1、 丙烯原料多元化成本分析及项目 前景展望 于春梅 中国石油集团东北炼化工程有限公司吉林设计院 2014年 10月 一、不同原料路线丙烯成本对比分析 四、丙烯下游产品发展趋势分析 二、助推 2013-2015年国内丙烯产能增 速，丙烷脱氢 VS煤制烯烃 三、丙烯市场供需格局将如何演绎 一、不同烯烃原料成本对比分析 不同烯烃原料生产成本比较（元 /吨） 国际原油 90$/bbl,石脑油 6000元 /吨 ;丙烷 5955元 /吨 ; 甲醇 2680元 /吨；煤 420元 /吨（折算不含税价测算）。 丙烷脱氢（ PDH）成本结构（ %） 煤制烯烃（ MTO)成本结构（ %） 石脑油价格与烯烃利润空间
2、 石脑油价格每增加 100元 /吨，双烯生产 成本 增加约 200元 /吨 丙烷价格与 PDH利润空间 丙烷 价格每增加 100元 /吨，丙烯生产 成本约增加 116元 /吨 甲醇价格与 MTO利润空间 甲醇价格每增加 100元 /吨，双烯生产成本约增加 267元 /吨 煤价每 增加 25元 /吨，双烯生产 成本约增加 130元 /吨 煤价与 MTO利润空间 石脑油 石脑油价格紧跟油价，油价高位震荡；国内石油对外依存度持续攀升。近期国际原油价格大幅下挫？ 煤 煤制烯烃装置座落于西 /北部，远离目标市场，运费增加，煤制烯烃面临着节能减排的压力。 进口甲醇 甲醇原料供应、价格。 各种原料制烯烃的关
3、键问题 进口液化气 原料供应、价格、港口条件。 原料价格 石脑油和丙烷走势极度相关 甲醇价格走势相对平稳 影响国际 LPG价格主要因素 供需 原油 /天然气市场 季节性消费 日本的 LPG存量 二、助推 2013-2015年国内丙烯产能增速，丙烷脱氢 VS煤制烯烃 国内丙烷脱氢项目分布 福建中软 66 浙江卫星 45 宁波福基石化 66 海伟集团 50 三锦石化 45 宁波海越 60 烟台万华 75 天津渤化 50 PDH产能527万吨 /年 张家港扬子江石化 60 序号 企业 地点 规模 预计投产 丙烯流向 1 天津渤化 天津 60 2013年 9月 丁辛醇、环氧丙烷 丙烯酸、丙烯腈 2 海
4、越股份 宁波 60 2014年 三季度 外销 3 扬子江石化 （ 东华能源 ） 张家港 60（一期） 2014年 底中交 PP，部分外销 4 福基石化 （东华能源） 宁波 66（一期） 2015年 PP ，部分外销 5 三 锦 石化 绍兴 45（一期） 2014年 三季度 PP 6 卫星 能源 嘉兴 45（一期） 2014年 三季度 丙烯酸 7 福建 中 软 福建 66（一期） 2015年 PP，部分外销 8 烟台万华 烟台 75 2015年 丙烯酸、环氧丙烷、 丁辛醇，部分外销 9 河北海 伟 衡水 50 2015年 PP 总计 527（一期） 809（二期） 中国丙烷脱氢项目建设情况（万吨
5、 /年） 序号 生产企业 产 能 万 t/a 配套丙烯下游 原料来源 投产日期 1 中石化中原石化 20 PP 外购 2011.11 2 宁波富德（原禾元） 70 PP 外购 2013.1 3 南京惠生 30 丁辛醇 外购 2013.9 4 山东联泓 40 PP 外购 预计 2014 5 浙江兴兴能源 60 外销 外购 预计 2015 6 江苏斯尔邦 80 丙烯腈、丙烯酸 外购 预计 2015 7 常州富德能源 30 PP 外购 预计 2015 小计 330 8 其他煤制烯烃项目 600 PP 配套 +外购 2017年前投产 合计 930 中国煤（甲醇）制烯烃项目 三、丙烯市场供需格局将如何演
6、绎 20052013年中国丙烯进口量（万吨） 2005国内丙烯进口量 22.6万吨， 2013年增长到 264.1万吨，自给率从 97.3%降至 86.5%。 中国丙烯供需平衡 中国经济短期内难以恢复到过去高增长时期，中国石化产品仍能稳定增长，但增长幅度显著下降。 中东、北美石化产品； PDH、煤（甲醇）制烯烃对中国丙烯下游市场产生重大影响。 2016年中国大陆丙烯自给率提高，但缺口仍在，一定程度上支撑了丙烯价格。 中国丙烯发展趋势 四、丙烯下游产品发展趋势 中国大陆 PP产能从 2007年 578万吨增至 2013年的 1400万吨，2013年自给率升至 67%。 60 62 64 66 6
7、8 70 72 74 76 78 80 0 500 1000 1500 2000 2500 3000 3500 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 产量 进口量 表观消费量 自给率 /% 万吨 2014年 PP扩能高峰真正来临，产能增加 455万吨 /年，2015年 PP结构性短缺和过剩共存。 来自中东和美国的低成本 PP冲击国内市场。 煤制烯烃的产品加大了通用料的竞争压力，煤制烯烃将主导通用料，油制烯烃必将转向高端专用料。 聚丙烯 丙烯腈 供应短缺，进口依存度在 30%左右 发展前景看好，下游 ABS发展潜力大 副产 MMA、乙腈利润高、前景好 0
8、 20 40 60 80 100 120 140 160 180 产量 进口量 表观消费量 自给率 20032013年国内丙烯腈供需状况（万吨） 东北55%西北2%华东43%东北 25.6% 华北 9.4% 华东 57.7% 华南 7.3 % 2013年丙烯腈产能区域分布 2017年丙烯腈产能区域分布 环氧丙烷 2013年环氧丙烷产能 188万吨，进口量 44.4万吨，表观消费 166.5万吨。 环保限制，氯醇法产能将萎缩 区域性供需不平衡 绿色工艺路线发展潜力大 适合 PDH项目配套 东北 15.4% 华北 5.6 % 华东 21.1% 山东 45.1% 华东 12.8% 2015年 PO产
9、能区域分布 20032012年环氧丙烷供需状况（万吨） 东北 9% 华北 9% 华东 21.5% 山东 44.%9 华南 15.4 % 2013年 PO产能区域分布 0 50 100 150 200 250 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 产能 产量 进口量 表观消费量 丙烯酸 2014年产能过剩，预计行业的整体开工率在 60%，存在区域性不平衡 丙烯酸市场前景比丙烯酸酯更乐观 亟待突破 SAP技术瓶颈，丙烯酸发展前景可期 2015年丙烯酸产能区域分布（ %） 0 20 40 60 80 100 120 140 160 180
10、 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 产量 进口量 出口量 表观消费量 20052013年中国丙烯酸供需状况（万吨） 4.1 6.0 81.8 5.2 3.0 东北 华北 华东 华南 西北 6.5 4.7 75.7 8.3 4.7 东北 华北 华东 华南 西北 2013年丙烯酸产能区域分布（ %） 西部企业煤制烯烃下游产品发展路线多为 PP、 PE。原料成本优势明显，产品通用市场大，技术门槛低，可规避较多风险和挑战，对快速进入煤化工领域是一个好的选择 。 东南部沿海地区企业 MTO、 PDH下游产品发展路线除 PP外，因靠近消费地，更为灵活，多考虑高附加值产品，如环氧丙烷、丙烯腈、乙二醇等。实现效益最大化。 对烯烃下游产品发展路线的几点思考 Thank you！ 0432-63911080
