1、新华文轩 2017 年半年度报告摘要 1 公司代 码：601811 公 司简 称：新华文 轩 新 华 文 轩 出 版 传媒 股 份 有 限 公 司 2017 年 半 年 度 报告 摘 要 一 重 要提 示 1 本 半年 度报 告摘 要来 自半年 度报 告全 文，为全 面了解 本公 司的 经营 成果、财务 状况 及未 来 发展 规划，投 资者 应当 到上海 证券 交易 所网 站等 中国证 监会 指定 媒体 上仔 细阅读 半年 度报 告 全文。2 本公司董事会、监事会 及 董事、监事、高级管理人 员保证 半年度报告内 容的 真实、准确、完整，不存在虚假记载、误 导性陈述或重大遗漏，并 承担个别和连
2、带的法 律责 任。3 未出席董事情况 未出席 董事 职务 未出席 董事 姓名 未出席 董事 的原 因说 明 被委托 人姓 名 董事 罗军 其他公 务 何志勇 4 本半年度报告未经审 计。5 经董事会审议的报告 期利 润分配预案或公积金 转增 股本预案 无 二 公司 基本 情况 2.1 公司简介 公司股 票简 况 股票种 类 股票上 市交 易所 股票简 称 股票代 码 变更前 股票 简称 A股 上海证 券交 易所 新华文 轩 601811/H股 香 港 联 合 交 易 所 有限公司 新华文 轩 00811/联系人 和联 系方 式 董事会 秘书 证券事 务代 表 姓名 游祖刚 杨淼 电话 028-
3、83157099 028-83157099 办公地 址 四川省 成都 市金 牛区 蓉北 商贸大道文 轩路6号 四川省 成都 市金 牛区 蓉北 商贸大道文 轩路6号 新华文轩 2017 年半年度报告摘要 2 电子信 箱 xh-xh-2.2 公司主要财务数据 单位：元 币种：人 民币 本报告 期末 上年度 末 本报告 期末 比上 年度 末增减(%)总资产 11,811,781,442.10 12,255,176,609.39-3.62 归 属 于 上 市 公 司 股东的净 资产 7,994,089,541.74 8,335,690,360.52-4.10 本报告 期（1-6 月）上年同 期 本报告
4、 期比 上年 同期 增减(%)经 营 活 动 产 生 的 现金流量 净额-37,004,326.02 99,727,804.31 不适用 营业收 入 3,186,015,247.21 2,720,377,728.66 17.12 归 属 于 上 市 公 司 股东的净 利润 497,924,902.26 350,023,356.00 42.25 归 属 于 上 市 公 司 股东 的 扣 除 非 经 常 性损益的 净利 润 358,823,464.27 333,689,118.77 7.53 加 权 平 均 净 资 产 收益率（%）5.96 4.90 增加1.06 个 百分 点 基本每 股收 益（
5、元 股）0.40 0.31 29.03 稀释每 股收 益（元 股）0.40 0.31 29.03 2.3 前十名股东持股情况 表 单位:股 截止报 告期 末股 东总 数（户）41,676 截止报 告期 末表 决权 恢复 的优先 股股 东总 数（户）前 10 名股 东持 股情 况 股东名 称 股东性质 持股比例(%)持股 数量 持有有 限售条件的 股份数量 质押或 冻结 的股 份数量 四川新 华发 行集 团 国家 49.11 605,882,525 592,809,525 无 香港中 央结 算有 限公 司 境外法人 33.90 418,303,950 0 未知 成都华 盛 境内非国有法人 4.3
6、2 53,336,000 53,336,000 质押 53,336,000 四川出 版集 团 国有法人 2.48 30,572,893 30,572,893 无 四川日 报集 团 国有法 0.75 9,264,513 9,264,513 无 新华文轩 2017 年半年度报告摘要 3 人 辽宁出 版集团 国有法人 0.53 6,485,160 6,485,160 无 LEUNG YOK FUN 未知 0.41 5,000,000 0 未知 领航投 资澳 洲有 限公 司领航新 兴市 场股 指基 金（交易 所）未知 0.15 1,796,153 0 无 SUEN SHUK MING 未知 0.08
7、1,000,000 0 未知 孔雪芳 未知 0.07 812,600 0 无 上 述 股 东 关 联 关 系 或 一 致 行 动 的 说明 本公司 未知 上述 股东 之间 是否存 在关 联关 系或 一致 行动关系 表 决 权 恢 复 的 优 先 股 股 东 及 持 股数量的说 明 不适用 2.4 截止报告期末的优先 股 股 东总数、前十名 优先 股 股 东情况表 适用 不适 用 2.5 控股股东或实际控制 人变 更情况 适用 不适 用 2.6 未到期及逾期未兑付 公司 债情况 适用 不适 用 三 经 营情 况讨论 与分 析 3.1 经营情况的讨论与分 析 2017 年 本集 团继续 深入推 进
