1、管理会计案例1一、甲企业本年计划生产1000件A产品，正常价格为80元/件。年初编制的成本计划见表： 成本计划表产销量：1000件成本项目总成本单位成本直接材料2400024直接人工1200012变动性制造费用40004固定性制造费用1000010销售及管理费用50005合计55000551月份乙企业要求甲企业追加订货200件A产品，特殊订价为50元/件。要求：就以下各个不相关方案作出可否接受此项追加订货的决策。（1）、企业最大生产能力为1200件，剩余能力无法转移，追加订货不需要追加专属成本。（2）、企业最大生产能力为1160件，剩余能力无法转移，也不需要追加专属成本。（3）、企业最大生产能
2、力为1200件，剩余能力也无法转移，但追加订货要求经过某台专用设备加工，该设备价值1800元。（4）、最大生产能力1180件，剩余能力可以转移，若对外出租可获租金收入200元，追加订货要求加1100元专属成本。分析：依题意分别用各种方法解题如下：(1)、特殊订价50元单位变动成本40元（24+12+4）可以接受此追加订货可以获利润2000元（5040）200(2)、列相关损益分析表如下：见表1表1：相关损益分析表 单位：元 方案项目接受追加订货拒绝追加订货相关收入50200100000相关成本96000其中：增量成本4016064000机会成本804032000相关损益4000在此情况下，接受
3、订货的相关损益为+400，比不接受订货多400元，所以应当考虑接受此追加订货。 该表中按160件计算接受订货的相关增量成本，原因是企业最大生产能力为1160件，原计划生产1000件，故追加订货200件中只能有160件可利用剩余生产能力，属于相关产量，其余40件要冲击原计划产量，但这40件不论是否接受订货均要安排生产，对于增量成本而言属于无关产量。机会成本反映的是追加订货影响正常计划完成（只完成了960件）而减少的正常收入 (3)、编制差别损益分析表见表2： 表2： 差别损益分析表 单位：元 方案项目接受追加订货拒绝追加订货相关收入50200100000+10000相关成本合计98000+980
4、0其中：增量成本4020080000专属成本18000差别损益+200订货可获200元利润，应接受追加订货。(4)、不应接受追加订货。见表3相关损益分析表，接受订货的相关损益比拒绝订货的相关损益少100元。表3： 相关损益分析表 单位：元 方案项目接受追加订货拒绝相关收入 5020010000200相关成本 99000其中：增量成本 4018072000专属成本 11000机会成本 802016000相关损益 +100 +200表3中的第二方案若改为拒绝订货，则其相关收入200元租金就应当列入第一个方案的相关成本，作为另一个机会成本项目。管理会计案例2表1是企业19901999年连续10年有关
5、产销业务量、成本以及售价等资料。据此按两种成本法编制的损益表表2所示（为简化计算，贡献式损益表是按变通的形式编制的）。根据以上资料编制的棕合分析表见表3。从这个例子中不难发现两个问题：第一、即使前后期成本水平、价格和存货计价方法不变，两种成本法出现不为零的营业净利润差异也只有可能性，而没有必然性；第二、产销平衡关系与分期营业净利润差异的性质之间的联系似乎也并不像想象中的那样有规律。表一 期间项目 一 二 三 四 五 六 七 八九 十1.产销量与存货量（件）Q100100010001250100010009009001650X14000400040005000400050004000250050
6、003100X24000300040004750425050004100250042504750Q2010001000125010001000900900165002.成本水平（110期） 单位变动生产成本b110元 单位变动非生产成本b20.3元每期固定性制造费用a110000元每期固定性销售管理费用a24100元 3.每期生产成本(a1b1x1)（元）500005000050000600005000060000500003500060000410004.每期销售及管理费用(a2b2x2)(元)53005000530055255375560053304850537555255.销售水平（11
7、0期）产品销售单价p20元各项假定：（1） 每期生产量指当期投产且全部完工量（不存在在产品问题）。（2）每期销售量中不存在退还、折让和折扣问题。（3）各期成本水平不变（单位变动成本与固定成本总额均不变）。（4）各期售价不变（产品质量与市场销路不变）。（5）存货按先进先出法计价（FIFO）。（6）假定各期的服务费用均为零。表二 损益表期间项目 一 二 三四 五 六 七 八 九十十损益表（传统式）营业收入（PX 2）800006000080000950008500010000082000500008500095000营业成本期初存货成本 001250012500150001250012000112
8、501260019800加：本期生产成本50000500005000060000500006000050000350006000041000减：期末存货成本012500125001500012500120001125012600198000 营业成本50000375005000057500525006050050750336505280060800营业毛利3000022500300003750032500395003125016350320034200减营业费用销售及管理费用5300500053005525537556005330485053755525营业净利润247001750024700
