1、LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,机密,战略规划模板,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,1,讨论内容,事业本部战略制定流程 战略制定的内容 财务分析方法 工作安排,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,2,讨论内容,事业本部战略制定流程 战略制定的内容 财务分析方法 工作安排,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,3,战略规划是企业管理程序中的关键连接点,总公司及事业本部战略,战略规划,经营目标,资本计划,完成公司经营预算,制定关键业绩指标,制定资本预算,签订业绩合同
2、并根据目标评估业绩,经营计划,各级经理的业绩考核,本文件重点,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,4,战略规划程序的目的在于明确企业发展和管理核心,目的制定公司整体以及各事业本部未来三至五年的战略发展目标，包括在哪些市场及如何进行竞争，以及量化的财务目标及资源需求预测公司领导通过对各事业本部战略规划的严格质询，指导事业本部的战略发展方向，将精力集中于最重要的领域,原则战略规划是公司发展宏图的体现及细化，是对将来的展望公司领导及事业本部负责人“拥有”各自的战略规划公司领导投入大量时间对各事业本部提出的战略规划提出严格的质询，以确保目标的可行性及高度公司企划部门提供
3、公司高层领导和事业本部在规划过程中的支持，而不是规划的批准者战略规划必需以严谨的市场及竞争形势分析为基础战略规划每年要进行审核及向前滚动修正，以适应市场变化的需要,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,5,公司不同层面制定的战略规划重点有所不同,公司,子公司/事业本部,事业部,远景战略目标 / 财务目标行业/业务组合投资配置巨大的新机遇,业务组合投资配置相关的增长创造并把握协同效应,在哪些产品、市场和地理区域中参与竞争如何竞争价值定位竞争优势的来源相关的增长,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,6,公司总体战略规划主要包括发展目标和
4、资源需求,主要内容,1.公司发展远景及五年战略目标2.宏观经济环境及行业发展分析及对公司影响的评估今后五年公司所处的各行业的发展展望宏观经济和行业发展将对本公司造成的影响主要发展机会主要威胁3.本公司现状分析各事业本部及主要事业部情况、业绩及趋势各事业本部及主要事业部在所处行业内的地位及优势、弱点,4.公司未来五年战略目标公司未来五年业务重组收缩哪些产业进入哪些新业务行业主要战略举措关、停、并、转合资、兼并5.主要资源需求预测总销售额/总营业收入税前利润自由现金流投资资本回报（ROIC）6.主要资源需求预测资本投资人力资源,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,7
5、,事业本部和事业部的战略规划更注重具体的竞争手段,战略规划的主要内容,1.事业本部发展远景及三至五年战略目标2.宏观经济环境及行业发展分析及对本事业本部及下属事业部影响的评估今后五年内国内、外宏观经济环境发展变化趋势今后三至五年内行业的发展展望产品发展趋势主要法规及经营环境变化宏观经济和行业发展将对本事业本部造成的影响创造的主要机会造成的主要威胁3.本事业本部现状分析事业本部及事业部近年业绩及发展趋势事业本部及事业部主要竞争优势及弱点4.事业本部面临的主要竞争对手分析(国内外竞争者)竞争对手近几年业绩分析竞争对手可能在未来采用的战略举措对手战略举措对本公司的潜在威胁,5.事业本部三至五年战略(
6、方案)今后五年将在哪些市场竞争行业市场产品类型业务模型如何竞争：主要竞争手段主要战略举措及实施计划市场扩张新客户、渠道的建立6.事业本部及下属事业部五年经营及财务目标预测主要增长点预测总销售额市场份额投资资本回报(ROIC)7.配合公司战略的主要资源需求预测资本投资人力资源,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,8,业务规划需要重点解决的问题,重点问题,下一步行动,企业发展,需要专注于企业发展方面大规模举动的研究与实施（如进入新领域、合作伙伴谈判、并购）需要加强协调公司内部合作,在总部设企业发展部，专门负责大规模对外合资合作举动及跨业务群内部协调方面的工作事业本部
