1、1,第二章 财务分析信息基础,本章的内容框架 ：第一节 财务分析信息的种类第二节 财务报告内涵和作用第三节 会计报表第四节 会计报表附注第五节 审计报告第六节 财务分析法规与政策依据,2,第一节 财务分析信息的种类,一、财务分析信息的作用与要求（一）财务分析信息的作用（二）财务分析信息的种类（三）财务分析信息的要求二、财务分析评价标准信息三、政策与市场信息,3,第一节 财务分析信息的种类,一、财务分析信息的作用与要求（一）财务分析信息的作用财务分析信息是财务分析的根本依据搜集和整理财务分析信息是财务分析的重要步骤和方法之一财务分析信息的数量和质量，决定着财务分析的质量和效果,4,（二）财务分析
2、信息的种类1、根据信息来源，分为内部信息和外部信息内部信息包括：会计信息（财务会计信息、管理会计信息）统计信息与业务信息计划信息与预算信息外部信息包括：国家经济政策与法规信息、综合部门发布的信息、中介机构信息、报刊杂志的信息、企业间交换的信息、国外有关信息,5,2、根据取得的时间的确定性程度，分为定期信息和不定期信息定期信息：企业经常性需要，可定期取得的信息，为企业定期财务分析提供了可能包括会计信息、统计信息、综合经济部门的信息、中介机构信息不定期信息：根据临时需要搜集的信息，包括宏观经济政策信息、企业间不定期交换信息、国外经济信息、主要报纸杂志信息,6,3、根据实际发生与否，分为实际信息与标
3、准信息实际信息：反映各项经济指标实际完成情况的信息标准信息：用于作为评价标准而搜集和整理的信息，如预算信息,7,（三）财务分析信息的要求1、财务信息的完整性财务分析信息必须在数量上和种类上满足财务分析目的的需要。2、财务信息的系统性财务分析信息要具有连续性，为趋势分析提供基础；财务分析信息的分类和保管要有科学性,8,3、财务信息的准确性准确性是保证财务分析结果正确性的关键。信息本身正确性；资料整理过程的准确性或信息使用准确性4、财务信息的及时性根据不同的分析目的和要求，及时提供所需要的信息5、财务信息的相关性知道各种财务分析信息的用途；知道一定的分析目的需要什么信息,9,二、财务分析评价标准信
4、息（一）经验标准标准的形成是依据大量的实践经验的总结比如流动比率的经验标准等于2：1；速动比率的经验标准等于1：1 但只是对一般情况而言，并不是适用于一切领域或一切情况的绝对标准,第一节 财务分析信息的种类（续）,10,（二）历史标准以企业过去某一时间的实际业绩为标准，适用于评价企业自身经营状况和财务状况是否改善，可以选择企业历史最高水平、正常经营条件下的业绩水平。优点：可靠；具有较高的可比性局限性：较为保守；使用范围较窄，只能说明企业自身的发展变化，不能全面评价企业在同行业中的地位和水平，但不适合用于外部分析。,11,（三）行业标准按行业制定的，反映行业财务状况和经营状况的基本水平；也可指同
5、行业某一比较先进企业的业绩水平。优点：说明企业在行业中所处的地位和水平；判断企业的变动趋势局限性：同行业内的两个公司不一定可比；公司的不同经营业务可能有着不同的盈利水平和风险程度；受企业采用的会计方法的限制,12,（四）预算标准企业根据自身经营条件或经营状况所制定的目标标准，可与行业标准、企业历史标准相结合，比较全面反映企业的状况，在新兴行业、新建企业、垄断性企业应用较多，尤其适合企业内部的财务分析。局限性：对外部财务分析作用不明显；预算标准的确定受人为因素影响，缺乏客观依据 应综合应用以上各种标准,13,第一节 财务分析信息的种类（续）,三、政策与市场信息（一）政策与市场信息的重要性除企业内
6、部信息之外的所有企业外部信息。企业投资者必须掌握市场上的无风险投资收益率水平、其他企业的投资收益率水平；应根据国家的产业政策，预测企业未来的发展前景；根据通货膨胀分析确定企业的实际产出和盈利水平；企业的债权人要研究企业在市场上的信用状况，企业的发展前景，以及国家的信贷政策变动情况；企业的经营者可根据利率信息确定企业的负债结构；根据市场需求信息确定产品的品种和产量；根据国家的产业政策和技术政策确定企业的发展目标,14,（二）政策法规信息经济体制方面的政策、宏观经济政策、产业政策与技术政策（三）市场信息综合部门发布的信息、证券市场的信息、其他市场的信息、企业间交流的信息、其他有关信息,15,第二节
7、 财务报告内涵与作用,一、财务报告的内涵与种类二、财务报告与财务活动（一）企业目标与财务目标（二）财务目标与财务活动（三）财务活动与财务报表（四）财务报表与财务效率,16,第二节 财务报告内涵与作用,一、财务报告的内涵和种类财务报告是企业对外提供的反映企业某一特定日期的财务状况和某一会计期间的经营成果、现金流量等会计信息的文件。按会计报表反映的经济内容分为资产负债表、利润表、所有者权益变动表、现金流量表按会计报表编制范围分为企业会计报表、合并会计报表按会计报表的使用对象分为对外会计报表、对内会计报表按会计报表的编制时期分为年度报表、中期报表、季度报表、月度报表,17,第二节 财务报告内涵与作用
