1、,主 讲 ：蒋 文 华,博弈论与信息经济学,Tel：87157935（h） Email：,博弈论和信息经济学,上 篇 博弈论博弈论概述完全信息静态博弈 完全信息动态博弈 不完全信息静态博弈不完全信息动态博弈,下 篇 信息经济学 信息经济学基本分类 逆向选择 信号传递和信息甄别 委托代理问题 激励机制,一个简单的课堂调查,两人同行打猎，忽遇一猛狮。一人卸下身上物品狂奔，同伴不解，问道：“汝能胜狮？”答曰：“非需胜狮，只需胜汝！”-佚名,博弈论概述：引言,182.5公斤！一个山东姑娘唐功红只在过去的一次训练比赛中举起的重量。场内几乎所有的人都以为唐功红这次已经输定了，此前不到一分钟前，刚刚把172
2、.5公斤的重量举过头顶的韩国姑娘张美兰已经激动地跪倒在了举重台上，她以为胜利已经肯定属于自己。但惊天逆转总是会在最后时刻诞生。,“选美大赛”,思考题：匿名投票与署名投票（国会议院加薪）,企业的生产决策,彩电、手机和汽车,激励负效应（扭曲），找对象,“注目礼”之争,超级美女的男同学们会这样想：这么漂亮的超级美女，怎么轮得到我来追？肯定有那些比我有钱的阔佬，比如巴菲特，去追求她。于是长叹一声，转而追求其他女孩去了。 巴菲特在华尔街上巧遇来纽约观光的超级美女之后，也颇为心仪，但是巴菲特转念一想：这么漂亮的超级美女，怎么轮得到我来追？肯定有那些比我有年轻的阔佬，比如比尔盖茨，去追求她。于是巴菲特长叹一
3、声，转而与结发老妇相伴去了。 超级美女去微软公司面试，巧遇比尔盖茨。面对如此佳人，盖茨也不能正襟危坐，心中一阵激动，但盖茨转念一想：这么漂亮的超级美女，怎么轮得到我来追？肯定有那些比我更强壮的阔佬，比如乔丹，去追求她。于是盖茨长叹一声，埋头继续与司法部周旋。 超级美女去观看篮球比赛，邂逅飞人乔丹。面对如此佳人，乔丹岂能坐怀不乱，脑海里浮想联翩，但乔丹冷静下来一想：这么漂亮的超级美女，怎么轮得到我来追？肯定有比我更英俊的小伙，比如她的什么同学，早就已经把她追到手了。于是乔丹长叹一声，转身继续与篮球叫板。,超级美女的困惑？,一个简单的数字游戏,每位同学写5个大于0的自然数，如果某位同学所写的5个数
4、字中有一个是所有同学所写的数字中最小的（在没有重合的情况下），那么他将获得本课程加10分的奖励（在总得分小于100分的情况下）,博弈论概述：基本术语,1、参与人（players）：理性选择的主体。i =1,2,nNature： 自然，虚拟参与人（运气，遇见什么样的狮子） 2、行动（action）： 选择变量。 ai代表参与人i的某一行动选择，Ai代表参与人i的选择空间。行动的顺序（the order of action） 3、信息（information）：参与人有关博弈的知识。 4、战略（strategies）：参与人的行动规则（计划）si代表参与人i的某一战略，Si代表参与人i的战略空间
5、5、损益（payoff）： 参与人的得与失，乃参与人所关心的。参与人i的损益函数为u i （s1, ,si, sn）,6、结局（outcome）：某种行动、战略或损益的组合 7、均衡（equilibrium）：行为主体间相互作用的一种结局，在该结局中，参与人无法通过改变选择增加收益（效用）。又称“僵局”。此乃局外人所关心的。 8、博弈（game）：参与人的集合+战略空间的集合+损益函数的集合。博弈G=S1 ,，Sn ；u1, ,un 9、作为动词的博弈是指参与人i在给定的博弈中选择战略及行动 10、博弈论（game theory）:研究在给定的博弈中，各参与人会作出什么样 的理性选择。当局者迷
6、、旁观者清。 学习博弈论的收益：当局者清、旁观者更清,博弈论概述：基本术语,博弈论概述：基本术语,11、博弈的规则（rules of the game）：参与人行动结局,课堂讨论题： 举例说明某个博弈（游戏）的规则,规则是一种人为的限制，对资格（行为主体）的限制，对行动空间（选择空间）的限制，并建立行动与结局（损益）之间的联系。,博弈论概述：分类,行动顺序,信息,浙江大学学生给老师打分,博弈论概述：教材与参考书,张维迎：博弈论与信息经济学上海三联书店，上海人民出版社，1996年。 罗伯特吉本斯；博弈论基础，中国社会科学出版社，1999年。 让梯若尔、朱弗登博格：博弈论，中国人民大学出版社，20
