1、序号 措施内容1 提高证券公司理财类产品创新能力，拟扩大投资范围、允许产品分级、降低投资门槛、减少相关限制。2 加快新产品新业务创新进程，已报请国务院取消集合计划审批项目，审批取消后改为备案制，过渡期内集合计划审批拟采 取简易程序。3 拟逐步扩大证券自营投资品种范围，支持券商开展市值管理等各类中介服务，进一步放开证券公司依法设立直投、并购基 金、另类投资等子公司。4 扩大证券公司代销金融产品范围，拟允许证券公司代销经国家有关部门或授权机构批准、备案发行的各类金融产品。5 支持跨境业务发展，拟简化 QFII、RQFII、QDII 审批流程，加快推出跨境双向挂牌上市的 ETF 产品，允许券商开展转
2、向QDII 经纪业务、以自有资金及专项理财基金或直投基金进行跨境投资。6 推动营业部组织创新，拟允许券商自主决定营业部组织形式和业务范围，放开设立营业网点的资格限制和地域限制，逐步 放开开户限制，探索网上开户。7 鼓励证券公司发行上市和并购重组，拟允许自主确定境内外上市安排，对行业整合为目的的收购，将解决“同业竞争”的 期限放宽至 5 年，拟年底前取消证券公司 IPO 上市审慎性监管标准。8 鼓励券商积极参与场外市场建设和中小微企业私募债试点，探索做市商制度，拟允许证券公司建立面向自己客户的 OTC 市场，将个性化产品销售给合格投资者。9 改革证券公司风险控制指标体系，拟调整净资本构成和计算标
3、准，增加风险覆盖率和杠杆比率等指标，完善逆周期调节机 制，提高证券公司自有资金使用效率。10 探索长效激励机制，在证券法有关条款修改前，拟允许证券公司管理层及业务骨干以信托方式或设立有限公司、合伙企业 方式间接持有证券公司股份。11 积极改善证券公司改革开放、创新发展的社会环境，加强从业人员管理，强化社会责任意识，建立证券纠纷调解机制，持 续开展投资者教育。以差异化发展为突破口申银万国总裁储晓明就资产管理业务创新分会场讨论的情况进行了介绍。他表示，大家在讨论中提出了十点建议。这十项建议分别是：法律定位上，明确券商资产管理业务适用信托法，为券商资管创造公平统一的竞争环境；行业定位上，坚持私募为主
4、、公募为辅，以差异化发展为创新的突破口；业务定位上，以资产管理业务为抓手，促进证券公司业务全面转型，证券公司应以资产管理业务为核心，整合经纪业务、承销业务、直投业务、金融研究业务等内部资源，构建“大资产管理平台” ；落实以客户需求为中心的经营理念，努力打造不同风险收益配比的完整产品线；大力发展融资型专项计划，建立以资产证券化为主体的企业融资通道；提高券商资管产品交易便利度，尝试开展集合理财份额转让；在建立严格的准入机制和完备的风险监控机制的基础上，允许证券公司聘请外部投资顾问，迅速拓展投资管理能力，服务客户需求；建立严格、充分的信息披露制度，有效防范信息不对称导致的对投资者的利益侵害；进行严格的投资者适当性管理，确保将合适的产品销售给合适的客户；加强内部风险管控，发挥行业自律作用。
