1、中国银行业第三季度统计分析报告发布 八成以上新增资产源于贷款 存款定期化趋势明显 本刊编辑部 发布时间:2017 年 11 月近期, 中国银监会发布了 2017 年第三季度中国银行业运行情况统计数据, 总体来看, 我国银行业运行较为稳健, 从资产端来看, 资产增速持续回落, 八成以上新增资产来自贷款。从负债端来看, 非金融企业存款在新增存款中的占比大幅减少, 政府和非存款类金融机构存款占比大幅上升。值得关注的是, 我国银行业不良贷款同比少增, 信用风险指标持续好转, 特别是大型银行不良贷款出现减少。资产利润率持续下行, 但净息差水平有所回升。由于二级资本净额显著增加, 带动资本充足率有所上升。
2、市场流动性相对宽松, 季末流动性指标略有趋紧。资产增速持续回落八成以上新增资产源于贷款从整体规模来看, 截至 2017 年第三季度末, 银行业金融机构总资产为 247.1 万亿元, 比上季末增加 4 万亿元, 比年初增加 14.9 万亿元, 同比增长 10.9%, 增速较上季下降 0.68 个百分点, 自年初以来已经连续三个季度出现回落, 累计下降了 4.9 个百分点。其中, 商业银行总资产 193.1 万亿元, 比上季末增加 2.9万亿元, 较年初增加 11.4 万亿元, 同比增长 11.2%, 增速较年初下降 5.4 个百分点。从机构增速看, 各机构类型均呈下降趋势, 全国性股份制商业银行
3、最为明显。截至 2017 年第三季度末, 全国性股份制商业银行总资产为 44.1 万亿元, 同比增长 7%, 增速较上季度下降 1.9 个百分点, 自年初以来累计下降 10.6 个百分点, 在各机构类型中降幅最大;城市商业银行总资产为 30.5 万亿元, 同比增长16.2%, 增速较上季度下降 1.8 个百分点, 自年初以来累计下降 8.3 个百分点。农村金融机构资产总额为 32.4 万亿元, 同比增长 11.3%, 增速较年初累计下降5.2 个百分点。大型银行资产总额为 92.1 万亿元, 同比增长 9.2%, 增速与上季基本持平, 较年初累计下降 1.6 个百分点, 降幅最小。同业业务的萎
4、缩是资产增速下降的主要原因。前期银行同业业务的爆发式增长是银行业资产规模快速扩张的主要原因。而在“去杠杆”的强监管背景下, 导致行业整体资产增速有所放缓。银监会数据显示, 今年前 8 个月, 银行业同业资产余额较年初减少了 3.2 万亿元, 同比下降了 13.8%, 其中全国性股份制商业银行的降幅高达 45%。从机构占比看, 大型银行和全国性股份制商业银行占比下降, 其他类型机构占比上升。截至 2017 年第三季度末, 大型银行资产规模占全部银行业总资产的比重为 37.3%, 较去年同期下降 0.03 个百分点;全国性股份制商业银行的资产占比为 17.8%, 较去年同期下降 0.88 个百分点
5、;城市商业银行、农村金融机构和其他类金融机构的资产占比分别为 12.4%、13.1%、19.5%, 较去年同期分别上升 0.2、0.22 和 0.49 个百分点。八成以上新增资产源于贷款。截至 2017 年第三季度末, 商业银行各项贷款余额为 96.2 万亿元, 同比增长 13.4%, 增速快于全部资产增速 2.2 个百分点。其中, 商业银行新增贷款 2.4 万亿元, 2017 年前三季度, 商业银行累计新增贷款余额达 9.5 万亿元, 占全部新增资产的 83.5%, 这一比例较去年同期上升 34.7 个百分点。分机构类别看, 全国性股份制商业银行新增贷款 2.5 万亿元, 而新增资产仅为 6
6、197 亿元, 前者约为后者四倍。外资银行新增贷款由去年同期的-233亿元转为 945 亿元, 占新增资产比重也达到了 54%。此外, 城市商业银行、农村商业银行和大型银行新增贷款占新增资产的比重分别达到了 66.1%、55.9%和71.3%, 较去年同期分别上升了 33.7、15.7 和 13.2 个百分点。用于小微企业的贷款占比达 23.4%。截至 2017 年第三季度末, 银行业金融机构用于小微企业的贷款余额为 29.7 万亿元, 较年初增加 3 万亿元, 同比增速达15.7%, 快于全部贷款增速 2.2 个百分点。其中, 商业银行用于小微企业贷款余额为 22.5 万亿元, 占各项贷款的
7、比重为 23.4%。分机构类别看, 农村商业银行用于小微企业贷款占各项贷款的比重最高, 达 56.6%, 较年初上升了 3.68 个百分点;其次是城市商业银行, 占比达到了 48.1%, 较年初上升了 3.71 个百分点。全国性股份制商业银行、外资银行和大型银行用于小微企业的贷款占比分别为20.1%、19.2%和 15.1%。保障性安居工程贷款持续增加。截至 2017 年第三季度末, 银行业金融机构对保障性安居工程贷款达 4.1 万亿元, 较年初增加 9867 亿元, 同比增长 43.8%, 大幅高于全部贷款增速。该类贷款主要来自政策性银行等非商业性金融机构。商业银行实际对保障性安居工程的贷款