7、02年。 阿维纳什K迪克西特、巴里J奈尔伯夫：策略思维，中国人民大学出版社，2002年。 艾里克拉斯缪森：博弈与信息，北京大学出版社，2003年10月第1版。,博弈论概述：分析方法,1、最大化分析 求极值（人是理性的）给定约束条件（游戏规则）和目标（payoff），求最大值。博弈论专家的主要工作是研究约束条件。正确的决策来源于对约束条件的正确判断,课堂练习,最后通牒（take it or leave it）,非制度性约束 1、资源禀赋（劳动力、资本品、自然资源）（有什么） （人力资源丰富、自然资源紧缺、资本资源紧俏、生态环境脆弱 ） 2、技术条件（能做什么）（工程学） 3、信息空间（知道什么）
8、（决斗，“没看见你”） 4、效用函数（喜欢什么）（心理学，“红与黑”）制度性约束（游戏规则，“if，then”，限制选择空间） 1、正式制度（法律、法规）（法学，“右行”） 2、非正式制度（伦理、习俗、“潜规则”）（“闯红灯”）,博弈论概述：分析方法,博弈论概述：分析方法,2、均衡分析极值的组合分析 均衡是指行为主体间相互作用的一种结局，在该结局下，无人能通过改变自身的行为谋取更多利益。 鹰鸽博弈（ hawk-dove game） 讨价还价（alternating offers） 监督博弈及其均衡,博弈论,比较静态分析和比较动态分析 实证分析与规范分析 制度影响理论与制度变迁理论,博弈论概述：
9、分析方法,1838年库诺特（Cournot）寡头竞争模型（数量战）1883年伯川德（Bertrand）寡头竞争模型（价格战）1944年冯诺依曼和摩根斯坦发表博弈论和经济行为1950年纳什（Nash）提出了纳什均衡的概念。（美丽心灵）“Equilibrium points in n-person games”, “Non-cooperative games”, “The bargaining problem”.1965年泽尔腾（Selten）提出了子博弈精炼纳什均衡的概念19671968年海萨尼（Harsanyi）提出了贝叶斯纳什均衡的概念,博弈论概述：发展历程,19751991年泽尔腾（197
10、5）、Kreps和Wilson（1982）、Fudenberg和Tirole（1991）提出了精炼贝叶斯纳什均衡的概念1994年纳什、海萨尼和泽尔腾获诺贝尔经济学奖。,博弈论概述：发展历程,1996年维克里，米尔利斯获诺贝尔经济学奖。,2001年阿克尔洛夫、斯彭斯和斯蒂格利茨获诺贝尔经济学奖。,2005年奥曼和谢林诺贝尔经济学奖,完全信息静态博弈,1、占优战略均衡（以不变应万变） （1）定义 有n个参与人的战略式表述为博弈G=S1 ,，Sn ；u1, ,un ,战略组合s*=（s*1，s*i , ，s*n）是一个占优战略均衡，如果对于每一个i , s*i是给定其他参与人任何选择si=（s1，s
11、i-1 , si+1 ,，sn）的情况下第i个参与人的最优战略，即： ui(s*i , si )ui(si , si ), s-i ,sis*,占优战略均衡,完全信息静态博弈,（2）举例：囚犯困境（Prisoners dilemma）经典的囚犯困境,占优战略均衡,米兰达规则,完全信息静态博弈,类似的囚犯困境,排队,闯红灯,价格战,占优战略均衡,课堂讨论题： 举例说明现实中的“囚犯困境”,“万元陷阱”,现将10000元钱拍卖给大家，各位互相竞价，以100元为加价单位，直到没有人再加价为止。出价最高者将以其所出价格获得该10000元钱，同时，出价第二高者将其所出价格的数量支付给我。请问：您的竟拍策
12、略？,完全信息静态博弈,高尚是高尚者的墓志铭 卑鄙是卑鄙者的通行证,环境污染 战争与军备竞赛 给猫拴铃铛（出头鸟） “我也是这么做的” 只要人人都献出一点爱 奖学金的分配（“减负”） 高尚与卑鄙,占优战略均衡,多数人的暴政,三个人的自私,完全信息静态博弈,类似的囚犯困境,占优战略均衡,完全信息静态博弈,2、重复剔除的占优均衡重复剔除严格劣战略 （1）劣战略和严格劣战略 令si 和si是参与人i可选择的两个战略,如果对于其他参与人任何选择si=（s1，si-1 , si+1 ,，sn），参与人i从si 得到的支付严格小于从sI得到的支付，即： ui(s*i , si ) ui(si , si )