8、“振兴 四川 出版”、“振 兴实体书 店”的战略 部署，站在“A+H”双资本市 场平 台，借 助“互联网经 营”和“资 本经 营”两大 引擎，做强 做大 出版发行 主业，促进经营业务 转型 升级，取得 经济效益 与社 会效益 的双 丰收。今 年上 半年，本集 团实现营 业收 入人民币 318,601.52 万 元，同比 增长 17.12%；利润 总额 人 民币 48,604.16 万 元，同 比增 长 41.95%；归属于母 公司 股东 的净 利润 人民 币 49,792.49 万 元，同比增 长 42.25%；基本 每 股收益 为人 民 币 0.40元，较 去年 同期 人民 币 0.31 元
9、增 长 29.03%。本 期 间，公 司转 让了 持有 的合营 公司 四川 文卓 48%的股权 和 联 营公 司 成 都鑫 汇 34%的股 权，产 生处 置收 益 1.33 亿 元。剔 除 因 该事 项对公 司利 润增 长的贡献，本 集团 主营 业务 实现了 稳步 增长。本 集团 本期 间主 营业 务分 板块情 况如 下：新华文轩 2017 年半年度报告摘要 4 主营业务分板块情况 单位：元 币种：人民币 分板块 营业收 入 营业成 本 毛利率（%）营业收入比上年增减（%）营业成本比上年增减（%）毛利率 比上 年增 减（%）一、出版 693,733,476.42 500,108,138.09
10、27.91 37.59 51.22 减少 6.50 个百分点 教材及助学类读物 355,092,114.97 239,524,578.42 32.55 23.21 44.26 减少 9.84 个百分点 一般图书 240,960,584.11 181,597,445.33 24.64 99.00 114.05 减少 5.30 个百分点 印刷及物资 81,442,345.34 73,124,667.80 10.21-1.18-1.66 增加 0.44 个百分点 其他 16,238,432.00 5,861,446.54 63.90 29.98 6.94 增加 7.78 个百分点 二、发行 2,70
11、3,377,697.17 1,864,823,127.34 31.02 8.52 10.59 减少 1.29 个百分点 教育服务 1,785,050,770.12 1,119,814,275.82 37.27 9.87 9.93 减少 0.03 个百分点 其中：教材及助学类读物 1,648,705,381.49 992,424,367.05 39.81 8.92 7.49 增加 0.80 个百分点 教育信息化业务 126,866,480.63 118,191,605.36 6.84 18.05 26.95 减少 6.53 个百分点 零售 248,611,712.68 157,616,225.5
12、7 36.60-9.10-8.49 减少 0.42 个百分点 商超 64,746,558.43 42,754,985.29 33.97-19.31-18.33 减少 0.79 个百分点 互联网销售 528,923,785.52 488,115,968.46 7.72 17.16 21.80 减少 3.51 个百分点 其他 76,044,870.42 56,521,672.20 25.67 24.17 33.66 减少 5.28 个百分点 三、其他 237,188,594.24 223,721,331.27 5.68 1,345.10 2,272.30 减少 36.87 个 百分点 内部抵销数合
13、计-508,452,516.59-574,411,892.70 合计 3,125,847,251.24 2,014,240,704.00 35.56 17.42 25.91 减少 4.35 个百分点(一）乘势而上，纵深推进 振兴出版工作 2017 年，本 集团 进一 步明 确了“提升 自身 能力、整 合 外部资 源、打通 市场 关节”的战略 思路，将振兴出 版工 作向纵 深推 进，出版 了一 批市场 销量 高、社会 影响 好的作 品，经营 规模 稳步 提升。2017 年 上半 年，本 公司 一 般图书 出版 入库 约 2,900 个品种，同比 增 长 11.23%，入 库码 洋 约 8 亿元，
