1、上海加冷松芝汽车空调股份有限公司 2011 年年度报告摘要 1 证券代码：002454 证券简称：松芝股份 公告编号：2012-011 上 海 加 冷 松 芝 汽车 空 调 股 份 有 限公 司 2011 年 年 度报 告 摘 要 1 重要 提 示 1.1 本 公司 董事 会、监 事会 及其董 事、监 事、高 级管 理人员 保证 本报 告所 载资 料不存 在任 何虚 假记 载、误导性 陈述 或者 重大 遗漏，并对 其内 容的 真实 性、准确性 和完 整性 负个 别及 连带责 任。本年度报告摘要摘自年度 报告全文，报告全文同时 刊载于 http:/容，应当 仔细 阅读 年度报 告全 文。1.2
2、公 司年 度财 务报 告已 经立信 会计 师事 务所 审计 并被出 具了 标准 无保 留意 见的审 计报 告。1.3 公司 负责 人陈福 泉、主 管会 计工 作负 责人 于梅及 会计 机构 负责 人(会 计主管 人员)于 梅声明：保 证年 度报 告中 财务 报告 的真 实、完 整。2 公司 基本 情况 2.1 基本情况简介 股票简称 松芝股份 股票代码 002454 上市交易所 深圳证券交易所 2.2 联系人和联系方式 董事会秘书 证券事务代表 姓名 刘学亮 谭人珂 联系地址 上海市闵行区莘庄工业区华宁路 4999 号 上海市闵行区莘庄工业区华宁路 4999 号 电话 02154429631
3、02154429631 传真 02154429631 02154429631 电子信箱 3 会计 数据 和财务 指标 摘要 3.1 主要会计数据 单位：元 2011 年 2010 年 本年比上年增减（）2009 年 营业总收入（元）1,536,130,922.19 1,301,437,473.69 18.03%920,253,990.66 营业利润（元）267,851,958.05 285,297,832.45-6.11%185,669,476.53 利润总额（元）295,545,640.95 294,598,956.54 0.32%192,328,275.42 归属于上市公司股东的净利润（元
4、）231,649,139.38 228,753,341.83 1.27%151,800,042.32 上海加冷松芝汽车空调股份有限公司 2011 年年度报告摘要 2 归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润（元）210,967,123.53 220,845,608.44-4.47%144,823,327.61 经营活动产生的现金流量净额（元）23,868,621.76 47,067,925.38-49.29%142,060,183.71 2011 年末 2010 年末 本年末比上年末增减（）2009 年末 资产总额（元）2,639,772,529.57 2,307,783,385.42 1
5、4.39%1,123,935,660.34 负债总额（元）713,627,188.75 526,134,743.80 35.64%618,454,785.97 归属于上市公司股东的所有者权益（元）1,842,472,782.19 1,730,823,642.81 6.45%460,706,300.98 总股本（股）312,000,000.00 240,000,000.00 30.00%180,000,000.00 3.2 主要财务指标 单位：元 2011 年 2010 年 本年比上年增减（）2009 年 基本每股收益（元/股）0.7425 1.1159-33.46%0.8433 稀释每股收益（
6、元/股）0.7425 1.1159-33.46%0.8433 扣除非经常性损益后的基本每股收益（元/股）0.6762 1.0773-37.23%0.8046 加权平均净资产收益率（）12.97%22.67%-9.70%38.55%扣除非经常性损 益后的加权平均净资产收益率（）11.81%21.89%-10.08%36.78%每股经营活动产生的现金流量净额（元/股）0.0765 0.1961-60.99%0.7892 2011 年末 2010 年末 本年末比上年末增减（）2009 年末 归属于上市公司股东的每股净资产（元/股）5.9054 7.2118-18.11%2.5595 资产负债率（）2
