1、债券简称：20 大悦 01 债券代码：149189.SZ 大 悦 城控 股 集团 股 份有 限 公司 公 司 债券 受 托管 理 事务 报 告（2021 年度）发 行人 大 悦城 控股集 团股 份有限 公司（深圳 市宝 安区 新安 街 道 3 区龙 井二 路 3 号中 粮地 产集团 中心 第 1 层 101 室）债 券受 托管理 人 中信 证 券股份 有限 公司（广东 省深 圳市 福田 区中 心三 路 8 号 卓越 时代 广场（二期）北 座）2022 年 6 月1 重 要 声明 本报告依 据公 司债券 发行与交 易管理 办法（以下简 称“管 理办法”）、公司债券受托管理人执业行为准则（以下 简
2、称“执业行为准则”）、深圳证券交易所公司债券上市规则（以下简称“上市规则”）、大悦 城控股集团股份有限公司 2021 年 年度报告等相关公开信息披露文件及大悦城控股集团股份有限公司（以下简称“大悦城控股”、“发 行人”或“公司”）提 供的证明文件以及第三方中介机构出具的专业意见。由本期公司债券受托管理人中信证券股份有限公司（以下简称“中信证券”）编制。本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为中信证券所作的承诺或声明。2 目录 第一节 本期公司债券概况.3 第二节 公司债券受托管理人履职情况.7 第三节 发行人 202
3、1 年度经营情况和财务状况.9 第四节 发行人募集资金使用及专项账户运作情况与核 查情况.13 第五节 本期债券本息偿付情况.15 第六节 发行人偿债意愿和能力分析.16 第七节 增信机制、偿债保障措施的执行情况及有效性 分析.17 第八节 债券持有人会议召开情况.18 第九节 公司债券的信用评级情况.19 第十节 负责处理与公司债券相关事务专人的变动情况.21 第十一节 与发行人偿债能力和增信措施有关的其他情况 及受托管理人采取的应对措施.22 第十二节 发行人在公司债券募集说明书中约定的其他义 务的执行情况.23 第十三节 其他情况.24 3 第一节 本期公司 债券概况 一、发 行人 名称
4、 中文名称：大悦城控股集团股份有限公司 英文名称：Grandjoy Holdings Group Co.,Ltd.二、注册 文 件和注册 规模 大悦城控股集团股份有限公司于 2020 年 6 月 29 日获得中国证券监督管理委员会证监许可【2020】1291 号文同意向专业投资者发行面值不超过人民币 20亿元公司债券。2020 年 8 月 4 日，发行人成功发行大悦城控股集团股份有限公司 2020 年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）（品种一）（债券简称“20 大悦 01”，债券代码“149189.SZ”）（以下简称“本期债券”），本期债券最终发行规模为20 亿元，期限为 5 年 期，附
5、第 3 年末发行人赎回选择权、发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权。三、本 期债 券的主 要条 款 1、发行主体：大悦城控股集团股份有限公司。2、债券名称：大悦城控 股集团股份有限公司 2020 年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）（品种一）。3、发行规模：本期债券发行规模为人民币 20 亿元。4、债券期限：本期债券为 5 年期（附第 3 年 末发行人赎回选择权、发行人调整票面利率选择权和投资者回售选择权）。5、票面金额和发行价格：本期债券票面金额为 100 元，按面值平价发行。6、担保方式：本期债券无担保。7、发行人赎回选 择权：发行人有权决定在存续期的第 3 年末行使赎 回选择
6、权。发行人将于本期债券第 3 个计息年度付息 日前的第 30 个交易日，通过中国证监会指定的上市公司信息披露媒体发布关于是否行使赎回选择权的公告。若发4 行人决定行使赎回选择权，本期债券将被视为第 3 年全部到期，发行人将以票面面值加最后一期利息向投资者赎回全部本期债券。所赎回的本金加第 3 个计息年度利息在兑付日一起支付。发行人将按照本期债券登记机构的有关规定统计债券持有人名 单，按 照证券 登记机构 的相关 规定办 理。若发 行人不 行使赎 回选择权，则本期债券将继续在第 4、5 年存续。8、发 行 人调整 票面利 率选择权：发行 人有权 决定是否 在本期 债券存 续期的第 3 年末调整后