8、为 8702 亿元, 占全部银行业的 21%, 较年初上升 1.75 个百分点, 其中来自大型银行的贷款为 4085 亿元, 较年初增加1338 亿元, 接近商业银行全部新增额的一半。非金融企业存款占新增存款比重显著下降存款定期化趋势明显从负债来看, 截至 2017 年第三季度, 银行业金融机构总负债为 228.3 万亿元, 较上季末增加 3.3 万亿元, 比年初增加 13.4 万亿元, 同比增长 10.9%, 增速与总资产基本持平。其中, 商业银行总负债 178.9 万亿元, 比上季末增加 2.4 万亿元, 较年初增加 10.3 万亿元, 同比增长 11.2%。从负债结构看, 主要呈现以下特
9、点:从存量情况看, 存款占总负债比重有所下降, 约 7 成存款来自住户和非金融企业。中国人民银行数据显示, 截至 2017 年第三季度末, 各项存款余额为 168.5万亿元, 占总负债比重为 73.8%, 较去年同期下降 1.1 个百分点。其中, 住户存款达 65.1 万亿元, 占比 38.6%;非金融企业存款达 55 万亿元, 占比达 32.6%;两者合计占比为 71.3%, 较去年同期下降 0.43 个百分点。此外, 政府存款达 30.9万亿元, 占比达 18.3%;非存款类金融机构存款 15.3 万亿元, 占比达 9.1%;境外存款 2.2 万亿元, 占比达 1.3%。从增量情况看, 非
10、金融企业存款在新增存款中的占比大幅减少, 政府和非存款类金融机构存款占比大幅上升。从增量情况看, 今年前三季度, 各项存款累计新增 11.6 万亿元, 其中仅 2 万亿元来自非金融企业, 占比 17%, 较去年同期大幅下降 21.2 个百分点;4.4 万亿元来自住户, 占比 38.1%, 较去年同期增加 2 个百分点。政府和非存款类金融机构存款占新增存款的比重分别达到了 32.3%和8.4%, 较去年同期大幅上升了 5.5 和 10.1 个百分点。住户和非金融企业新增存款中, 活期部分占比显著下降。截至 2017 年第三季度末, 住户和非金融企业的活期存款余额为 48.1 万亿元, 较年初增加
11、 1.8 万亿元, 占住户和非金融企业新增存款的 27.5%, 较去年同期下降 11.6 个百分点;定期存款余额为 71.9 万亿元, 较年初增加 4.6 万亿元, 占比达 72.6%, 较去年同期上升 11.6 个百分点。不良贷款同比少增拨备覆盖率环比回升不良贷款余额同比少增, 不良贷款率有所下降。截至 2017 年三季度末, 商业银行不良贷款余额 1.67 万亿元, 较上季末增加 346 亿元, 较年初增加 1581 亿元, 同比少增 613 亿元。商业银行不良贷款率为 1.74%, 与上季末基本持平, 较去年同期下降 0.025 个百分点。大型银行不良贷款出现减少, 农村商业银行增加较多
12、。与年初相比, 大型银行不良贷款减少 47.3 亿元, 其中第三季度季减少了 158.1 亿元;外资银行不良贷款减少 11.3 亿元, 其中第三季度当季减少 9 亿元。农村商业银行不良贷款增加较多, 较年初累计新增 889 亿元, 同比多增 288 亿元, 其中部分原因在于农信社、农合行等机构转制为农商行后带来的不良贷款总量的增加。全国性股份制商业银行和城市商业银行较年初分别新增 480.1 亿元和 267.5 亿元, 较去年同期分别少增 153.1 亿元和 7.9 亿元。关注类贷款环比减少, 关注类贷款率下降幅度较大。截至 2017 年第三季度末, 商业银行关注类贷款 3.4 万亿元, 较上
13、季末增加 57 亿元, 较年初增加 694 亿元, 同比少增 552 亿元。商业银行关注类贷款率为 3.56%, 较上季末减少 0.09 个百分点, 较年初减少 0.31 个百分点, 较去年同期减少 0.54 个百分点。贷款损失准备达 3 万亿元, 拨备覆盖率环比回升。截至 2017 年第三季度末, 商业银行贷款损失准备余额为 3 万亿元, 较上季末增加 1150 亿元, 较年初增加3457 亿元, 同比增长 14.9%;拨备覆盖率为 180.39%, 较上季末上升 3.22 百分点, 较年初上升 3.99 个百分点, 较 2016 年同期上升 4.88 个百分点。分机构类别看, 外资银行和大
14、型银行拨备覆盖率显著提升。与年初相比, 外资银行拨备覆盖率上升了 38.41 个百分点, 达到 288.65%的水平;大型银行上升了 12.61 个百分点, 达到 175.22%的水平。农村商业银行则出现了显著下降, 拨备覆盖率较年初下降了 21.54 个百分点。商业银行资产利润率持续下降民营银行净息差优势明显商业银行主要利润指标持续下降。2017 年上半年, 商业银行累计实现净利润1.43 万亿元, 比去年同期增加 984 亿元, 同比增长 7.4%。同期, 商业银行资本利润率为 13.94%, 较上季末下降 0.54 个百分点, 较去年同期下降 0.64 个百分点;资产利润率为 1.02%