7、7.03%22.80%4.23%55.03%3.3 非经常性损益项目 适用 不适用 单位：元 非经常性损益项目 2011 年金额 附注（如适用）2010 年金额 2009 年金额 非流动资产处置损益-439,381.25-71,416.05-24,587.00 计入当期损益的政府补助，但与公司正常经营业务密切相关，符合国家政策规定、按照一定标准定额或定量持续享受的政府补助除外 27,003,612.00 8,459,237.00 6,132,631.00 除上述各项之外的其他营业外收入和支出 1,129,452.15 913,303.14 550,754.89 所得税影响额-5,321,563
8、.42-1,394,722.25-1,193,309.50 少数股东权益影响额-1,690,103.63 1,331.55-446,834.19 除同公司正常经营业务相关的有效套期保值业务外，持有交易性金融资产、交易性金融负债产生的公允价值变动损益，以及处置交0.00 0.00 49,063.01 上海加冷松芝汽车空调股份有限公司 2011 年年度报告摘要 3 易性金融资产、交易性金融负债和可供出售金融资产取得的投资收益 单独进行减值测试的应收款项减值准备转回 0.00 0.00 1,908,996.50 合计 20,682,015.85-7,907,733.39 6,976,714.71 4
9、 股东 持股 情况和 控制 框图 4.1 前 10 名股东、前 10 名无限售条件股东持 股情 况表 单位：股 2011 年末股东总数 19,506 本年度报告公布日前一个月末股东总数 19,681 前 10 名股东持股情 况 股东名称 股东性质 持股比例（%）持股总数 持有有限售条件股份数量 质押或冻结的股份数量 陈福成 境外自然人 61.19%190,920,600 190,920,600 北京巴士传媒股 份有限公司 国有法人 2.25%7,020,000 0 石河子义兴股权投资管理有限公司 境 内 非 国 有 法人 2.25%7,020,000 0 上海大众公用事业（集团）股份有限公司
10、境 内 非 国 有 法人 2.25%7,020,000 0 南京中北(集团)股份有限公司 境 内 非 国 有 法人 2.25%7,020,000 0 上海元开投资管理有限公司 境 内 非 国 有 法人 1.50%4,680,000 4,680,000 深圳市佳威尔科技有限公司 境 内 非 国 有 法人 0.83%2,597,400 0 中 国工商银行建信优选成长股票型证券投资基金 境 内 非 国 有 法人 0.62%1,948,620 0 上海锦绣一方实业有限公司 境 内 非 国 有 法人 0.58%1,800,000 0 全国社保基金一零七组合 境 内 非 国 有 法人 0.42%1,300
11、,000 0 前 10 名无限售条件 股东持股情况 股东名称 持有无限售条件股份数量 股份种类 北京巴士传媒股份有限公司 7,020,000 人民币普通股 石河子义兴股权投资管理有限公司 7,020,000 人民币普通股 上海大众公用事业（集 团）股份有限公司 7,020,000 人民币普通股 南京中北(集团)股份有限公司 7,020,000 人民币普通股 深圳市佳威尔科技有限公司 2,597,400 人民币普通股 中国工商银行建信优选成长股票型证券投资基金 1,948,620 人民币普通股 上海锦绣一方实业有限公司 1,800,000 人民币普通股 全国社保基金一零七组合 1,300,000
12、 人民币普通股 范建华 1,187,190 人民币普通股 蓝秋平 1,016,570 人民币普通股 上述股东关联关系或一致行 公司 实际控制人陈福成与上海元开投资管理有限公司存在关联关系，除上述情形外，公司未知上海加冷松芝汽车空调股份有限公司 2011 年年度报告摘要 4 动的说明 其他前 10 名股东是否存在关联 关系或一致行动关系。4.2 公司与实际控制人之 间的产权及控制关系 的方 框图 5 董事 会报 告 5.1 管理层讨论与分析概 要 2011 年报管理层讨论 2011 年是松芝股份上市后的第 二年，也是松芝股份现实上市后发展的重要一年。在董事会的领导下，确定了以移动式空调业务为主业
