1、疫情 时代 对我 国汽 车行 业发 展趋 势分 析报 告疫情 时代 对我国 汽车 行业发 展趋势 分析 报告一、汽 车 行 业 基 本 知 识 普 及整 车 厂 的 价 值 链1.整 车 的 研 发，新 车 从 概 念 到 正 式 投 产 要 大 概 5 0 个 月 的 时 间2.从 零 部 件 供 应 商 采 购 零 部 件 进 行 整 车 的 生 产 制 造，流 程 有：冲 压、焊 接、涂装、总 装 和 检 验3.整 车 生 产 完 成 后 就 是 销 售 环 节，传 统 的 销 售 方 式 是 将 整 车 物 流 运 输 到 各 大 4 S店 进 行 销 售4 S 店 的 来 历4 S
2、店 是 1 9 9 8 年 以 后 才 逐 步 由 欧 洲 传 入 中 国 的。4 S 店 是 集 汽 车 销 售、维 修、配 件和 信 息 服 务 为 一 体 的 销 售 店，是 一 种 以“四 位 一 体”为 核 心 的 汽 车 特 许 经 营 模 式，包 括 整车 销 售(S a l e)、零 配 件(S p a r e p a r t)、售 后 服 务(S e r v i c e)、信 息 反 馈 等(S u r v e y)。整 车 厂 和 4 S 店 的 合 作对 于 整 车 厂 来 说，授 权 更 多 的 4 S 店 就 可 以 触 达 更 多 的 消 费 者，卖 出 更 多 的
3、 车，同 时 一 般 4 S 店 向 整 车 厂 拿 车 都 需 要 支 付 一 定 的 保 证 金，所 以 整 车 厂 可 以 快 速 回 款。当 然由 于 4 S 店 直 接 面 对 消 费 者，代 表 整 车 厂 的 形 象，所 以 整 车 厂 对 4 S 店 加 盟 也 会 设 置 相 当 高的 门 槛。另 外 4 S 店 掌 握 消 费 者 一 手 的 数 据，这 些 数 据 资 源 是 整 车 厂 十 分 渴 求 的。对 于 4 S 店 来 说，销 售 新 车 不 但 可 以 获 得 做 中 间 商 的 利 润，如 果 完 成 整 车 厂 设 定的 销 量 目 标 还 可 以 拿
4、到 相 应 的 返 点。因 此 在 年 末 为 了 达 成 销 量 目 标，许 多 4 S 店 降 价 销 售汽 车 也 就 不 奇 怪 了。但 是 近 年 来 由 于 车 市 下 行，4 S 店 新 车 获 得 售 卖 业 务 利 润 率 下 降，维修、保 养 业 务 成 为 重 要 的 利 润 来 源。以 经 销 商 龙 头 广 汇 汽 车 2 0 1 9 年 年 报 为 例：新 车 收 入 占 比 8 6.1%，毛 利 润 占 比 3 3.5%;售 后 收 入 占 比 9.1%，毛 利 润 占 比 3 1.6%可 以 看 到，占 收 入 不 到 1 0%的 售 后 业 务 贡 献 近 1
5、/3 的 利 润。目 前 4 S 店 单 一 销 售 体 系 正 逐 渐 被 打 破，特 斯 拉 和 许 多 造 车 新 势 力 如 蔚 来 等 都 选择 以 线 上 预 定，线 下 体 验 的 直 销 方 式 尝 试 摆 脱 经 销 商。此 外，也 有 许 多 互 联 网 玩 家 从 不 同角 度 切 入 进 入 新 车 销 售 市 场：从 电 商 平 台 跨 界 进 入 的 玩 家，如 阿 里 巴 巴、京 东、苏 宁 等;以 汽 车 电 商 平 台 切 入 的 玩 家，包 括 弹 个 车、毛 豆 新 车 网;以 金 融 手 段 切 入 做 以 租 代 购 的 企业，如 易 鑫 金 融、花
6、生 好 车、来 用 车 等。面 对 激 烈 的 竞 争，许 多 经 销 商 集 团 也 在 纷 纷 寻 求转 型。二、后 疫 情 时 代 汽 车 行 业 发 展 趋 势 及 整 车 厂 应 对 策 略(一)发 展 趋 势1.背 景据 中 汽 协 数 据 显 示，2 0 1 9 年 中 国 乘 用 车 产 销 分 别 完 成 2 1 3 6 万 辆 和 2 1 4 4.4 万 辆，同 比 分 别 下 降 9.2%和 9.6%;自 2 0 1 7 年 达 到 峰 值 后 连 续 两 年 下 滑。2 0 2 0 年 初 受 新 冠 疫 情 的冲 击，全 球 汽 车 市 场 遭 受 重 创，但 近 日
