1、第5章 企 业,生产是由厂商或企业来进行的。本章来 分析企业本身，以便更好地理解企业的生产 经营行为、生产经营效率等等。,第一节 企业产生的原因美国经济学家科斯（R.Coase,1991年获诺贝 尔经济学奖）1937年在企业的本质这篇论文中 对企业产生的原因作了影响深远的经典性解释，当 然，他在文中也对有关企业产生原因的其它一些解 释作了批评和否定。,人物介绍 科斯,科斯一生著述不多，但他的两篇经典性论文企业的本质（1937年）和社会成本问题（1960年）具有划时代的意义。1991年，科斯“因为发现和澄清了交易费用和产权对经济制度结构和运行的意义”而被授予诺贝尔经济学奖。,科斯（Ronald
2、Harry Coase,1910- ），出生于英国，1932年获伦敦经济学院商学学士学位。1951年移居美国。1964-1979年，任芝加哥大学教授。,一、有关企业产生原因的其它解释及评析代表性的解释有：1生产论2分工协调论3不确定性4政府管制论,二、企业产生的原因在于降低交易费用(一) 交易费用交易费用就是为了完成市场交易而发生的 一切成本（费用）。(二) 企业的产生企业将许多原本外在的市场交易转化为内部的交易关系或内部的合作关系，从而降低了 交易费用，这正是科斯所说的企业的本质。,企业这种生产组织形式只是降低了交易 费用，而不能消除交易费用。从最严格的意 义上讲，企业只是在一定程度上替代市
3、场来 组织生产，或者说只是部分地替代市场来组 织生产。,交易费用与上一章所讲的生产成本是不同的，但它们之间存在交叉关系。,生产成本,交易费用(成本),我国的交易费用问题由于我国的市场体系发育还不很充分，各种行政干预较 多，因而市场交易费用较高。如从上海驱车往北京，一路上 要交纳的各种过路费曾高达六、七百元（不知现在是否少了 一些），与一张上海至北京的机票价格基本相当。邻近省份 的农民用车将蔬菜运往广州销售，由于一路上要交纳很高的 过路费，从而使得广州的蔬菜价格居高难下。菜农没有得到 多少收益，广州居民的利益也受到损害。在我国，企业之间的商务谈判费用一般都比较高，许多 费用花费在酒宴招待、娱乐招
4、待方面。似乎不在高级酒店摆 上几次酒宴，谈判就无法进行，协议就无法签字。地方保护 主义也常常使得企业的跨区域经济活动要花费很高的各种费 用。上述的这些费用及耗费的时间、精力等都属于交易费用 或交易成本。,（三）企业的纵向一体化所谓企业的纵向一体化，指的是具 有上下游生产关系的生产者组织成为一个企业。交易费用的产生与两类因素有关，一是“人的因素”，二是“交易因素”。所谓有限理性指的是人们在客观上不可能完全准确地预测未来，从而不能采取充分的对策措施防范未来不利情况的发生。机会主义行为指的是人们在交易过程中不 仅追求个人利益的最大化，而且通过不正当的手段来谋求自身利益。,“交易因素”包括的内容较多，
5、但最为独特的是资产专用性。第二节 企业的边界与目标一、企业的组织成本企业组织生产的成本通常被称为企业组织成本，或简称为组织成本。企业规模越大，组织难度和管理难度也越大，组织成本也就越高。,二、企业的均衡边界不同行业中的企业的均衡边界是有差异 的，甚至差异很大。因为行业的不同特性决 定了市场交易费用和企业内组织成本都分别 有很大的不同。,三、信息技术与企业边界首先，信息技术的发展降低了市场交易成本.其次，信息技术的发展降低了企业内的组织成本。 信息技术对企业内组织成本的降低势必带来企 业规模的扩张和企业均衡边界的外移，但信息技术 对市场交易费用的降低又有限制企业规模发展的倾 向。,四、企业的目标