14、同比增 长 72%；净发 货码 洋 6.6 亿元，同 比增 长 82%。市 场码 洋占 有率 在全国 出版 集团 中排名 第18 位，同 比上 升 4 个位 次。获国 家级 大奖 数量 实现 新的突 破，人 体解 剖与 素 描 瞻对 等 共 9个品种获 得第 四届中 国出 版政府奖、中 华优秀 出版 物奖的正 式奖 或提名 奖。入选国家 级项 目的品种数创 历史 新高，本公 司 旗下出 版社 有 12 个品 种入 选“2 0 1 7 年 度国 家出 版基 金 资助项 目”；3 个品种入选“2 0 1 7 年 度国 家古 籍整理 出版 专项 经费 资助 项目”；2 个 品种 入选 中宣 部、国
15、家新 闻出 版 广电总局 2017 年主 题出 版 重点出 版物 选题。2017 年 已成功 向印 度、巴基 斯坦、阿拉 伯国 家和 地区等输出 版 权 88 项，预 计全 年版权 输出 量将 超过 去年。本期间，本集团 出版业 务 中一般图 书销售 收入 人民 币 24,096.06 万元（含 内 销），同 比增长新华文轩 2017 年半年度报告摘要 5 99.00%；成 本为 人民 币 18,159.74 万 元，同比 增长 114.05%；毛利 率为 24.64%，同 比下 降 5.30个百分 点，主要 源于 纸张 成本上 涨及 促销 让利 的影 响。此外，本 集团 在教材 教辅 出版方
16、面，积 极研发 小学 科学读本，大 力开发 地方 课程教材、校 本课程教材，力 求将地 方教 材、校本 教材 打造成 为一 个既有深 度也 有广度 的产 品板块。本期 间，教材教辅 出版 业务 实现 销售 收入人 民 币 35,509.21 万 元（含 内销），同比 增长 23.21%；成 本为 人民币 23,952.46 万元，同 比 增 长 44.26%；毛利 率 为 32.55%，同比 下 降 9.84 个百 分点。出版 分部 的教材教辅 业务 销售绝 大部 分为内部 销售，在商 品印 制完成发 行分 部 入库 时，出版分部 确认 向发行分部的销 售。因提前 备货 的需要，春季 商品的
17、入库 时间被分 割在 了两个 自然 年度。今 年上 半年教材教辅出 版业 务毛利 率较 去年同期 下降 较多，一方 面因春季 学期 教材教 辅入 库时间和 入库 品种 结构存在差 异，导致当 期教 材教辅出 版业 务的毛 利率 有所下降；另 一方面 公司 去年同期 对以 前年度代印商 品成 本差 异进 行了 清算，增加 了上 年同 期毛 利率。剔除 上述 因素 影响，2017 年春 季教 材教辅出版 业务 的销 售毛 利率 较去年 变化 不大。(二)教育服务业务稳步发 展 本公司发 挥教 育服务 业务 一体化运 营优 势，进 一步 建设线上 平台 和线下 渠道 深度融合 的教 育服务体系，提
18、升 教学 用书、教育装 备、教育信 息化 软硬件产 品的 创新研 发、市场推广 和运 营服务能力。在 市场 竞争日 益激 烈、上游 供应 商议价 能力 不断增强、市 场与需 求不 断变化的 情况 下，公司积极开 展内容 资源 建设、产品迭 代升 级、产 品宣 传推广、示范 区域建 设等 工作，加 大运 营产品线及售后 服务 产品化 的市 场资源投 入，不断强 化对 电子书包、云平 台、教学 资源中心、创 客空间和 覆盖 多学 科的 专业 教室 体系等 产品 的市 场推 广和 运营工 作。本 期 间，公 司 教 育 服 务 业 务 对 外 实 现 销 售 收 入 人 民 币 178,505.08
19、 万 元，较 去 年 同 期 增 长9.87%，主要 得益 于本 集团 助学类 读物 及教 育信 息化 业务销 售实 现持 续增 长，其中 教 育信 息化 业务实现销 售收 入人 民 币12,686.65 万元，较 去年 同期 增长 18.05%。教育 服务 业 务毛利 率 为 37.27%，与去年 同期 持平。(三)振兴 实体书店，推进全 民阅读，构建现代阅 读服 务网络 2017 年，本公 司通 过多 品 牌建设，加 快实 体书 店建 设，建 立与 新零 售发 展相 适应的 商业 模式、管控方 式和 人才 团队。一 是创新 经营 模式，突 出阅 读体验，打 造现 代、时 尚、亲子 阅读 消
20、费 场所。二是贯彻 落实 党中央、国 务院传承 发展 中华优 秀传 统文化的 部署 要求，以特 色国学文 化活 动体验组织为核 心，打造国 学交 流体验场 所，建设文 轩国 学书店，使其 成为传 承中 华优秀传 统文 化，宣传四川特 色文 化的前 沿窗 口阵地。三 是 加快智 慧书 城建设，打通 线下和 线上 融合发展 通道，分析新华文轩 2017 年半年度报告摘要 6 读者阅读、购 书习惯，为 读者提供 最便 捷、智 能、个性的文 化服 务。四 是 以 零售垂直 纵深 网络为基础，大力 推动 全民 阅读 服务体 系建 设，积极 开展 全民阅 读活 动。本期间，零售 业务 实现 销售 收入人