13、, s-i 我们说战略si 严格劣于战略si,重复剔除的占优均衡 重复剔除严格劣战略,完全信息静态博弈,（2）重复剔除的占优均衡 战略组合s*=（s*1，s*i , ，s*n）称为重复剔除的占优均衡，如果它是重复剔除劣战略后剩下的唯一的战略组合。,重复剔除的占优均衡 重复剔除严格劣战略,完全信息静态博弈,（3）举例智猪博弈：多劳不多得,重复剔除的占优均衡 重复剔除严格劣战略,什么条件下，大猪也不愿意去按？,2005年5月19日，三一重工(600031) 总裁向文波就“猪论”向广大投资者表示道歉。向文波表示：我代表“大猪”梁稳根向大家道歉。 作为股权分置的第一批试点公司，三一重工在5月10日率先
14、公布了解决股权分置改革方案：非流通股股东为取得股票流通权，支付对价给流通股股东，由非流通股股东向流通股股东每10股赠送3股并补偿8元现金。对于此方案，市场颇有微词，认为非流通股股东让利幅度不够大。随后，三一重工董事长梁稳根抛出了“大猪拱食小猪别闹”的言论。他称：“一头大猪带着一群小猪，墙上挂着一桶猪食，如果大猪不把猪食拱下来，小猪就一点都没得吃。现在，大猪将猪食拱下来了，一群小猪就开始闹意见，要求得到更多，这怎么行？”该言论一出，广大投资者极为愤慨。,我代表“大猪”梁稳根向大家道歉,完全信息静态博弈,智猪博弈：多劳少得塞翁失马、安知非福,重复剔除的占优均衡 重复剔除严格劣战略,完全信息静态博弈
15、,适得其反,置之死地而后生（破釜沉舟）,重复剔除的占优均衡 重复剔除严格劣战略,完全信息静态博弈,3、纳什均衡 （1）定义有n个参与人的战略式表述为博弈G=S1 ,，Sn ；u1, ,un ,战略组合s*=（s*1，s*i , ，s*n）是一个纳什均衡，如果对于每一个i , s*i是给定其他参与人选择s*i=（s*1，s*i-1 , s*i+1 ,，s*n）的情况下第i个参与人的最优战略，即：ui(s*i , s*i )ui(si , s*i ), siSi ,i,纳什均衡,一农户在杀鸡前的晚上喂鸡，不经意地说：快吃吧，这是你最后一顿！ 第二日，见鸡已躺倒并留遗书：爷已吃老鼠药，你们别想吃爷了
16、，爷他妈也不是好惹的。,完全信息静态博弈,（2）纳什均衡和占优战略均衡及重复剔除的占优均衡之间的关系,纳什均衡,（U，L）是占优战略均衡的条件？,（U，L）是纳什均衡的条件？,（U，L）是重复剔除的占优均衡的条件？,完全信息静态博弈,（3）应用分析斗鸡博弈性别战,纳什均衡,应用分析,完全信息静态博弈,制式（标准）博弈,纳什均衡,应用分析,完全信息静态博弈,语言博弈,纳什均衡,应用分析,完全信息静态博弈,全部可能的分类： 1、cbad ； cbd ； caad ； cd 4、cbbad,abcd,a与c大小比较与选择无关 d与c大小比较与选择无关 a与b大小比较与选择无关,完全信息静态博弈,以防
17、万一,纳什均衡,应用分析,参与人B,参与人A,完全信息静态博弈,库诺特寡头竞争模型（1838年） 已知：两个企业的成本函数为C=cq，市场逆需求函数为 P=a-(q1 +q2) 求：企业的产量和利润 解： p1= Pq1 -C1=（a-(q1 +q2)）q1-cq1 p2 = Pq2 -C2=（a-(q1 +q2)）q2-cq2 垄断市场分析： q1*=q2* =1/4（a-c），p1= p2=1/8（a-c）2 库诺特寡头市场分析：q1*=1/2（a-c- q2*），q2*=1/2（a-c- q1*） q1*=q2*=（a-c）/3，p1= p2=1/9（a-c）2,纳什均衡,应用分析,完全
18、信息静态博弈,伯川德寡头竞争模型（1883年） 如果企业的竞争战略是价格而不是产量，伯川德证明，即使只有两个企业，在均衡情况下，价格等于边际成本，企业的利润为零，与完全竞争市场均衡一样。这便是所谓的“伯川德悖论”(Bertrand Paradox)。 解开这个悖论的办法之一是引入产品的差异性。如果不同企业生产的产品是有差异的，替代弹性就不会是无限的，此时消费者对不同企业的产品有着不同的偏好，价格不是他们感兴趣的唯一变量。在存在产品差异的情况下，均衡价格不会等于边际成本。,纳什均衡,应用分析,完全信息静态博弈,豪泰林（Hotelling）价格竞争模型（1929年） 产品差异有多种形式。我们现在考