6、1销售收入最大化。2市场份额最大化。 3管理层效用最大化。 4利润最大化。,第三节 企业所有权与公司治理结构一、企业所有权与产权现代企业理论所理解的企业所有权，是指 对企业的剩余索取权和剩余控制权。,二、剩余索取权与剩余控制权剩余索取权指的是对企业收入在扣减所有 固定的契约规定的支付（如原材料成本、固 定工资、利息、租金等）后的余额（现实中 可理解为利润）的要求权。剩余控制权指的是在契约中没有特别规定 的活动的决策权。,要提高企业生产效率，必须使剩余索取 权与剩余控制权在一定程度上对应、匹配。企业所有权结构或企业所有权安排，主 要就是指剩余索取权和剩余控制权的配置与 安排。,三、公司治理结构公
7、司治理结构也称法人治理结构，指的 是在公司既定的所有权结构基础上，围绕公 司的生产经营管理等进行的一系列具体的、 操作性的特定关系组合和制度安排。,企业的组织形态1.业主制由个人出资经营的企业。出资者就是企业主，享有企业的全部业务经营权，独享企业的全部利润，独自承担经营风险，并对企业的债务负无限责任。2.合伙制由两人或两人以上的个人共同出资、共同经营、共享利润的企业。普通合伙：合伙人以其个人财产对合伙组织债务承担无限连带责任。有限合伙：是指至少有一名普通合伙人和一名负有限责任的合伙人组成，有限合伙人对合伙组织债务只以其出资为限承担责任，有限合伙人不参与经营，普通合伙人则对合伙组织的债务以其个人
8、财产承担无限连带责任。现在的大多数合伙制属于普通合伙。许多律师事务所和会计事务所就是合伙制。,3.公司制又分为有限责任公司、股份有限公司、无限责 任公司、两合公司等。其中有限责任公司（简称有 限公司）和股份有限公司（简称股份公司）是常见 的。这两种形式的公司，股东都以其所持股份为限 对公司承担责任，公司以其全部资产对公司的债务 承担责任。 有限责任公司的股东人数有限制，我国的公 司法规定为50个以下股东。而股份有限公司股 东人数没有上限。有限责任公司的股东向股东以外 的人转让出资需要经过全体股东过半数同意，而股 份有限公司的股东向股东以外的人转让股份没有限 制，可以自由转让。有限责任公司不能发
9、行股票， 而股份有限公司可以公开发行股票。,判断题1信息技术的发展会带来企业规模的扩张和企业均衡边界的外移。,1. ,2企业将许多原本外在的市场交易转化为内部的合作关系，从而消除了交易费用。,2. ,3企业的能源费用支出属于交易费用。,3. ,4资产的专用性越强，资产形成后的交易 费用就可能越高。,4. ,5企业的规模越大, 组织成本一般也会较高。,5. ,单项选择题,1斯密定理指的是（ ）。A. 斯密关于市场功能的论述 B. 斯密关于市场风险的论述 C. 斯密关于劳动分工取决于市场范围的论述 D. 斯密关于劳动分工效率的论述,1. C,2交易费用不包括（ ）。A.谈判费用 B. 原材料购买费
10、用 C.对销售商的接待费用 D.价格制定费用,2. B,3下列哪种费用属于交易费用？ （ ）。A办公费用 B新产品的研究费用 C新产品的营销费用D职工的福利费用,3. C,4下列哪一说法是正确的？ （ ）。A要么是企业在组织生产，要么是市场在组织 生产，不可能是企业和市场在同时组织与协调生产 B专用性资产投资前后，交易双方都经常处于对等的竞争地位 C企业纵向一体化可以用交易费用理论来解释，也肯定能用范围经济理论来解释 D并非所有的交易费用都能在企业的会计账目中反映出来,4. D,5下列哪一说法是错误的？ （ ）。A.剩余索取权过小会降低对企业管理者的激励水平 B.剩余控制权过小会降低企业的管理效率 C.剩余索取权过大会降低股东的投资积极性 D.交易费用与交易契约的数量成反向变化,5. D,