7、续期限的票面利率。若发行人不行使赎回选择权，发行人将于本期债券第 3 个计息年度 付息日前的第 30 个交 易日，以深交所、证券登记机构和中国证券业协会批准的方式发布关于放弃行使赎回权的公告，将同时在中国证监会指定的信息披露媒体上发布关于是否调整本期债券票面利率、调整方式以及调整幅度的公告。若发行人未行使票面利率调整选择权，则本期债券后续期限票面利率仍维持原有票面利率不变。9、投资者回售选择权：对于本期债券，发行人在存续期的第 3 年末 发出关于是否 调整本期债券票面利率及调整幅度的公告后，投资者有权选择在本期债券的第 3 个计息 年度 付 息日将持 有的 本期债 券 按票面金 额全 部或部
8、分 回售给发行人。发行人将按照深交所和债券登记机构相关业务规则完成回售支付工作。10、回售登记期：对于本期债券，自发行人发出关于是否调整本期债券票面利率及调整幅度的公告之日起 3 个交易日内，债券持有人可通过指定的方式进行回售申报。债券持有人的回售申报是否可撤销详见发行人于第 3 个计息年度付息日前的第 30 个交易日 披露的回售实施办法的公告，回售申报经最终确认后相应的公司债券面值总额将被冻结交易；回 售登记期不进行申报的，则视为放弃回售选择权，继续持有本期债券并接受上述关于是否调整本期债券票面利率及调整幅度的决定。11、债券利率及其确定 方式、定价流程：本期债券采用固定利率形式，本期债券票
9、面利率由发行人和簿记管理人按照发行时网下询价簿记结果共同协商确定。本期债券的票面利率在存续期内前 3 年固定不变；在存续期的第 3 年末，如发行人行使调整票面利率选择权，未被回售部分的债券票面利率为存续期内前 3年票面利率加发行人上调的基点（或减发行人下调的基点），在债券 存续期后 2年固定不变。5 12、债券形式：实名制记账式公司债 券。投资者认购的本期债券在登记机构开立的托管账户托管记载。13、还本付息方式：本期债券采用单利按年计息，不计复利。每年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付。14、发行方式：本期债券发行方式为网下面向专业投资者公开发行。15、发行对象：本期债券
10、的发行对象为符合 管理办法 第十四条规定的专业投资者（法律、法规禁止购买者除外）。16、配售规则：本期债券具体的配售规则详见本期债券发行公告。17、向公司股东配售安排：本期债券不安排向公司股东优先配售。18、发行首日与起息日：本期债券发行首日为 2020 年 8 月 3 日，本期债券起息日为 2020 年 8 月 4 日。19、利息登记日：本期债券的利息登记日按登记机构相关规定处理。在利息登记日当日收市后登记在册的本期债券持有人，均有权就所持本期债券获得该利息登记日所在计息年度的利息。20、付息日：本期债券的付息日为 2021 年至 2025 年每年的 8 月 4 日。如发行人行使赎回选择权，
11、则本期债券的付息日为自 2021 年至 2023 年每年的 8 月 4日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日），如投资者行使回售选择权，则回售部分债券的 付息日为 2021 年至 2023 年每年的 8 月 4 日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；每次付息款项不另计利息）。21、兑付日：本期债券的兑付日为 2025 年 8 月 4 日。如发行人行使赎回选择权，则本期债券的兑付日为 2023 年 8 月 4 日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；顺延期间兑付款项不另计利息），如投资者行使回售选择权，则回售部分债券的兑付日为 202