8、,二、财务报告与财务活动（一）企业目标与财务目标财务分析作为对企业财务活动及其效率与结果的分析，其目标必然与企业的财务目标相一致。企业财务目标有：股东权益最大化、企业价值最大化、利润最大化等现代企业制度属于资本雇佣劳动制，因此，企业所有者是权益资本所有者，追求股东权益或股东价值增长是企业财务的根本目标,18,（二）财务目标与财务活动财务活动包括：筹资活动、投资活动、经营活动和分配活动筹资活动过程是资本的来源过程或资本的取得过程 目的：以较低的资本成本和较小的风险取得企业所需要的资本投资活动过程是资本的使用过程或资产的取得过程 目的：充分使用资产，以一定的资产、较小的风险取得尽可能大的产出,19
9、,经营活动过程是资本的耗费过程和资本的回收过程 目的：以较低的成本费用，取得较多的收入，实现更多的利润分配活动过程是资本退出经营的过程或利润分配的过程 目的：兼顾各方面利益，使企业步入良性循环的轨道,20,图 财务目标与财务活动,21,（三）财务活动与财务报表资产负债表是反映企业在某一特定日期财务状况的报表，是企业筹资活动和投资活动的具体体现；利润表是反映企业在一定会计期间经营成果的报表，是企业经营活动和根本活动的具体体现；所有者权益变动表是反映企业在一定会计期间内所有者权益变动情况的报表，是企业股权筹资的具体体现；现金流量表是反映企业在一定会计期间现金和现金等价物流入和流出的报表，是企业财务
10、活动总体状况的具体体现,22,图1财务活动与财务报表,23,（四）财务报表和财务效率1、盈利能力是指企业投入一定资源所取得利润的能力根据不同的资源投入，分为资本经营盈利能力；资产经营盈利能力；商品经营盈利能力2、营运能力是指企业营运资产的效率根据不同的资产范围，分为全部资产营运能力；流动资产营运能力；固定资产营运能力,24,3、偿债能力是指企业偿还本身所欠债务的能力根据偿债期的长短，分为短期偿债能力；长期偿债能力4、增长能力是指企业保持持续发展或增长的能力根据影响增长能力的因素，分为销售增长能力；资本增长能力；可持续增长能力,25,第三节 会计报表,一、资产负债表（一）基本结构和内容反映企业在
11、某一时点财务状况的会计报表。结构：左右平衡左边：各类资产；右边：负债和所有者权益（二）资产项目的构成和作用资产是企业拥有或控制的能以货币计量的经济资源作用：提供企业变现能力的信息； 提供了资产结构信息；提供了反映企业资产管理水平的信息,26,（三）负债项目的构成和作用负债是企业所承担的能以货币计量，将以资产或劳务偿付的债务作用：提供了反映企业总体债务水平的信息；提供了反映企业债务结构的信息,27,（四）所有者权益项目的构成和作用所有者权益是指企业投资者对企业净资产的所有权，包括实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润。所有者权益项目是按权益的永久性程度高低排列的。作用：提供了反映企业所有者权益
12、内部结构的信息；提供了企业收益分配情况的信息,28,（五）资产负债表附表资产减值准备明细表应付职工薪酬明细表应交税费明细表存货表固定资产及累计折旧表无形资产其他资产表,29,第三节 会计报表,二、利润表（一）利润表基本结构与内容反映企业在一定期间内生产经营成果的会计报表1、单步式利润表基本特点：本期发生的所有收入汇集在一起，将所有的成本费用汇集在一起，然后将总收入减去总成本费用得出本期利润。优点：编制方便，勾稽关系清楚缺点：没有准确反映利润形成的过程及各种收入和相应成本费用之间的关系，没能为深入分析提供更多的信息。,30,2、多步式利润表基本特点：按利润形成的几个环节，分步骤的将有关收入和成本
13、费用相减，从而得出各步骤的利润额。,31,（二）利润表的信息作用提供了反映企业经营成果的信息；提供了反映企业盈利能力的信息；提供了反映企业营业收入、成本费用状况的信息,32,（三）利润表附表1、利润分配表反映企业一定会计期间对所实现的净利润以及以前年度未分配利润的分配或者亏损弥补的报表，为进行利润分配分析提供了系统完整的信息。作用：进行利润分配结构分析，研究利润分配各方的比例合理性；进行利润分配的对比分析，研究本年利润分配与上年利润分配的变动及其特点；检查企业利润分配的合法性,33,2、分部报表反映企业各行业、各地区经营业务的收入、成本、费用、营业利润、资产总额和负债总额等情况的报表。可以分为