7、 来 中 国 汽 车 市 场 开 始 复 苏。2 0 2 0 年 4 月 份 汽 车 产 销 分 别 完 成 2 1 0.2 万 辆 和 2 0 7 万 辆，环 比 增 长 4 6.6%和4 3.5%，同 比 分 别 增 长 2.3%和 4.4%，4 月 销 量 实 现 今 年 以 来 首 次 增 长，长 达 2 1 个 月 连 降 终于 结 束。值 得 注 意 的 是，4 月 豪 华 车 零 售 同 比 增 长 1 6%，远 高 于 行 业 整 体 水 平。6 月 3 日，中 汽 协 预 计 今 年 5 月 中 国 汽 车 销 量 同 比 增 长 1 1.7%至 2 1 4 万 辆。短 期
8、内 汽 车 市 场 的 发 展 可 以 从 供 给 侧 和 需 求 侧 重 点 讨 论 疫 情 影 响 和 政 策 的 刺 激 作用;针 对 长 期 发 展 趋 势，大 家 在 分 析 时 应 首 先 使 用 波 特 五 力/P E S T 模 型 进 行 外 部 环 境 分 析。2.短 期短 期 来 看，受 疫 情 影 响 消 费 者 购 车 被 压 抑 的 需 求 会 迎 来 爆 发，且 不 排 除 部 分 消 费者 因 为 疫 情 体 会 到 没 有 私 家 车 的 不 方 便 有 了 购 车 的 需 求，再 加 上 国 家 和 各 地 方 政 府 出 台 一系 列 的 刺 激 汽 车
9、消 费 的 政 策，汽 车 销 量 会 迎 来 短 暂 的 提 升。随 着 疫 情 在 全 球 蔓 延，海 外 的汽 车 零 部 件 和 整 车 制 造 几 乎 停 滞，零 部 件 供 应 链 存 在 断 裂 风 险，可 以 预 计 未 来 几 个 月 的 时间 内 国 内 汽 车 供 给 量 会 相 对 不 足，车 企 产 销 量 承 压，消 费 者 购 车 需 求 可 能 会 延 后。3.长 期P-政 治 环 境汽 车 行 业 作 为 国 民 生 产 总 值 的 支 柱 行 业 之 一，在 中 国 宏 观 经 济 增 速 放 缓 的 形 势下，无 疑 会 被 给 予 稳 定 经 济 增 长
10、 的 使 命。2 0 2 0 年 5 月，国 家 发 改 委、科 技 部、工 业 和 信 息 化 部 等 1 1 部 门 联 合 印 发 关 于稳 定 和 扩 大 汽 车 消 费 若 干 措 施 的 通 知，提 出 调 整 国 六 排 放 标 准 实 施、完 善 新 能 源 汽 车 购置 相 关 财 税 支 持 政 策、加 快 淘 汰 报 废 老 旧 柴 油 货 车、畅 通 二 手 车 流 通 交 易、用 好 汽 车 消 费金 融 等 5 项 工 作，积 极 营 造 有 利 于 汽 车 消 费 的 市 场 环 境，持 续 释 放 汽 车 消 费 潜 力。聚 焦 各 个 细 分 市 场，一 方
11、面 燃 油 车 排 放 标 准 越 来 越 严 苛;另 一 方 面，作 为“新 基建”七 大 领 域 之 一 的 充 电 桩 将 会 大 规 模 铺 开，补 贴、免 征 购 置 税 等 优 惠 政 策 期 限 延 长，新能 源 汽 车 市 场 会 无 疑 会 迎 来 快 速 的 发 展。E-经 济 环 境2 0 1 8 年 以 来，宏 观 经 济 去 杠 杆 加 大 了 企 业 经 营 的 压 力，影 响 了 居 民 的 收 入 预 期，从 而 抑 制 了 大 宗 消 费 品 的 购 买 需 求。另 一 方 面，过 去 两 年 楼 市 价 格 增 长 过 快，尤 其 是 二 三四 五 线 城
12、市，各 种 恐 慌 和 投 机 购 房 需 求 大 量 挤 压 汽 车 消 费，形 成 较 强 的 债 务 负 担，导 致 居民 消 费 大 幅 减 缓，汽 车 消 费 受 到 来 自 房 价 的 挤 出。宏 观 经 济 增 速 下 行，总 体 来 看 国 民 对 于 汽 车 消 费 意 愿 可 能 会 下 降，但 是 国 民 人 均收 入 不 断 增 加，国 民“消 费 升 级”的 趋 势 下，豪 华 车 市 场 销 量 可 能 会 继 续 逆 市 上 扬。S-社 会 环 境一 方 面，城 市 交 通 拥 堵，环 境 污 染 问 题 日 益 凸 显，随 着 环 保 低 碳 出 行 的 理 念