12、3 年 8 月 4 日（如遇法定 节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；顺延期间兑付款项不另计利息）。22、支付方式：本期债 券利息和本金支付方式按照深圳证券交易所和登记机构的规定执行。6 23、支付金额：本期债 券于每年的付息日向投资者支付的利息为投资者截至利息登记日收市时所持有的本期债券票面总额与票面利率的乘积，于兑付日向投资者支付的本息为投资者截至兑付登记日收市时投资者持有的本期债券最后一期利息及等于票面总额的本金。24、信用级别及资信评级机构：经中证鹏元资信评估股份有限公司综合评定，发行人主体信用等级为 AAA，本期公司债 券的信用等级为 AAA。25、牵头主承销商、受托管理
13、人、簿记管理人：中信证券股份有限公司。26、联席主承销商：中信建投证券股份有限公司。27、主承销商：中信证券股份有限公司、中信建投证券股份有限公司。28、承销方式：本期债券由主承销商负责组建承销团，以余额包销的方式承销。29、本期 债券上 市安排：本期债 券发行 完成后，在满足 上市条 件的前 提下，发行人将申请本期债券在深圳证券交易所上市交易。30、新质押式回购：发行人主体信用等级为 AAA，本期债券信用等级为 AAA，本期债券符合进行新质押式回购交易的基本条件，具体折算率等事宜将按深圳证券交易所及证券登记机构的相关规定执行。31、募集资金用途：本 期债券募集资金全部用于偿还到期的 15 中
14、粮 01 债券本金。7 第二节 公司债券 受托管理 人履职情况 报告期内，受托管理人 依据 管理办法、执业行为准则 和其他 相关法律、法规、规范性文件及自律规则的规定以及 受托管理协议 的约定，持续跟踪发行人的资信状况、募集资金使用情况、公司债券本息偿付情况、偿债保障措施实施情况等，并督促发行人履行公司债券募集说明书、受托管理协议中所约定的义务，积极行使债券受托管理人职责，维护 债券持有人的合法权益。一、持 续关注 发行 人资信 情况、督促 发行 人进行 信息 披露 报告期内，受托管理人持续关注发行人资信状况，监测发行人是否发生重大事项，按月定期全面核查发行人重大事项发生情况，持续关注发行人各
15、项信息资料。报告期内，发行人未 出现会对债券偿付产生重大不利影响的事项。报告期内，受托管理人持续督导发行人履行信息披露义务。受托管理人督促发行人按时完成定期信息披露、及时履行临时信息披露义务。二、持 续关注 增信 措施 20 大悦 01 无增信措施。三、监 督专项 账户 及募集 资金 使用情 况 报告期内，受托管理人持续监督并定期检查发行人公司债券募集资金的接收、存储、划转和使用情况，监督募集资金专项账户运作情况。受托管理人及时向发行人传达法律法规规定、监管政策要求和市场典型案例，提示按照募集说明书所列资金用途合法合规使用募集资金。发行人 20 大悦 01 募集资金实际用途与募集说明书所列资金
16、用途一致。四、披 露受托 管理 事务报 告，维护债 券持 有人的 合法 权益 报告期内，受托管理人正常履职，于 2021 年 3 月 22 日就发行人董事长、董事辞职及选举新任董事事项发布了大悦城控股集团股份有限公司公司债券受托管理人临时报 告，于 2021 年 5 月 11 日就发行人实施 20 大悦 01 投资者适当性管理事项发布了大悦城控股集团股份有限公司公司债券受托管理人临8 时报告，于 2021 年 6 月 28 日发布了大悦城控股集团股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2020 年度)）。报告期内，受托管理人 正常履职。受托管理人 按照 受托管理协议、债券持有人会议规则 约定履行
17、受托管理职责，维护债券持有人的合法权益。报告期内，发行人未召开持有人会议。五、督 促履约 报告期内，20 大悦 01 按期足额付息。中信证券将持续掌握受托债 券还本付息、赎回、回售等事项的资金安排，督促发行人按时履约。9 第三节 发行 人 2021 年度经营情况 和财务状 况 一、发 行人 基本情 况 中文名称：大悦城控股集团股份有限公司 英文名称：Grandjoy Holdings Group Co.,Ltd.股票代码：000031.SZ 注册资本：人民币 428,631.33 万元 实缴资本：人民币 428,631.33 万元 法定代表人：由伟 设立日期：1993 年 10 月 08 日