21、民币24,861.17 万 元，较去年 同期 下降9.10%，主要由 于2017年上半 年时 政读 物的 销售 减少所 致。零售 业务 毛利 率为36.60%，与 去年 同期 基本持 平。(四)持续发力，推动电子商 务销售快速增长 2017 年 上半 年，本集 团 进 一步完 善电 子商 务网 络连 锁经营 模式，着力加 强商 品组织、销售 运营、物流 配 送 和技术 支撑 四大能力 建设。优化 专业 网店的定 位和 规划，在少 儿、经管、考 试等专业书店基 础上 增设科 技类 专业店，逐步 在各专 业品 类形成较 强的 营销和 服务 能力；完善 以 成都、天津、无 锡 为 基地辐 射全国 的
22、 物流 配送 网络，调整 物流运输 和 配 送方式，更 好地满足 用户 网络购物消费体 验。同时，助力 行业供给 侧改 革，面 向行 业建设供 应链 协同云 平台，借助信 息技 术打通产业链 上下 游的 信息、供 应、物 流和 结算 瓶颈，提 升行业 供应 链运 行效 率，目前，有 960 余家出版单位 及西 藏、广东、深 圳、沈 阳 等 6 个省 市的 新 华书店 通过 该平 台进 行交 易。本期间，互 联网 销售 业务 实现销 售收 入人 民币52,892.38 万 元，较去 年同 期增长17.16%。互联网销售 业务 毛利 率为7.72%，较去 年同 期下 降3.51 个 百分点，主 要
23、由 于销 售折 扣的增 加所 致。（五）提升物流运营 能力，探索物流经营新模 式 公司依托 建成 的 华北、华东 和 西部 物流 中心 辐 射全 国 的物流 主干 网络，有效 地提升了 本集 团互联网 销售 和自 有出 版的 物流配 送支 持能 力。在 开 展内部 服务 的同 时，积 极 拓展第 三方 物流 业务，由单纯 仓储 服务 向仓 配一 体化三 方物 流服 务发 展，今年上 半年 实现 第三 方物 流收入 达 5,117 万元。（六）借力资本，打 造战 略 升级发展 新引擎 2017 年 上半 年，本集 团 利 用上市 后形 成的 资金 优势，坚 持出 版发 行主业 不动 摇，支持 出
24、版 社和 实体书 店发 展，全 力提 升四川出 版影 响力，打造 专业阅读 服务 品牌。同时，发挥“文轩 投资”投融资平 台的 作用，以直 接投资、并购 基金、创投 基金等为 手 段，开展 资本 经营业务，截 至目前已形 成 8 支基 金 的 基金 群 规模。2017 年，本 集团 将以“互 联网+资本”为 转型 驱动 力，围绕 大文 化消 费服 务，构筑大 文化 消费生态圈，打造 中国最 具创 新成长性 的出 版传媒 企业，努力建 设成 为具有 国际 影响力的 综合 性文化服务集团。为 此，本 集团 将重点实 施以 下策略：持 续加大对 出版 板块的 资源 投入，通 过内 部机制改革、整 合
25、外 部资源、拓 展销售渠 道等 措施进 一步 助力发展 出版 主业；继续 推进打造 垂直 纵深网络服务体 系，升级门 店经 营业态；加大 对电商 业务 的投入，持续 完善电 商供 应链体系 建设；加快新华文轩 2017 年半年度报告摘要 7 推进教育 信息 化 和教 育装 备业务，由 教 学用书 提供 商向教育 服务 综合提 供商 转型；运 用资 本经营的手段，优 化资 源配 置，聚集优 质资 源，推进 公司 主业发 展。3.2 与上一会计期间相比，会 计政策、会计估计和 核算 方法发生变化的情况、原 因及其影响 适用 不适 用 根据财 政部 于2017 年5月10日修订 的 企业 会计 准则
26、 第 16 号 政 府补 助（财会2017 15 号），自2017 年1 月1 日 以来存在 的政 府补助 采用 未来适用 法处 理，对2017 年1月1日 至该准 则施行日之间 增加 的政府 补助 根据该准 则进 行 调整。本 次调整，不会 对 本公 司 损 益、总资 产、净资产产生影 响，不涉 及以 前年 度的追 溯调 整，仅对 财务 报表列 报产 生影 响，2017 年 上半 年利 润表 中，“其他 收益”项 目增 加 人 民币4,211.58 万 元，“营 业外收 入”项目 减少 人民 币4,211.58 万元。3.3 报告期内发生重大会 计差 错 更正需追溯重述的 情况、更正金额、原因及 其影 响。适用 不适 用
