1、未确认融资费用的实际利率摊销法研究资金时间价值轴上的全新思路未确认融资费用的实际利率摊销法研究 资金时间价值轴上的全新思路摘要：本文从财务管理时间价值角度阐述未确认融资费用如何合理分摊的问题，提出了与一般会计实务教材标准解法完全相反的思路，得到了相同的效果，并对两种解题思路作了详细的比较分析，并在此基础上提出有关会计计量的若干假说。关键词：未确认融资费用；摊销；实际利率法)*+,-./,：012+ .-,2/34 +4, 5-67 ,14 8-6*347 169 :;-4.324= /6;52-7.,26;52;.;/2; /6+, .76-,22;，1.+ *-6:1, 56-9.-= ,1
2、4 /6;,-.-? ,12;2; 5-67+,.;=.-= 74,16= 65 +63A2; 2; 8-./,2/4 ,4./12; 7.,4-2.3，.;= 6, 2=4;,2/.34554/,B C? /678.-2; ,96 2;=+ 65 +63A2; 8-6*347+，,12+ .-,2/34 .=A.;/4 ,141?86,14+2+ 65 ./6:;,2; 74.+:-474;,BD4?96-=+：E;-4.324= F2;.;/2; G6+,；)76-,2.,26;；0274 H;,4-4+,现行会计制度，相比较历史成本计量原则，在实务处理中更多地方采用了现值成本计量原则，也
3、使得“现值”属性的运用以及“未确认融资费用”的摊销在新会计准则中多次出现，例如：企业延期支付购买固定资产的价款按照融资的性质，其实际价款与购买价款之间的差额按实际利率法进行摊销；融资租入固定资产下，最低租赁付款额现值与资产的公允价值之间的差额要按照未确认融资费用来对待并进行相应的摊销；金融资产以及汇兑损益中均大量涉及到“未确认融资费用”的摊销。笔者试对融资租资产“未确认融资费用”按实际利率法进行分摊的处理方法，从财务管理时间价值轴的角度提出另一种全新解题思路，其结果与 中级会计实务教材中相应表格解法一致，但更加容易理解。一、案例演示案情介绍：!;# 年 月 日，甲公司和乙公司签订一项购货合同，
4、从乙公司购入一台需要安装的大型机器设备，收到的增值税专用发票上注明设备价款 $;元，增值税 %;。合同约定：甲公司于 !;# I !; 年 年内，每年的 ! 月 % 日支付!;(;元。!;# 年 月 日，甲公司收到该设备并投入安装，发生保险费、装卸费等 #; 元，!;#年 ! 月 % 日，该设备安装完毕达到预定可使用状态，共发生安装费 ; 元，款项均以银行存款支付，假定甲公司综合考虑各方面因素后决定采用 ;J 作为折现率，不考虑其他因素，甲公司的账务处理如下：按照现行会计准则的规定，未确认融资费用采用实际利率法，教材中表格演示的计算思路如下：每期利息 !每期期初本金 ;实际利率每期未确认融资费
5、用摊销 !每期期初应付本金余额 ;实际利率每期期初应付本金余额 !期初长期应付款余额 #期初未确认融资费用余额处理方法是固定资产的价值是不考虑时间价值的，直接累计相加即可，我们在计算中依照教材处理。这种算法的思路明了，但是在计算过程中容易遗漏和混淆，现作者从资金时间价值轴上提出另一种全新思路。假设未来 $年年末现金流量为 %( ，通过财务管理年金现值公式求得固定资产的现值为 )*+,-%-. +，可以认为现值就是目前企业购买资产融资得到的本金，而未来 $ 年的年金合计数$, 即为该项资产 $年末的终值，两者的差额 未确认融资费用可以视为融资的利息，那么未确认融资费用按照实际利率法摊销就是要求计
6、算出融资每期的借款利息。知道贷款的本金、利息率再来求利息是非常容易的事情：%) 年 % 月 , 日 ，贷 款 本 金 )*+,-%-. + ; / !)*+,-%. -+%+ 年 % 月 , 日这个时点上，贷款本金的价值为（)*+,-%-. + 0 )*+,-%. -+ # %( ）; / ! ()$)(. ),其中 )*+,-%-. + 0 )*+,-%. -+ # %( 的思路如下：贷款本金经过 年价值增加即到年底的时候贷款连本带利为)*+,-%-. + 0 )*+,-%. -+元，到 %月 ,日付款 %( ，这个时候尚欠银行的贷款额为 ()$)(). %+，乘以实际利率就可以得到本期应该
7、计算的利息，也就是本期应摊销的未确认融资费用。遵循这一思路，那么 % * 年 % 月 日，贷款本金的价值1 ()$)(). %+ 0 ()$)(. ), # %( 2 ; / ! $%,),-. -% 年 % 月 , 日，贷款本金的价值 ! 1$%,),-. 0$%,),-. - # %( 2 ; / ! ,($). +%年应摊销的数额采用 （全部待摊销未确认融资费用 #已摊销未确认融资费用）的差额来计算得出即可。二、两种思路比较上面两种问题解决思路均建立在财务管理时间价值基础上，相同点在：均把实际支付价款额的总数视为终值，购买价款的现值之间的差额视为现值，二者之间的差额就是未确认融资费用，作
8、为融资的利息处理，均充分运用了财务管理中利息概念。不同点在于：一般教材上的标准解法，解题思路是从时间轴的终值出发倒算出本金；长期应付款余额 #期初未确认融资费用余额 !未来应付本利和 #利息 !本金；每期未确认融资费用的摊销 !每期期初应付本金余额 ;实际利率 !本金 ;实际利率。笔者提出的问题解决方法是从时间轴的现值出发，每一步计算的时候加上时间价值产生的利息，然后考虑扣除已付款金额，得到尚欠的本金余额，再按照实际利率法求出利息。这非常符合人们计算利息的习惯，从现值往后算，更加容易理解。同时也可以把此思路运用在相类似的摊销问题上，均可以得到准确的答案。三、实际利率核算法的重要现实意义从上文对
9、未确认融资费用的核算中可以看出，承租企业确认的租赁期内各期融资费用实际上是费用现值，应该属于现时成本的范畴。这与以历史成本原则计量会计要素的惯例不同。事实上，不仅是在未确认融资费用的核算中，在企业其他带有资本化运作性质的经济业务中，比如在融资租赁和金融资产的核算中，同样也有以现时成本计量会计要素的情况。究其原因，是因为企业在进行一项长期投资、需要支出一笔长期费用或筹集一笔长期资金时，必须要充分考虑资金时间价值因素。由于在一个较长的时间跨度里，资金的时间价值在企业进行上述经济业务决策时是一项不容忽视的、非常可观的机会成本或机会损失，在这种情况下，企业只有以现时成本进行核算才能客观真实地反映企业的财务状况和经营成果，才能做出有利于各相关利益方的决策。 !参考文献：3 4 韩雪，万一锋 . 未确认融资费用资本化问题分析 3 5 4 . 财会月刊，% $，1 2 .3 % 4 韩黎明 . 融资租赁未确认融资费用现行会计处理的一点看法 3 5 4 . 中国农业会计，% (，1 * 2 .3 , 4 黄元元，李建琴 . 未确认融资费用的核算及对会计计量的启示 3 5 4 . 会计之友，% $，1 + 2 .