14、行业分部报表、地区分部报表。3、其他附表主营业务收入明细表、管理费用明细表、营业费用明细表、财务费用明细表、公允价值变动收益明细表、投资收益明细表,34,第三节 会计报表,三、所有者权益变动表（一）基本结构与内容反映企业在一定期间内，所有者权益的各组成部分当期增减变动情况的报表。（二）所有者权益变动表信息作用所有者权益变动的原因当期损益、直接计入所有者权益的利得和损失、与所有者的资本交易所有者权益内部结构的变动资本公积或盈余公积转增资本、盈余公积弥补亏损为利润表和资产负债表提供辅助信息,35,第三节 会计报表,四、现金流量表（一）基本结构与内容反映企业在一定时期内现金及现金等价物流入与流出等方
15、面财务信息的会计报表。包括经营活动的现金流量、投资活动的现金流量、筹资活动的现金流量（二）现金流量表的信息作用提供了企业资金来源和运用的信息；提供了企业现金增减变动原因的信息；提供了资产负债表和利润表分析所需要的信息,36,第四节 会计报表附注,一、会计报表附注附注是对资产负债表、利润表、现金流量表和所有者权益变动表等报表中列示项目的文字描述或明细资料，以及对未能在这些报表中列示项目的说明等。（一）会计报表附注基本内容企业的基本情况；财务报表的编制基础；遵循企业会计准则的声明；重要会计政策和会计估计；会计政策和会计估计变动以及差错更正的说明；重要报表项目的说明；重要事项的揭示,37,（二）各主
16、要会计报表附注1、资产负债表附注表内有关项目的附注、表外有关项目的附注、对资产负债表有关会计政策变化的说明2、利润表附注有关收入和成本费用的会计政策变化；利润表中具体项目的补充说明；利润表外有关项目的说明；未经批准的利润分配方案的说明3、现金流量表附注不涉及现金收支的投资和筹资活动；将净利润调节为经营活动现金流量；现金及现金等价物净增加情况,38,第四节 会计报表附注,三、财务会计报表的局限性（一）财务会计报表计量的局限性以货币为计量单位计量的，不能反映企业经营中的非货币性事项；以货币为计量手段，在物价变动较大情况下，会对分析数据的准确性产生不利影响，导致分析结果的错误（二）财务会计报表内容的
17、局限性不能提供详尽的因素分析数据，如成本项目数据、材料消耗；不能反映企业未来将要发生的事项，只是对历史情况的反映；不能表明企业采用的具体会计准则和会计方法（三）财务会计报表时间的局限性报表形成或报出时间与报表内容反映的时间之间存在一段距离,39,第五节 审计报告,审计报告意见无保留意见的审计报告；有保留意见的审计报告；反对意见的审计报告；放弃发表意见的审计报告,40,第六节 财务分析法规与政策依据,一、会计法规体系全国人民代表大会及其常务委员会颁布的法律：会计法、公司法、税法国务院制定或颁布的法规：企业会计准则（基本准则） 由财政部或财政部与其他部委联合制定与颁布的法规：企业会计准则（具体准则
18、） 地方政府、主管部委和非政府机构制定的法规企业、非营利组织、行政单位内部财务与会计管理制度,41,第六节 财务分析法规与政策依据,二、财务分析中应注意的会计原则可靠性原则企业应当以实际发生的交易或事项为依据进行确认、计量和报告，如实反映符合确认和计量要求的各项会计要素及其他相关信息，保证会计信息真实可靠、内容完整。相关性原则相关性要求企业提供的会计信息应当与投资者等财务报告使用者的经济决策需要相关，有助于投资者等财务报告使用者对企业过去、现在或者未来的情况做出评价或者预测。可理解性企业提供的会计信息应当清晰明了，便于投资者等财务报告使用者理解和利用。,42,第六节 财务分析法规与政策依据,可
19、比性原则1、同一企业不同时期可比同一企业不同时期发生的相同或者相似的交易和事项，应当采用一致的会计政策，不得随意变更。但是满足可比性要求，并非表明企业不得变更会计政策，如果按照规定或者在会计政策变更后可以提供更可靠、更相关的会计信息，可以变更会计政策。2、不同企业相同会计期间可比不同企业同一会计期间发生的相同或者近似的交易或事项，应当采用规定的会计政策，确保会计信息口径一致，相互可比。,43,第六节 财务分析法规与政策依据,实质重于形式企业应当按照交易或事项的经济实质进行会计确认、计量和报告，而不应当仅仅以交易或事项的法律形式作为依据。重要性要求企业提供的会计信息应当反映与企业财务状况、经营成果、现金流量有关的所有重要交易和事项。,44,谨慎性要求企业对交易或者事项进行会计确认、计量和报告时，应保持应有的谨慎，不得高估资产或收益、低估负债或费用。及时性要求企业对于已经发生的交易或者事项，应当及时进行确认、计量和报告，不得提前或者延迟。包括：及时收集会计信息；及时处理会计信息；及时传递会计信息。,