19、虑一种特殊的差异，即空间上的差异(special differentiation)，这就是经典的豪泰林模型。 在豪泰林模型中，产品在物质性能上是相同的，但在空间位置上有差异。因为不同位置上的消费者要支付不同的运输成本，他们关心的是价格与运输成本之和，而不单是价格。 假定有一个长度为1的线性城市，消费者均匀地分布在0，1区间里，分布密度为1。假定有两个商店，分别位于城市的两端，商店1在x0，商店2在x1，出售物质性能相同的产品。每个商店提供单位产品的成本为c，消费者购买商品的旅行成本与离商店的距离成比例，单位距离的成本为t。这样，住在x的消费者如果在商店1采购，要花费tx的旅行成本；如果在商店2
20、采购，要花费t(1x)。,纳什均衡,应用分析,完全信息静态博弈,我们现在考虑两商店之间价格竞争的纳什均衡。假定两个商店同时选择自己的销售价格。令Pi为商店i的价格，Di(pl，p2)为需求函数，i1，2。如果住在x的消费者在两个商店之间是无差异的，那么，所有住在x左边的将都在商店1购买，而住在x右边的将在商店2购买，需求分别为Dlx，D2l一x。这里，x满足： pl+txp2十t(1一x) 解得最优解为 p1*=p2*=c+t 每个企业的均衡利润为：,p1= p2=t/2,纳什均衡,应用分析,没有差别就没有利润,完全信息静态博弈,对模型的进一步分析我们将消费者的位置差异解释为产品差异，这个差异
21、进步可解释为消费者购买产品的旅行成本。旅行成本越高，产品的差异就越大，均衡价格从而均衡利润也就越高。原因在于，随着旅行成本的上升，不同商店出售的产品之间的替代性下降，每个商店对附近的消费者的垄断力加强，商店之间的竞争越来越弱，消费者对价格的敏感度下降，从而每个商店的最优价格更接近于垄断价格。另一方面，当旅行成本为零时，不同商店的产品之间具有完全的替代性，没有任何一个商店可以把价格定得高于成本，我们得到伯川德均衡结果。 在以上的分析中，我们假定两个商店分别位于城市的两个极端。事实上，均衡结果对于商店的位置是很敏感的。考虑另一个极端的情况，假定两个商店位于同一个位置x。，此时，他们出售的是同质的产
22、品，消费者关心的只是价格，那么，伯川德均衡是唯一的均衡：P1P2C， 1=2=0,纳什均衡,应用分析,课堂讨论题： 如何避免价格战？,完全信息静态博弈,人无我有“创新战略”人有我特“差别化战略”人特我廉“低成本战略”人廉我走“多元化战略”,完全信息静态博弈,完全信息静态博弈,4、公共物品的私人提供 （1）囚犯困境 （2）智猪博弈 （3）斗鸡博弈,完全信息静态博弈,5、混合战略纳什均衡 （1）猜谜游戏,完全信息静态博弈,（2）点球射门 攻方的策略是：攻左边，或攻右边 守方的策略是：守左边，或守右边（以守方的方向为准）,完全信息静态博弈,（3）石头、剪子、布（课堂模拟）,完全信息静态博弈,5、混合
23、战略纳什均衡 （4）混合战略 在n个参与人博弈的战略式表述G=S1 ,，Sn ；u1, ,un 中，假定参与人i 有K个纯战略：SI= si1，,siK，那么，概率分布i=(i1, ,iK)称为i的一个混合战略，这里iK=(sik)是i选择sik的概率，对于所有的k=1, ,K , 0iK1,1KiK=1. （5）混合战略纳什均衡 在n个参与人博弈的战略式表述G=S1 ,，Sn ；u1, ,un 中，混合战略组合*=(*1, , *n)是一个纳什均衡，如果对于所有的i=1, ,n ,下式成立: vi(*i ,*-i)vi(i ,*-i) ,ii 在此, vi(i ,-i)= (j( sj)ui
24、 (s),完全信息静态博弈,（6）监督博弈 税收机关与纳税人 雇主与雇员这里，V是雇员的贡献，W是雇员的工资，H是雇员的付出，C是检查的成本。同时，我们假定HC。在这个假设下，该博弈不存在纯战略纳什均衡。 求解混合战略纳什均衡得知：雇主检查的概率*=H/W，雇员偷懒的概率*=C/W。 求解雇主支付W为多少时，其期望收益最大。,农业与工业生产的区别,l 如果雇主能够没收雇员的抵押金F，前述两个问题的答案会发生怎样变化？如何理解这种变化？ l 根据上述分析，雇主是否会收取抵押金，如何收取？雇员是否愿交抵押金？ l 两个其它方面完全相同的企业在相互竞争中，一个收取抵押金，一个不收，谁更有竞争优势？
