1、私募投资基金产品风险等级评估常规划分评分表（80 分）维度 定量指标 次级指标 指标说明 评分备案经营时间（2） 超过 3 年（0 分），1-3 年（1 分），1 年以下（2 分） 2公司股权结构（2）控股股东为大型国有企业（0 分），控股股东为上市公司（0 分），控股股东为近3 年入选民营 500 强企业（0 分），其他（1 分）1公司实收资本（2）实收资本 5000 万元（含）以上（0 分），2000-5000 万元（1 分），2000 万元以下（2 分）2实际控制人能力与经验（2）8 年及以上从业经验/5 个及以上项目成功退出（0 分），4-8 年从业经验/2-4 个项目成功退出（1 分
2、），0-4 年及从业经验/2个以下项目成功退出（2 分）1控股股东/实际控制人的稳定性（1） 未发生变更（0 分），发生过变更（1 分） 0治理结构与管理架构的完备性（2） 是（0 分），否（2 分） 0基本情况（12）是否拥有基金销售牌照（1） 是（0 分），否（1 分） 1投研团队数量（2） 10 人以上（0 分），5-10 人（1 分），5人以下（2 分） 2投研团队平均从业年限（2）5 年以上（0 分），3-5 年（1 分），3 年以下（2 分） 1投研人员工作稳定性（1）流失率 20%以下（0 分），流失率 20%及以上（1 分） 0投研团队（6）投研人员从业合规性（1） 全部取得从
3、业资格（0 分）；反之（1 分） 0是否建立较为完善的内部控制制度（2） 是（0 分），否（2 分） 0内部控制制度是否有效执行（2） 是（0 分），否（2 分） 0风险准备金制度（2） 是（0 分），否（2 分） 2公司层面（40分）内部控制（12）成立以来有无违规情况及重大运营问题发生 无（0 分），有（2 分） 0（2）成立以来是否涉及任何法律诉讼或受到监管部门调查（2）否（0 分），是（2 分） 0高级管理人员（部门经理及以上）是否受过国家有关部门或自律组织的警告、通报批评或处罚（2）否（0 分），是（2 分）目前管理备案基金数量（2）5 只及以上（0 分），2-4 只（1 分），0-
4、1只（2 分） 2目前管理备案基金规模（2）10 亿元及以上（0 分），3-10 亿元（1 分），3 亿元以下（2 分） 2管理基金过往业绩（总体平均收益率）（4）20%及以上（0 分），1220%（1 分），512%（2 分），05%（3 分），0%以下（4 分）4资产管理规模与业绩（10）管理基金是否出现过风险事件（兑付风险）（2）否（0 分），是（2 分） 0投资方式（母子基金/FOF）（2） 母基金产品（1 分），子基金产品（2 分） 2投资方向与范围（3）初创期企业股权（3 分），成长期企业股权（2 分），成熟期/上市前企业股权（1分）1投资比例（分散化程度）（3）单一项目不超过 2
5、0%（0 分）；单一项目20-40%（1 分），单一项目 40-60%（2 分），单一项目 60-100%（3 分）3产品结构（3） 优先劣后基金（1 分），平行基金（2 分），存在复杂嵌套结构（3 分） 2杠杆运用（3） 小于等于 2：1（0 分），2：1-4：1（1 分）4：1-6：1（2 分），6：1 及以上（3 分） 0增信措施（3）有 3 项及以上增信措施（0 分），有 2 项增信措施（1 分），有 1 项增信措施（2 分），无增信措施（3 分）1退出安排（4）退出方案完善且不确定性小（0 分），退出方案完善但存在一定不确定性（1 分），退出方案较完善但存在较大不确定性（2分），退出
6、方案存在瑕疵但不确定性较小（3 分），退出方案存在瑕疵且不确定性大（4 分）1产品层面（40分）基金设计募集方式及最低认缴金 合规（0 分），不合规（1 分） 0额（1）运作方式（2） 开放式（0 分），半封闭式（1 分），封闭式（2 分） 1存续期限（3） 1 年及以下（0 分），1-3 年（1 分），3-5年（2 分），5 年以上（3 分） 2是否托管（2） 是（0 分），否（2 分） 0基金估值政策与程序（3） 有（0 分），无（3 分） 3申购和赎回安排（2） 有（0 分），无（2 分） 0基金经理是否跟投（3） 是（0 分），否（3 分） 3运作期信息披露（3）每年披露一次（3 分）
7、，每半年披露一次（2 分），每季披露一次（1 分），每月披露一次（0 分）3常规划分总分 42审慎划分评分表（20 分）序号 相关指标 指标说明 评分1 基金合同表述复杂，存在免责条款（1） 是（1 分），否（0 分） 02 存在结构性安排（1） 是（1 分），否（0 分） 03 投资标的具有衍生品性质（3） 是（3 分），否（0 分） 04 基金产品或服务规模过大，可能触发巨额赎回，易引发群体事件（2） 是（2 分），否（0 分） 05 非公开交易市场或投资者较少导致的短期变现能力较差（2） 是（2 分），否（0 分） 26 流动性差、存在非标资产投资，难以估值（2） 是（2 分），否（0 分） 27 投资杠杆过高（达到相关要求上限）（2） 是（2 分），否（0 分） 08 投资标的单一，高度集中（单一项目占总规模的 60%以上）（2） 是（2 分），否（0 分） 29 管理人涉嫌重大违法违规行为/正接受调查（1） 是（1 分），否（0 分） 010 重大关联交易（2） 是（2 分），否（0 分） 011 影响投资者利益的其他重大事项（1） 是（1 分），否（0 分） 012 协会认定的高风险基金产品或服务（1） 是（1 分），否（0 分） 1审慎划分总分 7