13、，同时兼顾其他汽车零配件的发展战略，松芝股份逐步梳理形成了四大 业务板块，大巴空调业务板块，小车空调业务板块，轨道车空调业务板块，冷冻冷藏车空调业务板块，分别针对移动式空调不同市场全面铺开业务。同时松芝股份还发展了空调零配件，并依靠收购南京博士朗公司部分进入了空调电子控制业务，也是公司进入汽车电子业务的一个开始。_ 大巴空调业务板块在 2011 年 继续保持增长的态势，开发了多个新的公交客户，市场占有率进一步有所提高、并成功开发了南非、墨西哥等国际市场。但 由于大巴空调市场竞争的加剧和生产制造成本的增加，大巴空调业务的毛利率在 2011 年出 现了一定程度的下滑。同时通过公司的不断努 力，公司
14、在电动大巴空调市场已经处于领先地位，为大巴空调业务的持续发展打下了基础。公司管理层将在 2012 年继续大力推进大巴空调业务的开拓，关注校车市场，并着力降低大巴空调的生产制造成本，力争稳定大巴空调业务的毛利率水平，并不断扩大市场占有率。_ 小车空调业务板块在 2011 年 也继续保持增长的态势，增长幅度超过轿车行业增长率。我们与东南汽车、东风汽车、长安汽车等大型自主品牌轿车企业保持了良好的配套关系，同时也逐步配套了和广汽集团、通用五菱等其他一些大型汽车整车企业。小车空调业务板块将着力打造高标准的生产制造流水线，提高产品技术含量，力争尽快进入国际整车厂商的配套体系，为把小车空调业务打造成为公司的
15、长期增长点而努力。_ 轨道车空调业务板块在 2011 年也取得了突破，形成完备的制造体系，并在行业门槛较高的轨道车空调市场取得了一定的业务突破。我们与上海地铁、大连地铁、广州地铁签订了部分线路的列车空调大修合同，从而叩开了轨道车空调业务的大门。我们还在与多个国内重点城市的地铁公司洽谈新列车直接配套空调业务，力争在 2012 年取 得较大的突破 _ 在 2011 年 6 月，松芝股份与 中集集团按照 50%对 50%的股份比例，成立了冷冻冷藏车空调业 务的合资公司，超酷（上海）制冷设备有限公司。超酷公司重点的业务方向就是冷冻冷藏车空调，由于中国的冷链市场还处于初期阶段，冷链运输也是国家重点发展的
16、方向，超酷公司立足于市场高端，引进芬兰 Lumikko 公司的相关技术，力争在冷冻冷藏车空调市场中占得一席之地，并逐渐扩大市场份额。_ 公司上市以来，募集资金使用 进度较为缓慢，主要原因是受制于上海土地供应紧张，公司在上海募投项目的规划土地一直未能获批，因此造成募投项目的延迟。为此公司多方努力协调，为使募集资金尽快发挥效益，满足公司发展所需，公司采取了如下措施，首先，对 上海工厂进行了技术改造，投入部分自有资金扩大产能，保证了公司在销售保持增长的情况下，生产制造能力不拖后腿。其次，公司 在 2011 年 9 月决定以超募资金 增资厦门松芝、重庆松芝、成 都松芝、酷风零部件公司和松芝轨道车辆空调
17、公司，帮助外地工厂和相关事业部进行产能的扩张，应对销售量的不断增长。其中成都松芝、酷风零部件公司和松芝轨道车辆空调公司已经开始利用到位的资金进行产能建设。与此同时，公司也不断协调努力，力争在 2012 年完成募 投项目的土地受让，并破土动工开始建设，以使得募集资金尽快的发挥作用，满足公司日益增长的需求。_ 对于公司的超募资金的使用，除了增资控股子公司以外，公司还在积极寻求公司的本行业内的扩张机会，不排除采取兼并收购的方式来进行本行业内的扩张，公司也在积极的寻求这样的机会，以使得超募资金尽快发挥效益并为公司的做大做强服务。公司通过引进、培养高素质的技术人才，加强了技术开发队伍建设。2011 年公
18、司通过自行 研发的、拥有自主知识产权，获国家授权专利共 8 项，其中发明 专利 3 项。并且，通过制冷研 究院，在松芝股份内搭建了统一的小车技术开发与管理平台，有效地整合、利用公司各项资源，为股份公司未来建设统一的技术开发与管理平 台打下了基础。同时为改善内部管理，提高松芝空调产品质量，公司通过与 TUV 认证机构合作，开展 TS16949 审核；推动 EHS（环境、职业健康与安全管理）体系认证；上海加冷松芝汽车空调股份有限公司 2011 年年度报告摘要 5 并针对审核过程中发现的不合格问题点，来改善管理，改进环境，提高产品质量。5.2 主营业务分行业、产 品情况表 单位：万元 主营业务分行业