25、l 从社会福利最大化角度看，作为政府是否应禁止雇主向雇员收取抵押金？为什么？,课堂讨论,完全信息静态博弈,6、纳什均衡的存在性和多重性 （1）存在性定理,在n人战略式博弈中，如果每个参与人的纯战略空间Si 是欧氏空间上一个非空的、闭的、有界的凸集，损益函数ui (s)是连续的且对si是拟凹的，那么，至少存在一个纯战略纳什均衡。 （Debreu，1952；Glicksberg，1952；Fan，1952）,在n人战略式博弈中，如果每个参与人的纯战略空间Si 是欧氏空间上一个非空的、闭的、有界的凸集，损益函数ui (s)是连续的，那么，至少存在一个混合战略纳什均衡。（ Glicksberg，195
26、2 ）,每一个有限博弈至少存在一个纳什均衡（纯战略的或混合战略的）（纳什，1950）,完全信息静态博弈,6、纳什均衡的存在性和多重性 （2）多重性分蛋糕（“最后通牒”）性别战“聚点”均衡：文化、历史（接人）、道德（进门）、法律（右行）“廉价磋商”,完全信息动态博弈,1、博弈树 （1）结 （2）枝 （3）信息集,A,A,B,A,A,A,B,完全信息动态博弈,2、举例：房地产开发（）,两个房地产公司A和B一个城市里开发房产，他们可以分别选择是否开发，首先是A决定是否开发，然后B决定是否开发，同时，他们可能面临不同的市场需求状况（大和小）。,B,B,N,B,B,A,N,(4,4),(8,0),(-3
27、,-3),(1,0),(0,0),(0,1),(0,0),(0,8),开发,不开发,需求大,需求小,开发,不开发,完全信息动态博弈,2、举例：房地产开发（ ）,如果B在决策时并不知道自然的选择，那么其信息集就由原来的四个减少为两个。博弈过程如图所示。,B,B,N,B,B,A,N,(4,4),(8,0),(-3,-3),(1,0),(0,0),(0,1),(0,0),(0,8),开发,不开发,需求大,需求小,开发,不开发,完全信息动态博弈,2、举例：房地产开发（ ）,如果B在决策时知道自然的选择，但并不知道A的选择，那么其信息集虽然也是两个，但却与前述的不同。博弈过程如图所示。,B,B,N,B,
28、B,A,N,(4,4),(8,0),(-3,-3),(1,0),(0,0),(0,1),(0,0),(0,8),开发,不开发,需求大,需求小,开发,不开发,完全信息动态博弈,2、举例：房地产开发（）：另一种表述,在博弈中，自然的信息集总是假定是单结的。因为自然是随机行动的，自然在参与人决策之后行动等价于自然在参与人之前行动，但参与人不能观测到自然的行动。博弈过程也可以如图所示。,B,B,N,B,B,A,(4,4),(8,0),(-3,-3),(1,0),(0,0),(0,1),(0,0),(0,8),开发,不开发,需求大,需求小,开发,不开发,A,完全信息动态博弈,3、举例：父女之争（1）承诺
29、（commitment）或威胁 （2）承诺或威胁可信吗？ （3）“人质”,台湾,完全信息动态博弈,品牌投入（如广告）不仅具有产品质量信号的发送功能和甄别功能，同时具有信用抵押的功能。因为品牌的投入具有两个特征，一是品牌投资具有典型的沉没成本的特性，即一旦退出生产之后品牌投入是无法收回的；二是积累和损耗的非对称性，即品牌的积累是一个长期缓慢的过程，而品牌的损耗却是迅速的，如果一旦出现品牌企业的非信用行为，将导致品牌价值的迅速缩水，尤其是在信息高度流动的社会。,在封建社会，腐败充当了一种抵押机制。腐败不仅是皇帝用来加强官员对其效忠的胡萝卜，而且是加强忠诚的大棒。,权从威中来,威由信而生,信依利来定
30、,征税博弈,B,B,(10,-2),(4,4),(0,0),重税,轻税,养鱼,不养鱼,A,重税,轻税,(0,0),政府事后违约的手段有哪些？,新华社北京5月11日电 关于做好稳定住房价格工作的意见建设部 发展改革委 财政部 国土资源部 人民银行 税务总局 银监会,自2005年6月1日起，对个人购买住房不足2年转手交易的，销售时按其取得的售房收入全额征收营业税；个人购买普通住房超过2年（含2年）转手交易的，销售时免征营业税；对个人购买非普通住房超过2年（含2年）转手交易的，销售时按其售房收入减去购买房屋的价款后的差额征收营业税。,在南斯拉夫贝尔格莱德的商店里，一个巧克力棒的价格是600万第纳尔，