15、, 较上季末下降 0.03 个百分点, 较去年同期下降 0.06个百分点。各机构类型的资产利润率均有不同程度下降。截至 2017 年第三季度, 各机构类别中大型银行的平均资产利润率最高, 达到 1.12%, 较上季末下降 0.03 个百分点;其次是农村商业银行, 平均资产利润率为 1.06%, 较上季末下降 0.03 个百分点。民营银行平均资产利润率降至 0.9%, 较上季末下降 0.19 个百分点。全国性股份制商业银行和城市商业银行的资产利润率分别为 0.91%和 0.88%, 均较上季末下降了 0.03 个百分点。外资银行资产利润率为 0.48%, 较上季末下降0.01 个百分点, 在各类
16、机构中水平最低。净息差环比继续回升。截至 2017 年第三季度, 商业银行净息差为 2.07%, 较上季度末提高 0.02 个百分点, 连续两个季度回升。分机构看, 大型银行、农村商业银行和外资银行净息差较上季度末提高较多, 分别为 2.05%、2.83%和 1.70%, 较上季度末分别上升 0.03 个百分点、0.06 个百分点和 0.03 个百分点;全国性股份制商业银行净息差分别 1.84%, 较上季度末上升了 0.01 个百分点;城市商业银行净息差 1.94%, 较上季度末下降 0.01 个百分点;民营银行净息差 4.39%, 显著高于其他机构, 较上季度末下降 0.46 个百分点。资本
17、充足率环比回升二级资本增速快于其他资本层级资本水平环比回升, 同比呈现不同变化。截至 2017 年第三季度末, 商业银行核心一级资本充足率为 10.72%, 较上季末上升 0.08 个百分点;一级资本充足率11.19%, 较上季末上升 0.08 个百分点;资本充足率为 13.32%, 较上季末上升0.16 个百分点。随着每年第二季度商业银行利润分配的完成, 第三季度商业银行资本水平开始回升。与去年同期相比, 商业银行核心一级资本充足率下降了0.11 个百分点, 一级资本充足率下降了 0.1 个百分点, 而总资本充足率上升了0.01 个百分点。总资本充足率与一级资本充足率呈现相反变化趋势。二级资
18、本增速快于其他资本层级。截至 2017 年第三季度末, 商业银行资本净额为 16.1 万亿元, 较上季末增加 6241 亿元, 较年初增加 1.34 万亿元, 同比增长12.3%。其中, 核心一级资本净额为 12.9 万亿元, 较年初增加 1 万亿元, 同比增长 11.1%;其他一级资本净额 5720 亿元, 较年初增加 226 亿元, 同比增长14.7%;二级资本净额 2.57 万亿元, 较年初增加 3111 亿元, 同比增长 18.3%, 显著高于其他层级资本增速。风险加权资产同比增速有所下降。截至 2017 年第三季度末, 商业银行风险加权资产 120.8 万亿元, 较上季末增加 3.2
19、5 万亿元, 同比增长 12.25%, 增速较上季度下降 0.29 个百分点。其中, 信用风险加权资产达 110.87 万亿元, 同比增长 12.3%, 增速较上季度下降 0.37 个百分点;市场风险加权资产 1.26 万亿元, 同比增长 17.5%, 增速较上季度下降 6.17 个百分点;操作风险加权资产 8.48 万亿元, 同比增长 8.57%, 增速较上季度下降 0.28 个百分点。流动性指标略有趋紧同业存单“收紧”影响不容忽视季末时点压力相对较小, 流动性指标略有趋紧。截至 2017 年第三季度末, 银行间 7 天质押式回购利率达到了 3.2%, 较二季度末 3.97%的利率水平大幅下
20、降了0.77 个百分点, 主要流动性压力均已在 9 月中旬得到释放。主要流动性指标均有所趋紧, 商业银行人民币超额备付金率为 1.42%, 较上季末下降 0.23 个百分点;流动性比例为 49.17%, 较上季末下降 0.35 个百分点;人民币存贷比为 70.01%,较上季末上升 0.89 个百分点。资产规模在 2000 亿元以上的商业银行平均流动性覆盖率为 120.21%, 较上季末下降 2.75 个百分点。同业存单监管约束加强, 部分银行流动性管理面临挑战。随着资产规模 5000 亿元以上银行发行的一年以内同业存单被纳入 MPA 考核, 同业存单快速扩张的态势开始改变。一旦考核扩大至更大范围, 惯于利用短期同业存单补充流动性的商业银行将面临较大压力。减少对同业融资的依赖, 逐步降低自身期限错配水平, 将是中小银行调整流动性管理方式的必由之路。