18、住所：深圳市宝安区新城二区湖滨路深圳市宝安区新安街道 3 区龙井二路 3号中粮地产中心 1 层 101 室 办公地址：北京市朝阳区朝阳门南大街 8 号中 粮福临门大厦 13 层；深圳市宝安区留仙一路 8 号中粮创芯研发中心 A1 栋 27 楼 邮政编码：518101 信息披露事务负责人：宋冰心 信息披露事务负责人联系方式：86-755-23999288；86-010-85017888 互联网网址：所属行业：房地产业 统一社会信用代码：914403001922471899 经营范围：房地产开发 经营；国内商业、物资 供销业（不含专营、专 卖、专控商品）；建筑技术咨询，进出口按“深贸管审证字第 2
19、94 号审证字第 294 号审定证书”办。住房租赁（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）。10 二、发 行人 2021 年度 经营情 况 发行人是一家全国性、综合性的房地产开发上市企业，经营范围为房地产开发经营、国内商业、物资供销业、建筑技术咨询、进出口贸易等。公司的主营业务包括商品房销售及一级土地开发、投资物业及相关服务、酒店经营等，房地产项目主要布局北京、上海、深圳、成都、沈阳 等一、二线城市。报告 期内，发行人经营基本合规，未发生对其偿债能力及债券持有人权益构成重大不利影响的违法违规行为。2020-2021 年 分 业务 产品 的营 业收入 构成 单位：亿元、%项目
20、2021 年度 2020 年度 金额 占比 金额 占比 商品房销售及一级土地开发 356.30 83.61 325.75 84.73 投资物 业及 相关 服务 50.48 11.84 44.38 11.54 酒店经 营 7.66 1.80 5.98 1.56 管理输 出 3.01 0.71 1.58 0.42 物业及 其他 7.72 1.81 5.59 1.45 主营业 务小 计 425.17 99.77 383.28 99.70 其他业 务小 计 0.97 0.23 1.17 0.30 合计 426.14 100.00 384.45 100.00 三、发 行人 2021 年度 财务状 况 截
21、至 2021 年 12 月 31 日，发行人 主要财务数据和指标变动情况如下表所示：（一）合并 资 产负 债表主 要数 据 项目（亿元）2021 年 12 月 31 日 2020 年 12 月 31 日 变动比例（%）总资产 2,127.27 1,998.71 6.43 总负债 1,606.36 1,542.25 4.16 净资产 520.91 456.46 14.12 归属母 公司 股东 的净 资产 188.38 183.51 2.66 已发行 股本 42.86 42.86-（二）利润 表 主要 数据 11 项目（亿 元）2021 年 2020 年 变动比例（%）营业收 入 426.14 3
22、84.45 10.84 营业利 润 28.60 30.59-6.53 利润总 额 29.21 31.25-6.53 归属母 公司 股东 的净 利润 1.08-3.87 127.79 2021 年度，发行人归属母公司股东的净利润为 1.08 亿元，较 2020 年度由负转正，主要系 2021 年 发行人权益占比高的销售型结算项目业绩贡献同比增加所致。（三）现金流 量表 主要数 据 项目（亿元）2021 年 2020 年 变动比例（%）经营活 动产 生的 现金 流净 额-84.64 98.14-186.24 投资活 动产 生的 现金 流净 额-54.96-10.54-421.57 筹资活 动产 生