31、一台录像机的价格为20391560223第纳尔。自从国际社会对南斯拉夫实行经济制裁以来的一段时间里，通货膨胀率每天为10%。如果把这个数字换算成每年的比率将是128330558000000=1.281015，高到没有任何意义。在贝尔格莱德，1美元换1700万第纳尔。人们抱怨说，第纳尔和卫生纸一样不值钱。THE WALL STREET JOURNAL,AUGUST 4,1993,P.A1,从1922年1月到1923年11月，德意志魏玛共和国的价格指数从1上升到10,000,000,000。假如某人在1922年有一张3亿元的债券，那么两年之后，用它会连一块糖都买不到。,从1937年6月到1949年
32、5月的12年间，国民党政府的货币发行量增加了1768亿倍，同期物价上涨了138842亿倍，抗战前可以买一头牛的货币量到1949年连一粒米都买不到。,财政赤字（19902003年，亿元）,阿根廷是金融危机的始作俑者， 2001年12月危机爆发后，政府宣布暂停偿还亿美元的外债，冻结储户银行账户，美元存款比索化、放弃实行了年的联系汇率制（货币局制度），实行浮动汇率等措施。随之而来的是货币贬值，物价飞涨，民怨鼎沸，社会动荡。据统计，年上半年，比索贬值，通货膨胀率，失业率，增长。,拉美金融危机：阿根廷始作俑，乌拉圭成重灾区,2002年1-7月，乌拉圭外汇储备从31亿美元下降到6.31亿美元，流失76，银
33、行个人外币存款下降近40，全部银行储户减少40。季度国内生产总值下降10.1。特别是进入7月份以来，银行储户、尤其是在乌拉圭银行设立账户的阿根廷人纷纷提现，导致央行外汇储备急剧下降。本国货币贬值率达到41.8%。为防止储户挤兑，避免央行外汇储备继续骤降，乌拉圭政府被迫于7月30日宣布所有银行的业务活动暂停一周。8月2日，该国爆发了工人大罢工和哄抢商店事件。,拉美金融危机：阿根廷始作俑，乌拉圭成重灾区,靠什么限制政府的权力？,能够使政府的承诺变成可置信的，关键是要有一种“人质机制”，能够让老百姓不怕政府不信守承诺。,宪政必须满足权力民授原则。“政府的正当权力，系得自被统治者的同意”（独立宣言，1
34、776年）。 宪政必须满足模糊面纱原则（the veil of ignorance）。 宪政必须满足权力制衡原则，“不分权，即独裁”（就怕总统与国会不吵架）。,宪政,宪政必须满足公私分离原则。由于政府权力的运用会一直延伸它所能到达的尽头，由此必须为政府权力设定一道最后防线，即“私权”领域。“国会不得制定关于下列事项的法律：确立国教或禁止宗教自由；剥夺言论自由或出版自由；或剥夺人民和平集会和向政府请愿申冤的权利”。（人权）,完全信息动态博弈,4、举例：斯坦克尔伯格(stackelberg)寡头竞争模型（1934年） 已知 P=a- q1- q2, 企业的边际成本MC=AC=c 企业1选择q1，然
35、后企业2选择q2 q2=1/2（a-c- q1） q1*=1/2（a-c） q2*=1/4（a-c） p1=1/8（a-c）2 ，p2=1/16（a-c）2,在博弈中，拥有信息优势可能会使参与人处于劣势,如果企业选择的是价格而不是产量，则为后动优势,完全信息动态博弈,5、举例：市场进入博弈,B,B,(40,50),(-10,0),(0,300),默许,斗争,进入,不进入,A,默许,斗争,(0,300),A的战略：进入、不进入 B的战略：（默许、默许）、（斗争、斗争）（默许、斗争）、（斗争、默许）,完全信息动态博弈,5、举例：市场进入博弈,B,B,(40,50),(-10,0),(0,300),
36、默许,斗争,进入,不进入,A,默许,斗争,(0,300),A的战略：进入、不进入 B的战略：（默许、默许）、（斗争、斗争）（默许、斗争）、（斗争、默许）,完全信息动态博弈,5、举例：市场进入博弈,(40,50),(-10,0),(0,300),进入,不进入,(0,300),纳什均衡： （进入、 （默许、默许）（不进入、（斗争、斗争）（进入、（默许、斗争）（不进入、（斗争、默许）,完全信息动态博弈,6、子博弈精炼纳什均衡 子博弈：原博弈的一部分，它本身可以作为一个独立的博弈进行分析 子博弈精炼纳什均衡（“序贯理性”，sequential rationality） 房地产开发: （开发、（不开发、