13、 深 入人 心，汽 车 共 享 化 逐 渐 普 及，年 轻 人 购 车 意 愿 可 能 会 下 降;另 一 方 面，受 疫 情 影 响 消 费 者心 理 也 可 能 发 生 变 化，对 私 密 的 出 行 空 间 和 自 由 出 行 能 力 的 需 求 可 能 会 让 大 众 产 生 购 车 需求。T-技 术 环 境未 来 汽 车 的 技 术 发 展 趋 势 主 要 是“新 四 化”，即 电 动 化、智 能 化、网 联 化 和 共 享化。”新 四 化“的 概 念 在 2 0 1 5 年 被 业 界 正 式 提 出。在 过 去 的 五 年 里，除 了 整 车 厂 外 越 来越 多 的 互 联 网
14、 企 业(如：百 度，阿 里)和 3 C 企 业(如：华 为)也 逐 渐 加 大 对 无 人 驾 驶、车 载娱 乐 系 统、智 能 座 舱 等 方 面 的 研 发 投 入。未 来 汽 车 产 品 科 技 和 质 量 将 会 成 为 整 车 厂 最 重 要的 核 心 竞 争 力。(二)整 车 厂 的 应 对 之 道1.短 期(1)现 金 流 出 现 危 机 时可 与 主 要 投 资 者 保 持 联 系，寻 求 帮 助 或 者 寻 找 新 的 融 资 来 源。(2)提 升 收 入积 极 与 消 费 者 沟 通，了 解 他 们 的 需 求，拥 抱 新 兴 的 营 销 方 式，如 电 商 平 台 直
15、播 卖车尽 可 能 的 创 造 收 入 来 源。如 比 亚 迪、上 汽 通 用 五 菱 等 车 企 制 造 呼 吸 机 和 口 罩 等 医疗 物 资(3)降 低 成 本及 时 削 减 组 织 规 模，或 者 采 取 更 加 灵 活 的 用 工 方 式(4)时 刻 关 注 供 应 链 安 全提 前 做 好 关 键 零 部 件 的 库 存 准 备2.长 期(1)新 车 制 造 及 销 售 业 务通 过 自 建 工 厂 或 者 收 购 实 施 国 际 化 战 略，开 辟 新 的 市 场，分 散 单 一 市 场 风 险中 国 市 场：提 升 销 量：积 极 拥 抱 新 兴 的 营 销 方 式，如 电
16、商 平 台 直 播 卖 车 提 升 单 车 售 价：做 好 消 费 者 洞 察，满 足 消 费 者 对 高 科 技 智 能 汽 车 的 需 求，提 升产 品 力(2)转 型 移 动 出 行 服 务 的 提 供 商目 前 t o C 端 已 被 滴 滴 出 行 主 导，可 以 考 虑 发 力 t o B 端，为 企 业 提 供 一 整 套 移 动 出行 解 决 方 案(3)积 极 布 局 汽 车 后 市 场汽 车 行 业 具 有 明 显 的 长 尾 效 应，但 目 前 我 国 汽 车 后 市 场 发 展 相 比 欧 美 国 家 还 不 成熟。中 国 的 汽 车 后 市 场 价 值 链 具 体 可
17、 分 为 汽 车 金 融、汽 车 保 险、维 修 保 养、汽 车 租 赁、汽车 用 品、以 及 二 手 车 六 个 细 分 领 域。很 多 整 车 厂 凭 借 自 身 雄 厚 的 资 金 和 品 牌 价 值，积 极 布 局 后 市 场 业 务，打 通 汽 车 行业 的 全 产 业 链。例 如：上 汽 集 团 的 车 享 平 台 是 中 国 汽 车 市 场 首 个 全 生 命 周 期 O 2 O 电 子 商 务平 台，提 供 一 站 式 汽 车 全 生 命 周 期 价 值 服 务。现 旗 下 已 拥 有 车 享 网、车 享 家、车 享 家 A p p等 多 个 业 务 承 接 平 台，以 及 车 享 新 车、车 享 二 手 车、车 享 汇、车 享 付、车 享 配 等 多 个 业 务类 型。整 车 厂 在 布 局 后 市 场 业 务 时 也 面 对 来 自 传 统 经 销 商 集 团、保 险 公 司 和 新 兴 互 联 网玩 家 的 激 烈 竞 争，如 何 取 胜 中 国 汽 车 后 市 场 仍 是 一 个 重 要 且 宏 大 的 议 题。
