1、浅谈中小企业融资障碍及对策研究 【摘 要】改革开放以来，随着我国市场经济体制的逐步确立和国民经济的较快发展，中小企业取得了较为长足的发展。然而中小企业自身的特点以及外部环境方面的局限性，使得中小企业一直面临着融资的难题，这已经成为阻碍中小企业持续稳定前进的最大障碍。本文对中小企业面临的融资困境进行分析，并探讨其解决方法。 【关键词】中小企业;融资障碍;对策 引言：中小企业规模在不断地扩大，产业也正在升级，中小企业的发展越来越需要更多的资金支持，但是，资金短缺、融资困境贻误了中小企业发展良机。融资难题若是没有得到根本解决，中小企业持续稳定的发展将受到巨大挑战。因此通过对我国中小企业目前的融资特点
2、进行分析，寻找问题的根源，同时在借鉴国外在此方面先进经验的基础上，结合我国中小企业发展的现状和特点，尝试性地提出了具有操作性的建议，对我国解决中小企业融资难题具有现实指导意义。 一、中小企业融资概念 中小企业融资即中小企业资本的融通，其定义有广义和狭义两种。广义的融资即为金融，就是货币资金的融通，资金供求双方通过在资本市场上运用一定的金融工具来满足各自利益需求的行为。根据当今经济形势，资金对企业的发展尤为重要，能否及时地筹集到所需的资金关乎企业经营的成败。科学地运用金融知识对金融机构和资本市场发展趋势进行研究分析，能够帮助企业有效地运用现有的金融工具，达到资金筹集的目标。狭义的融资是指企业获取
3、经营所需资金的行为，即企业依据实际的经营需求，结合后期的扩展需要，通过科学的资金需求预测，取合理的方式从投资者和债权人取得资金，以满足企业资金需求的财务行为企业筹集资金应该符合法律法规，以合法的手段获取资金。一般而言，资金的需求原因主要包括三个方面：发展、偿债以及两者混合因素。 二、我国中小企业融资障碍具体问题分析 （一）中小企业融资成本存在的问题 中小企业的融资成本往往比大型企业的融资成本高，具体表现包括以下几个方面：1.银行信贷费用高。由于企业自身的特性，中小企业贷款特点表现为期限短、次数频、数额小。银行信贷的流程不会因为中小企业的特点而缩减，银行若对中小企业放贷就会造成经营管理成本总额上
4、升，因此大银行不愿对中小企业放贷。2.信用担保增加融资成本。中小企业较差的资信造成银行惜贷行为，进而导致其难以获得贷款。为了能够筹集资金，中小企业往往会与担保机构合作，通过信用担保获得银行的贷款。然而信用担保往往要支付高额的担保费用和手续费，这就在无形中提高了中小企业的融资成本。 （二）中小企业融资方式存在的问题 与大企业相比，中小企业固定资产欠缺，尤其是科技型中小企业，即使创立几年也难拥有自己的固定资产，这是由于企业技术设备沉没成本高、人力资本所占比重高所导致的。它们没有足够的资产从传统的债务性金融机构，比如银行，进行贷款担保，也几乎没有权益性市场为中小企业提供资金。所以中小企业很难获得债务
5、或权益性资金。同时初创的中小企业还面临一个额外的问题，那就是缺乏信用记录。大企业通常面对的只是较低的融资成本，因为大企业能够提供较多的资产担保，并且能从现有业务中获得较为稳定的收入。凭借这些优势，大企业可以进入资本市场寻求权益和债权融资，并以较低的成本、较低的风险获取收益。 三、解决中小企业融资困境的对策建议 （一）加强中小企业自身建设，提升核心竞争力 我国中小企业必须把提高信用作为一项企业基本素质来加以提升，不断提高企业信用水平，不断加强信用第一的理念。在企业在管理制度中，不仅要加强资产管理力度，建立健全资产管理制度，还要加强财务管理，建立健全财务管理制度。企业核心竞争力，是指蕴含于企业内质
6、中独特A核心能力，它能支撑企业现在和未来的竞争优势，并使企业在竞争环境中长时间掌握主动权。对于原本缺乏综合竞争能力的中小企业来说，企业集群就成为增强企业竞争能力，实现共同发展的可行性选择。不仅有利于提升资源共享水平，实现集群企业互补互利，而且还可以通过集群优势掌握市场竞争主动权，提高自身抗风险能力，对于解决融资困境也大有裨益。 （二）建立健全融资金融机构，加强金融监管 融资金融机构作为企业发展的资金源动力，任何企业的发展都离不开融资金融机构的支持。无论是国有大型企业还是中小企业，而目前我国中小企业发展取得长足进步，但与之不相匹配的是我国融资金融机构的单一性长期存在。应当立足中小企业发展特点和融
7、资特点，设立专项融资服务机构，形成覆盖全国的以大型国有商业银行为主导，中小型、地方型银行共同发展的格局，不仅把国有大型企业的融资服务摆在融资首要地位，还要加强适应中小企业发展的中小型金融机构的建立，为中小企业提供专项投资融资服务设立金融机构。 （三）完善企业担保体系，建立健全征信机制 加强信用担保体系建设应该作为促进中小企业融资和发展的重要组成部分。首先、要加强融资担保立法，通过程度公正性和实质公正性两方面的努力，打好完善担保体系的法律基础，进而明确资格准入制度，对于融资担保市场准入进行严格审查，对有关各方面进行严格界定，促进融资担保行业制度化长久发展。其次、完善信用监管系统。国际上信用监管职
8、能一般都是由国家银行监督管理委员会来负责的，在我国银监会发挥作用的同时，必须建立统一、权威的信用评级机制，对中小企业的信用进行客观公正、准确适时的评定。以此作为金融机构投资判断的重要依据，这不仅对于中小企业融资困境的解决至为重要，对于保障我国金融系统保持稳定，良性运行都具有重要的意义。 四、结语 综上，中小企业融资困境的顺利破除对于国民经济发展来说也极具战略意义，需要政府、金融机构和企业各方共同努力。政府对于建立良好的制度环境和金融运行体系，负有不可推卸的责任中小企业也需要勤修内功，不断提升自我价值，完善企业各项制度，取得金融机构广泛信任，从而加强双方互利合作，以便实现资本的合理配置及经济效益最大化;以银行为代表的金融机构也应该努力为中小企业融资需求的满足提供便利，加强合作共赢。 参考文献： 1梁伟.论我国中小企业融资的困境和对策D.对外经济贸易人学，2005. 2郑勇.我国中小企业融资难及对策J.商场现代化，2006.第 5 页 共 5 页