37、开发）,(-3,-3),(0,1),(1,0),(0,0),开发,不开发,扩展式博弈的战略组合s*=（s*1，s*i , ，s*n）是一个子博弈精炼纳什均衡，如果： （1）它是原博弈的纳什均衡；（2）它在每一个子博弈上给出纳什均衡,完全信息动态博弈,6、子博弈精炼纳什均衡 房地产开发（）,子博弈精炼纳什均衡： 企业A：开发 企业B：如果A不开发，则不论需求大小都开发；如果A开发，则需求大时开发，需求小时不开发。,B,B,N,B,B,A,N,(4,4),(8,0),(-3,-3),(1,0),(0,0),(0,1),(0,0),(0,8),开发,不开发,需求大,需求小,开发,不开发,完全信息动态
38、博弈,7、逆向归纳法 罗森塞蜈蚣博弈（Rosenthsal，1981）,2,D,A,(0,3),1,D,A,(98,98),2,D,A,(97,100),1,D,A,(99,99),2,D,A,(98,101),(100,100),完全信息动态博弈,7、逆向归纳法 蜈蚣博弈,1,D,(640,160),完全信息动态博弈,7、逆向归纳法 蜈蚣,1,D,(640,160)（美分）,（8）,（41）,（38）,（10）,（2）,重复博弈（repeated games）,1、基本特征 （1）前一阶段的博弈不改变后阶段的博弈结构 （2）所有参与人都能观测到博弈过去的历史 （3）参与人的总损益是过去所有阶
39、段的损益的贴现值之和,重复博弈（repeated games）,2、有限次重复博弈 （1）连锁店悖论（chain-store paradox）（2）囚犯困境,重复博弈（repeated games）,3、无限次重复博弈（以囚犯困境为例） （1）可选择的战略雷锋战略曹操战略冷酷战略（grim strategies）,又叫触发战略心太软战略一报还一报（Tit-for tat）人鬼战略欺软怕硬（又叫检验者战略，H、TESTER）镇定者战略精神病患者（醉汉战略）,无限次重复博弈,重复博弈（repeated games）,（2）何为最优战略？,无限次重复博弈,重复博弈（repeated games）,如
40、果两个程序都合作则各得3分，如果都背叛则各得1分，如果一方背叛而另一方选择合作，则背叛方得5分而合作方得0分。每轮进行200次博弈，在总共提交的14个程序中（心理学、经济学、政治学、数学、社会学），最后发现，一个名为“针锋相对”（tit-for-tat，也称“一报还一报”，多伦多大学心理学教授阿纳托尔拉帕波特）的程序获得的分数最高。在此后的第二轮比赛中，62个来自不同6个国家的程序的角逐中，“针锋相对”依然稳获胜利）。,无限次重复博弈,重复博弈（repeated games）,（3）对“一报还一报”的进一步分析特点 它是善良的 它是可激怒的 它是宽容的 它是清晰的（容易被辨识）,无限次重复博弈
41、,重复博弈（repeated games）,“针锋相对”的善良性防止他陷入非合作的麻烦中，对对方背叛的报复则保证了对方背叛行为的谨慎性，宽容性则有助于在对方背叛后重新开始合作，而简单清晰的规则则易于被人理解，从而导出长期的合作。,无限次重复博弈,重复博弈（repeated games）,若干建议 不要嫉妒 不要首先背叛 对合作和背叛都要给于回报（as soon as possible） 不要耍小聪明,无限次重复博弈,重复博弈（repeated games）,若干启示,无限次重复博弈,为避免“怨怨相报何时了”，一个更好的策略可能是一报还9/10报,相爱总是简单，相处却是太难,合作的基础不是真正的
42、信任，而是关系的持续性,重复博弈（repeated games）,（4）对冷酷战略的进一步分析突然选择不合作的总收益 R=5 持续合作的收益 R=3+3+3+-3合作还是背叛？,无限次重复博弈,重复博弈（repeated games）,（4）对冷酷战略的进一步分析突然选择不合作的总收益 R=5 持续合作的收益 R=3+3+32+-3n = 3/（1-）在什么条件下双方会永远合作？,无限次重复博弈,的另一层含义是下次博弈的可能性,凡烟民都有这样的经历，怀着万分的小心，结果买到的仍是假烟。上当的烟民想找卖假烟的讨个说法，却常常因为缺乏有力的证据，有理说不清。浙江消费者陈先生就遇到了类似的事儿。陈先