19、情况 分行业 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）工业 149,403.02 99,333.35 33.51%17.09%21.38%-2.35%商业 25.50 21.93 14.00%主营业务分产品情况 分产品 营业收入 营业成本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率比上年增减（%）大中型客车空调 104,762.64 61,809.21 41.00%19.97%25.25%-2.49%乘用车空调 43,945.49 36,943.63 15.93%9.74%14.35%-3.39%自制半成品
20、694.89 580.51 16.46%200.51%216.74%-4.32%贸易 25.50 21.93 14.00%5.3 报告期内利润构成、主营业务及其结构、主营 业务盈利能力较前一 报告 期发生重大变化的原 因说 明 适用 不适用 项目_ 年末余额或本年金额_ 年 初余额或 上年金额_ 变动比例_ 变动原因 应收票据_546,323,081.61 _358,847,415.04 _52.24%_ 用票据结 算增多 固定资产_308,685,388.24 _231,272,032.78 _33.47%_ 本期采购 固定资产所致 实收资本_312,000,000.00 _240,000,
21、000.00 _30.00%_ 本期资本 公积转增股本所致 管理费用_126,443,440.30 _95,694,367.09 _32.13%_ 主要系本期 工资增加所致 财务费用_-16,887,619.35 _3,561,925.33 _-574.11%_ 募集资金的 利息收入所致 营业外收入_28,559,334.91 _10,406,045.95 _174.45%_ 本期政府 补助增加所致 6 财务 报告 6.1 与最近一期年度报告 相比，会计政策、会 计估 计和核算 方法发生变 化的 具体说明 适用 不适用 6.2 重大会计差错的内容、更正金额、原因及 其影 响 适用 不适用 上海
22、加冷松芝汽车空调股份有限公司 2011 年年度报告摘要 6 6.3 与最近一期年度报告 相比，合并范围发生 变化 的具体说明 适用 不适用 1、_ 本报告期本公司通过设立 方式于 2011 年 9 月 5 日新增子 公司上海酷风空调部件有限公司，注册资本人民币 7,000 万 元，本公司持有股权比例 100%，因此纳入合并财务报表范围。本报告期本公司通过设立 方式于 2011 年 6 月 29 日新增 子公司超酷（上海)制冷设备有限公司（注册资本人民币 1,800 万元（截止 2011 年 12 月 31 日，实收资本为人民币 720 万元），本公司持有股权比例 50%。根 据超酷（上海)制冷
23、设备有限公司章程，公司最高权力机构为董事会，本公司在董事会中享有多数表决权，有权决定公司的生产经营决策，因此将该公司纳入合并财务报表范围。本报告期本公司通过设立 方式于 2011 年 3 月 4 日新增子 公司北京松芝福田汽车空调有限公司，注册资本人民币 5,000万元，本公司持有股权比例 60%，因此纳入合并财务报表范 围。本报告期本公司通过设立方式于 2011 年 12 月 20 日新增子公 司上海升聚实业有限公司，注 册资 本人民币 200 万元，本公司持有股权比例 100%，因此纳入合并财务报表范围。本报告期本公司通过非同一控制下企业合并方式于 2011 年 9 月 30 日新增子公司南京博士朗 电子技术有限公司，注册资本人民币 2,000 万元，本公司持有 股权比例 70%，因此纳入合并 财务报表范围。本报告期南京博士朗电子技术有限公司通过购买方式于 2011 年 8 月 25 日新增 子公司苏州圣桥华玺信息安全技术有限公司，注册资本人民币 500 万元，南京博士朗电子 技术有限公司持有股权比例 51%，因此苏州圣桥华玺信息安全技术有限公司为本公司的孙公司，纳入合并财务 报表范围。2、_2011 年度无减少合并单位 情况。6.4 董事会、监事会对会 计师事务所“非标准 审计 报告”的说明 适用 不适用 6.5 对 2012 年 1-3 月经营 业绩的预计 适用 不适用