23、的 现金 流净 额 72.63-44.04 264.90 现金及 现金 等价 物净 增加 额-66.94 42.89-256.08 2021 年度，发行人经营活动产生的现金流净额为-84.64 亿元，较 2020 年度由正转负，主要系 2021 年新获取项目土地支出、开发项目建造支出及税费支出同比增加所致。2021 年度，发行人投资活动产生的现金流净额为-54.96 亿元，较2020 年度下降 421.57%，主要系 2021 年收回 合营、联营企业往来款同比减少及购建固定资产、无形资产和其他长期资产支付的现金同比增加所致。2021 年度，发行人筹资活动产生的现金流净额为 72.63 亿元，较
24、 2020 年度由负转正，主要系 2021 年合作项目吸 收投资所收到的现金同比增长及分配股利、利润或偿付利息所支付 的现 金同比 减 少所致。2021 年度，发行人现 金及 现金等 价 物净增加额为-66.94 亿元，较 2020 年度由正转负，主要系经营活动产生的现金流净额和投资活动产生的现金流净额减少所致。（四）主要财 务数 据和财 务指 标 项目 2021 年末/度 2020 年末/度 变动比例（%）总资产（亿 元）2,127.27 1,998.71 6.43 归属母 公司 股东 的净 资产（亿元）188.38 183.51 2.66 营业收 入（亿元）426.14 384.45 10
25、.84 归属母 公司 股东 的净 利润（亿元）1.08-3.87 127.79 流动比 率（%）152.53 152.37 上升 0.1612 项目 2021 年末/度 2020 年末/度 变动比例（%）个百分 点 速动比 率（%）53.78 63.09 下降 9.31个百分 点 资产负 债率（%）75.51 77.16 下降 1.65个百分 点 EBITDA 全部 债务 比（%）4.06 4.44 下降 0.38个百分 点 利息保 障倍 数 1.35 1.27 6.30 EBITDA 利息 保障 倍数 1.73 1.59 8.81 贷款偿 还率（%）100.00 100.00-利息偿 付率（
26、%）100.00 100.00-13 第四节 发行人募 集资金使 用及专项账户运作 情况 与核查情况 一、公 司债券 募集 资金情 况 经中国证券监督管理委员会证监许可【2020】1291 号文同意注册，发行人于2020 年 8 月 4 日发行了大悦城控股集团股份有限公司 2020 年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）（品种一），本期 公司债券募集资金扣除发行费用后拟用于偿还到期的公司债券本金。二、公 司债券 募集 资金实 际使 用情况 发行人于 2020 年 8 月 3 日采取网下面向专业投资者公开发行的方式按面值平价发行，本次公司债券的发行已经公司第九届董事会第三十二次会议、2018
27、 年年度股东大会审批通过。发行价格为 100 元/张，募集资金总额为人民币 20 亿元。截至 2020 年 8 月 4 日 止，实际收到资金为人民币 200,000.00 万元。上述募集资金于 2020 年 8 月 4 日 到账，实际到账金额为人民币 200,000.00 万元。董事会授权总经理按照募集资金的管理规定决定募集资金的使用。公司与受托管理人、存放募集资金的商业银行签订三方监管协议，设立专项账户，严格规范募集资金的存放、使用、支付利息，监督募集资金专项账户的运作。截至本 报告出 具日，发 行人已 经按照 大悦 城 控股集 团股份 有限公 司 2020年面向专业投资者公开发行公司债券（
28、第一期）募集说明书 的约定使用募集资金，20 大悦 01 的募集资金已经全部使用完毕。发行人已在 大悦城 控股集团股份有限公司 2021 年年度报告中披露 20 大悦 01 募集资金使用情况。20 大悦 01 募集资金的使用与募集说明书的相关承诺一致，募集资金专项账户运作规范。三、专 户运作 情况 发行人按照 公司债券发行与交易管理办法 的相关要求，设立了本次公司债券募集资金专项账户，用于公司债券募集资金的接收、存储、划转与 本息偿付。专项账户相关信息如下：账户名称：大悦城控股集团股份有限公司 14 开户银行：中国农业银行股份有限公司深圳宝安支行 银行账户：41019400040059504