9、31975271253390025920115002682528675损益表（贡献式）营业收入（PX2）800006000080000950008500010000082000500008500095000营业变动成本(b1x240000300004000047500425005000041000250004250047500营业贡献边际40000300004000047500425005000041000250004250047500减：期间成本 固定性制造费用（A10000100001000010000100001000010000100001000010000销售及管理费用5300、50
10、0005300552553755600533048555053755525合 计1530015000153001552515375156001533014850153751525 营业净利润24700150002470031975271253440025670101502712531975 表三 综合分析表 期间项目 一二 三四 五 六 七 八九 十合计产销生产量400040004000500040005000400025005000310040600销售量400030004000475042505000410025004250475040600利润率完全成本法2470017500247003
11、1975 27125 3390025920115002682528675252820变动成本法24700150002470031975271253440025670101502712531975252820差量0250000050025013503003300 0 产销平衡法绝对平衡产大于销相对平衡1产大于销产小于销相对平衡1产小于销相对平衡2产大于销产小于销完全成 本 期末单位存货中固定性制造费用02.52.52.02.52.02.542.001）法下存货与利润差额的关系 期末存或量010001000125010001000900900165002）期末存货吸收的固定性制造费用0250025
12、0025002500200022503600330003）=1）2）期初单位存货中固定性制造费用002.52.52.02.52.02.542.04）期初存货量001000100012501000100090090016505）期初存货释放的固定性制造费用00250025002500250020002250360033006）=4）5）存货吸收与释放的固定制造费用差额02500000-5002501350-300-33007）=3）6）管理会计案例3计算单纯固定资产投资项目的净现金流量。企业拟购建一项固定资产，需投资100万元，按直线法折旧，使用寿命10年。预计投产后每年可获营业净利润10万元。
13、假定不考虑所得税因素。要求：就以下各种不相关情况用简化公式分别计算项目的净现金流量。（1）、在建设起点投入自有资金100万元，当年完工并投产，期末无残值。（2）、建设期为一年，其余条件同（1）。（3）、期满有净残值10万元，期余条件同（1）。（4）、建设期为一年，年初年末分别投入50万元自有资金，期末无残值。（5）、在建设起点一次投入借入资金100万元，建设期为一年，发生建设期资本化利息10万元，期末无残值。（6）、期末有10万元净残值，其余条件同（5）。分析：依题意计算有关指标：固定资产原值固定资产投资建设期资本化利息在第（1）、（2）、（3）、（4）、种情况下，固定资产原值100（万元）在
14、第（5）、（6）种情况下，固定资产原值10010110（万元）固定资产年折旧=在第（1）、（2）、（4）、种情况下，年折旧=（万元）在第（3）种情况下，年折旧=万元） 在第（5）种情况下，年折旧=（万元） 在第（6）种情况下年折旧=（万元） 项目计算期=建设期+经营期在第（2）、（4）、（5）、（6）、种情况下，n=1+10=11（年）在第（1）、（3）、情况下n=0+10=10（年） 第n年回收额=该年回收固定资产余值+回收流动资金 在第（1）、（2）、（4）、（5）、种情况下，回收额为零。 在第（3）、（6）、种情况下，回收额=10（万元）。 按简化公式计算的各年净现金流量应分别为： （1
15、）、NCF0=-100万元，NCF110=10+10=20（万元） （2）、NCF0=-100万元，NCF1=0，NCF211=10+10=20（万元） （3）、NCF0=-100万元，NCF19=10+9=19（万元）NCF10=10+9+10=29（万元） （4）、NCF01=-50万元，NCF211=10+10=20（万元） （5）、NCF0=-100万元，NCF1=0，NCF211=10+11=21（万元） （6）、NCF0=-100万元，NCF1=0，NCF210=10+10=20万元，NCF11=10+10+10=30（万元）。管理会计案例4计算完整工业投资项目的净现金流量。 某工
16、业项目需要原始投资125万元，其中固定资产投资100万元，开办费投资5万元，流动资金投资20万元。建设期为1年，建设期与购建固定资产有关的资本化利息10万元，固定资产投资和开办费投资于建设起点投入，流动资金于完工时（第1年末）投入。该项目寿命期10年，固定资产按直线法折旧，期满10万元净残值；开办费自投产年份起分5年摊销完毕。预计投产后第1年获5万元利润，以后每年递增5万元；流动资金于终结点一次回收。要求：按简化公式计算项目各年净现金流量。分析：依题意计算如下指标：（1） 项目计算期=1+10=11（年）（2） 固定资产原值=100+10=110（万元）（3）、固定资产年折旧=（万元）（共10
17、年）（4）、开办费摊销额=（万元）（5年）（5）、投产后每年利润分别为5、10、15、.，50万元（10年）（6）、建设期净现金流量：NCF0=-100(万元)NCF1=-5-20=-25(万元)经营期净现金流量：NCF2=5+10+1=16（万元）NCF3=10+10+1=21（万元）NCF4=15+10+1=26（万元）NCF5=20+10+1=31（万元）NCF6=25+10+1=36（万元）NCF7=30+10+0=40（万元）NCF8=35+10+0=45（万元）NCF9=40+10+0=50（万元）NCF10=45+10+0=55（万元）NCF11=50+10+0+（10+20）=