7、应建立在现有业务范围内业务发展的具体能力/经验,现有子公司/事业本部战略规划方面定量分析相对薄弱传统规划只包含一年目标的制定，缺乏子公司/事业本部3-5年战略规划及财务预测,在2月10日-3月10日开展事业本部具体战略规划及定量目标的制订事业本部需制定三年战略规划及财务预测,对客户的需求了解有限，且对客户的分类分析能力偏低对如何有效的为下级客户及客户的客户服务没有具体的行动对销售队伍的效率不够了解,在事业本部一级强化营销职能，并建立总部一级的实施及指导能力加强有效的销售业绩管理及运作支持，强化销售人员对客户了解及服务的时间及能力,战略规划,营销计划,LDCL010209BJ(GB)-plann
8、ing kickoff,9,讨论内容,事业本部战略制定流程 战略制定的内容 财务分析方法 工作安排,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,10,1. 事业本部发展远景及三年战略目标的具体内容,具体内容,事业本部发展远景事业本部战略总结,未来三年内事业本部的发展目标选定的重点发展产品/客户群事业本部的竞争能力及方式预计需投入的资源预定达成的财务目标及投资回报公司未来三年的重要战略举措概述,事业本部领导层共识汇总以下各章节的分析重点,议题,信息来源,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,11,2. 外界因素分析的具体内容,具体内容,宏观环
9、境分析行业与竞争分析(针对事业本部的主要现有业务以及可能的新业务),未来五年内中国IT产品市场的发展速度中国加入WTO后对所在行业各种有利与不利因素的分析(机会与威胁)五年内可能的技术领域变化及对其意义(机会与威胁)三至五年内产品市场的发展潜力与速度行业的竞争情况以及进入/退出壁垒行业的关键成功因素分析行业整体的业绩情况(利润率)行业结构以及价值链分析，考虑整合机会近期可能的竞争环境变化,政府部门的访谈文献检索宏观经济专家访谈专业市场调查行业专家访谈行业内主要竞争者访谈主要竞争者的年报表国际行业分析文献检索,议题,信息来源,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,1
10、2,3. 现状分析具体内容,具体内容,议题,信息来源,各事业本部业绩各事业本部发展能力,已投入资本及过去五年回报率市场份额(按行业分析)及市场份额、历史比较获利能力与行业平均利润率之比较技术水平优势/弱点服务水平优势/弱点成本水平优势/弱点市场渗透能力与开拓能力(营销网络、市场定位、供货商及客户关系、品牌、人才),内部分析行业协会/统计内部分析市场访谈/反馈客户访谈,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,13,4. 竞争对手分析的具体内容,具体内容,议题,信息来源,竞争对手近几年业绩分析竞争对手可能在未来采用的战略举措对手战略举措对本公司的潜在威胁,近年业务发展情
11、况近年业绩分析成功/失败的原因竞争对手宣布的战略方向内部了解的竞争对手战略方向竞争对手哪些战略举措对我们有直接的威胁, 哪些有间接的威胁对手战略举措对行业的影响对手战略举措对我们收入与利润的影响,内部分析外部信息分析外部信息分析内部信息的收集与分析内部分析,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,14,5. 未来三年战略的具体内容,具体内容,议题,信息来源,竞争范围如何竞争主要战略举措,行业市场产品类型(生产/分销)业务模式地域选择主要的竞争手段市场扩张举动新客户, 新渠道的建立战略举措实施的时间安排,内部分析内部分析内部分析,LDCL010209BJ(GB)-pl
12、anning kickoff,15,议题,事业本部营运利润预测事业本部占用营运资本预测事业本部所需资本投资预测事业本部销售收入事业部营运费用市场份额平均毛利率软硬件服务收入比例应收账款平均回收期新业务潜在收益新业务所需投入新业务风险财务分析详细情景假设,6. 财务分析及价值评估具体内容,具体内容,信息来源,投资资本回报率及自由现金流其它主要财务业绩主要营运业绩新业务机会价值分析,事业本部及各事业部财务部门协助事业本部及各事业部财务部门协助事业本部及各事业部财务部门协助事业本部及各事业部财务部门协助,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,16,7. 主要资源需求预测