29、发行人制定专门的债券募集资金使用计划，相关业务部门对资金使用情况进行严格检查，切实做到专款专用，保证募集资金的投入、运用、稽核等方面的顺畅运作，并确保本次债券募集资金根据董事会决议并按照募集说明书披露的用途使用。本次债券募集资金的使用与募集说明书的相关承诺一致，募集资金专项账户运作规范。四、与 定期报 告披 露内容 一致 性的核 查情 况 经核查，发行人募集资金情况、实际使用情况和专户运作情况与发行人的定期报告披露内容一致。15 第五节 本期债券 本息偿付 情况 一、本息 偿付 情况 本期债券的付息日为 2021 年至 2025 年每年的 8 月 4 日。如发行人行使赎回选择权，则本期债券的付
30、息日为自 2021 年至 2023 年每年的 8 月 4 日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易 日），如投资者行使回售选择权，则回售部分债券的付息日为 2021 年至 2023 年每年的 8 月 4 日（如遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第 1 个交易日；每次付息款项不另计利息）。截至本受托管理 事务报告出具之日，20 大悦 01 已于 2021 年 8 月 4 日 付息。二、本 期债券 偿债 保障措 施执 行情况 发行人设立专项偿债账户，制定 债券持有人会议规则，聘请债券受托管理人，按照要求进行信息披露。截至本 受托管理事务报告出具日，发行人按照 20大悦 01 募集
31、说明书的约定，执行了 本期债券的相关偿债保障措施。16 第六节 发行人偿 债意愿和 能力分析 一、发 行人偿 债意 愿情况 报告期内，20 大悦 01 按期足额付息。发行人未出现兑付兑息违约的情况，偿债意愿正常。二、发 行人偿 债能 力分析 发行人设立专项偿债账户，制定 债券持有人会议规则，聘请债券受托管理人，按照要求进行信息披露。截至本 受托管理事务报告出具日，发行人按照 20大悦 01 募集说明书的约定，执行了各期债券的相关偿债保障措施。近两年主要偿债能力 指标 统计表 项目 2021 年末 2020 年末 流动比 率（%）152.53 152.37 速动比 率（%）53.78 63.09
32、 资产负 债率（%）75.51 77.16 EBITDA 利息 倍数 1.73 1.59 从短期指标来看，截至 2021 年末，发行人 流动比率和 速动比率分别为 152.53%和 53.78%，较上年末分别 上升 0.16 个百分点、下降 9.31 个百分点。发行人短期指标保持基本稳定，短期偿债能力良好。从长期指标来看，截至 2021 年末，发行人资产负债率 为 75.51%，较上年末下降 1.65 个百分点，负债率水平基本保持不变。从 EBITDA 利息倍数来 看，2021 年发行人 EBITDA 利息倍数为 1.73，较上年 增长 8.81%，发行人 EBITDA 对利息支出的 覆盖程度
33、较好。截至本报告出具日，发行人生产经营及财务指标未出现重大不利变化，发行人偿债能力正常。17 第七节 增信机制、偿债保 障措施的执行情况 及有效性分析 一、增 信机制 及变 动情况 20 大悦 01 无增信机制。二、偿 债保障 措施 变动情 况 报告期内，发行人偿债保障措施未发生重大变化。三、偿 债保障 措施 的执行 情况 及有效 性分 析 发行人设立专项偿债账户，制定 债券持有人会议规则，聘请债券受托管理人，按照要求进行信息披露。报告期内，发行人按照募集说明书的约定执行各项偿债保障措施。18 第八节 债券持有 人会议召 开情况 截至本受 托管理 报告出 具日，发 行人未 发生须 召开债券 持
34、有人 会议的 事项，未召开债券持有人会议。19 第九节 公司债券 的信用评 级情况 大 悦 城 控 股 集 团 股 份 有 限 公 司 2020 年 面 向 专 业 投 资 者 公 开 发 行 公 司 债 券（第一期）（品种一）的信用评级机构为中证鹏元 资信评估股份有限公司（以下简称为“中证鹏元资信”）。中证鹏元资信于 2020 年 7 月 29 日发布了 大悦城控股集团股份有限公司 2020 年面向专业投 资者公开发行公司债券（第一期）信用评级报告，于 2021 年 5 月 26 日发布了 大悦城控股集团股份有限公司 2020年面向专 业投 资者公 开 发行公司 债券（第一 期）（品种 一）