18、90（万元） 管理会计案例5计算考虑所得税的固定资产项目的净现金流量。某固定资产项目需要一次投入价款100万元，资金来源系银行借款，年利息率10%，建设期为一年，用投产后税后利润归还贷款本息。该固定资产可使用10年，按直线法折旧，期满有净残值10万元。投入使用后，可使每年产品销售收入（不含增值税）增加80.39万元，同时使经营成本增加48万元。所得税率为33%。要求：分别按两种方法计算该项目净现金流量（中间结果保留两位小数）。分析：先计算相关指标：（1） 项目计算期=1+10=11（年）（2） 固定资产原值=100+10010%1=110（万元）（3） 年折旧=（万元）（4） 经营期每年总成本
19、=年经营成本+年折旧=48+10=58（万元）（5） 每年营业净利润=利润总额=80.39-58=22.39（万元）（6） 每年应交所得税22.3933%7.39（万元）第一种方法：按简化公式计算净现金流量 建设期净现金流量：NCF0=-100万元，NCF1=0 经营期净现金流量：NCF210=15+10=25（万元）NCF11=15+10+10=35（万元）第二种方法：按定义编制现金流量表见表一：如下表一 某固定资产投资项目现金流量表（部分） 单位：万元0123.1011合计1. 0现金流入量1. 1营业收入1.2回收固定资产余值1.3现金流入量合计00000080.39080.3980.3
20、9080.39.80.39080.3980.3910.0090.39803.9010.00813.902. 0现金流出量2.1固定资产投资2.2经营成本2.3所得税（33%）2.4现金流出量合计100001000000048.007.3955.39048.007.3955.39.048.007.3955.39048.007.3955.39100.00480.0073.90653.903.0净现金流量-100025.0025.00.25.0035.00160.00显然，按两种方法计算该项目净现金流量完全相同。管理会计案例6计算更新改造项目的净现金流量。某企业考虑购置1台新设备替换旧设备，以降低其
21、生产成本。旧设备原值97000元，帐面净值57000元，每年折旧额10000元，估计还可用5年，5年后残值7000元，若现在变卖可获40000元（使用该设备所生产产品每年营业收入为100000元，经营成本为70000元）。新设备买价、运费及安装费共130000元，可用6年，报废时残值为10000元，无清理费，年折旧额20000元。使用新设备不会增加收入，但可使每年经营成本降低28000元（新设备每年经营成本42000元）。设备替换不会影响生产计划，所得税率33%。要求：（1） 分别确定新旧设备有关期间的NCF，并据以确定两者差额NCF；（2） 直接用差量法确定NCF。分析：（1） 可采用变通法
22、解题，不必遂一编制现金流量表。更新改造时（即建设起点为第0年）新设备的现金流出，（投资）为10000元，即新NCF0=-130.000；若继续使用旧设备，其第0年变现价值40000元（而不是其原值）视为现金流出，即旧NCF6=-40000元（凡更新改造或建设期不足1年，或在建设期第1年年初大量投资的情况下，均可按建设起点第0年确定现金流出）由于新旧设备未来的生产经营期分别为6年和5年，因此新设备的年净现金流量为： 新NCF15=收入（经营成本+折旧）（1所得税率）+折旧=100000（42000+20000）（133%）+20000=45460（元） 新NCF6=45460+10000=554
23、60（元） 与次相应旧设备的年净现金流量为： 旧NCF14=100000（70000+10000）（133%）+10000 =23400（元） 旧NCF5=23400+7000=30400（元）新旧设备各年的NCF及两者之差NCF如表二所示：表二：T年01456合计新设备NCFT130000454604546055460152760旧设备NCFT400002340030400084000NCFT9000022060150605546068760（2） 从以新设备替换旧设备的角度出发，逐一分析现金流量各项内容变动量对NCF的影响的方法叫差量分析法，据此法编制的差量现金流量表见表三表三 更新设备差
24、量现金流量表 项目（差量） 0 14 5 6 合计1. 现金流入（CIT）（1）销售收入00+100000+100000（2）回收固定资产余值70000+10000+3000（3）旧设备变现收入+40000+40000 小 计 +40000070000+110000+1430002. 现金流入（COT）（1）更新投资+130000+130000（2）经营成本2800028000+4200098000（3）所得税+5940+5940+12540+42240小 计+1300002206022060+54540+742403.差量净现金流量（NCFT）90000+22060+15060+55460+
25、68760该表中有关数据是根据已知条件 分析确定的：第15年更新设备不会改变收入量，但每年会节约经营成本28000元，增加折旧20000院，从而增加所得税5940元（2800010000）33%；第5年末会减少原定旧设备回收余值7000元，而第6年与新设备有关的全部流量均构成NCF的内容。其中，销售收入是指使用新设备比旧设备多获得1年收入100000元；经营成本是指该年使用新设备发生的经营成本42000元（另外还增加折旧20000元），所得税12540=100000（42000+20000）33%=3800033%。上述两种解法求得的NCF结果一致的。可见在类类似的更改投资问题中，若旧设备可用年限与新设备折旧年限相同或相近时，采用差量分析法计算NCF更为简便，就是在不了解销售收入等情况下也能进行分析。另外，从差量分析的角度看，也可以把节约付现成本、固定资产中涂折价收入作为现金流入量对待。
