1、一、单项选择题（每题 1 分，共 30 分）题目 1金融投资与实物投资的主要区别在于（ ）。选择一项：A. 实物投资需要的资本比金融投资的多B. 金融投资的收益比实物投资的收益高C. 实物投资能直接创造社会物质财富，而金融投资则不能D. 金融投资的风险比实物投资更高题目 2金融期权的最显著的特点在于（ ）。选择一项：A. 卖方必须尽义务B. 买方没有交易义务C. 时间性强D. 交易对象是权利题目 3金融互换实际上是（ ）的交换。选择一项：A. 权利B. 实物C. 合同D. 现金流题目 4（ ）在其存续期内基金份额不能追加或赎回。选择一项：A. 封闭式基金B. 开放式基金C. 契约型基金D. 公
2、司型基金题目 5债券的价值为（ ）之和。选择一项：A. 息票利息和面值的现值B. 息票利息的现值和面值C. 息票利息和面值D. 息票利息的现值和面值的现值题目 6某面值为 1000 元的债券，期限为 10 年，票面利率是 8%，售价为 800 元，则该债券的当期收益率为（ ）。选择一项：A. 8%B. 6.4%C. 10%D. 12.5%题目 7某 10 年期、年息票收入为 50 元的债券，以 1000 元购入，它的到期收益率是 11%。如果一年后债券的价格上升到 1080 元，本年持有收益率是（ ）。选择一项：A. 8%B. 13%C. 10%D. 7%题目 8在债券发行人信用状况稳定和不考
3、虑时间变化的情况下，市场利率的变化导致债券价格的（ ）。选择一项：A. 不变B. 同向变化C. 反向变化D. 不确定变化题目 9随着市场利率的上升，债券的预期现金流量的现值将（ ），因而债券的价格也随之（ ）。选择一项：A. 上升；下降B. 下降；下降C. 下降；上升D. 上升；上升题目 10久期与债券剩余时间成（ ），与市场利率、债券票面利率呈（ ）。选择一项：A. 反比；反比B. 正比；正比C. 正比；反比D. 反比；正比题目 11零息债券的修正久期( )其剩余到期时间。选择一项：A. 等于B. 小于C. 大于D. 不确定题目 12以下不属于固定收入投资的有（ ）。选择一项：A. 银行存款
4、B. 普通股投资C. 优先股投资D. 债券题目 13以下不属于影响可转换债券价格的因素有（ ）。选择一项：A. 利率B. 股票价格C. 股票价格的波动性D. 市场风险题目 14我国目前对 A 股市场实行（ ）交割制度。选择一项：A. T+1B. T+0C. T+2D. 即时题目 15某公司股票每年分红 2 元，当前投资股票的必要收益率为 10%，该股票的理论价值为（ ）。选择一项：A. 0.2B. 20C. 2.2D. 25题目 16假设 A 国货币对 B 国货币的名义汇率为 6.4295，A 国当期的物价指数为 105%，B 国当期的物价指数为 101%，则该期 A 国货币对 B 国货币的实
5、际汇率为（ ）。选择一项：A. 6.4938B. 6.1846C. 6.7510D. 6.6841题目 17期权交易最大的特质是投资者在缴纳了期权费之后，就获得了交易（ ）。选择一项：A. 收益B. 义务C. 权利和义务D. 权利题目 18下图表示（ ）。选择一项：A. 卖出看涨期权B. 买入看涨期权C. 买入看跌期权D. 卖出看涨期权题目 19标的资产价格越高，协议价格越低，看涨期权的价格就越（ ）。选择一项：A. 低B. 不变C. 不确定D. 高题目 20在任何情况下，看涨期权的价格都不会超过（ ）。选择一项：A. 市场价格B. 协议价格C. 标的资产价格D. 期权费题目 21当证券持有期
6、收益率（ ），表示证券投资没有损益。选择一项：A. 等于 0B. 小于 0C. 等于 1D. 大于 0题目 22通常采用( )来衡量证券投资风险。选择一项：A. 投资组合概率B. 证券投资收益率的标准差C. 值D. 期望收益率题目 23以下不属于股票的收益来源的是（ ）。选择一项：A. 股息B. 红利C. 资本利得D. 发行股票的收入题目 24当相关系数等于 1 时，两种证券之间的风险存在（ ）关系。选择一项：A. 完全负相关B. 互补C. 完全正相关D. 相互独立题目 25债权人的求偿次序与普通股股东相比，是（ ）与普通股股东。选择一项：A. 晚于B. 同时C. 不确定D. 早于题目 26金
7、融债券的信用风险要比公司债券（ ）。选择一项：A. 低B. 一样C. 高D. 不确定题目 27（ ）的发行和交易均为无纸化，效率高、成本低、交易安全。选择一项：A. 凭证式债券B. 金融债券C. 记账式债券D. 实物债券题目 28（ ）是外汇市场上最常见、最普遍的交易方式。选择一项：A. 套汇交易B. 即期外汇交易C. 互换D. 掉期题目 29金融期货合约中的期货价格是（ ）。选择一项：A. 卖方制定B. 合约规定C. 市场价格D. 买方制定题目 30金融期货合约的（ ）不是标准化的。选择一项：A. 交易规模B. 交割地点C. 交割日期D. 交易价格二、多项选择题（每题 2 分，共 48 分）
8、题目 31以下属于长期投资的有（ ）。选择一项或多项：A. 股票B. 5 年定期存款C. 1 年以上封闭式基金D. 3 年期国库券题目 32金融期货按照标的物的不同，可以分为（ ）。选择一项或多项：A. 利率期货B. 黄金期货C. 股票价格指数期货D. 外汇期货题目 33基金按照组织形式和法律地位不同可以分为（ ）。选择一项或多项：A. 契约型基金B. 公司型基金C. 封闭式基金D. 开放式基金题目 34作为银行的银行，是指中央银行能够（ ）。选择一项或多项：A. 组织全国清算B. 充当最后贷款人C. 发行货币D. 集中存款准备金题目 35影响股票价格的内部因素有（ ）。选择一项或多项：A.