35、2021 年 跟踪评级报告，于 2022 年 6 月 9 日发布了 大悦城控股集团股份有限公司 2020 年面向专业投资者公开发行公司债券（第一期）（品种 一）2022 年跟踪评级报告，根据上述评级报告，经中证鹏元资信综合评定，发行人的主体信用等级为 AAA，20大悦 01 信用等级为 AAA。根据监管部门规定及中证鹏元资信跟踪评级制度，中证鹏元资信在初次评级结束后，将在受评债券存续期间对受评对象开展定期以及不定期跟踪评级，中证鹏元资信将持续关注受评对象外部经营环境变化、经营或财务状况变化以及偿债保障情况 等因素，以对 受评对象 的信用 风险进 行持续跟 踪。在 跟踪评 级过程中，中证鹏元资信
36、将维持评级标准的一致性。定期跟踪评级每年进行一次，跟踪评级报告于每一会计年度结束之日起 6 个月内披露。届时，中证 鹏元资信将依据受评对象信用状况的变化决定是否调整信用评级。如果未能及时公布定期跟踪评级结果，中证鹏元资信将披露其原因，并说明跟踪评级结果的公布时间。当发生可能影响本次评级报告结论的重大事项时，发行人将及时告知中证鹏元资信并提供评级所需相关资料。中证鹏元资信亦将持续关注与受评对象有关的信息，在认为必要时及时启动不定期跟踪评级。中证鹏元资信将对相关事项进行分析，并决定是否调整受评对象信用评级。如发行人不配合完成跟踪评级尽职调查工作或不提供跟踪评级资料，中证鹏元资信有权根据受评对象公开
37、信息进行分析并 调整信用评级，必要时，可公布信用评级暂时失效或终止评级。20 作为 20 大悦 01 的债券受托管理人，中信证券股份有限公司特此提请投资者关注公司债券的相关风险，并请投资者对相关事项作出独立判断。21 第十节 负责处理 与公司债 券相关事务专人的 变动情况 报告期内，发行人负责处理与公司债券相关事务专人未发生变动。22 第十一 节 与发行 人偿债能 力和增信措施有关 的其他情况及受托 管理人采取 的应对措施 报告期内，发行人未发生与其偿债能力和增信措施有关的其他情况。中信证券将持续关注发行人相关情况，督促发行人按时完成披露义务并按募集说明书约定采取相应措施。23 第十二 节 发
38、行人 在公司债 券募集说明书中约 定的其他义务的执 行情况 报告期内不涉及。24 第十三 节 其他情况 一、对 外担保 截至 2021 年末，发行 人及其下属子公司对合并报表范围外公司尚未履行完毕的担 保余额 合计 人民 币 670,602.00 万元。合并报 表范围 外公 司的 担保明 细如下：单位：万元 担保人 担保对象名称 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 担保期 是否履行完毕 是否为关联方担保 大悦城控股集团股份有限公司 佛 山 市 新 纪 元置业有 限公 司 2019.05.21 60,000.00 2019.05.20 60,000.00 连
39、 带责任担保 18 年 否 否 大悦城商业管理（北京）有限公 司 昆 明 螺 蛳 湾 国悦 置 地 有 限 公司 2019.06.29 60,000.00 2019.06.28 60,000.00 连 带责任担保、股权质押 5 年 否 否 大悦城控股集团股份有限公司 北 京 悦 恒 置 业有限公 司 2020.04.14 107,100.00 2020.04.13 107,100.00 连 带责任保证 4 年 否 否 大悦城控股集团股份有限公司 北 京 恒 合 悦 兴置业有 限公 司 2020.06.09 171,500.00 2020.06.08 171,500.00 连 带责任保证 6 年
