个月，最长不超过12个月。 融资利率在同期限档次贷款利率基础上合理确定。,融资主体： 贸易往来 中的卖方,办理条件1.
30、 不受信用等级限制；2.以商品为主要原材料或主营货物；3.对商品享有合法、完整的所有权；4.具有偿付融资本息的能力；5.在我行无不良贷款或欠息。 商品准入条件1.具有大宗商品的基本属性：通用性好，流通性强，价格稳定，不易变质等2.列入总行商品融资名录 物流公司准入条件1.净资产在5000万以上，资产负债率不高于70%，以物流为主营业务且从事时间不少于3年，自有仓储面积不小于3万平米，经营管理规范，制度健全2.合作资格已经总行审定。,资格认定程序1.分支机构资格由一级（直属）分行按照要求自行认定2.合作的物流监管企业及对应的商品名录由总行审定（1）跨一级分行辖区的物流企业和对应的商品名录由总行营
31、业部 或物流企业所在地分行推荐；一级分行辖内的物流企业和对应的商品名 录由分行公司业务部门商信贷管理部、授信审批部，经信贷审查委员会 审议后报总行审定。（2）总行营业部会同信贷管理、授信业务和公司业务等部门对物 流企业和对应的商品名录进行审查，报行领导审定。,融资模式1.静态质押：是指在质押期间质物处于封存状态（不改变质物形态 、数量和占有人），直至质物所担保的融资完全清偿后方可解除质押。2.动态质押：是指我行确定质物种类、数量、质量和价值的最低要 求，在质押期间借款人可自由存储或提取超出我行规定的最低要求的 部分质物。,2.7 商品融资,借款人,物流监管企业,贷款行,6、核查货物相符、签发回
32、执,3、签订商品融资合同,1、申请办理融资,4、签订商品融资质押监管协议,2、尽职调查、核押定值,8、融资后管理,9、到期归还融资,10、通知解除质押,7、落实前提条件,发放融资,5、出质通知、办理质物入库,5、出质通知、办理质物入库,2. 7 商品融资,银行,借款人,物流监管企业,1.联合签发出质通知书,3.经核查无误后，出具动产质押专用仓单 和出质通知书（回执）,2.质物入库、提交监管,4. 发 放 融 资,静态质押入库流程图：,2. 7 商品融资,银行,借款人,物流监管企业,5.提货通知书（回执）,4.办理提货手续，解除质押监管,偿还贷款 缴纳保证金 增加质物,1.,提货申请书,2.,3
33、.提货通知书,静态质押入库流程图：,2.7 商品融资,银行,借款人,物流监管企业,1.联合签发质物种类、价格最低要求通知书,3.经核查无误后，出具质物清单,2.质物入库、提交监管,4. 发 放 融 资,动态质押入库流程图：,2. 7 商品融资,银行,借款人,物流监管企业,3.通知银行质物变化情况,2.办理提货或换货手续,动态质押出库流程一：质物价值高于最低价值可以就超出部分自由提货或换货,1.申请提货或换货,2. 7 商品融资,银行,借款人,物流监管企业,5.提货通知书（回执）,4.办理提货手续，解除质押监管,偿还贷款 缴纳保证金 增加质物,1.,提货申请书,2.,3.提货通知书,质物价值等于
34、最低价值还款、补充保证金或质物,2. 7 商品融资,融资金额： 最高不得超过核定商品价值的70% 已在期货市场做套期保值的，经分行审批可适当提高，最高不得超过90% 融资期限： 一般不超过6个月，最长不得超过12个月 须早于质押商品的有效期或使用期限前6个月 到期收回，不得展期 风险控制： 警戒线：125%、处置线：120%；已在期交所套期保值，经分行审批可适当降低，不得低于100%（质押商品市值/融资本息余额） 警戒线时，应要求借款人追加质物或交存保证金以补足因质物价格下降造成的质押价值缺口 处置线时，贷款行有权宣布贷款提前到期，并处置质物优先偿还我行债务,2.7 商品融资,风险要点： 商品
35、权属风险：所有权纠纷、质权纠纷 商品价值风险：品质差（类型、规格、等级）、 价格波动剧烈、流动性下降（供求变化）没有价格发现机制 商品监管风险：监管公司的监管效率下降（质物毁损、缺失、违规放货） 银行操作风险：价格管理失效、质权设定瑕疵、违规解除质押、处置质物不当,2.7 商品融资,风险控制措施： 商品权属风险：严格审查商品的所有权，合理设定商品质权。 商品价值风险：科学评估质物价值，合理设定风险控制线：警戒线原则上不低于125%，处置线原则上不低于120%。对已在期交所进行套期保值的质押商品，可适当降低警戒线和处置线，但不得低于100% 商品监管风险：选择合适的物流监管企业，建立定期监管报告