9、股票分割B. 资产价值的变动C. 公司预期盈利水平D. 公司每股净资产题目 36完成基金投资要注意（ ）统一。选择一项或多项：A. 分散性B. 安全性C. 收益性D. 流动性题目 37外汇的特性有( )。选择一项或多项：A. 流动性B. 可兑换性C. 可偿性D. 外币性题目 38期货合约与远期合约的不同之处在于（ ）。选择一项或多项：A. 期货合约不是标准化合约B. 期货合约是标准化合约C. 期货合约不用在期货交易所进行D. 期货合约必须在期货交易所交易题目 39期权价值由（ ）组成。选择一项或多项：A. 期权价格B. 内在价值C. 市场价格D. 时间价值题目 40黄金交易市场的功能有（ ）。
10、选择一项或多项：A. 价格发现功能B. 交易功能C. 风险规避功能D. 投融资功能E. 货币政策调节功能题目 41股票的特征有（ ）。选择一项或多项：A. 永久性B. 参与性C. 收益性D. 流动性E. 风险性题目 42黄金期货交易的优点有（ ）。选择一项或多项：A. 套期保值B. 杠杆效应C. 流动性D. 品质保证题目 43即期外汇交易有（ ）。选择一项或多项：A. T+0 交割B. T+1 交割C. T+3 交割D. T+2 交割题目 44影响股票价格的外部因素有（ ）。选择一项或多项：A. 宏观经济因素B. 投机因素C. 行业因素题目 45以下属于含权债券的为（ ）。选择一项或多项：A.
11、 可赎回债券B. 零息债券C. 可转换债券D. 可售回债券题目 46在估值日的基金资产价值应为（ ）之和。选择一项或多项：A. 银行存款B. 所持证券市值C. 应收利息收入D. 现金题目 47市场有效性分为（ ）。选择一项或多项：A. 弱有效B. 半弱有效C. 强有效D. 半强有效题目 48普通股股东享有的权利有（ ）。选择一项或多项：A. 认股优先权B. 公司经营参与权C. 盈利分配权D. 剩余资产分配权题目 49优先股与普通股股东权利的不同之处在于（ ）。选择一项或多项：A. 优先享受剩余索取权B. 有临时投票权C. 股息固定D. 没有投票权题目 50债券的特点有（ ）。选择一项或多项：A
12、. 风险性B. 收益性C. 流动性D. 参与性E. 偿还性题目 51债券的收益来源有（ ）。选择一项或多项：A. 利息收入B. 发行价格和票面价值的差额C. 转让的价差收益D. 其他题目 52根据筹资主体不同，债券可分为（ ）。选择一项或多项：A. 金融债券B. 国际债券C. 政府债券D. 公司债券题目 53衍生金融工具的特征有（ ）。选择一项或多项：A. 低成本性B. 零和博弈C. 高杠杆性D. 高风险性E. 高收益性题目 54常见的金融远期合约有（ ）。选择一项或多项：A. 远期外汇合约B. 远期利率协议C. 远期股票合约D. 远期债券合约三、判断题（只需判断正误，每题 1 分，共 20
13、分）题目 55股票一经发行，购买股票的投资者即成为公司的股东。选择一项：对错题目 56到期收益率不仅考虑到当前的利息收入，而且考虑到将债券一直持有到期后投资者实现的资本损益。选择一项：对错题目 57在市场利率变动较大的情况下，利率下降导致的债券价格上涨幅度大于市场利率同等程度的上升导致的债券价格下降的幅度。选择一项：对错题目 58可转换债券具有双重性质，既具有普通债券的特性，又具有股票的特性。选择一项：对错题目 59股票市场与债券市场的行情一般呈现同向关系。选择一项：对错题目 60当国家实行扩张性货币政策时，市场流动性增加，股票价格上涨，反之，股票价格下跌。选择一项：对错题目 61若外币供过于
14、求，外汇汇率下降，相对来说，本币升值；反之，本币贬值。选择一项：对错题目 62在开放的市场经济环境下，本国利率水平上升，国际利差相对扩大，进而出现资本账户的顺差，引致本币汇率上升。选择一项：对错题目 63升水表示远期汇率比即期汇率高，贴水表示远期汇率比即期汇率低。选择一项：对错题目 64美式期权允许购买者在期权到期前的任何时间执行期权。选择一项：对错题目 65看涨期权在股价下跌时，其损失是有限的。选择一项：对错题目 66一般来说，流动性差、安全性低、风险大的债券收益率较低。选择一项：对错题目 67无论何种看跌期权，其价格的上限为协议价格本身。选择一项：对错题目 68债权人既没有投票权，也没有对重大决策的发言权。选择一项：对错题目 69衍生金融工具的交易实际上是风险的再分配，它不会创造财富。选择一项：对错题目 70远期外汇合约交易双方在签订合约时，就确定好将来进行交割的远期汇率，到时不论汇价如何变化，都应按此汇率交割。选择一项：对错题目 71金融期货合约均在交易所进行，交易双方不直接联系。选择一项：对错题目 72股票价格指数期货与其他标的物期货最大的区别在于没有实物交割。选择一项：对错题目 73欧式期权允许买者在期权到期日之前的任何时间执行期权，而美式期权的买者只能在期权到期日执行期权。选择一项：对错题目 74货币互换既涉及利息支付的交换，又涉及本金的交换。选择一项：对错