40、 否 否 大悦城控股集团股份有限公司 江 门 侨 新 置 业有限公 司 2020.07.01 30,000.00 2020.07.01 30,000.00 连 带责任保证 4 年 否 否 大悦城控股集团股份有限公司 昆 明 螺 蛳 湾 国悦 置 地 有 限 公司 2020.07.30 30,000.00 2020.07.29 30,000.00 连 带责任保证 6 年 否 否 大悦城控股集团股份有限公司 固 安 裕 坤 房 地产 开 发 有 限 公司 2020.11.04 39,200.00 2020.11.02 39,200.00 连 带责任保证 6 年 否 否 大悦城控股集团苏南有限公司
41、苏 州 金 悦 璨 房地 产 开 发 有 限公司 2021.06.30 19,900.00 2021.06.29 19,900.00 连 带责任保证 6 年 否 否 大悦城商业管理（北京）有限公 司 北 京 金 色 时 枫房 地 产 开 发 有限公司 2021.07.08 86,500.00 2021.07.07 86,500.00 连 带责任保证 16 年 否 否 25 担保人 担保对象名称 担保额度相关公告披露日期 担保额度 实际发生日期 实际担保金额 担保类型 担保期 是否履行完毕 是否为关联方担保 大悦城控股集团股份有限公司 沈 阳 和 慧 房 地产 开 发 有 限 公司 2021.0
42、7.09 39,200.00 2021.07.08 39,200.00 连 带责任保证 7 年 否 否 大悦城控股集团苏南有限公司 中葛永茂(苏州）房 地 产 开发有限 公司 2021.08.31 9,702.00 2021.08.30 9,702.00 连 带责任保证 6 年 否 否 大悦城控股集团股份有限公司 佛 山 市 淦 盈 置业有限 公司 2022.01.01 17,500.00 2021.12.30 17,500.00 连 带责任保证、股权质押 5 年 否 否 合计-670,602.00-670,602.00-2021 年度，发行人新增对外担保合计 172,802 万元，占上年末发
43、行人净资产的 3.79%，占比小于 20%。二、涉 及的未 决诉 讼或仲 裁事 项 截至 2021 年末，发行 人未涉及对其财务状况或经营业绩构成重大的负面影响的未决诉讼或仲裁事项。三、相 关当事 人 2021 年度，本期公司债券的受托管理人、会计师事务所、资信评级机构均未发生变动。四、其 他事项（一）发行人 董事 及高级 管理 人员变 动事 项 2021 年 3 月 16 日，公司董事长周政先生辞去公司董事、董事长职务及董事会专门委 员会委 员职务，姜勇先 生辞去 董事职 务及董事 会专门 委员会 委员职务，公司将由董事、总经理曹荣根先生代为履行董事长职责及董事会同意提名由伟先生、刘云先生为
44、公司非独立董事候选人的人员变动事项公告了 大悦城控股集团股份有限公司关于公司董事长、董事辞职及提名董事候选人的公告，公告链接：http:/26 针对发行人上述相关事宜，受托管理人于 2021 年 3 月 22 日公告了 大悦城控股集团股份有限公司公司债券受托管理人临时报告。公告链接如下：http:/中信证券特此提请全体债券持有人关注发行人上述公告所述事项的进展情况，并请投资者对相关事项做出独立判断。针对发行人重大事项，中信证券出具了临时 受托管理报告。2021 年 3 月，发行人股东大会选举由伟先生、刘云先生出任公司第十届董事会非独立董事；4 月 2 日，发行人全体董事选举由伟先生为公司董事长
45、，任期至第十届董事会届满之日止。（二）“20 大悦 01”公 司债 券交易 实施 投资者 适当 性管理 相关 事项 2021 年 4 月 30 日，发行人就“20 大悦 01”自 2021 年 5 月 6 日起交易将实施投资者 适当性 管理的 事项公告 了大 悦城控 股集团股 份有限 公司关 于“20 大悦 01”公司债券交易将实施投资者适当性管理的公告，公告链接：http:/针对发行人上述相关事宜，受托管理人于 2021 年 5 月 11 日公告了 大悦城控股集团股份有限公司公司债券受托管理人临时报告。公告链接如下：http:/中信证券特此提请全体债券持有人关注发行人上述公告所述事项的进展情况，并请投资者对相 关事项做出独立判断。针对发行人重大事项，中信证券出具了临时受托管理报告。