36、机制，定期现场核实质押监管情况。 银行操作风险： 对商品的管理：权属、价值（价格与数量）、特性 对物流监管企业的管理：监管效率、风险补偿能力 严格的业务流程与操作标准：申请、调查、核押定值、审查审批、保险、签署协议、质物入库、发放融资与融资后管理 前提条件落实： 已收到已收到监管企业签发的质物清单，并与商品融资合同对质物的各项约定核对无误 贷款行核押无误，核定价值符合我行质押率的规定 已对质物办理保险（除常规财产险外，是否需特殊如防盗、防火险等）,2.7 商品融资,会计核算： 纳入“123107商品融资”科目核算(工银办发2008364号) 合同文本： 三家中字头监管公司： 主合同：流动资金借
37、款合同、银票协议、各类保函文本（信贷管理手册2007版） 从合同：商品融资质押合同（工银苏州办2007353号） 附属协议：总对总签署的专项协议（工银苏州办2007353号） 其它签约监管公司：（工银办发2008163号） 主从合同：商品融资合同 附属协议：商品融资质押监管协议（仅借款业务，表外业务需修改并经分行法律部审核） 保护性条款：质押物包括但不限于本合同所附质押物清单的内容，当出质人确需进行质押物置换时，由出质人提出申请，经银行审查同意后重新制作质押物清单，新的质押物清单是本合同项下的组成部分，与本合同具有同等法律效力,2.7 商品融资,三家中字头监管公司的授权方式： 中远洋：上海中远
38、物流配送有限公司为授权子公司与我行合作，所有商品融资业务的相关合同、协议均由其签订，具体业务由其授权苏州中远物流有限公司开展实施中远洋预留印章 中外运： 中国外运江苏公司苏州公司为授权子公司与我行合作，所有商品融资业务的相关合同、协议均由其签订中外运预留印章 中外运集团公司针对每个监管项目均会逐一下发项目批复书，原件分行保管，经办行融资发放前要求提供传真（复印）件中外运审批通知书样本 中储运：所有商品融资业务的相关合同、协议均由中国物资储运集团总公司直接签订，具体业务由其驻苏人员开展实施中储运预留印章,2. 7 商品融资,贷后管理要点（一）： 质物监管： 指定专人及固定传真电话负责与监管公司联
39、系，接受监管公司提交的质物变动情况报告 监管企业至少每周报送一次质物进出库和库存变动的信息（质物发生变动时须当日报送） 贷款行每月至少一次进行现场查验，做到帐帐、帐实相符 指定专人监控商品价格，严格按照设置的警戒线和处置线管理商品价格风险，达到警戒线时，应书面通知借款人在5个工作日内追加保证金或与合同约定一致的商品；达到处置线时，应按照合同约定立即宣布融资到期，并处置质物优先偿付我行贷款本息 申请提货的，须存入等值保证金或追加合同约定的、与提货价值相当的同质商品或提前归还融资，经该笔业务的授信审批部门核准，由贷款行签发提货通知书，监管企业据此办理质物的出库手续 。追加质物的，监管企业要另行出具
40、质物清单,2.7 商品融资,贷后管理要点（二）： 关注借款人是否按期支付质押监管项下相关费用 关注借款人或监管企业是否出现重大诉讼事项或出现重大交易纠纷，质物权属是否发生争议或被依法查封 关注借款人生产经营情况、在我行结算量等是否发生重大异常变化 融资到期前10日，贷款行通知借款人备齐还款资金 融资到期前5日，如借款人仍未存足还款资金，贷款行应书面告知借款人，如不能按期归还融资，贷款行将按照合同约定处置质物,2.8 国内订单融资,概念,功能,办理条件,融资期限、利率和权限,购销双方采用非信用证结算方式并已签署订单后，我行以订单项下的预期销货款作为主要还款来源，为满足销货方在货物发运前因支付原材
41、料采购款、组织生产、货物运输等资金需求而向其提供的短期融资 订单是指销货方将所生产货物的所有权转移至购货方,购货方向其支付价款的买卖合同,给予卖方资金融通，促成履约 资金用途明确，适合封闭管理,客户准入条件 订单条件 授信占用借款人授信额度 担保：落实合法、足值、有效的担保，并追加以订单项下的预期销货款为我行设定质押,融资期限：不得晚于交货日后30天最长180天，不得办理展期和再融资 融资利率在同期限档次贷款利率基础上合理确定。,融资主体： 贸易往来 中的卖方,客户准入条件 销货方：BBB级（含）以上；具有2年以上良好稳定的购销关系合作期间的履约交货记录及销售回款情况良好产品和服务质量良好，与
42、同类产品相比市场竞争力较强。 购货方：AA级（含）以上（政府、军队应收款可不收此限制）；以往与销货方签订订单的撤单率较低，偿债能力较强；无不良信用记录和重大贸易纠纷。,订单条件 订单范围：企业法人采购商品形成的订单；学校、医院等事业法人采购商品形成的订单;地市级（含）以上政府的采购部门统一组织的政府采购行为形成的订单;军队军级（含）以上单位的采购部门统一组织的军队采购行为形成的订单 订单条件：订单合法、有效，贸易背景真实订单符合合同法的要求，订单内容至少须包括合同法规定的基本要素订单约定的结算方式为非信用证结算方式订单项下的商品是销货方的主营产品且为购货方正常生产经营或运营所需的原材料或产成品