13、的具体内容,具体内容,议题,信息来源,资本需求,经营规划部门预测财务部门协助,其他资源要求,其他资源要求的预测(如外部咨询，行政支持等)其他资源成本的详细预测,业务部门预测其它相关部门协助,支持业务扩展的长期资产投资要求可能导致资本需求变化的情形及条件投资计划实施的时间建议,流动资金需求,应收帐款占用资金需求存货占用资金需求应付帐款及其他应付项可缓解资金需求,经营规划部门预测财务部门协助,人才需求,业务部门及人力资源部门,管理人员需求销售及技术人员需求职能性专业人员需求,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,17,讨论内容,事业本部战略制定流程 战略制定的内容 财
14、务分析方法 工作安排,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,18,业务规划财务模型的输入和输出,主要输入：,输出：,事业本部,营运成本所得税固定资本资本开支折旧、折耗及摊销,事业部,各业务市场规模市场占有率毛利率所需流动资金支持业务扩张资本开支,事业本部,自由现金流投资资本回报率息税前利润总收入,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,19,建立财务模型的主要步骤,分析过去的损益表和资产负债表确认损益表和资产负债表各项目的价值驱动因素,对销售收入、成本、流动资金、资本支出和财务费用进行假设预测今后5年的损益状况预测今后5年的资产负债需求
15、,计算过去和今后的投资资本回报率,制作今后5年的现金流量表,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,20,息税前利润的预测方法,息税前利润,毛利,营运费用,销售收入（各事业部）,市场规模（各事业部）,市场份额（各事业部）,毛利率（各事业部）,事业本部营运费用,各事业部营运费用,X,+,历史数据来源,预测负责人/来源,各子公司经营管理或产品经理,事业部,各子公司经营管理或产品经理,事业部,各子公司经营管理或产品经理,事业部,各子公司损益,事业本部各职能,各子公司损益,事业部,X,-,=,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,21,自由现金
16、流计算方法,息税前利润（EBIT） - 调整所得税 - 递延税款增加额 =调整税后净营运利润 (NOPLAT) +折旧折耗及摊销 =毛现金流（Gross Cash flow） - 流动资金增加额 = 营运现金流（Operating Cash flow） - 资本性开支 =自由现金流（Free Cash flow）,历史数据来源,预测来源,子公司损益表,子公司损益表,事业本部财务,子公司损益表,事业本部财务,子公司损益表,事业本部财务,子公司资产负债表,各事业部,子公司资产负债表,各事业部及事业本部经营管理,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,22,投资资本回报率
17、计算方法,投资资本回报率,调整税后净营运利润,平均投资资本,息税前利润,调整所得税,平均流动资金,平均净固定资产,-,+,历史数据来源,预测负责人/来源,损益表,各事业部及事业本部经营管理,期初/2,期末/2,期初/2,期末/2,+,+,损益表,事业本部财务,资产负债表,各事业部,资产负债表,各事业部,=,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,23,投资资本回报率举例：,税前投资资本回报率*,1999年,投资资本周转天数,息税前利润/销售额,营运资本周转天数,固定资产周转天数,销售、综合、行政费用/销售额*,毛利率,应收帐款周转天数,库存周转天数,应付帐款周转天数
18、,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,1999年,2000年,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,24,事业本部业务规划财务模型模版,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,25,事业部业务规划财务模型模版,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,26,讨论内容,事业本部战略制定流程 战略制定的内容 财务分析方法 工作安排,LDCL010209BJ(GB)-planning kickoff,27,日程,关键日期,事业本部业务规划质询会,事业本部战略规划启动会,业绩管理研讨会,事业本部业务规划质询会,事业本部业务规划质询会,2001财年财务规划启动会,电讯设备研讨会事业本部战略交稿,软件业务研讨会,事业本部业务规划汇报,事业本部业务规划汇报,12,13,14,15,16,事业本部业务规划汇报,