43、生在04年初，在自家附近一副食品商店购买了20多条大红鹰香烟，并借着过春节的机会将香烟送了出去。不料过了一段时间，不少朋友纷纷打来电话，说他送去的香烟是假的。陈先生感到十分奇怪，便找店主交涉，而店主却一口否认。陈先生将剩下的8包大红鹰送烟草专卖局检验，证实这些香烟确属假烟。烟草专卖局派出执法人员对那家副食品店进行了检查，但未发现有假烟。无奈，陈先生只好再次找到店主交涉，店主同意赔偿其2000元人民币。然而第二天一早，店主又反悔了，并说自己从不卖假烟。,缺乏有力的证据，有理说不清,陈先生又找到烟草专卖局，要求对那家涉嫌卖假烟的副食品店进行查处，而专卖局方面则表示爱莫能助，因为执法人员上门检查时并
44、未查获假烟，而陈先生并不能证明他手中的烟是从副食品店买来的。没有足够的证据，是不能对经营者进行处罚的。况且，时下有些购烟者恶意骗赔，以假换真的事也时有发生，执法人员不得不谨慎对待。烟草专卖局专卖科负责人称，消费者遇到上述情况该如何维护自身权益，的确是个难题。因为消费者一旦买了烟离开商店，便无法证明这烟是哪里买来的。为此他提醒消费者，买烟时一定要开具发票，特别是一次性购买数量较多、价格偏高的名品香烟时，有必要让店家在香烟上留下标记以作证据。,缺乏有力的证据，有理说不清,重复博弈（repeated games）,（5）双寡头分析,无限次重复博弈,在寡头市场，串谋的产量各是1/4（a-c），利润各为
45、1/8（a-c）2，一旦一方选择不合作（产量为3/8 （a-c），则在该期的收益上升为9/64 （a-c）2，并导致今后双方的不合作（产量为1/3 （a-c），收益永远下降为1/9 （a-c）2。,重复博弈（repeated games）,（5）双寡头分析,无限次重复博弈,在双寡头市场，贴现率9/17，双方才会保持持久的合作。如果有N个寡头企业，则合作均衡的贴现率要求是1/（1+4n/（n+1）2）,重复博弈（repeated games）,（6）无名氏定理（folk theorem）,无限次重复博弈,如果博弈重复无限次，或者每次结束的概率足够小，如果充分接近1，任何个人理性可行支付向量都可以
46、作为子博弈精炼纳什均衡结果出现,4、信用（trust） 为什么要讲信用？,信用,一次博弈时的策略选择,重复博弈中的策略选择,据江苏经济报2002年3月26日报道，中国企业联合会理事长张彦宁透露，中国每年因为逃废债务造成的直接损失约为1800亿，由于合同欺诈造成的直接损失约为55亿，产品质量低劣和制假售假造成的直接损失至少为2000亿，由于“三角债”和现款交易增加的财务费用约为2000亿。,重复博弈（repeated games）,如何让人们讲信用？,信用,突然选择不讲信用的总收益 R=5一直讲信用的收益 R=3+3+3 2+-3n = 3/（1-）在什么条件下会选择不讲信用？,冷酷战略,重复博
47、弈（repeated games）,如何让人们讲信用？,信用,第三方强制（法律）,信誉机制,重复博弈（repeated games）,如何让人们讲信用？ 传统社会的信誉机制 转型时期的信用缺失 现代社会的信誉机制,信用,重复博弈（repeated games）,如何让人们讲信用？ 第一个是产权制度。“无恒产者无恒心，无恒心者无信用” 要规范市场一定要规范政府行为，尽量减少政府部门的交易行为 要求一个很好的信息传输体制。 强调法律的作用 提高个人的组织化程度,信用,重复博弈（repeated games）,孟轲：“民之为道也，有恒产者有恒心，无恒产者无恒心，苛无恒心，放辟邪侈，无不为己。”孟子滕
48、文公上,鹰和人都吃鸡， 鹰吃鸡，鸡越来越少；人吃鸡，鸡越来越多！,流寇与坐寇,流寇把富裕的地方抢穷是一种“公地悲剧”（The Tragedy of the Commons）。任何一帮流寇都不希望杀掉“会下金蛋的母鸡”，但又唯恐其他流寇先下手，抱着不抢白不抢的心态。聪明的暴力企业家发现，只有垄断了掠夺权才能杜绝这种恶性竞争。通过群雄争霸的角逐，能组织最大暴力机器的暴力企业家最终胜出，垄断掠夺权力，保护交保护费的“纳税人”。理性的、自利的流寇头子好像是在一只看不见的手引导下变成坐寇，戴上皇冠，自封君主、国王、天子、或者皇帝，以政府取代无政府状态。,坐寇（君主、国王、天子、皇帝、主席、总书记）以政府取代无政府状态。掠夺有度，而且不许其它强盗、土匪、黑帮、军阀来掠夺。坐寇积极维持社会秩序安定，创造生产条件，甚至愿意兴修水利、铺路架桥、提供其它公共物品，因为这些活动和有限掠夺的目的一样，都是为了他自身的长远利益。,