43、订单项下的商品供求状况稳定，市场价格波动较小,2.8 国内订单融资,会计核算： 暂时纳入“121001”科目核算合同文本： 国内订单融资业务协议等（工银办发2009439号）,2. 8 国内订单融资,融资金额： 融资本息一般应不超过订单实有金额的70% 销货方符合我行信用贷款条件或购货方为我行认定的核心企业且为销货方提供全额担保的，融资本息最高可放宽至订单实有金额的90%前提条件及风险控制： 约定帐户：开立订单项下货款回款专户在订单融资业务协议中约定此专户为收取货款的唯一合法账户 直接支付：对于销货方在申请订单融资前尚未采购原材料或未全额支付原材料货款的，应与销货方在订单融资协议中约定，原材料
44、采购款项或订单融资款项中与销货方尚未支付的原材料货款相应的部分由我行直接支付至其上游供应商账户 应收款登记查询：登录人民银行应收账款质押登记系统，确认该订单项下预期销货款不存在已被质押、转让和异议登记等情形，并办理质押登记,目录,一、国内贸易融资产品特点二、国内贸易融资现行的主要产品介绍,三、国内贸易融资政策,三 国内贸易融资信贷政策,指导思想（关于加快国内贸易融资业务发展的指导意见工银苏州榜【2009】242号）： 围绕国内贸易中核心企业的交易链，基于交易过程的应收账款或存货所对应的未来现金流，对核心企业及其上下游交易对手给予融资支持，实现银行融资与企业供应链的物流和资金流紧密结合,供应链融
45、资：供应链客户是指供应链核心企业（优质项目）及为其提供配套产品或服务的核心企业（优质项目）上游供应商和下游经销商。核心企业贸易融资政策目标：围绕国内贸易中核心企业的交易链，基于交易过程的应收账款或存货所对应的未来现金流，对核心企业及其上下游交易对手给予融资支持，实现银行融资与企业供应链的物流和资金流紧密结合。（核心是对上下游中小企业的融资支持）优质项目贸易融资政策目标：围绕我行贷款支持的重点优质项目（不包括房地产项目），充分发挥我行的客户和项目资源优势，积极实施“链式营销”，延伸我行项目融资业务链条，为优质项目的供应链企业提供贸易融资业务支持。（核心是对上游供应商予以融资支持）优质项目供应链融
46、资：关于开展优质项目供应链企业融资业务试点的通知（工办发2008643号）,三 国内贸易融资信贷政策,三 国内贸易融资信贷政策,核心企业准入条件（工银苏州办【2009】236号）： 近两年等级在A（含）以上 属于我行行业信贷政策支持类或适度支持类客户 在供应链中处于核心地位，具有较强的上下游辐射能力 供销渠道稳定，与交易对手合作关系和履约记录良好 经我行统一授信，且有可用授信额度 房地产公司、投资公司不纳入核心企业范围 管理方式： 支行申报，分行公司业务部初审，商分行信贷管理部、授信审批部、小企业金融业务部会审 对核心企业的上（下）游配套企业，由各行根据核心企业的供应链关系确定报送 核心企业原
47、则按季申报 在CM2002系统中建立供应链交易关系, 上游供应商准入条件：与核心企业合作关系稳定，履约交货记录良好，销售回款正常，期间未发生重大贸易纠纷，非核心企业的关联企业。 在我行开立基本（一般）存款账户，并指定该账户为核心企业对其付款的唯一收款账户，承诺其销售回款用于归还我行融资。 应收账款或订单真实、合法、有效，以往对核心企业的应收账款或销货款均能正常收回。 应收账款权属清晰、账龄结构合理，并能提供应收账款的完整记录和相关交易凭证，积极配合我行根据业务需要进行核查。,三 国内贸易融资信贷政策, 下游经销商准入条件：经核心企业推荐，与核心企业供销渠道稳定，双方合作关系和履约记录良好。 核
48、心企业承诺为融资项下产品(商品)提供回购、或者承诺调剂销售并保证调剂销售成功，或者提供其他形式的有效担保（办理汽车经销商融资的，汽车合格证不作为担保方式）。 在我行开立专户用于收取销售货款，并接受我行对账户的监管，确保融资资金在我行系统内封闭运转。 融资对应商品（目前仅限品牌乘用汽车，需扩大商品范围的，需经总行特别授权同意）须性质稳定、价格平稳、具有活跃的交易市场。 属国家特许经营产品(商品)的，须有经营许可文件。,三 国内贸易融资信贷政策,三 国内贸易融资信贷政策,授信原则： 对符合一定条件的核心企业供应商，若无法依据自身财务报表测算最高综合授信额度，可根据其对核心企业的应收账款核定国内贸易融资授信额度。 授信额度计算公式：国内贸易融资授信额度上年度对核心企业的应收账款月均余额（1本年度预期增减幅度）80% 设定授信额度使用条件和授信管理要求 该额度仅限于办理国内贸易融资业务 授信要求： 原则上年内到期的营运资金贷款转化贸易融资贷款的比例不低于10%，周转限额贷款转化比例不低于20%；临时贷款转化比例不低于30%,
